детали отчета комиссии по опционной и фьючерсной торговле CFTC в США
CHICAGO MERCANTILE EXCHANGE Commitments of Traders with Delta-adjusted Options and Futures Combined, May 15, 2012 : Non-Commercial : : Long : Short : Spreading: : 40,239 212,846 41,531 Changes in Commitments from: May 8, 2012 : 4,638 34,412 10,852
в итоге за неделю 8-15 мая нетто коротких позиций финансовых спекулянтов увеличилось на 29 774 контрактов до 172 607 штук (CONTRACTS OF EUR 125,000)
судя по динамике Евро с 15 мая (еще не отражено в отчете) число шортов только увеличилось ! массовая погоня за прибылью от продаж евро в короткую становится похожей на массовое безумие !!!
ПС. по фунту ничего интересного - его этот психоз не касается ))
в подтверждение тотальных негативных настроений по Евро динамика нетто позиций финансовых спекулянтов по отчетам CFTC (c начала 2010 года)
и на закуску совет бедным трейдунам быт осторожными ))
Our advice to FX trading readers: be very careful with EURUSD stops: it is very likely that in their pursuit of short covering squeezes, (BIS) algos will take the pair substantially into the offer-side stop limit buffer just to force short hands out, which in turn may initiate short-term covering ramps. Which would be great for Europe - after all what better indication of the viability of the continent than some algos tripping over each other and generating momentum.
типо вас могут вытрясти из супер-доходных коротких продаж преследуя цель хаотичного покрытия шортов, поэтому ... не ставить стопы ??? ))) ... держать продажи до последнего, ведь все в судьбе Евы предрешено ??? !!!
Financial markets are starting to price in the risks that the Eurozone may split apart following this month's inconclusive elections in Greece. But the euro, while trading back to this year's lows against the dollar at 1.27-1.28, remains far above its lifetime lows of 0.82 recorded in 2000.
What explains this paradox?
First, the European Central Bank so far has not engaged in outright quantitative easing during the financial crisis. Moreover, while the Federal Reserve, the Bank of Japan and the Bank of England all have cut interest rates to between zero and 0.5%, the ECB's benchmark interest rate remains at 1.0%. In contrast, investors are concerned the Federal Reserve will engage in a third round of quantitative easing. Similarly, the Bank of Japan and the Bank of England have also been printing money and buying government bonds.
Second, the Eurozone as a whole runs a balanced current account. Thus it is not dependent on foreign capital inflows to support the value of the euro.
Third, high oil prices have increased the petro-dollars accumulated by central banks and sovereign wealth funds in the Middle East, North Africa, Commonwealth of Independent States and Norway. These official investors diversify a portion of their new foreign reserves into Eurozone markets.
And, last, Eurozone banks under pressure to shrink their balance sheets and rebuild capital have been selling foreign assets.
Четыре Кита стабильности Евро :
1. Отказ ЕЦБ от прямого КУ во время финансового кризиса (в отличие от ФРС США, Банка Англии и Банка Японии). 2. Отказ ЕЦБ от нулевых ставок - ставка рефинансирования 1 %. 3. Сбалансированный текущий счет Еврозоны, который ограничивает зависимость от иностранных инвестиций (по фин счету). 4. Турбулентность на внутреннем долговом рынке Еврозоны заставляет европейские банки продавать иностранные активы, что обеспечивает дополнительный приток по финансовому счету.
ПС. ИМХО сравнительная стабильность Евро поддерживается исключительно рыночными факторами и базовыми торговыми потоками, а негативная динамика последних месяцев поддерживается постоянными спекулятивными продажами финансового сектора по всему миру.
Спекуляции - временны, а торговые потоки (при сохранении конкурентноспособности) - более устойчивы, кроме того, более слабый евро только усиливает позиции европейских экспортеров на внешних рынках.
Вывод : возможное падение Евро до "немыслимых" 1,15 ... 1,10 или даже паритета ! будет кратковременным и использовано спекулянтами для лавинообразного закрытия коротких продаж, что в конечном итоге приведет к резкому подорожанию Евро сверх равновесной отметки 1,30-1,35 - до уровней 1,45-60 (или даже выше)).
23 May 2012 - Euro area balance of payments in March 2012
In March 2012 the seasonally adjusted current account of the euro area recorded a surplus of €9.1 billion. In the financial account, combined direct and portfolio investment recorded net outflows of €54 billion (non-seasonally adjusted).
Current account
The seasonally adjusted current account of the euro area recorded a surplus of €9.1 billion in March 2012 (see Table 1). This reflected surpluses for goods (€8.6 billion), services (€6.2 billion) and income (€3.0 billion), which were partially offset by a deficit for current transfers (€8.8 billion).
Preliminary results based on monthly data for the first quarter of 2012 show a surplus of EUR 11.6 billion for the seasonally adjusted current account.
The 12-month cumulated seasonally adjusted current account recorded a surplus of €9.6 billion in March 2012 (around 0.1% of euro area GDP – see Table 1 and Chart 1), compared with a deficit of €16.7 billion a year earlier (around 0.2% of euro area GDP). This shift resulted from increases in the surpluses for goods (from €2.5 billion to €15.4 billion), services (from €51.1 billion to €62.5 billion) and income (from €31.5 billion to €32.4 billion), and from a decrease in the deficit for current transfers (from €101.7 billion to €100.6 billion).
In the financial account (see Table 2), combined direct and portfolio investment recorded net outflows of €54 billion in March 2012, as a result of net outflows both for portfolio investment (€35 billion) and for direct investment (€18 billion).
The net outflows for direct investment resulted mainly from net outflows for other capital (mostly inter-company loans) (€20 billion).
Portfolio investment recorded net outflows for debt instruments (€49 billion), which were partly offset by net inflows for equity (€13 billion).
The net outflows for debt instruments resulted mainly from net purchases, by euro area residents, of both foreign bonds and notes (€26 billion) and foreign money market instruments (€25 billion).
The financial derivatives account recorded net outflows of €5 billion.
Other investment recorded net inflows of €39 billion, reflecting net inflows for MFIs excluding the Eurosystem (€85 billion) and general government (€3 billion), which were partly offset by net outflows for the Eurosystem (€34 billion) and other sectors (€15 billion).
The Eurosystem’s stock of reserve assets decreased by €25 billion in March 2012 (from €696 billion to €671 billion), mainly on account of a decrease in the market price of gold (the net transactions contributed €1 billion to the overall decrease in reserve assets).
In the 12-month period to March 2012, combined direct and portfolio investment recorded cumulated net outflows of €24 billion, compared with net inflows of €169 billion in the preceding 12-month period. This shift was largely due to lower net inflows for portfolio investment (down from €281 billion to €113 billion), which mainly reflected lower net purchases of euro area securities, in particular equities, by non-residents investors (down from €241 billion to €49 billion).
Билл Гросс: рынок гособлигаций США может обрушиться «Учитывая снижение кредитного рейтинга США до уровня AA+ и политику фактически негативных ставок по гособлигациям, желание кредиторов поддерживать сложившуюся систему вскоре может угаснуть», — пишет глава инвестиционной компании PIMCO Билл Гросс в Financial Times. Сейчас ставки по однолетним госбондам США составляют 0,19% годовых, трехлетним — 0,4%, 10-летним — 1,71%, 30-летним — 2,81%. Инфляция в США в годовом исчислении — 2,3% (по данным на апрель). «Скоро наступит момент, когда негативные ставки практически в 2% перестанут компенсировать (инвесторам) любые преимущества покупки суверенных бондов [США]», — пишет Гросс.
PS. фундамент для очередной серии продаж бакса давно созрел. как только станут ясными перспективы выборов в Греции - в аккурат перед заседанием ФРС по ставкам - выпадет и повод. происходящий водевиль с Еврой выглядит как вульгарная дешевая бульварная постановка.
По техніці на денному і чотиригодинному графіках EURUSD чітка дивергенція. Ведмедики виснажилися. Час брати євру для короткої (на місяць-півтора) спекуляції?
чого варта дивергенція на 4 годинах, коли на старшому тижневому періоді картинка набула такого небезпечного розвитку ???
Євро (тижневий період) :
на рівні 1,2970 закриті усі тактичні довгі позиції шпекулянтів, що утримувались з січневих мінімумів від 1,2625
отже, по техніці наступка зупинка може бути на підході до психологічних 1,20 та мінімумів 2010 року на 1,1875
звертаю увагу на розрахунок у часі : спроби увійти (у довгу позицію на купівлю) та утриматися у ринку мають відбутися до 19-20 червня
критичний час десь приблизно з 4 по 15 червня особисто буду притримуватися плану : вхід на досягненні рівней 1,20-1,1875 або по таймінгу за поточним курсом у першій декаді червня
Mirax написав:EURUSD 1,2620, дивергенція своє відпрацьовує? Гепчик на початку травня на 1,3080 треба закривати.
проблема в тому, що стоп на (короткострокову) купівлю невідомо де ставити сам з нетерпінням спостерігаю за цим дешевим водевільним дійством але щоб не стати здобиччю акул ринку необхідна дисципліна та витримка
вхід повинен бути чимось обумовленим, поки що тотальний негатив (слабка стата по PMI) та повна невизначеність навколо грецької теми не дозволяють шпекулянту кидатися у довгу
Додано: Вів 22 тра, 2012 09:39
