Курси валют, форекс, ціни на золото, срібло, платину. Міжнародний валютний ринок, котирування валют на валютному ринку, курс євро - долар, ієна - долар, а також фунт, юань і швейцарський франк
Во вторник, 22 ноября, евро на Forex стабилен и даже пользуется пусть умеренным, но спросом. Его курс по орошению к доллару составил к 10.00 Киева $1,354, и это высокий уровень. А связано это с закрытием коротких позиций и ожиданиями увеличения аппетита к рисковым активам.
Актуальными проблемами рынков остаются долговые проблемы развитых стран. Причем проблемы даже не в самой возможности обслуживать долги - этот механизм работает во всех странах. Основная проблема - это балансы банков, которые уже трещат по швам от переоценки облигаций, хранящихся на их балансах.
В любой момент капитала, доступного банкам, может не хватить на покрытие всех убытков. И финансовым организациям придется запускать процедуру банкротства. Это может вызвать еще более массированные распродажи облигаций и прочих активов, что приведет к еще большим проблемам в банковской отрасли.
Но пока все падения выглядят контролируемыми, то есть приступов массовой паники, захватывающих рынки, пока нет. Но долг с каждым днем становится все дороже. Ставка Libor в Лондоне за три месяца выросла вдвое. Это говорит о том, что в Европе продолжается кризис ликвидности, а он в свою очередь есть порождение недоверия банковских институтов друг к другу. Само же недоверие растет из-за того, что банкиры, как никто другой, знают балансы друг друга. Но все это с точки зрения внутренних механизмов.
«С точки зрения валют, несмотря на все проблемы, евро держится очень стабильно. В настоящее время, при всех долговых проблемах еврозоны, в среднесрочной перспективе евро остается сильной валютой по сравнению с долларом, потому что ЕЦБ не печатает деньги так, как ФРС. Германия, конечно, ведет сейчас опасную игру. Но другие варианты не менее опасны, монетизация долга - это тоже опасно. Одним из плюсов нынешней ситуации является то, что высокая стоимость заимствований вынуждает правительства проводить реформы», - заявил Bloomberg главный инвестиционный директор Merk Investments Аксель Мерк.
Пока игроки следят за развитым миром и его долгами, к рынкам подкрадывается еще одна напасть - замедление экономики Китая. По данным западных СМИ, число сделок с недвижимостью в этой стране упало на 30%, и один из локомотивов экономического роста - рынок недвижимости начинает резко тормозить. А это ни мало ни много 13% от ВВП Китая.
И это очередной тормоз для роста мировой экономики. Мало того что темпы роста экономики страны снизятся, есть огромный риск возникновения неплатежей по всей банковской системе Китая. Это чревато последствиями по всему миру. И этот новый фактор угрозы скоро начнет довлеть на мировыми фондовыми сырьевыми и валютными площадками.
К тому же на Китай агрессивно давят США, требуя поднять курс национальной валюты по отношению к доллару.
«Вашингтон настаивает на честной игре, что подразумевает укрепление юаня, а Пекину это не очень нравится. Все это носит больше политический характер, так как от укрепления юаня выиграют другие азиатские страны, а для Америки это не так уж важно. Китайцев сейчас беспокоит состояние глобальной и собственной экономики, им предстоит смена руководства. И все это на фоне таких проблем в Европе. Я думаю, они будут очень осторожны», - считает старший советник APCO WORLDWIDE Марк Микелсон.
Курс евро к доллару незначительно снижается в ходе торгов в ожидании слабых данных о потребительском доверии в странах еврозоны и размещения испанских казначейских векселей.
Вместе с тем иена дешевеет по отношению к большинству мировых валют после того, как два из трех ведущих рейтинговых агентств мира - Standard & Poor's и Moody's Investors Service - подтвердили кредитные рейтинги США. Ранее иена подорожала на опасениях снижения оценки кредитоспособности США в связи с провалом бюджетных переговоров в Конгрессе.
Курс евро к 07.10 Киева 22 ноября составил $1,3474 по сравнению с $1,3489 на закрытие торгов в Нью-Йорке в понедельник.
Доллар к этому времени стоил ¥77,06 против ¥76,89 по итогам предыдущей сессии.
Евро в паре с японской нацвалютой подорожал со ¥103,72 до ¥103,83.
Во вторник, 22 ноября, на 07.00 Киева евро оценен рынком в $1,347. Это высокий курс для европейской валюты, учитывая те проблемы, с которыми столкнулась Европа, однако пока они уходят на второй план. В центре внимания вновь США с их дефицитом бюджета и пределом допустимых заимствований.
Специальный межпартийный комитет Конгресса США по согласованию сокращения бюджетных расходов по прошествии трех месяцев так и не сумел согласовать сокращение на $1,2 трлн. в следующие 10 лет.
«Несмотря на напряженную работу и интенсивные дебаты, нам не удалось преодолеть существенные разногласия, царившие среди членов комитета», - говорится в совместном заявлении от имени сенатора-демократа Петти Мюррей и члена палаты представителей республиканца Джеба Хенсарлинга. Однако эту новость рынок уже во многом отыграл.
Но отсутствие согласия в Конгрессе привело к тому, что в США начинает разрастаться политический кризис. Теперь бюджету грозит автоматический секвестр. Хотя президент США Барак Обама обещает наложить вето на любую попытку отменить секвестр бюджета 2013г., то есть автоматическое сокращение бюджетных расходов, предусмотренное в случае неудачи специального межпартийного комитета Конгресса США.
«Единственная возможность избежать секвестра заключается в объединении усилий и преодолении разногласий среди членов конгресса в подготовке плана по сокращению бюджетных расходов. У конгрессменов на это есть еще год», - заявил глава Белого дома.
Большая проблема с бюджетом США вызвала реакцию международных рейтинговых агентств. Так Standard & Poor's оставило долгосрочный суверенный кредитный рейтинг США на уровне АА+ с «негативным» прогнозом, несмотря на то, что специальный межпартийный комитет Конгресса США не смог согласовать план сокращения бюджетных расходов, говорится в распространенном сообщении агентства.
По мнению экспертов S&P, неспособность членов комитета договориться о налогово-бюджетных мерах, направленных на сокращение бюджетного дефицита, коррелирует с решением о понижении кредитного рейтинга США с ААА до АА+, принятым 5 августа с.г. Однако аналитики выразили надежду, что ограничения на дискреционные расходы (не являющиеся жизненно необходимыми), обозначенные законе о бюджетном контроле от 2011г., останутся в силе и будут соблюдаться, иначе возможного пересмотра рейтинга не избежать.
А вот международное рейтинговое агентство Fitch Ratings планирует провести пересмотр долгосрочного кредитного рейтинга США, которому на настоящий момент агентство присваивает наивысшую отметку ААА, либо прогноз по этому рейтингу. В связи с провалом работы комитета по согласованию сокращений расходов бюджета может ожидаться пересмотр прогноза по рейтингу на «негативный» со «стабильного», менее вероятно - понижение рейтинга на одну ступень, сообщает агентство.
Таким образом, на этот раз доллар США может оказаться под ударом. Официальные спотовые цены на драгоценные металлы по итогам сессии 21 ноября в Нью-Йорке понизились и составили: золото - $1678,3 за унцию (-2,75%), серебро - $31,74 за унцию (-2,38%), платина - $1556 за унцию (-2,89%), палладий - $594 за унцию (-1,83%).
«В краткосрочном периоде политические события в еврозоне не приведут к снижению волатильности. Единственное, что может действительно успокоить рынки, это бессрочная программа покупки гособлигаций ЕЦБ. Но пока центробанк не собирается этого делать. Сначала Франции и Германии нужно увидеть в периферийных странах реальные реформы бюджетной политики, это их шанс исправить часть структурных проблем валютного союза. Что касается инвестиционной стратегии - в 2012г. мы ждем возможности покупать рисковые активы, сейчас же еще не время для этого», - сообщил телеканалу Bloomberg главный инвестиционный стратег UBS Wealth Management Джордж Бубурас. Таким образом, пока крупные инвесторы не готовы покупать рисковые активы. Именно поэтому драгоценные металлы смотрятся так слабо в последние дни. Во вторник, 22 ноября, на 06.00 Киева фьючерсы на золото находились на отметке $1679,14 за унцию (+0,03%), серебро - $31,2 за унцию (+0,28%), платину - $1551,12 за унцию (+0,47%), палладий - $568,5 за унцию (+0,19%).
Курс евро/доллар резко вырос на американской сессии почти на 100 пунктов до отметки $1,3538. Росту курса способствовали покупки евро со стороны одного хеджевого фонда, движению способствовало также срабатывание стоп-ордеров на покупку евро около уровней $1,3480 и $1,3500. Дилеры отмечают, что особых причин для роста курса евро не наблюдалось. Фондовые индексы, драгоценные металлы, другие рисковые инструменты на рынке форекс - все находятся под давлением.
Курс австралийский доллар/доллар США после падения почти на 200 пунктов до отметки $0,9807, минимальной за последние месяц, скорректировался только до уровня $0,9869. Курс золота упал в течение дня почти на $60 до отметки $1666,70.
Помимо развития кризиса в Европе(17) тревогу у инвесторов вызывает возможность отсутствия конкретных результатов работы так называемой Суперкомиссии в США, которая вырабатывает меры для снижения дефицита бюджета страны. В случае если представители двух противоборствующих партий не договорятся на методах снижения дефицита, то это может привести к новой волне закрытия позиций по рисковым инструментам.
Продажи ранее построенных домов (Existing home sales) в США за октябрь составили 4.97 млн. (прогноз был 4.87, предыдущее значение пересмотрено с 4.91 до 4.90).
Россия
Средневзвешенный курс доллара на единой торговой сессии в Белокаменной расчетами tomorrow по состоянию на 11.30 мск. 22 ноября вырос на 9,19 копейки и составил 31,0619 RUB/USD.
Украина
Курс гривни на межбанковском валютном рынке после укрепления в пятницу на 0,8 коп. в понедельник укрепился на 2 коп. до 7,9930 UAH/USD. Об этом сообщили участники валютного рынка. По их словам, торги на межбанке открылись в диапазоне 8,0090-8,0160 UAH/USD, к середине торговой сессии котировки снизились до 7,9970-8,0060 UAH/USD. после чего снова снизились до 7,9890-8,0000 UAH/USD. Большинство сделок, по оценкам участников рынка, было заключено по курсу, близкому к 7,9930 UAH/USD. Национальный банк на рынок не выходил.
С начала года курс гривни на межбанке снизился на 0,35% с 7,9650 UAH/USD до 7,9930 UAH/USD. Как сообщалось, за 2010 год курс гривни на межбанке укрепился на 0,19% с 7,9800 UAH/USD до 7,9650 UAH/USD. За 2009 год курс гривни на межбанке снизился на 0,38% с 7,95 UAH/USD до 7,98 UAH/USD.
На Depo рынке 21 ноября гривна overnight котировалась банками по 17,0/30,0%, доллар - по 1,0/4,0%. Месячные ресурсы составляли - UAH: 15,0/25,0% и USD: 2,0/5,0%.
Стало быть, регулятор на межбанковской сессии 21-го не появлялся. Думаю, не столько из-за отсутствия в этом необходимости, сколько по причине «синдрома нагадившего кота».
Закрутив до предела «гайки монетаризма», о чем недвусмысленно дали понять остатки в нацвалюте на транзитных и коррсчетах НБУ (падение с уровня 14 746,3 млн. грн. к отметке 9 888,5 млн. грн.), а также скачок цен на гривневые кредиты overnight рынка Depo (с уровня 8,0/18,0% к отметке 17,0/30,0%), регулятор по сути лишил рынок страны гривни.
Иначе говоря, появляться на торгах валютного межбанка игрокам было просто не с чем, а меж тем в связи с «синдромом 20-го» числа, перенесенного на понедельник, бизнес нуждался в нацвалюте. Сложно было придумать более неподходящий день жесткой посадки на гривневую диету, и Нацбанк этим воспользовался.
Натурально, котировки безналичного доллара обвалились. На фоне крайне неохотного расставания держателей СКВ с «зеленью» по демпинговым ценам.
Наряду с такой, извините, «подлянкой» от регулятора, на ход торгов долларом оказывал влияние приснопамятный «синдром понедельника».
Сами же курсовые хроники сессии по «зеленому» безналу не таили в себе ничего сенсационного.
21-го сделки по паре доллар/гривна стартовали с отметок 8,0090/8,0150 UAH/USD, оказавшихся, как потом выяснилось, максимальными в течение понедельничной сессии, и к 11.00 курс понизился до 8,0060/8,0118 UAH/USD. В обед цены составили 7,9900/8,0010 и на момент закрытия, еще понизившись, скорректировались на 7,9810/7,9900 UAH/USD.
О том, что игроки «придерживали» доллара на торгах межбанка говорит сводка о ликвидности последней сессии.
Несмотря на столь жесткое установление «медвежьего» тренда для курса безналичного доллара, итоговые обороты сессии от 21-го не радовали «откровением».
В частности, общий объем продажи иностранной валюты (в долларовом эквиваленте) на торгах 21-го едва заметно вырос с уровня $741,4 млн., к отметке $747,3 млн., объем продажи долларов США напротив, просел с уровня $595,2 млн. к отметке $570,4 млн.
Налицо замораживание оборотов, что, строго говоря, можно «списать» на вышеозначенный «синдром понедельника», однако, представляется, этот очевидный «застой» в ликвидности – суть продукт монетарных экзерсисов регулятора. Отечественный валютный рынок продолжает подвергаться циничному административному насилию, теряя при этом остатки самой «рыночности».
Не исключено, что из-за понедельника ни розничный сегмент «неформальной» ветки рынка наличных Днепропетровска, ни его опт, не могли рапортовать вечером 21-го об успешной торговле валютой.
Кроме того, очевидная апатия с рынка «зеленого» безнала перекочевала на рынок наличных, где оба сегмента «неформальной» его ветки в Днепропетровске констатировали упадок в ликвидности на фоне появления «косолапых ребят», не сопровождаемых, вопреки традиции, всплеском оборотов.
Торги 21 ноября в сегменте мелкого опта и розницы на «неформальном» рынке наличных Днепропетровска завершилась курсами: доллар – 8,055/8,063 UAH/USD, евро – 10,80/10,90 UAH/USD, рубль 0,258/0,261 UAH/RUB.
В течение понедельника биды розничной «зелени» не изменились, офера потеряли 0,2 коп. Строго говоря, в течение торгов розничная «зелень» дилерами сегмента предлагалась и по 8,060 UAH/USD и лишь к закрытию спрэд был растянут из перестраховки.
По сравнению с закрытием пятницы спрос розничного доллара не изменился, предложение потеряло 0,2 коп.
Курсовая ревизия цен «зеленой» розницы произошла после полудня, с появлением уверенности в «баксопаде» на валютном межбанке. Кроме того, свою лепту в дисконт оферов внесло плачевное состояние здешней ликвидности, которую не могла спасти даже торговля долларом в условиях приблизительного баланса спрос/предложение. Как впоследствии оказалось, дилеры розницы были разочарованы понедельничными оборотами, поставив сессии от 21-го по этому показателю «тройку».
Ничем не лучше в этот понедельник не была ситуация с ликвидностью у оптовиков, характеризовавших торги 21-го кратко и однозначно: «Плохо». Рынок не спас даже изрядный «двусторонний» дисконт цен по оптовой «зелени», завершившей торги понедельника уровнями 8,050/8,060 UAH/USD, констатируя, стало быть, внутридневные полукопеечные потери по обеим позициям. По сравнению с закрытием пятницы, спрос и предложение оптового доллара стали ниже на 0,5 коп.
Подобно рознице, оптовый сегмент рынка наличных Днепропетровска пытался «двусторонне» торговать «чемоданными» партиями доллара. Получалось плохо, и послеполуденные полукопеечные дисконты уже не могли спасти ситуацию.
Меж тем, оптовый евронал финишировал на рынке наличных Днепропетровска в понедельник уровнями 10,80/10,90 UAH/EUR, констатировав внутридневную пятикопеечную потерю бидов на фоне неизменного предложения.
По сравнению с закрытием пятницы спрос и предложение оптового евро потеряли по пять копеек.
Поскольку в течение понедельника оптовый доллар по бидам и оферам также терял в цене, первую причину внутридневного и межсессионного «медвежьего» тренда оптовой пары евро-гривня мы обнаружили достаточно быстро.
Однако, для внесения полной ясности в динамике второго курсоформирующего составляющего пары евро-гривня нам самое время отправиться на мировой форекс, чтоб в настроениях пары евро-доллар окончательно расставить все точки над «i».
Как оказалось, в течение украинской части форекса понедельника (08.00-18.00 Киева) кросс-курс евро/доллар просел с уровня $1,3525 к отметке $1,3465. Став «легче», таким образом, на заметные 60 пунктов.
Таким образом, весьма оперативно обнаружен и второй «первоисточник» европада «в степях Украины».
Меж тем, мы не можем удовлетвориться столь сжатым, хотя и красноречивым резюме, и приступим к традиционным курсовым хроникам пары евро-доллар на мировом форексе 21 ноября.
Стартовав на азиатской сессии с уровня $1,3520, индикатор оставался стабильным на этой отметке до 09.50 Киева, после чего был дан старт динамичной коррекции, приведшей кросс-курс на 11.00 к отметке $1,3455.
До 15.30 индикатор не покидал этого уровня, совершая разнонаправленные колебания, а вот с 15.35 размах колебаний заметно вырос и постепенно трансформировался в «бычий» тренд, проявившийся более очевидно уже после закрытия украинской части форекса. Ралли после 18.10 Киева привело кросс-курс евро-доллар на американской сессии к отметке $1,3540 около 19.20 Киева…… Но это, как говорится, уже совсем другая история.
Ну а нам остается сущий пустяк — пояснить все только что изложенное с помощью профильных гуру.
Евро на 07.00 Киева в понедельник, 21 ноября, был оценен в $1,353. Начало недели пока не принесло на валютные торги никаких новых идей: игроки осторожно распродают единую валюту и ждут открытия сессии в Европе. Однако фокус внимания участников рынка начинает перемещаться на США.
Члены специального комитета Конгресса США не смогли договориться о порядке сокращения бюджетного дефицита, сообщает Reuters со ссылкой на источник в Республиканской партии. Официальное заявление на этот счет ожидается после 10.00 Киева в понедельник. Источник подчеркнул, что, несмотря на месяцы усилий, представители демократов и республиканцев так и не пришли к компромиссу.
Напомним, ранее конгрессмены создали специальный двухпартийный комитет, в задачи которого входит разработка программы экономии бюджетных средств и снижения бюджетных расходов. Комитет должен представить стратегию сокращения бюджетного дефицита по меньшей мере на $1,2 трлн. не позднее 23 ноября с.г. В случае неудачи властям США неизбежно придется сократить бюджетные расходы на аналогичную сумму любым возможным путем, что станет ударом для хрупкой американской экономики.
Относительно совместного заявления известно, что оно будет сделано республиканцем из Палаты представителей Джебом Хенсарленгом и сенатором-демократом Пэтти Мюрей. Как ожидается, они сообщат, что комитет из 12 членов не пришел к соглашению относительно того, каким образом добиться сокращения бюджетных расходов на $1,2 трлн. в следующие десять лет. В ходе обсуждения предполагалось урезать различные расходы, в частности, наибольшее секвестрование ожидали ассигнования на армию и на систему медицинского страхования. С другой стороны, предполагалось увеличить налоговое бремя на корпоративный сектор. Однако прийти к консенсусу не удалось.
По прогнозам финансовых аналитиков, официальное заявление о провале может нанести серьезный удар по рыночным котировкам по всему миру. Основной же удар, по всей видимости, придется на доллар: при бегстве от проблем игроки будут предпочитать консервативные валюты. На этом фоне иена уже начала укрепляться к американской валюте и достигла отметки ¥76,8 за доллар.
Власти Китая готовы повысить гибкость юаня в валютной торговле. Такое заявление сделал премьер Госсовета КНР Вэнь Цзябао, передает государственное телевидение Поднебесной.
«Власти КНР будут внимательно следить за валютными операциями с юанями и намерены повысить гибкость национальной валюты», - отметил он. По мнению аналитиков, заявление китайского лидера свидетельствует о возможности расширения коридора валютных колебаний национальной валюты страны, который устанавливается Народным банком Китая. В настоящее время суточная динамика (укрепление и ослабление) юаня к доллару не превышает 0,5% от официального курса.
Напомним, на Западе уже долгое время считают, что курс юаня искусственно занижен, что дает преимущество китайскому экспорту, и призывают Пекин укрепить национальную валюту. В начале сентября с.г. власти КНР объявили о планах сделать юань свободно конвертируемой валютой к 2015г. В настоящее время юань является ограниченно конвертируемой валютой - правительство сохраняет жесткие ограничения по валютным операциям, связанным с движением капитала. Курс юаня контролируется китайским центробанком и определяется в привязке к корзине валют. В целях валютного регулирования Пекин вынужден продавать юани на внутреннем рынке и аккумулировать огромные валютные резервы, которые в 2011г. превысили $3 трлн. и продолжают расти.
Заявления китайского правительства также способны привести к ослаблению доллара. В ожидании появления новых проблем в развитом мире стоит обратить внимание на консервативную иену и попробовать сыграть на ее укрепление против евро.
В ходе понедельничных торгов доллар и иена дорожают по отношению к большинству наиболее активно торгуемых валют мира на фоне ослабления инвесторского аппетита к риску в связи с опасениями провала бюджетных переговоров в США.
Кроме того, инвесторы разочарованы результатами выборов в Испании, согласно предварительным итогам которых оппозиционная партия получит большинство в парламенте.
Курс евро к 07.20 Киева составил $1,3518 по сравнению с $1,3525 на закрытие торгов в Нью-Йорке в пятницу.
Доллар к этому времени стоил ¥76,83 против ¥76,91 по итогам предыдущей сессии.
Евро в паре с японской нацвалютой подешевел со ¥104,02 до ¥103,84.
После открытия сессии в Европе в понедельник, 21 ноября, единая валюта резко начала терять в стоимости. К 10.30 Киева ее курс по отношению к доллару составил $1,346. Игроки агрессивно распродают евро, как и прочие рисковые активы, ожидая большой встряски в течение дня.
В минувшее воскресенье в Испании прошли выборы, победу на которых одержала оппозиция - правоцентристская «Народная партия». Инвесторы оптимистично отнеслись к этому событию, ожидая позитивных перемен в финансовой политике страны.
Из южных стран еврозоны пришла еще одна важная новость: бывший премьер-министр Италии Сильвио Берлускони заявил, что глава временного правительства страны Марио Монти обязался не выставлять свою кандидатуру на пост главы правительства на следующих выборах. «Мы потребовали от него и его министров публично обещать не выдвигать свои кандидатуры на новых выборах», - сказал С.Берлускони, отметив, что М. Монти согласился это сделать в присутствии итальянского президента Джорджо Наполитано.
С.Берлускони подчеркнул, что считает необходимым дать возможность правительству М. Монти управлять страной до 2013г., добавив, что поддержка нового правительства со стороны партии экс-премьера «Народ свободы» обусловлена гарантиями, который нынешний глава кабинет министров Италии ей предоставил.
13 ноября 2011г. Дж. Наполитано уполномочил М. Монти сформировать новый кабинет министров. Основная задача, которую президент поставил перед ним, заключается в проведении в стране экономических реформ, направленных на скорейший выход Италии из долгового кризиса, захлестнувшего страну и охватывающего всю еврозону.
Некоторая стабилизация политического фона все же не смогла уберечь евро от обвального падения. Единая валюта снижается на фоне сообщений о том, что комитет, занимающийся вопросом госдолга США, не смог прийти к согласию.
Члены специального комитета Конгресса США за три месяца работы так и не смогли договориться о порядке сокращения бюджетного дефицита. Источник подчеркнул, что, несмотря на месяцы усилий, представители демократов и республиканцев так и не пришли к компромиссу.
Таким образом, рынки вот-вот снова увязнут в пучине долгового кризиса. Раньше он беспокоил только Европу, теперь же проблемы начались и на другой стороне Атлантики. Из-за этого стабильность всех рисковых активов сильно пошатнулась: падают цены на сырье, акции и, конечно, евро, и такая ситуация сохранится еще некоторое время.
В ходе понедельничных торгов доллар и иена дорожают по отношению к большинству наиболее активно торгуемых валют мира на фоне ослабления инвесторского аппетита к риску в связи с опасениями провала бюджетных переговоров в США.
Кроме того, инвесторы разочарованы результатами выборов в Испании, согласно предварительным итогам которых оппозиционная партия получит большинство в парламенте.
Пополудни доллар и иена в понедельник дорожают по отношению к большинству наиболее активно торгуемых валют мира на фоне ослабления инвесторского аппетита к риску в связи с опасениями провала бюджетных переговоров в США.
Кроме того, инвесторы разочарованы результатами выборов в Испании, согласно предварительным итогам которых оппозиционная партия получит большинство в парламенте.
Курс евро к 12.55 Киева 21 ноября составил $1,3456 по сравнению с $1,3525 на закрытие торгов в Нью-Йорке в пятницу.
Доллар к этому времени стоил ¥76,86 против ¥76,91 по итогам предыдущей сессии.
Евро в паре с японской нацвалютой подешевел со ¥104,02 до ¥103,45.
Двухпартийная комиссия, созданная Конгрессом США для разработки компромиссных предложений по снижению бюджетного дефицита на $1,2 трлн. за 10 лет, уже в понедельник может объявить о провале своей миссии, заявил Bloomberg помощник одного из членов комиссии, пожелавший остаться неназванным.
«Переговоры о бюджетном дефиците подогревают общее неприятие риска», - считает руководитель международного отдела валютной стратегии RBC Capital markets в Лондоне Адам Коул.
Комиссия, согласно первоначальным планам, должна была представить свои компромиссные предложения по консолидации бюджета США Бюджетному управлению Конгресса 21 ноября, а после проверки законопроекта управлением - передать его на рассмотрение Конгресса к 23 ноября. Без этого в США с будущего финансового года вступит в силу автоматический и болезненный секвестр бюджетных расходов примерно на 12%.
Между тем правоцентристская Народная партия, возглавляемая Мариано Рахоем, одержала убедительную победу на выборах в Испании и сможет получить абсолютное большинство в парламенте страны.
По результатам подсчета 99,95% голосов избирателей Народная партия получает в парламенте 186 мест из 350, а социалисты, имевшие до сих пор большинство в 169 мест - всего 111.
В ходе избирательной кампании М.Рахой обещал принятие жестких мер бюджетной экономии, реализацию шагов, направленных на стимулирование экономического роста, чтобы вернуть стране рейтинг на уровне «ААА» и избежать обращения за внешней финансовой помощью.
Курс евро/доллар упал на европейской сессии к 13.40 Киева до уровня $1,3428.
Давление на курс евро оказывает значительное падение фондовых индексов, снижение курсов драгоценных металлов и уменьшение спроса на более рисковые инструменты. Цена золота упала до уровня $1699,20 за тройскую унцию. Курс австралийского доллара снизился до отметки $0,9864.
Уменьшению оптимизма инвесторов способствовало заявление вице-премьера Китая о том, что мировая экономика входит в период затяжной рецессии.
Также необходимо отметить ожидание того, что «суперкомитет» по сокращению дефицита бюджета в США может объявить о том, что его члены не смогли договориться по ключевым вопросам. В среду заканчивается установленный срок для его работы.
На этой неделе (в среду) будут опубликованы предварительные значения индексов деловой активности в еврозоне. Ожидается дальнейшее снижение этих показателей. Также в среду Европейская комиссия должна объявить о новых мерах, необходимых для контроля состояния бюджетов европейских стран.
Эта неделя будет сокращенной для Японии и США. В США в четверг будет День благодарения. А пятницу в стране начнется важный период предрождественских распродаж.
Платежный баланс (Current account, adjusted) в млрд. евро в Европе(17) за сентябрь +0.5 (предыдущее значение -5.0).
После обеда, около 15.00 Киева, на европейской сессии форекса складывается ситуация не в пользу евро: смена правящей партии в Испании, возможность обращения Венгрии за помощью к международным кредиторам, а также отсутствие компромисса по сокращению расходов бюджета США провоцируют продажи риска. Спросом в качестве защитных валют пользуются доллар и иена.
Единая европейская валюта в понедельник во второй половине дня продолжает снижение на опасениях за дальнейшее развитие долгового кризиса ЕС. Так, пара EUR/USD опускается до отметки $1,3456, пара EUR/JPY падает до уровня ¥103,44, а пара EUR/CHF проседает до отметки 1,2371.
Давление на единую валюту оказывает мнение аналитиков рейтингового агентства Moody's о том, что рост доходностей по облигациям Франции и слабые прогнозы роста экономики страны могут негативно отразиться на ее высшем кредитном рейтинге.
Помимо этого продажи евро нарастают после того, как «тройка» (Еврокомиссия, ЕЦБ и МВФ) не смогла договориться с греческой оппозицией о письменных гарантиях по кредитным соглашениям. Ранее министр финансов Германии В. Шойбле заявил, что о выплате €8 млрд. транша не может быть и речи без таких гарантий. Угроза дефолта Греции снова замаячила на горизонте.
Рисков для евро добавляет и смена правящей партии на выборах в Испании, считает аналитик. В частности, у лидера победившей на выборах в минувшие выходные Народной партии Мариано Рахоя нет четкой стратегии по выводу страны из долгового кризиса. Напомним, что Испания является должником перед МВФ и ЕС. При этом в своем выступлении 18 ноября Рахой заявлял, что, по его предположению, Испании не нужна будет помощь международных кредиторов, и его правительство обязывается сократить бюджетный дефицит и восстановить кредитный рейтинг ААА страны, напоминает Bloomberg.
Кроме того, «клиентом» международных кредиторов может выступить еще одна страна – член ЕС: Венгрия. Так, МВФ получил запрос от властей страны о возможности финансовой помощи, говорится в заявлении главы МВФ Кристин Лагард.
Для еврозоны в целом новость негативна, хотя и так понятно, что все экономики еврозоны, так или иначе, повреждены долговыми проблемами. Если МВФ выделит стране финансовую помощь, это стабилизирует положение и позволит продержаться до тех пор, пока не нормализуется состояние рынка займов, но также станет сигналом, что все больше экономик Европы подвержены долговой инфекции.
Тем временем доллар продолжает пользоваться для роста статусом защитной валюты. Однако в паре с иеной «гринбэк» дешевеет на 15.00 Киева до отметки ¥76,86.
Напомним, что понедельничная продажа риска связана также с новостями из США.
Так, комитет американского Конгресса по бюджету, сформированный в августе, в который входят по шесть представителей демократической и республиканской партий, не выполнил свою главную задачу – разработать стратегию сокращения дефицита бюджета США на $1,2 трлн в следующие десять лет. Об этом сообщают СМИ со ссылкой на источники, близкие к комитету. При этом государственный долг США превысил накануне отметку $15 трлн, фактически приблизившись, таким образом, к объему экономики страны.
Бегство от риска обваливает пару AUD/USD до $0,9880, а пара NZD/USD падает до уровня $0,7496.
После 16.00 Киева единая валюта в начале американской сессии пытается сократить потери. По словам одного из дилеров, поддержку евро оказало небольшое улучшение на рынке акций.
Евро/доллар прорвался выше предыдущего максимума восстановления в области $1,3465 и коснулся отметки $1,3480. Тестирование указанной области способно открыть дорогу движению по направлению к $1,3490/1,3500.
Евро/иена также покинул область ранее установленного минимума европейской сессии и скорректировался к ¥103,60. Неплохую поддержку паре может оказать уровень ¥103,31, который содержит 76,4% коррекцию движения от ¥100,77 к ¥111,57, а потенциально и ¥103,10. Евро/иена может столкнуться с отпором медведей в области ¥103,89, а затем и на ¥104,07.
Далее офера замечены в области ¥104,25/104,30, где уровень ¥104.28 является максимумом с 18 ноября. Тем не менее, в настоящий момент, к 16.00 Киева, игроки находятся в ожидании сообщения о том, на какую сумму ЕЦБ приобрел на прошлой неделе облигации через SMP. Участники рынка полагают, что на прошлой неделе поддержание доходности десятилетних испанских и итальянских облигаций ниже порога в 7,00% обошлось ЕЦБ примерно в €9-10 миллиардов. Текущий курс евро/доллара $1,3466.
Итак, неделя началась ростом доллара ко всем активам. Пара евро-доллар упала до $1,3430, германский индекс DAX упал на 2,63%, цена барреля марки Brent упала до $106,68. При этом никаких негативных новостей для рынков с пятницы не поступало. Аналитические ленты, объясняя рост американской валюты, указывают на дефицит долларов на рынках фондирования.
Агентство Bloomberg сообщает, что иностранные банки увеличили за последней год объем депозитов в ФРС вдвое, с $350 млрд. до $715 млрд. Возрос и спрос на Казначейские облигации США. Объем вложений американских банков в Treasuries в конце октября составил рекордные $1,69 трлн. против $1,1 трлн. в 2008 году.
Впрочем, ФРС США на то и наводняла рынки ликвидностью, чтобы американские банки покупали гособлигации, в этом ничего удивительного нет.
Последней предпринятой мерой ФРС по поддержке экономики была «Операция Твист», которая предполагает изменение структуры портфеля ФРС в пользу долгосрочных бумаг на $400 млрд. Однако, несмотря на то, что ФРС продает краткосрочные бумаги, доходности по ним остаются на низких уровнях. Так, доходность 2-летних Treasuries сейчас находится на уровне 0,27% против 0,16% в августе. А по бумагам сроком до года доходности практически неотличимы от нуля. Более того, доходности 3-месячных биллей сейчас находятся ровно на нуле, а доходности 1-месячных биллей вообще отрицательные (и такая ситуация периодически наблюдается с июня). До этого отрицательные доходности по 1-месячным биллям наблюдались только в 2008 году.
По сути, на рынке налицо кризис доверия, видимо, в связи с ситуацией в Европе банки перестали доверять друг другу и предпочитают держать деньги либо в ФРС, либо в казначейских бумагах. Недавняя история с банкротством брокера MF Global показала, что не только европейские игроки могут пострадать от кризиса суверенного долга в Еврозоне.
Таким образом, мировые финансовые рынки оказались в подвешенном состоянии из-за неопределенности с ситуацией в Европе.
Негатива добавляет и то, что «суперкомитет» Конгресса США, занимавшийся вопросом в сокращения дефицита бюджета США и состоящий из 6 членов республиканской и 6 членов демократической партии, не смог прийти к соглашению по поводу сокращения расходов на $1,2 трлн. и о провале переговоров может быть объявлено уже 21 ноября.
Формально в случае, если компромисс по поводу того, за счет каких статей бюджета сокращать расходы, не будет достигнут, то, в соответствии с законом о повышении потолка госдолга, в 2013 г. страну ждет автоматический секвестр бюджета на $1,2 трлн. поровну распределенный между военной и невоенной сферами.
Однако на деле существует возможность обойти ограничения, наложенные при последнем повышении лимита госдолга. Судя по тому, что многие официальные лица США говорят о необходимости новых стимулов для экономики, идея сокращения дефицита так и останется чистой фикцией, которую в действительности никто и не думал всерьез воплощать в действительность.
Шоу с «суперкомитетом» должен был изобразить лишь видимость деятельности, а на самом деле все понимают, что без новых стимулов экономика США быстро скатится в рецессию, а потому единственный выход для США – привлекать средства в свою пирамиду госдолга, пока в нее готовы вкладывать. И здесь кризис в Европе США очень даже на руку. Одним словом, в текущий ситуации доллар имеет потенциал для заметного роста.
Вот таким был информационный фон, на который кросс-курс евро-доллар реагировал в течение указанного временного промежутка вполне адекватно и без излишней волатильности.
Полагаю, мы достаточно подробно пояснили поведение пары евро-доллар на мировом валютном рынке, на которое, весьма спокойно и отчасти сдержанно «отвечал» оптовый сегмент рынка наличных Днепропетровска.
В этом контексте нелишне заметить, что, по-прежнему старательно избегая работы с евроналом, в этот понедельник, дилеры розницы в течение 21 ноября снизили позицию спрос пары евро-гривня на 3,0 коп. на фоне копеечного роста оферов 10,80/10,90 UAH/EUR.
Двигающийся обыкновенно с евро «параллельными» курсами оптовый российский рубль, на сей раз вел себя «законопослушно», потеряв в течение понедельника 30 пунктов по спросу и став ниже на 10 пунктов по предложению.
Торги 21 ноября здесь завершились ценами 0,258/0,262 UAH/RUB. По сравнению с закрытием пятницы, спрос и предложение потеряли по 10 пунктов.
Со слов оптовиков, ликвидность в секторе рубля 21-го была «предельно низкой» на фоне отсутствия клиентского интереса к этой валюте.
Резюмируя вышеизложенное, отметим: в целом же, общая ликвидность оптового рынка наличных в понедельник сохранилась на «плинтусовом» уровне, повторив сомнительные «успехи» четверга и пятницы.
Наличный евро («черная» розница и мелкий опт) к вечеру 21 ноября в Днепропетровске пытались работать по упавшему на 5,0 коп. с пятницы спросу и потерявшему столько же предложению.
Котировки российской валюты (розница) к финишу торгов 21 ноября по спросу потеряли 20 пунктов, по предложению обвалились на 30 пунктов.
Как мы неоднократно отмечали, торги безналичным и наличным долларом в дебюте новой недели редко радует «откровениями». Нынче в первую очередь «удивил» регулятор, по простецки до срыва резьбы закрутивший гайки монетаризма. «Своевременность» этой акции усугубляет состояние дел на валютном рынке, гробя его «за компанию» с кредитованием экономики и высоковероятным коллапсом прохождения платежей в нацвалюте.
Собственно, ничего нового или неожиданного 21-го не произошло, ужесточение монетарных рычагов бывало и ранее, на фоне активизации пресловутой «жабы», которая «давит», мешая транжирить деньги.
Сохранение в целости золотовалютных резервов – проект безусловно, небесполезный, однако все в этом мире имеется свою цену. За антирыночную ситуативную ревальвацию гривни придется заплатить процентами экономического ренессанса и очередной потери объективности цифр в сводках с валютного межбанка.
Последнее, полагаю, чревато окончательной потерей контроля за валютным рынком со стороны регулятора, собственноручно «заварившего эту кашу.
Так что победа над долларом на излете ноября вполне может оказаться пирровой, а за ней высоковероятно следует ожидать вульгарного бокового тренда.
Рынок наличных, не исключено, попытается воспользоваться ревальвационными мотивами на валютном межбанке для «дисконтной терапии», однако всерьез расчитывать на прорыв в оборотах вряд ли стоит. Несмотря на появившихся там «медведей». Наученный сезоном весна-лето-осень-2008, наш обыватель и бизнесмен не будет спешить расставаться с кровными и ситуативно дешевеющими долларами, резонно рассчитывая на непродолжительность (до очередного, извините, «пенделя» от рынка и, предположительно, от руководства Кабмина и экспортеров высокопроФФесиональному руководству регулятора). Полагаю, полноценный ревальвационный ремейк 2008 года не получится. Как по вышеупомянутой причине (подготовленности клиентов), так и чисто технически. Образно говоря, кишка тонка у нынешнего руководства НБУ. К тому же, как видно, собственных идей у г-на Арбузова кот наплакал, вот и приходится копитастить ноу-хау политических противников.
Торги безналичным долларом на валютном межбанке на 10.00 Киева во вторник, 22 ноября, стартовали с уровня закрытия понедельника: 7,98100/7,9900 UAH/USD. Также индицировалось стопроцентное отсутствие сделок.
Удивляя динамичностью, рынок безналичного доллара к 10.16 уже демонстрировал доминирование предложения на фоне новых курсов: 7,96400/7,9920 UAH/USD.
Спустя 10 минут, около 10.27 Киева новые уровни(7,9670/7,9920 UAH/USD) на фоне доминирования спроса и средней ликвидности.
Наконец, в 10.30 установился приблизительный баланс спрос/предложение. При этом цены на «зеленый» безнал обрели новый вид: 7,9655/7,9923 UAH/USD.
К 10.56 котировки «зеленого» безнала ушли вверх (7,9850/7,9960 UAH/USD), невзирая на очень сложную ситуацию с гривней. При этом здесь доминировал спрос.
Спустя 15 минут, к 11.15 на межбанке, со слов дилеров коммбанка-«бегемота», «потихоньку успокоилось» на фоне роста цен (7,9870/7,990 UAH/USD) и снижения ликвидности.
Причиной вышеозначенной «успокоенности», как оказалось, стало увеличение объема гривневых остатков на транзитных и коррсчетах НБУ с уровня 9 888,5 млн. грн. до отметки 10 696,5 млн. грн.
Ближе к полудню заметных курсовых подвижек на рынке безналичного доллара не наблюдалось, цены оставались в окрестностях уровней 7,9870/7,990 UAH/USD на фоне просевшей ликвидности и незначительного преобладания спроса.
Рынок наличных Днепропетровска («легитимная» розница, «окна») стартовал 22 ноября с уровней: доллар – 8,03/8,07 UAH/USD, евро – 10,78/10,86 UAH/EUR, рубль – 0,256/0,263 UAH/RUB.
По сравнению с открытием понедельника, 21 ноября, курс доллара по спросу и предложению не изменился.
Наличный евро по сравнению с открытием понедельника по спросу просел на 2,0 коп., по предложению стал ниже на 3,0 коп.
Наличный рубль во вторник поутру по сравнению с дебютом понедельника по спросу и предложению потерял по 10 пунктов.
В дебюте сессии 22 ноября настроение в этом сегменте рынка было не очень спокойным. Определить доминировавший тренд было несложно: сохранение «нездорового» интереса к наличному доллару «в небольших количествах» и некоторая опаска и недоверие к евроналу, который с ночи на понедельник «обрадовал» вновь упавшими к отметке $1,3493 курсами.
Со слов руководства профильных департаментов коммбанков Днепропетровска, клиенты главным образом интересовались долларом, а также возобновившим коррекцию «в миру» евро. Причем больше курсами продажи. И делали это без особого энтузиазма. Судя по всему, к евро потенциальные клиенты продолжали относиться «с изрядной опаской». Ввиду его «стремности» на торгах мирового форекса.
Розница и мелкий опт «неформальной» ветки рынка в Днепропетровске поутру 22-го «высветили» следующие курсы: доллар – 8,055/8,065 UAH/USD(по сравнению со стартом понедельника, спрос потерял 0,5 коп., предложение село на 0,2 коп.); евро – 10,90/11,00 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 21 ноября, спрос вырос на 7,0 коп., предложение поднялось на 11,0 коп.); рубль 0,258/0,262 UAH/RUB (по сравнению с открытием понедельника спрос не изменился, предложение выросло на 10 пунктов).
В дебюте сессии от 22 ноября в сегменте наблюдалась работа по удовлетворению доминировавшего клиентского спроса на доллары с «нормальной» ликвидностью.
Оптовый сегмент «неофициального» ранка наличных Днепра в понедельник стартовал с уровней: доллар – 8,05/8,06 UAH/USD(по сравнению с открытием понедельника, спрос и предложение потеряли по 0,5 коп.); евро – 10,90/11,00 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 21 ноября, спрос вырос на 5,0 коп., предложение поднялось на 10,0 коп.); рубль - 0,258/0,262 UAH/RUB (по сравнению с открытием понедельника спрос просел на 30 пунктов, предложение потеряло 10 пунктов).
В дебюте 22 ноября у оптовиков было тихо, сделки отсутствовали.
На 11.15 вторника в розничном и мелкооптовом сегменте рынка наличных Днепропетровска перемен в ценах не произошло (доллар - 8,050/8,063 UAH/USD, евро - 10,90/11,00 UAH/EUR, рубль - 0,258/0,262 UAH/RUB). При этом здесь продолжалось удовлетворение клиентского спроса, но уже при более низких оборотах.
У оптовиков на этот час цены открытия тоже не изменились: доллар - 8,05/8,06 UAH/USD, евро - 10,90/11,00 UAH/EUR, рубль - 0,258/0,262 UAH/RUB. Сегмент констатировал прежнюю тишину и отсутствие реальных сделок.
В других регионах страны котировки тамошних рынков наличных во вторник в дебюте сессии, имели нижеследующий вид. Отметим индикативный характер приведенных цифр. Поскольку ко времени выхода «Итогов» обстановка там может измениться.
