Курси валют, форекс, ціни на золото, срібло, платину. Міжнародний валютний ринок, котирування валют на валютному ринку, курс євро - долар, ієна - долар, а також фунт, юань і швейцарський франк
Евро ближе достиг к полудню понедельника, 17 октября, на 11.00 Киева отметки $1,387 за евро. Валюта торгуется очень высоко, учитывая все фундаментальные проблемы еврозоны. Но за высоким курсом единой европейской валюты стоит спрос, и вероятно он неспроста. Как говаривал в подобных случаях Винни Пух.
Китай оттеснил США с первого места по объему торговли с Европейским союзом (ЕС), передает «Синьхуа». Агентство ссылается на Министерство торговли КНР, сообщившее, что уровень товарооборота между Китаем и странами ЕС в июле 2011г. достиг €35,6 млрд. По данным статистической службы ЕС, в отчетном периоде товарооборот ЕС с Китаем оказался на $800 млн. больше, чем с США, составив 13,4% от всех экспортно-импортных сделок союза. Вместе с тем, этот показатель снизился на 0,8% по сравнению с аналогичным месяцем годом ранее.
Для объединенной Европы Китай остается вторым по величине рынком сбыта. Объем экспорта в КНР в июле с.г. составил €11,7 млрд (рост на 12,3% по сравнению с аналогичным показателем годом ранее). Общий рост экспорта из ЕС в Китай равнялся 4,1% от общего объема сделок Евросоюза. В отчетном месяце ЕС импортировал китайской продукции на €23,9 млрд, по сравнению с июлем 2010г. этот показатель снизился на 6,2%. Доля китайского импорта в товарообороте ЕС составила 17,4%. Дефицит торгового баланса ЕС-КНР в июле 2011г. равнялся $12,2 млрд.
Таким образом, Китаю очень выгодно держать высокий курс европейской валюты, стимулируя свой экспорт, при этом подавляя высокотехнологичный импорт из Европы не только на свою территорию, но тесня страны еврозоны других территориях. Именно поэтому евро как «неваляшка», несмотря на гнет всех проблем, стремится к отметке $1,4-1,45 за евро.
Фундаментальные проблемы в еврозоне хорошо охарактеризовал председатель правления Европейского центрального банка (ЕЦБ) Жан-Клода Трише. Он сообщил, что в законодательство ЕС необходимо внести изменения для предотвращения в будущем ситуаций, когда проблемы одной страны дестабилизируют весь блок. Об этом сообщает Reuters. Помимо этого, глава ЕЦБ озвучил свою решимость добиваться более жесткой финансовой дисциплины в отношении евро.
«На мой взгляд, в договор (Маастрихтский договор от 1993г., закрепляющий положения денежной и политической системы стран ЕС) необходимо внести поправки, которые бы смогли предотвратить распространение негативных последствий кризисных явлений в одной стране на другие государства», - отметил Ж.-К.Трише. При этом он добавил, что более жесткие правила в отношении финансовой дисциплины будут приняты вне зависимости от принятия указанных поправок.
«В рамках ЕС мы не имеем как единого бюджета, так и единого, подобного федеральному, органа принятия политических решений. Поэтому мы должны уважительно относиться к мерам ограничения и взаимного контроля, которые существуют в еврозоне», - резюмировал глава ЕЦБ.
Программа Европейского центрального банка (ЕЦБ) по выкупу облигаций проблемных стран еврозоны продолжит свое действие, пока не будет достигнута стабильность на финансовых рынках. Такое заявление сделал Жан-Клод Трише на встрече лидеров G20 в Париже. По его словам, действие данной программы ЕЦБ не будет приостановлено, несмотря на то, что Европейский фонд финансовой стабильности (EFSF) отныне также наделен полномочиями по выкупу облигаций проблемных стран еврозоны для поддержания их цен.
«Это необходимая мера, поскольку финансовая стабильность в еврозоне пока не достигнута, и ЕЦБ придется продолжать вмешиваться для обеспечения адекватного исполнения кредитно-денежной политики. Как только EFSF отрегулирует ситуацию, мы со своей стороны прекратим программу», - заявил Ж.-К.Трише. Программа ЕЦБ по выкупу облигаций была предложена как средство по устранению последствий обвалов финансовых рынков еврозоны и использовалась, например, в отношении Италии и Испании на протяжении нескольких месяцев для сохранения баланса издержек финансирования.
Таким образом, ситуация в еврозоне не такая радужная как это демонстрирует курс единой европейской валюты. Более того, требуется все больше и больше средств. Если в первую волну кризиса вливаниями занимался лишь ЕЦБ, то теперь он поддерживает EFSF. Помимо этого, еврозону активно кредитует МВФ, а также развивающиеся страны, такие как Китай и Россия.
В понедельник утром курс евро к доллару снижается, поскольку трейдеры пересматривают оценки рисков по европейским активам в ожидании предстоящего на этой неделе саммита лидеров EC, сообщает агентство Bloomberg.
Стоимость евро составляла на 08.45 Киева $1,3842 по сравнению с $1,3882 на закрытие рынка в пятницу. По итогам прошлой недели евро подскочил в цене на 3,8%, продемонстрировав рекордный подъем с марта 2009 года, и на недельном пике в пятницу достигал $1,3894 - максимума с 16 сентября.
Курс иены к доллару США на то же время составил ¥77,16 против ¥77,22 на конец прошлой недели.
Евро в паре с японской нацвалютой подешевел со ¥107,19 до ¥106,80.
Утром в понедельник, на 08.00 Киева 17 октября, евро на Forex был оценен рынком в $1,3850. На единую европейскую валюту оказывается давление - после многодневного ралли игроки медленно, но верно начинают фиксировать прибыль по евро.
В минувшие выходные в Париже прошла встреча G20. Министры финансов и главы центробанков ведущих мировых экономик по итогам встречи приняли коммюнике, обозначив меры, которые необходимо принять для восстановления доверия к глобальной финансовой системе, обеспечения ее стабильности и роста мировой экономики.
G20 приветствует «амбициозную реформу» экономической системы Европы и завершение странами зоны евро реализации решений, направленных на увеличение объема и повышение гибкости инструментария Европейского фонда финансовой стабильности (EFSF). Группа рассчитывает на продолжение работы по усилению EFSF в целях сдерживания кризиса.
«Развитые экономики с учетом различных международных обстоятельств начнут политику, призванную укрепить доверие к экономике, поддержать ее рост, а также способствовать реализации четких, эффективных мер для обеспечения фискальной консолидации. Экономики с дефицитом текущего счета платежного баланса примут меры для накопления резервов», - отмечается в коммюнике.
Таким образом, на встрече G20 были приняты решения лишь общего рекомендательного характера, а сенсаций и конкретики не было. Впрочем, этого следовало ожидать.
Между тем появилась новость, которая может стать действительно «бомбой»: банки-кредиторы Греции выступают против дополнительных потерь по облигациям находящейся на грани дефолта республики и настаивают на соблюдении условий второго пакета финансовой помощи Афинам, согласованных 21 июля 2011г. на экстренном саммите еврозоны. Соответствующе заявление в ходе своего интервью британским СМИ сделал управляющий директор Международного института финансов (IIF), представляющего интересы более 400 мировых финансовых компаний, Чарльз Даллара, передает Reuters.
Он подверг критике лидеров Евросоюза за неспособность обеспечить соблюдение июльских договоренностей, предупредив, что дополнительные потери банков могут вынудить инвесторов избавиться от облигаций других проблемных стран зоны евро, что приведет к дестабилизации единой европейской валюты. «Мы не считаем, что для пересмотра достигнутого соглашения есть основания. Уговор есть уговор», - констатировал Ч.Даллара.
Напомним, по итогам летнего саммита финансовый сектор дал согласие на участие в новой программе спасения Греции, в рамках которой планировался обмен существующих облигаций на новые 30-летние и 15-летние бумаги, причем банки согласились на потерю 21% чистой текущей стоимости (Net Present Value, NPV) по принадлежащим им бумагам. Однако в октябре с.г. сотрудник IIF сообщил, что с учетом нынешних рыночных цен потери кредиторов увеличатся до 39% чистой текущей стоимости бондов на фоне ухудшения качества относящихся к Греции рисковых профилей.
Таким образом, важную роль в банкротстве Греции начинают получать банки. Почувствовав слабину еврозоны и готовность Франции и Германии оплатить все расходы, кредитные организации пошли в атаку. И если конфликт между Международным институтом финансов и Грецией получит продолжение, то уже на следующей неделе евро несдобровать. Поэтому стоит воспользоваться текущей конъюнктурой и занять длинные позиции в консервативных валютах против евро уже сейчас.
Официальные спотовые цены на драгоценные металлы по итогам сессии в пятницу, 14 октября, в Нью-Йорке повысились и составили: на золото – $1680,8 за унцию (+0,79%), серебро – $32,26 за унцию (+1,07%), платину – $1557 за унцию (+1,5%), палладий – $626 за унцию (+5,08%).
Всемирный совет по золоту ожидает значительного роста спроса на ETF-фонды по золоту в Индии, отмечают аналитики Commerzbank. До сих пор эта форма инвестирования играла незначительную роль в этом крупнейшем в мире потребителе золота. Впрочем, время покажет, будут ли ETF-фонды пользоваться таким большим спросом, как прогнозирует Всемирный совет по золоту. По мнению аналитиков банка, в будущем в Индии по-прежнему станут доминировать покупки физического золота, поскольку это является устоявшейся культурной традицией страны. Кроме того, пока далеко не ясно, вырастет ли при этом совокупный спрос или просто произойдет сдвиг в пользу ETF-фондов.
Тем временем золотовалютные резервы Китая в сентябре выросли до рекордного максимума в $3,2 трлн. Согласно официальным данным, золотые резервы китайского центробанка в настоящий момент составляют 33,89 млн унций. Таким образом, при текущей цене доля золота в общем количестве резервов составляет менее 2%. Чтобы увеличить это значение до 5%, центробанку Китая придется купить 60 млн. унций, или 1900 т золота, что является эквивалентом мирового объема добычи золота за девять месяцев или производства золота в самом Китае в течение 5,5 лет.
Между тем даже на уровне 5% доля золота в золотовалютных резервах страны все равно будет слишком низкой. По мнению аналитиков Commerzbank, в ближайшие годы Народный банк Китая продолжит покупать золото, и вопреки увеличению производства золота в стране КНР будет все больше зависеть от импорта этого металла.
В понедельник, 17 октября, на 07.00 Киева фьючерсы на золото находились на отметке $1683,8 за унцию (+0,05%), серебро – $32,17 за унцию (-0,01%), платину – $1554 за унцию (-0,06%), палладий – $632 за унцию (+1,85%).
Положительные данные в США, свидетельствующие об увеличении уровня розничных продаж, способствовали некоторому росту оптимизма инвесторов, что нашло свое отражение в повышении котировок на фондовых рынках. На рынке форекс вырос спрос на рисковые инструменты, курс доллара оказался под давлением.
Курс евро/доллар вырос до отметки $1,3892, что на 170 пунктов выше пятничного минимума. Курс фунт/доллар поднялся до отметки $1,5850, максимальной за последний месяц. Курс австралийский доллар/доллар США вырос в течение дня с уровня $1,0143 до $1,0325.
Курс доллар/йена поднялся с отметки ¥76.90 до ¥77.42. Ослаблению курса йены способствовали спекуляции относительно того, что правительство Японии в ближайшее время обнародует шаги, которое оно готово предпринять для предотвращения дальнейшего укрепления курса национальной валюты.
Индекс розничных продаж (Retail sales) в США за сентябрь составил +1.1% (прогноз был +0.7%, предыдущее значение 0.0%). Индекс розничных продаж без учета продаж автомобилей (Retail sales excluding auto) в США за сентябрь составил +0.6% (прогноз был +0.3%, предыдущее значение +0.1%).
Предварительное значение индекса настроений потребителей Мичиганского университета (Michigan sentiment index) в США за октябрь составило 57.5 (прогноз был 59.9, предыдущее значение 59.4). Индекс цен на импорт (Import prices) в США за сентябрь составил +0.3% (прогноз был -0.3%, предыдущее значение -0.4%).
Индекс производственных запасов и товаров на складах (Business inventories) в США за август составил +0.5% (прогноз был +0.4%, предыдущее значение пересмотрено с +0.4% до +0.5%).
Россия
Средневзвешенный курс доллара на единой торговой сессии в Белокаменной расчетами tomorrow по состоянию на 11.30 мск. 17 октября снизился на 25,35 копеек и составил 30,7370 RUB/USD.
Украина
Курс доллара на межбанке после снижения 0,2 коп. в четверг, в пятницу потерял 0,9 коп., упав до уровня 8,013 UAH/USD. Об этом сообщили участники валютного рынка. По их словам, торги на межбанке открылись в диапазоне 8,0150-8,0300 UAH/USD, затем к обеду котировки просели до 8,0080-8,0164 UAH/USD, после чего снизились корректировались 8,0100-8,0190 UAH/USD. Большинство сделок, по оценкам участников рынка, было заключено по курсу, близкому к 8,0130 UAH/USD. Национальный банк на 17.00 Киева в торгах не участвовал, зато его «вассал» Ощадбанк вволю порезвился около 11.30, сбивая цену неформальными интервенциями по 8,018 UAH/USD.
С начала года курс гривны на межбанке снизился на 0,60% с 7,9650 UAH/USD до 8,0130 UAH/USD. Как сообщалось за 2010 год курс гривны на межбанке укрепился на 0,19% с 7,9800 UAH/USD до 7,9650 UAH/USD.
За 2009 год курс гривны на межбанке снизился на 0,38% с 7,95 UAH/USD до 7,98 UAH/USD.
На Depo рынке 14 октября гривна overnight котировалась банками по 9,0/25,0%, доллар - по 1,0/4,0%. Месячные ресурсы составляли - UAH: 10,0/18,0% и USD: 3,0/6,0%.
Предвидя нешуточный спрос на доллар в преддверии выходных, ставленник Институтской, «казенный» Ощадбанк, уже в 11.30 напуганный ценами открытия долларовых торгов на валютном межбанке, решил сразу же сбить рост котировок своими продажами доллара по 8,018 UAH/USD. Можно тотчас прикинуть размер «навара» полученного вассалом регулятора, который накануне получил «аванс» от «сюзерена» по курсу 7,9910 UAH/USD. Немного, но достаточно в качестве «гонорара» за сотрудничества. Причем, никакого риска.
После ощадбанковской «заливки» дальнейшие торги на валютном межбанке были малоинтересными. Как договорной футбольный матч, после того, как оговоренные голы в нужные ворота были забиты. Игры зрелищной не было, хотя, в конечном счете, за билеты, сиречь, золотовалютные резервы, откуда черпались средства для «договорняка», уплатили мы с вами.
Осталось поинтересоваться некоторыми «нюансами» пятничной торговой сессии по зеленому «безналу».
Начнем с того, что антураж, в частности, состояние дел с гривневой ликвидностью на 14 октября несколько осложнился. Если судить по остаткам в нацвалюте на коррсчетах НБУ (объем снизился с уровня 14 379,0 млн. грн. к отметке 13 574,6 млн. грн.), с гривневым безналом стало «посложнее». Что, в принципе, немного облегчало задачу Ощадбанку.
О неважном состоянии дел с ликвидностью в нацвалюте говорили и сохранившиеся с четверга достаточно высокие цены (9,0/25,0% годовых) на гривневые кредиты overnight рынка Depo.
Не исключено, что проблемы с гривней, не давшие игрокам по «зеленому» безналу развернуться «как следует» и стали одной из причин снижения ликвидности пятничной сессии.
В частности, общий объем продажи иностранной валюты (в долларовом эквиваленте) на торгах 14-го просел с уровня $1214,3 млн., к отметке $883,8 млн., объем продажи долларов США также снизился с уровня $912,9 млн. к отметке $769,1 млн.
Кроме того, игроки, участвовавшие в пятничной сессии, могли «воздержаться» от продажи доллара по упавшей стараниями Ощадбанка цене.
В этом контексте отметим очевидное нарушение традиций, сулящих рост ликвидности на падающих курсах. Разумеется, это в полной мере касается настоящего рынка, а не той жалкой его имитации, которая нынче наблюдается на торгах валютного межбанка.
Теоретически состояние дел на сессии по долларовому безналу могло оказать влияние на настроения «неофициального» рынка наличных. На первый взгляд, это и произошло в пятницу, когда в течение 14 октября позиция «предложение» оптового и розничного доллара понесла потери. Однако, полагаю, не надо спешить с обобщениями.
Сама же сессия 14 октября в сегменте мелкого опта и розницы на «неофициальном» рынке наличных Днепропетровска завершилась курсами: доллар – 8,070/8,085 UAH/USD, евро – 11,15/11,20 UAH/USD, рубль 0,260/0,270 UAH/RUB.
В течение пятницы биды розничной «зелени» не изменились на фоне полукопеечной потери позиции «предложение».
Меж тем, по сравнению с закрытием четверга, спрос прибавил полкопейки, позиция «предложение» не изменилась.
В течение достаточно волатильной и, со слов дилеров, не очень эффективной, сессии пятницы, доминировал клиентский спрос, который и удовлетворялся «с переменным успехом». Во всяком случае, как признались сами валютчики, итоговая ликвидность за пятницу оказалась чуть выше оборотов четверга, заслужив, впрочем, аналогичную оценку «четыре с минусом».
Автор не исключает, что потенциальные клиенты сегмента, озадаченные поведением регулятора и его «ставленника» на торгах валютного межбанка, лишив последний остатков объективности, отложили валютообменные проекты «до лучших времен». Очевидно, надеясь на снижение цен под давлением «медвежьего» тренда котировок «зеленого» безнала. Ну что ж, в таком решении есть известная толика ratio. Однако я бы не стал столь безоглядно расчитывать на заметное снижение цен на наличный доллар. К слову, в этом контексте показательно поведение большинства отделов неторговых операций, поднявших цену «легитимного» доллара в пятницу, несмотря на четверговое снижение его безналичного аналога на 0,2 коп.
Поэтому внутридневной полукопеечный откат оферов по розничному наличному доллару на рынке наличных Днепропетровска автор склонен рассматривать как банальную «дисконтную терапию», предпринятую дилерами сегмента в ответ на текущее снижение ликвидности сессии.
В некоторых пор рынок наличных, особенно его «неофициальная» ветвь обрел заметную автономию от исходов и «текучки» торгов валютного межбанка, ориентируясь в первую очередь на реалии «текущего момента»: спрос/предложение своих клиентов и, натурально, ликвидность. Судя по всему, отечественный обыватель постепенно приходит к пониманию истинной цены и объективности торгов безналичным долларом. Равно как и уровня проФФесионализма нынешнего руководства регулятора.
К слову, ревизия цен в сегменте розничного доллара случилась уже после обеда. В ответ на упавшие обороты рынка.
Те же слова уместны и в отношении оптового сегмента рынка наличных Днепропетровска, где пятничная сессия завершилась уровнями 8,07/8,08 UAH/USD, констатировав внутридневную потерю оферов на 0,5 коп. на фоне неизменного спроса.
По сравнению с финишем четверга, спрос и предложение оптового доллара прибавили по полкопейки. Проигнорировав, таким образом, исход четверговой сессии по «зеленому безналу», где доллар потерял 0,2 коп.
В течение пятницы в оптовом сегменте торги долларом шли «в обе стороны», сиречь, в условиях приблизительного баланса спрос/предложение. Со слов дилеров опта, пятничная торговля наличным долларом оказалась более ликвидной, чем накануне. Не исключено, что этому в значительной степени способствовал «двусторонний» характер торгов, давший дополнительные бонусы по части оборотов.
Кроме того, нельзя исключать эффективность своевременной ревизии цен, сделанной дилерами опта.
Меж тем, оптовый евронал финишировал на рынке наличных Днепропетровска в четверг уровнями 11,15/11,20 UAH/EUR, констатировав внутридневной привес позиции «спрос» на 8,0 коп. на фоне копеечного подорожания оферов.
По сравнению с закрытием четверга, спрос на оптовый евро подскочил на 15,0 коп. на фоне десятикопеечного прироста оферов.
Ввиду того, что цена оптового доллара в течение пятницы по спросу не изменялась, потеряв полкопейки по предложению, искать причины внутридневного и межсессионного «бычьего» тренда оптовой пары евро-гривня отправимся на мировой валютный рынок, на участок пары евро-доллар.
[b]Как оказалось, в течение украинской части форекса пятницы (08.00-18.00 Киева) кросс-курс евро/доллар вырос с уровня $1,3772 к отметке $1,3868, прибавив, стало быть, заметные 96 пунктов. Таким образом, мы «оправдали» внутридневное и межсессионное повышение пары евро-гривня «в степях Украины».
Меж тем, в силу ряда причин мы не можем удовлетвориться столь сжатым резюме, и приступим к традиционным курсовым хроникам пары евро-доллар на мировом форексе 14 октября.
Стартовав на азиатской сессии с уровня $1,3785, кросс-курс евро-доллар, действуя в рамках технологии «курсовой пилы» («бычий» вариант), многократно проваливаясь на многочисленных откатах, рос в течение указанного временного промежутка. Достигнув внутридневного «апофегея» ($1,3893) около 16.35 и повторив этот результат спустя 40 минут. Впоследствии, в оставшиеся до финиша украинской части форекса индикатор медленно корректировался, пройдя финишную черты на фоне приличной, впрочем, цифры $1,3868.
В дальнейшем, на торгах американской сессии индикатор продолжал садиться, соблюдая «технологию пилы», «отметившись» к 20.00 Киева на уровне $1,3850.… Но это, как говорится, уже совсем другая история.
Ну а нам остается сущий пустяк — пояснить все только что изложенное с помощью профильных гуру.
В пятницу, 14 октября, на 08.00 Киева евро оценен рынком в $1,3770. Валюте просто не дают упасть, хотя поводов это сделать предостаточно.
Международное рейтинговое агентство Standard & Poor's (S&P) понизило в ночь с четверга на пятницу долгосрочный суверенный кредитный рейтинг Испании на одну ступень - с АА до АА-, прогноз по рейтингу – «негативный». При этом агентство подтвердило кредитные рейтинги страны по краткосрочным долговым обязательствам на уровне A-1+, оставив рейтинг рисков перевода и конвертации валюты для несуверенных заемщиков на высшем уровне - ААА, как и в остальных странах еврозоны.
Свое решение эксперты S&P объясняют как макро-, так и микроэкономическими причинами. Согласно аналитикам агентства, понижение долгосрочного рейтинга Испании вызвано, в первую очередь, неустойчивостью экономического роста, зависимостью частного сектора от притока иностранного капитала на фоне крупного госдолга страны и общей нестабильной ситуации в еврозоне. Кроме того, в S&P учли возможность дальнейшего ухудшения качества активов банковской системы Испании, указав на не доведенную до конца реформу рынка труда, являющуюся одной из основных причин высокого уровня безработицы и замедления темпов экономического восстановления. Помимо всего прочего, как считают в агентстве, подъему экономики Испании угрожает снижение экономической активности в странах, являющихся торговыми партнерами страны.
Напомним, 12 октября с.г. S&P понизило рейтинги десяти испанских банков, включая два крупнейших банка страны - Santander и BBVA. Аналитики агентства объяснили свое решение «ухудшением макроэкономической и финансовой среды в Испании в краткосрочной перспективе, в частности замедлением экономического роста, сложной ситуацией на рынке недвижимости и нестабильностью на рынках ценных бумаг».
По зоне евро нанесен очередной удар, но курс европейской валюты стабилен. Игроки боятся нового раунда количественного смягчения от ФРС, что и стимулирует их к покупкам активов, номинированных не в долларах.
«Протоколы Комитета по операциям на открытом рынке ФРС (FOMC) в целом были в рамках ожиданий. Хорошо, что они обсуждают третью программу количественного смягчения. Но я думаю, барьеры для такой политики уже очень высокие. Судя по макроэкономическим данным, риск рецессии снижается, и я думаю, в обозримом будущем количественного смягчения мы не увидим. Сейчас ФРС лучше приберечь такие меры на случай более серьезного ухудшения экономики», - считает главный сейлз JPMorgan Asset Management в Гонконге Джефф Льюис.
Текущее положение дел как в Европе, так и в США не вызывает оптимизма у инвесторов. Поэтому нет ничего удивительного в том, что следующим шагом игроков станет поиск «тихой гавани».
Курс европейской валюты к американской утром пятницы падает после понижения рейтинга Испании агентством Standard & Poor's.
По состоянию на 08.15 Киева за евро давали $1,3764 по сравнению с $1,3777 на закрытие рынка в четверг.
Стоимость европейской валюты относительно иены составила на то же время ¥105,85 по сравнению со ¥105,95 накануне.
Курс иены к доллару США остается на уровне предыдущего дня - ¥76,91.
Настроение на мировых биржах продолжает быть фееричным. Акции, сырье и валюты раскупаются как «горячие пирожки». К 11.00 Киева евро достиг уровня $1,38 за евро, и, похоже, участники не готовы прекращать ралли.
Министры финансов и главы Центробанков крупнейших экономик мира соберутся в пятницу, 14 октября, в Париже с целью найти выход из долгового кризиса еврозоны. Судя по котировкам, игроки надеются на окончание кризиса не только в еврозоне, но и во всем мире.
Таким образом, на помощь Европе устремлена вся мировая финансовая мощь. И этот шквал вызвали проблемы одной маленькой страны - Греции. Но на повестке дня стоят совсем другие вопросы: как не превратить в Грецию всю Европу? Выхода из этой ситуации пока не видно.
Еще одна антикризисная новость в том, что страны BRICS разрабатывают способы быстрого внесения средств в Международный валютный фонд с тем, чтобы расширить его возможности. Представители этих стран намерены сделать заявление на саммите G20 в ноябре, чтобы укрепить доверие рынков. Конечно же, «главным спонсором» новой программы помощи МВФ станет Китай. Золотовалютные резервы этой страны по итогам в III квартале 2011г. выросли на $4,2 млрд. - до $3 201 млрд. И видимо КНР действительно волнует проблема размещения этих средств. Доллары и евро в последние месяцы не способны отвечать статусу резервных валют.
А пока светлейшие головы планеты решают как бороться с кризисом, в Греции проходят массовые забастовки, по большому счету парализующие действующую власть. Так, крупнейшие греческие профсоюзные объединения частного сектора GSEE и государственных служащих ADEDY объявили о намерении провести крупномасштабную забастовку 19-20 октября 2011г.
Таким образом, профсоюзы выражают свой протест новым мерам жесткой экономии, на которые правительство Греции пошло для удовлетворения требований инвесторов и получения очередного кредитного транша на 8 млрд евро. Среди этих мер - ввод «трудового резерва», подразумевающий урезание зарплаты с возможностью последующего увольнения, что может коснуться около 30 тыс. человек, а также повышение налогов и сокращение пенсий. «Рецессия углубляется, безработица взлетела до ужасающих высот, экономика рушится, уровень жизни упал», - заявил один из членов профсоюза госслужащих ADEDY. «Наемные работники сейчас доведены до отчаяния, а власти продолжают гнуть свою линию, заводя население в экономический тупик», - добавил он.
Уже сейчас Греция парализована забастовками: так, 13 октября протестующие в Афинах перекрыли движение транспорта и заняли здание правительства. Ожидается, что 14 октября начнется десятидневная забастовка таможенников, также планируют выйти на улицу с протестами работники налоговых инспекций. Кроме того, в пятницу водители такси планируют не выйти на работу, решив таким образом последовать примеру работников пассажирских судов и парализовать движение транспорта в стране.
В целом, все это похоже на театр абсурда, но если ситуация пойдет по этому сценарию в Португалии, Испании или Италии, то это вызовет коллапс всей еврозоны. На этом фоне встреча «большой двадцатки» может стать решающим звеном в антикризисной программе ЕС. Если же лидеры не смогут договориться, то евро обречен на существенное падение.
После обеда евро в паре с долларом вновь поднимается до уровня $1,38 – страны с развивающейся экономикой рассматривают вопрос о расширении финансирования МВФ для поддержки европейской экономики.
На валютном рынке в середине дня евро продолжает попытки закрепиться выше отметки $1,38 в паре с долларом. По состоянию на 13.40 Киева пара EUR/USD стоит на уровне $1,38.
В паре с иеной евро растет до отметки ¥106,22, а в паре с франком – до уровня 1,2384.
Поддержку евро продолжают оказывать информация о том, что страны БРИКС рассматривают вопрос об увеличении финансовых ресурсов Международного валютного фонда, чтобы остановить европейский долговой кризис. Так, по данным газеты Financial Times, страны с развивающейся экономикой намерены сделать заявление на саммите G20 в ноябре, чтобы укрепить доверие рынков.
Тем временем, министры финансов и главы центробанков стран «Большой двадцатки» собираются 14-го в Париже, где будут обсуждать как предстоящий саммит ЕС 23 октября, ранее отложенный на поздний срок из-за голосования по вопросу о расширении EFSF в Словакии, так и предстоящий 03 ноября в Каннах саммит G20.
Меж тем, рост евро сдерживается тем, что рейтинговое агентство Standard & Poor's сократило долгосрочный кредитный рейтинг Испании на одну ступень, до AA- с AA, с «негативным» прогнозом. При этом аналитики агентства ожидают дальнейшего ухудшения качества активов в финансовой системе Испании ввиду высокого уровня безработицы – около 21%.
Цены EUR/USD консолидируются в районе сопротивления $1,3780–1,38. Если им удастся его преодолеть, стоит ждать дальнейшего роста, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка $1,3830–40 и далее – $1,39. Однако на четырехчасовом графике МА (10) приобретает нисходящую направленность. Вниз развернулись и оба осциллятора. Поэтому вполне возможно, что цены, оттолкнувшись от указанной отметки, начнут падение к поддержке $1,37 под влиянием фиксации прибыли в конце торговой недели. Доллар США растет в паре с иеной до уровня ¥76,97, а в паре с франком, напротив, снижается, достигая отметки 0,8972. Поддержку «американцу», несмотря на рост интереса к риску, оказывает ожидание сильной статистики.
Так, в пятницу ожидалось опубликование индекса потребительского доверия в США от университета Мичигана. Согласно прогнозам, предварительное значение за октябрь составит 60,2 пункта, тогда как предыдущее значение было на отметке 59,4 пункта.
В паре с долларом растет британский фунт – до уровня $1,5768. Цены начали движение к уровню поддержки $1,5725. Если он будет пройден, продолжится падение, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка $1,57 и далее – $1,5660. О возможности такого исхода позволяет говорить то, что на четырехчасовом графике МА (10) приобретает нисходящую направленность. Вниз развернулись и оба осциллятора.
В дальнейшем курс евро к доллару США, японской иене и другим валютам растет в ходе торгов в пятницу, удерживая повышение с начала недели, так как участники рынка рассчитывают на то, что министры финансов G20 предложат новые решения долговых проблем еврозоны.
От двухдневного заседания «финансовой G20» прежде всего ждут подготовительных заявлений к большому саммиту «двадцатки», который пройдет 3-4 ноября.
Иена дешевеет на фоне ралли на фондовых рынках и общего усиления аппетита к риску.
Стоимость евро составляла на 14.30 Киева в пятницу $1,3784 по сравнению с $1,3777 на закрытие рынка в четверг. С начала недели евро подорожал на 3,1%, что является максимальным подъемом с середины января.
Стоимость европейской валюты относительно иены составляет ¥106,18 по сравнению со ¥105,95 накануне.
Курс иены к доллару США опустился в пятницу на 0,2% - до ¥77,03.
На рынках проявляется определенный оптимизм. Рынки с нетерпением ждут итогов заседания G20. Аппетит к риску немного усилился. Эти факторы помогают поддержать евро.
Вместе с тем рост евро остается сдержанным из-за снижения кредитного рейтинга Испании. Агентство S&P в четверг ухудшило рейтинг страны до «AA-» с «AA», что увеличило опасения дальнейшего разрастания кризиса в регионе.
К 17.15 Киева по паре евро-доллар можно констатировать следующее.
Обращаем внимание, что сезон корпоративных отчетов находится в самом разгаре. На новой неделе ожидается публикация данных из Citigroup, Bank of America, Goldman Sachs и Wells Fargo, а также отчеты от компаний Coca-Cola, IBM, Apple и Intel.
Полагаю, в текущем месяце движение доллара во многом определялось акциями и интересом инвесторов к риску. Именно поэтому мы уверены, что показатели предстоящих отчетов окажут значимое влияние на американскую валюту.
Тем временем, евро/доллар пытается протестировать ранее установленный максимум в $1,3894, однако пока область $1,3895/1,3900 обеспечивает ему достаточно прочное сопротивление. Слабое значение индекса потребительских настроений Мичиганского университета вызвало небольшую коррекцию пары, однако, «быки», по-видимому, не намерены сдаваться. Текущий курс евро/доллара на 17.15 Киева $1,3876.
А теперь традиционное «еврорезюме» в «оптимистичных» тонах.
Итак, на всех рынках продолжается рост оптимизма. Евро-доллар достиг в пятницу нового максимума месяца на отметке $1,3893. Индекс Dow Jones поднялся до 11542. Нефть марки Brent стоит уже $114.22 за баррель.
Оптимизм отчасти может быть обоснован тем, что в четверг парламент Словакии благополучно ратифицировал реформу EFSF(нюансы сюжета в утреннем, 14 октября, видео от ДС на профильной ветке сайта Finance.ua).
Также 13 октября еженедельные заявки по безработице в США вышли на относительно невысоком (и, следовательно, позитивном) уровне 404 тыс., а в пятницу розничные продажи США показали отличный рост, +1.1% против прогноза 0,7% м/м, с 7,5% г/г до 7,9% г/г. Правда, позже индекс потребительского доверия от Мичиганского Университета за октябрь показал падение с 59,4 до 57,5.
Пожалуй, потребительское доверие – это единственный показатель, который в последние полгода демонстрирует динамику как в 2008 году, в остальном экономические показатели в прекрасной форме.
Отметим, что уже известен консенсус-прогноз на темпы роста ВВП в США III квартале (публикация будет 27 октября), и он показывает рост на уровне 2,1% годовых. По сравнению 1,3% во II квартале и 0,4% в первом - прогресс налицо.
Впрочем, оценка может даже вырасти по мере того как при приближении к дате «релиза» все большее количество экономистов будет участвовать в прогнозе.
14 октября евро поддержала также статистика по инфляции за сентябрь.
Как и предсказывала ранее опубликованная первая оценка индекса потребительских цен, ИПЦ вышел на уровне 3%, но кроме того, стержневая компонента ИПЦ выросла сразу с 1,2% г/г до 1,6% г/г. Такие данные умерят ожидания, что ЕЦБ вскоре будет снижать ставку, и это поддерживает евро.
Аналитические ленты 14 октября пишут, что евро растет на начавшемся заседании министров финансов Еврозоны (Еврогруппа). Министр финансов США Гейтнер заявил каналу CNBC, что «Европа очевидно двигается к разрешению кризиса».
Говорится также о том, что Европа может закончить формирование плана спасения к саммиту ЕС, который пройдет 23 октября, чтобы представить его на саммите G20, который пройдет 3-4 ноября.
«Они говорят об намного более всеобъемлющем пакете, намного более мощном пакете мер по поддержке суверенных государств и о превентивной рекапитализации банков», заявил Гейтнер в интервью о мерах, которые собираются инициировать Германия и Франция, - «они должны сделать все эти вещи, конечно, тяжелая работа еще впереди». После такой явной словесной поддержки Еврозоны со стороны Казначея США, все меньше остается сомнений в том, что ситуация в Европе улучшается, а значит и евро будет расти. По-прежнему можно ждать возврата по евро-доллару к $1,40 и выше… Попутно в который уже раз отметим о значимости поддержки евро, в том числе и «вербальных интервенций» главы американского Минфина, поступающей из-за океана.
Вот таким был информационный фон, на который кросс-курс евро-доллар реагировал в течение указанного временного промежутка адекватно, в конечном счете, продемонстрировав изрядный оптимизм.
Полагаю, мы достаточно подробно пояснили поведение пары евро-доллар на мировом валютном рынке, на которое вполне сообразно «отвечал» оптовый сегмент рынка наличных Днепропетровска внутридневной и межсессионной «бычьей» динамикой пары евро-гривня.
В этом контексте нелишне заметить, что подобно опту, активно избегающие работы со «стремным» евроналом и сосредоточенные на долларе дилеры розницы, 14-го не работавшие евронал для клиента, в течение пятницы подняли биды на 7,0 коп. на фоне выросших на 1,0 коп. оферов: 11,15/11,20 UAH/EUR.
Двигающийся обыкновенно с евро «параллельными» курсами оптовый российский рубль, на сей раз вел себя «законопослушно», и прибавив по спросу в течение пятницы 80 пунктов, по предложению поднявшись на 60 пунктов.
Торги 14 октября здесь завершились ценами 0,266/0,269 UAH/RUB. По сравнению с закрытием четверга, спрос прибавил 80 пунктов, предложение поднялось на 70 пунктов.
Со слов оптовиков, ликвидность в секторе рубля 14-го была «низкой» на фоне отсутствия клиентского интереса к этой валюте.
Резюмируя вышеизложенное, отметим: в целом же, общая ликвидность оптового рынка наличных в пятницу, 14 октября, заметно выросла по сравнению с «плинтусовыми» оборотами четверга.
Наличный евро («черная» розница и мелкий опт) к вечеру 14 октября в Днепропетровске пытались работать по выросшему с четверга на 11,0 коп. спросу и поднявшемуся на 4,0 коп. предложению.
Котировки российской валюты (розница) к финишу торгов 14 октября по спросу выросли на 20 пунктов, по предложению прибавили 80 пунктов.
Торги безналичным долларом в пятницу подтвердили наше достаточно давнее подозрение в организованном «сверху» «загону карибу».
На протяжении нескольких сессий истекшей пятидневки регулятор попустительствовал активничающим «быкам», загнав цену доллара на торгах межбанка до уровня 8,024 UAH/USD, что на 2,6 коп. превышает минимум предыдущей недели. Затем на пятничной сессии силами своего «вассала» Ощадбанка, которого накануне снабдил долларом по демпинговой цене, роняет безналичную «зелень» к уровням 8,0070/8,015 UAH/USD, очевидно ожидая ответной реакции игроков на межбанке и, натурально, на рынке наличных.
Последний, «теоретически» должен был испытать особенно болезненный шок ввиду того, что с утра пятницы большинство крупных центров Украины констатировало повышение цен на наличный доллар в «неофициальных» ветках на копейку по оферам, а кое-где и по спросу.
Не думаю, чтобы игроки «черного» рынка столь активно «повелись» на эту провокацию. Особенно в преддверии выходных дней, которые лучше проводить в долларе.
Но вот с понедельника ввиду очевидного снижения входной цены на «зелень» «бычий» тренд на рынке наличного доллара может смениться стабилизацией и высоковероятным кратковременным «боковиком».
В целом же, все, как и прежде, будет определяться на наличном рынке активностью клиентов, а вот погоду на межбанке станут диктовать регулятор и его «вассал» Ощадбанк под острым соусом гривнедефицита, дозировка которого также в руках НБУ.
Торги безналичным долларом на валютном межбанке на 10.03 Киева в понедельник 17 октября, стартовали по обыкновению «виртуально и широко». На мониторах висели цены закрытия пятницы: 8,010/8,0140 UAH/USD. Также индицировалось доминирование предложение. Наверняка «виртуального».
Спустя 40 минут, около 10.45 цены немного растянулись (8,010/8,015 UAH/USD) на фоне все той же «виртуальности» рынка, и доминирования предложения.
Около 11.18 на торгах «зеленым» безналом виртуальные торги сменились более менее реальным балансом спрос/предложение на фоне падения цен к отметке 8,0080/8,0130 UAH/USD. Ликвидность выросла, Ощадбанк в этом проекте пока замечен не был.
Спустя четверть часа, к 11.40 на торгах безналичным долларом снижение курса доллара продолжалось на фоне роста оборотов и доминирования продаж: 8,0050/8,0130 UAH/USD.
Появилась «официальная» информация, делающая появления «косолапых ребят» на торгах долларом делом «противоестественным»: объем остатков на коррсчетах НБУ вырос с уровня 13 574,6 млн. грн. к отметке 14 640,4 млн. грн.
На полдень, к 12.07, на межбанке напряжение окончательно спало на фоне значительного снижения цен: 8,0050/8,0095 UAH/USD. При этом наблюдался приблизительный баланс спрос/предложение и некоторое снижение ликвидности.
В течение часа котировки безналичного доллара продержались на уровне 8,0050/8,0095 UAH/USD, дав около 13.00 «прощальную гастроль»: на фоне возобновления спроса доллар поднялся в цене к 8,0054/8,0160 UAH/USD.
Впрочем, судя по всему, этот предфинишный отскок уже мало что решал.
Рынок наличных Днепропетровска («легитимная» розница, «окна») стартовал 17 октября с уровней: доллар – 8,03/8,09 UAH/USD, евро – 11,00/11,10 UAH/EUR, рубль – 0,255/0,263 UAH/RUB.
По сравнению с открытием пятницы, 14 октября, курс доллара по спросу и предложению не изменился.
Наличный евро по сравнению с открытием пятницы по спросу вырос на 5,0 коп., по предложению стал выше на 4,0 коп.
Наличный рубль в понедельник поутру по сравнению с дебютом пятницы по спросу вырос на 30 пунктов, по предложению стал выше на 20 пунктов.
В дебюте сессии 17 октября настроение в этом сегменте рынка было не очень спокойным. Определить доминировавший тренд было несложно: сохранение «нездорового» интереса к наличному доллару «в небольших количествах» и все еще недоверие к евроналу, который с ночи на понедельник «обрадовал» вновь выросшими к отметке $1,3848 курсами.
Со слов руководства профильных департаментов коммбанков Днепропетровска, клиенты главным образом интересовались долларом, а также возобновившим рост «в миру» евро. Причем больше курсами продажи. И делали это без особого энтузиазма. Судя по всему, к евро потенциальные клиенты продолжали относиться «с изрядной опаской». Ввиду его «стремности» на торгах мирового форекса.
Розница и мелкий опт «черного» сегмента рынка в Днепропетровске поутру 17-го «высветили» следующие курсы: доллар: 8,065/8,080 UAH/USD(по сравнению с открытием пятницы, спрос просел на 0,5 коп., предложение потеряло 1,0 коп.); евро – 11,13/11,23 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 14 октября, спрос вырос на 6,0 коп., предложение поднялось на 4,0 коп.); рубль 0,261/0,265 UAH/RUB(по сравнению с открытием пятницы спрос вырос на 30 пунктов, предложение прибавило 230 пунктов).
В дебюте сессии от 17 октября в сегменте удовлетворяли доминировавший клиентский спрос с низкой ликвидностью.
Оптовый сегмент «неофициального» ранка наличных Днепра в понедельник стартовал с уровней: доллар – 8,07/8,08 UAH/USD(по сравнению с открытием пятницы, спрос не изменился, предложение потеряло 1,0 коп.); евро – 11,15/11,25 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 14 октября, спрос вырос на 8,0 коп., предложение поднялось на 6,0 коп.); рубль - 0,262/0,265 UAH/RUB (по сравнению с открытием пятницы спрос вырос на 40 пунктов, предложение поднялось на 20 пунктов).
В дебюте 17 октября у оптовиков было тихо.
К 11.50 понедельника в розничном и мелкооптовом сегменте рынка наличных Днепропетровска перемен в котировках работаемых валют не было: доллар - 8,065/8,080 UAH/USD, евро - 11,13/11,23 UAH/EUR, рубль - 0,261/0,265 UAH/RUB. На фоне сохранившейся работы по удовлетворению клиентского спроса с такими же низкими оборотами.
У оптовиков на этот час цены открытия не изменились: доллар - 8,07/8,08 UAH/USD, евро - 11,15/11,25 UAH/EUR, рубль - 0,262/0,265 UAH/RUB. Реальные сделки на указанное время отсутствовали.
В других регионах страны котировки тамошних рынков наличных в понедельник в дебюте сессии, имели нижеследующий вид. Отметим индикативный характер приведенных цифр. Поскольку ко времени выхода «Итогов» обстановка там может измениться.
