Світовий фондовий ринок, аналітика провідних фондових індексів, акції-лідери зростання і падіння на фондовому ринку, котирування акцій провідних компаній.
Фондовые торги в США 12 апреля 2013г. закрылись понижением ведущих индексов. На настроение инвесторов повлияли как макроэкономические данные, так и результаты отчетности двух крупнейших банков США. В частности, Министерство торговли США сообщило, что объем розничных продаж в стране в марте 2013г. понизился на 0,4% по сравнению с предыдущим месяцем, в то время как аналитики прогнозировали, что объем розничных продаж в месячном исчислении не изменится.
Еще одним разочарованием стали отчеты за I квартал 2013г. двух крупнейших американских банков - J.P.Morgan Chase и Wells Fargo, чьи показатели также разошлись с ожиданиями аналитиков.
Так, чистая прибыль J.P.Morgan Chase выросла на 33% и составила $6,53 млрд. по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Скорректированная прибыль банка в пересчете на обыкновенную акцию выросла на 34%, составив $1,59. Выручка банка по итогам квартала снизилась на 4% и составила $25,12 млрд. Аналитики ожидали, что банк сообщит о прибыли на акцию в размере $1,39. при выручке $25,86 млрд.
Чистая прибыль Wells Fargo выросла на 22% и составила $5,17 млрд. Выручка банка за январь-март 2013г. составила $21,26 млрд., что на 2% ниже выручки годовой давности. Квартальная прибыль банка в расчете на акцию выросла на 23% и составила $0,92. Аналитики прогнозировали прибыль на акцию в размере $0,88., а выручку - на уровне $21,59 млрд.
На этом фоне акции американских банков пошли вниз. Котировки бумаг Wells Fargo снизились на 0,8%, а акции J.P.Morgan Chase & Co. подешевели на 0,8%. Акции лидера банковского сектора Bank of America потеряли в цене 0,8%.
Энергетический сектор, а также сырьевые компании оказались под влиянием упавших цен на нефть. На этом фоне акции нефтегазовой компании ExxonMobile потеряли в цене 0,3%, котировки ценных бумаг ConocoPhillips снизились на 1,3%, а бумаги компании Chevron подешевели на 0,8%. Акции крупнейшего в США производителя алюминия - компании Alcoa Inc. подешевели на 1,6%.
Вслед за нефтяными компаниями снижение продемонстрировали и нефтесервисные. Так, акции Schlumberger подешевели на 1,9%, а ее конкурента Halliburton - на 0,7%.
По итогам торгов индекс Dow Jones снизился на 0,08 пункта (практически не изменился) - до 14865,06 пункта, индекс S&P - на 4,52 пункта (-0,28%) - до 1588,85 пункта, индекс Nasdaq потерял 5,21 пункта (-0,16%), опустившись до 3294,95 пункта.
Европа
Фондовые торги в Европе 12 апреля 2013г. завершились понижением ведущих индексов. Инвесторы оказались разочарованы макроэкономическими данными из США, где в марте 2013г. объем розничных продаж понизился на 0,4% по сравнению с предыдущим месяцем. При этом аналитики прогнозировали, что объем розничных продаж в месячном исчислении останется на прежнем уровне. Также неуверенность инвесторов вызывает ход неофициальной встречи Еврогруппы по вопросу долгового кризиса в еврозоне, которая началась 12 апреля 2013г. Главным предметом обсуждений станет вопрос финансового кризиса на Кипре.
В банковском секторе акции британского Royal Bank of Scotland просели на 1,79%, Lloyds Banking - подросли на 0,03%, Barclays потеряли в цене 1,51%.
Акции французского Societe Generale упали на 2,91%, BNP Paribas подешевели на 2,98%, Credit Agricole - потеряли 2,81%.
Акции Commerzbank понизились на 2,26%, Deustche Bank - на 2,62%.
В нефтяном секторе акции BP PLC подешевели на 0,82%, Total SA потеряли 0,84%, Royal Dutch Shell опустились на 0,11%.
В горнодобывающем секторе акции BHP Biliton понизились на 2,10%, а Rio Tinto - просели на 1,89%.
По итогам торгов 12 апреля 2013г. британский индекс FTSE 100 опустился на 31,75 пункта (-0,49%) - до отметки в 6384,39, немецкий индекс DAX понизился на 126,86 пункта (-1,61%) - до 7744,77 пункта, французский CAC 40 опустился на 46,36 пункта (-1,23%) до 3729,30 пункта.
Швейцарский SMI понизился на 54,68 пункта (-0,70%) - до 7760,60 пункта, голландский AEX опустился на 2,63 пункта (-0,75%) - до 348,65 пункта.
Общеевропейский индекс «голубых фишек» FTSEurofirst 300 по итогам сессии снизился на 0,95% и достиг отметки 1181,49 пункта.
Азия
Торги на фондовых площадках Азиатско-Тихоокеанского региона прошли в понедельник в «красной зоне» после публикации сразу нескольких слабых макроэкономических показателей в Китае.
Сводный фондовый индекс региона MSCI Asia Pacific опустился 15 апреля на 0,8% - до 137,05 пункта.
Японский индекс Nikkei 225 снизился на 1,6%, южнокорейский Kospi - на 0,2%, тогда как китайский Shanghai Composite потерял 1,8%, а гонконгский Hang Seng - 1,4%.
Курс ценных бумаг крупнейшей золотодобывающей компании Австралии, Newcrest Mining Ltd., рухнул на 8,2% вслед за падением цен на золото на азиатских торгах более чем на 4,6%, до минимума почти за 2,5 года.
Рыночная стоимость ведущего китайского производителя меди Jiangxi Copper Co. уменьшилась на 4,7%. Крупнейший горнодобывающий концерн мира BHP Billiton Ltd. потерял 4,3% на торгах в Сиднее, Rio Tinto - на 5%.
Котировки акций японского автоконцерна Nissan Motor Co., третьего по величине капитализации в стране, упали на 3,9% на ставших для рынка неприятным сюрпризом данных о сокращении розничных продаж в США. Nissan получает треть выручки в Северной Америке. Бумаги Honda Motor Co. подешевели на 1,5%, Hitachi Ltd. - на 1,9%, Bridgestone Corp. - на 2,5%.
Цена акций южнокорейского производителя автокомпонентов Mando Corp. обвалилась на 15% после того, как компания собралась спасать убыточное аффилированное предприятие Halla Engineering & Construction Corp. На этих новостях инвесткомпания Midas International Asset решила продать все принадлежащие ей акции Mando. Курс бумаг Halla упал при этом на 3,2%.
Вопреки общему тренду цена акций Sharp Corp. подскочила на 14% на сообщениях о том, что компания продаст пакет акций Pioneer Corp. (более 9%). Акции Pioneer подорожали на 4,3%.
Фондовые торги в Японии 15 апреля завершились снижением индекса Nikkei на 1,55%. Основным фактором, оказывающим влияние на настроение инвесторов, стали макроэкономические данные.
Так, согласно последним данным Государственного бюро статистики КНР, ВВП Китая в I квартале 2013г. вырос на 7,7% в годовом исчислении. Официальная оценка экономического роста в январе-марте 2013г. оказалась хуже ожиданий аналитиков, прогнозировавших рост китайской экономики на 8,0%. ВВП Китая в I квартале 2013г. относительно предыдущего квартала повысился на 1,6% против ожидаемых аналитиками 1,9%. Одновременно с этим Всемирный банк сократил свой прогноз по росту китайской экономики в 2013г. до 8,3% с прежних 8,4%.
Кроме того, влияние на ход торгов оказали слабые макроэкономические данные по США. Министерство торговли США сообщило, что объем розничных продаж в стране в марте 2013г. понизился на 0,4% в месячном исчислении, в то время как аналитики прогнозировали сохранение этого показателя на прежнем уровне.
Однако ряд специалистов рассматривают нисходящую динамику как положительную и необходимую для охлаждения перегретого рынка страны. Сдерживающим фактором остается политика стимулирования Центробанка Японии, направленная на преодоление дефляции в стране.
На ход торгов также оказало влияние снижение цен на нефть и золото. На этом фоне акции нефтяной компании Inpex потеряли в цене 2,8%, а котировки JX Holding снизились на 3,3%.
Среди компаний, оказавшихся в центре внимания инвесторов, стоит отметить производителя электроники Sharp. Как сообщила газета Nikkei, компания намерена продать 9,2% своих акций в Pioneer Corp. - производителе электроники для автомобилей. Акции Sharp прибавили в цене 10,5%. Прочие крупные экспортеры продемонстрировали явную нисходящую динамику на фоне окрепшей иены. Котировки Fujifilm снизились на 1,2%, акции Ricoh Co. Ltd. подешевели на 3,3%, в то время как бумаги автопроизводителя Toyota Motor потеряли в цене 2,1%.
Согласно заявлению нового руководства Mitsubishi UFJ, финансовая группа планирует увеличить приобретение активов в США и Азии, включая поглощение местных банков. Акции банка потеряли в цене 1,5%, что оказалось сравнительно небольшой потерей. Остальные японские банки продемонстрировали более явную нисходящую динамику. Так, котировки Sumitomo Mitsui снизились на 3,3%, бумаги Mizuho Financial Group подешевели на 2,8%, а акции Minato Bank потеряли в цене 1,6%.
Котировки фармацевтической компании Takeda снизились на 1,4% на фоне сообщения о том, что консолидированная операционная прибыль компании в финансовом году, завершившемся 31 марта 2013г., окажется на 40% ниже и составит около ¥160 млрд. Котировки его конкурента TOWA снизились на 2,7%, а бумаги фармацевтической компании Shionogi & Co. прибавили в цене 1%.
По итогам торгов 15 апреля 2013г. индекс Nikkei понизился на 1,55% и составил 13275,66 пункта. Курс доллара к иене снизился на ¥1,41 по отношению к курсу предыдущего торгового дня и составлял на закрытие фондовых торгов в Токио ¥97,93 за доллар.
Россия
Итоги торгового дня у россиян: «быки» окопались и держат круговую оборону на отметке 1380 по ММВБ. Торги на российском рынке акций в пятницу завершились снижением основных индексов. Индекс ММВБ опустился на 1,13% - до 1385,84 пункта. Индекс РТС к концу торговой сессии снизился на 1,93% - до 1405,47 пункта. Объем торгов по итогам дня составил 340,8 млрд руб. Лидерами роста к концу торгов стали акции НЛМК (+2,07%), ГУМа (+3,7%), АВТОВАЗа (+3,3%). В лидерах падения значились бумаги ФСК ЕЭС (-6,4%), Сбербанка (-4%), «РусГидро» (-2,7%).
Торги на российском рынке в пятницу, 12 апреля, начались снижением котировок наиболее ликвидных акций, притом что внешний фон к открытию сессии был неоднородным. Накануне американские фондовые индексы завершили сессию ростом благодаря позитивным данным о состоянии рынка труда.
Негатива на рынок добавили новости из Европы. Президент Республики Кипр Никос Анастасиадис заявил, что обратится к Евросоюзу за дополнительной помощью. Он подчеркнул, что уже обсудил данный вопрос с заместителем председателя Еврокомиссии Олли Реном в преддверии неофициальной двухдневной встречи министров финансов Евросоюза в Дублине. Между тем министр финансов Люксембурга Люк Фриден заявил, что Европа и Международный валютный фонд (МВФ) не могут предоставить Кипру больше средств, увеличив объем экстренной помощи.
«Я полагаю, что позиция останется прежней: €10 млрд. - это все, на что Кипр может рассчитывать. Уже сейчас ясно, что нужды республики в финансировании несколько выше, особенно это касается периода с 2013 по 2016г., но мы не можем ничего сделать», - прокомментировал Л.Фриден информацию о том, что Кипру может потребоваться больше средств, чем оговаривалось ранее.
По новым данным Еврокомиссии и ЕЦБ, Кипру необходимо €23 млрд. для спасения экономики вместо запланированных 17 млрд евро. Взнос самого Кипра повышен до €13 млрд. вместо ранее ожидавшихся €6-7 млрд. Остальные €10 млрд. предоставляются Евросоюзом и МВФ.
Кроме того, свой вклад в нагнетание напряженности внесло издание Financial Times, написавшее, что Португалия не сможет избежать повторного обращения за помощью, даже если получит отсрочку в осуществлении мер по балансировке бюджета. Просочились также сведения, что в помощи нуждается Словения, но чиновники Евросоюза опровергли информацию о том, что вопрос этот будет обсуждаться на встрече министров финансов.
Что же касается российского рынка акций, то после отрицательного открытия давление продавцов возросло, и оба отечественных индекса вновь ушли в глубокий «минус». При этом в ходе торгов индекс ММВБ даже протестировал значимый уровень поддержки 1380 пунктов.
По итогам торговой сессии 12 апреля индекс ММВБ снизился на 1,13% и остановился на отметке 1385,84 пункта, индекс РТС потерял 1,93% и достиг отметки 1405,47 пункта. Объем торгов на Московской Бирже по итогам дня составил 348,63 млрд руб.
Наиболее ликвидные акции рынка РФ завершили сессию падением, которое, уже по традиции, возглавил сектор электроэнергетики. Акции «Интер РАО ЕЭС» упали на 7,59%, ФСК ЕЭС - на 6,72%, акции «РусГидро» - на 2,30%, бумаги ОГК-2 обвалились на 10,67%. Как стало очевидно в пятницу, уходящая пятидневка стала «черной» неделей для российских электроэнергетиков. В особенности для сетевиков. Акции ФСК ЕЭС и Холдинга МРСК за неделю потеряли практически столько, сколько за весь 2012г. - 23,16% и 13,75% соответственно, при падении на 26,8% и 14,5% за 2012г. Следует отметить и тот факт, что объемы торгов акциями Холдинга МРСК и ФСК ЕЭС в начале недели били рекорды, и все это продолжалось после выхода стратегии развития электросетевой отрасли. По-видимому, сетевиков РФ «сливали» крупнейшие фонды и инвесторы, которые решили резко выходить из их акций.
Заметное снижение показал также банковский сектор. Акции ВТБ потеряли 1,07%, Сбербанка - 3,95%.
Накануне Сбербанк объявил о приобретении розничного бизнеса Citi в Турции на дочерний DenizBank. Сделка будет проходить в форме приобретения активов в первую очередь кредитного портфеля и перевода депозитов в DenizBank. Активы турецкого розничного бизнеса Citi составляют около $650 млн. (0,7% от розничного кредитного портфеля группы Сбербанк), депозиты - около $800 млн. (0,3% от розничных депозитов группы Сбербанк). В сделку входят 22 отделения Citibank в Турции, в которых работает приблизительно 1700 сотрудников.
Пока цена сделки не раскрывается, тем не менее, учитывая небольшой для Сбербанка объем, мы оцениваем ее нейтрально. В то же время проведение очередной трансграничной сделки само по себе сигнализирует о продолжающемся интересе Сбербанка к расширению бизнеса на зарубежных рынках.
На фоне общего снижения некоторым бумагам все же удавалось демонстрировать рост.
Акции НЛМК подорожали на 2,17%, бумаги МТС - на 0,38%, «Ростелекома» - на 0,63%, «Протек» поднялся на 2,09%, группа «Разгуляй» - на 2,26%, АВТОВАЗ - на 1,26%. ОАО «АВТОВАЗ» получило долгосрочный беспроцентный аванс в сумме 2,462 млрд руб. от Nissan Manufacturing Rus для покупки оборудования. Предполагается, что данный аванс будет погашен будущими поставками автомобилей. Вместе с тем предусмотрена возможность погашения его наличными.
Если группа не выполнит определенные условия и положения, согласованные с Nissan, аванс должен быть возвращен в течение 30 дней. Аванс был выдан в подтверждение согласия АВТОВАЗа на предоставление Nissan зарезервированных мощностей на новой производственной линии.
Ранее в пятницу АВТОВАЗ обнародовал финансовую отчетность по МСФО за 2012г., согласно которой чистая прибыль компании составила 29,4 млрд руб. (рост в 4,4 раза к 2011г.), выручка - 190,1 млрд руб. (+8,6%).
Нефтегазовый сектор завершил сессию с преобладанием негатива, чему способствовало снижение цен на нефть на мировом рынке. По итогам сессии акции НОВАТЭКа подешевели на 0,17%, «Газпром нефти» - на 1,97%, «Сургутнефтегаза» - на 2,36%, привилегированные акции «Транснефти» - на 1,58%. Позитивом закрыли торги акции Газпрома (+0,49%), «Роснефти» (+0,64%), ЛУКОЙЛа (+0,11%).
Индекс ММВБ в ходе торгов пятницы продолжил обновление годовых минимумов, опустившись к отметке 1380 пунктов, у которой расположена нижняя полоса недельного графика Bollinger, при этом уходя все дальше в зону перепроданности. Индикатор, таким образом, достиг обозначенной ранее цели снижения и теперь имеет все больше технических предпосылок краткосрочного отскока от достигнутых минимумов. Ситуация по индексу РТС, по словам аналитика, выглядит для «быков» чуть менее радостной - индикатор на недельном графике пока не перепродан и, соответственно, еще имеет некоторый нереализованный потенциал падения.
Украина
Индекс цен на акции на торгах фондовой биржи ПФТС в пятницу, 12 апреля просел на 0,41 пункта или 0,14% до уровня 295,64 пункта. Объем торгов за день составил 138 107 175,36 грн., акциями наторговали 3 871 357,06 грн., корпоративными облигациями 10 065,80 грн., гособлигациями - 134 215 752,50 грн.
Как сообщалось, в четверг, 11 апреля индекс цен на акции на торгах фондовой биржи ПФТС вырос на 0,12 пункта или 0,04% до уровня 296,05 пункта.
С начала года индикатор просел на 33,05 пункта или на 10,06% с 328,69 пункта.
За 251 сессию 2012 года ПФТС-индекс потерял 205,74 пункта или 38,5%
В течение 2011 года ПФТС-индекс просел на 440,65 пункта, или на 45,19% с 975,08 пунктов.
Напомним, в течение 252 сессий 2010 года индекс ПФТС прибавил 402,18 пунктов, или 70,20%.
Для справки, за 2009 год ПФТС-индекс вырос на 271,49 пункта, или 90,07% с 301,42 пунктов.
Вначале привычный антураж, на фоне которого прошла пятничная, 12 апреля, сессия в ПФТС.
Во-первых, фондовые площадки Азиатско-Тихоокеанского региона (АТР) снижаются, дешевеют акции экспортеров. Падению котировок акций экспортеров способствует укрепление иены относительно доллара США.
Сводный индекс региона MSCI Asia Pacific опустился в ходе торгов на 0,2%. С начала этой недели MSCI Asia Pacific поднялся на 3,2%, индикатор завершал ростом последние 5 месяцев в ожидании новых стимулов японского ЦБ.
Японский индекс Nikkei потерял 0,73%, южнокорейский Kospi - 1%.
«Основной вопрос в данный момент заключается в том, будет ли ралли устойчивым, - отмечает управляющий Mizuho Asset Management Co. в Токио Масахико Эджири. - Мы не видели существенных изменений в структуре японской экономики, монетарное стимулирование несложно запустить, труднее изменить ситуацию в экономике».
Между тем, эксперты Goldman Sachs повысили прогноз для фондового рынка Японии уже четвертый раз в этом году, отметив «заслуживающую доверия приверженность» Банка Японии борьбе с дефляцией.
Прогноз Goldman Sachs для фондового индекса Topix на следующие 12 месяцев улучшен до 1350 пунктов с 1250 пунктов. В пятницу значение индекса составляет 1142,36 пункта.
Бумаги Canon Inc., 80% продаж которой приходится на долю зарубежных рынков, подешевели на 2,3%.
Стоимость акций GS Engineering & Construction Corp. упала в цене на 15%. Южнокорейская строительная компания зафиксировала в первом квартале операционный убыток в размере 535,4 млрд. вон ($474 млн.).
Бумаги австралийской Woodside Petroleum Ltd. поднялась на 3%. Компания объявила о намерении отказаться от проекта строительства предприятия по производству сжиженного природного газа стоимостью $46 млрд и активизировать возврат капитала акционерам.
Во-вторых, торги на российском рынке акций в пятницу начались снижением ведущих фондовых индексов. По состоянию на 09.10 Киева индекс ММВБ опустился на 0,76% - до 1391,13 пункта. Индекс РТС снизился до отметки 1417,47 пункта, что на 1,09% ниже уровня закрытия предыдущего торгового дня.
Эксперты РФ отмечают, что в сложившихся условиях падение выглядит лучшим вариантом, нежели бесконечный «боковик» с низкой волатильностью или рост без объемов. Во-первых, оно «вычистит» наиболее нестабильных участников рынка, во-вторых, доведет цены активов до таких уровней, где они станут привлекательны для долгосрочных инвесторов. А главное, будет соответствовать ситуации в российской и мировой экономике. Затем уже на мировой коррекции мы ждем более глубокого провала по российским акциям, после которого появится возможность формировать долгосрочные портфели по привлекательным ценам практически по всему спектру активов.
Думается, в первой половине дня на российском рынке в пятницу может наблюдаться повышенная волатильность. На рынок будут давить как перепроданность, так и ожидание массы событий, что может сдержать «медведей» от дальнейших активных действий. При появлении позитивных новостей у индекса ММВБ есть хорошие шансы отскочить вверх, волну роста в таком случае стоит использовать для выхода в кэш. От греха подальше.
В-третьих, фондовые торги в Европе 12 апреля 2013г. открылись снижением ведущих индексов. На настроения инвесторов оказали влияние ожидания результатов двухдневной неофициальной встречи министров финансов Евросоюза в Дублине, которая начнется в пятницу. Главным пунктом повестки дня должен стать кипрский вопрос. В ходе заседания некоторые детали программы помощи Кипру могут быть изменены. Кроме того, ожидается, что в Дублине будет обсуждаться вопрос переноса сроков выплат по международным кредитам для Ирландии и Португалии на семь лет для того, чтобы эти государства могли расплачиваться по долгам и одновременно получить полноценный доступ к финансовым рынкам.
Внимание участников рынка привлекут и американские макроэкономические данные. Сегодня будет опубликован индекс потребительского доверия в США в апреле 2013г., данные о промышленных ценах в марте 2013г. и информация об объеме розничных продаж в текущем месяце.
Помимо прочего трейдеры ждут финансовой отчетности одного из крупнейших инвестиционных банков J.P.Morgan, которая выйдет 12 апреля.
На фоне ожиданий трейдеров сектор инвестиционных компаний открыл торги в «красной зоне».
Так, акции одного из крупнейших банков Великобритании Barclays подешевели на 1,2%, а бумаги Lloyds Banking - на 1,3%. Котировки HSBC Holdings снизились на 0,8%, а Royal Bank of Scotland - на 1,5%. Стоимость бумаг французского Societe Generale снизилась на 1%, а Credit Agricole- на 0,9%. Немецкие банки также продемонстрировали снижение котировок: Commerzbank - на 0,7%, а его конкурент Deutsche Bank - на 0,2%.
В горнодобывающем секторе наблюдается смешанная динамика. Акции компании Anglo American подорожали на 0,5%, бумаги BHP Billiton прибавили в цене 0,4%, в то время как Xstrata - потеряли 0,6%, а котировки Rio Tinto снизились на 0,5% на фоне сообщения компании о том, что она приостанавливает работы в Бингем-Каньоне (штат Юта, одно из крупнейших в мире месторождений медных руд) после недавнего оползня.
В нефтяном секторе акции британского BP Plc. потеряли в цене 0,5%, в то время как котировки Total SA поднялись на 0,4%, а Royal Dutch Shell - на 0,1%. По состоянию на 11.20 Киева британский индекс FTSE 100 опустился на 28,69 пункта (-0,45%) - до 6387,45 пункта, немецкий DAX снизился на 49,17 пункта (-0,62%) - до 7822,46 пункта, французский CAC 40 - на 17,77 пункта (-0,47%) - до 3757,89 пункта, а швейцарский индекс SMI снизился на 15,67 пункта (-0,20%), составив 7799,61 пункта.
Торги на отечественном рынке акций в пятницу открылись вялым снижением биржевых индикаторов: индекс «Украинской биржи» (УБ) по состоянию на 11.00 Киева просел на 0,18% до 817,98 пункта; индекс ПФТС - на 0,02% до 295,99 пункта.
Утром на УБ с наибольшим снижением торговались акции ЕМЗ (-2,92%), Укрнефти (-0,8%) и Мотор Сичи (-0,75%). Больше остальных росли бумаги Укрсоцбанка (+1,11%), Алчевского меткомбината (+1,1%) и Авдеевского КХЗ (+0,46%).
На ПФТС заключены сделки с акциями Днепрэнерго (-0,89%), Донбассэнерго (+0,28%) и Райффайзен Банка Аваль (+0,2%).
Со слов очевидцев, утром в пятницу на нашем рынке акций наблюдается слабый спрос: коррекция глобальных площадок, в преддверии публикации макроэкономических данных США будет основным фактором давления на рынок в пятницу. Давление на участников торгов также будет оказывать фактор пятницы, покупатели 12-го займут выжидательные позиции, а часть игроков традиционно спрячется в кэш.
В целом, сформировавшийся к открытию торгов на отечественном фондовом рынке внешний фон не способствует покупкам: фьючерсы на ведущие фондовые индикаторы Старого и Нового света в пятницу умеренно корректируются вниз
На рынка Запада в контексте новостного фона 12 апреля обещает быть интересным для трейдеров. Отчетность опубликует финансовый «бегемот» JPMorgan, который по традиции первым сообщает о своих квартальных результатах среди представителей банковского сектора и дает инвесторам почву для размышлений относительно ожидаемых показателей прочих финансовых компаний. Аналитики прогнозируют, что прибыль JPMorgan по итогам I квартала составила $1,35 на акцию.
Пришло время конспективного блиц-обзор рынка акций за неделю.
Истекшая (08 – 12 апреля) неделя констатировала сохранение присутствия вернувшихся в течение III декады марта на наш рынок «медведей» что материализовалось в недельном снижении ПФТС-индекса на 3,61 пункта, или на 1,21% (индикатор просел с уровня 299,25 к отметке 295,64 пунктов). Обороты торгов за неделю составили 68,28 млн. грн.
Для справки, предыдущая (01 – 05 апреля) неделя констатировала сохранение присутствия вернувшихся в течение III декады марта на наш рынок «медведей» что материализовалось в недельном снижении ПФТС-индекса на 29,38 пункта, или на 8,94% (индикатор упал с уровня 328,63 к отметке 299,25 пунктов). Обороты торгов за неделю составили 139,02 млн. грн.
К полудню понедельника, 15 апреля, для нашей ПФТС сложился следующий антураж.
Во-первых, фондовые индексы крупнейших площадок Азиатско-Тихоокеанского региона демонстрируют негативную динамику в понедельник на фоне оказавшихся хуже прогнозов данных по развитию экономики КНР, свидетельствуют данные бирж.
По состоянию на 07.35 Киева японский Nikkei Stock Average 225 уменьшился на 1,4% - до 13296,16 пункта, TOPIX - на 1,42%, достигнув 1132,56 пункта. Корейский KOSPI опустился на 0,14% и составил 1921,64 пункта. Индекс Шанхайской фондовой биржи SSE Composite потерял 0,92% и составил 2186,46 пункта. Гонконгский Hang Seng потерял 1,52%, составив 21753,05 пункта. Сингапурский Straits Times Index опустился на 0,28% и составил 3285,19 пункта. Австралийский S&P/ASX200 торговался в «минусе» на 1,34% и достиг отметки 4946,10 пункта.
В понедельник государственное статистическое управление Китая сообщило, что рост ВВП страны в первом квартале 2013 года в годовом исчислении составил 7,7% против 7,8% кварталом ранее. По сравнению с последним кварталом 2012 года ВВП увеличился на 1,6% против 2% в октябре-декабре прошлого года. Данные оказались хуже прогнозов аналитиков, которые ожидали показателей на уровне 8% и 2% соответственно.
Не порадовали инвесторов и данные по объему промышленного производства второй крупнейшей экономики мира. В марте показатель вырос на 8,9% против ожидаемого 10,1%. Рост объема розничных продаж в стране в прошлом месяце составил 12,6%, совпав с прогнозами аналитиков.
«2013 год начинает выглядеть так же устрашающе, как и 2012 год. Еще один год роста, поддерживаемого за счет государственных расходов и потока кредитных средств. Мы опасаемся, что это может привести экономику Китая к такому положению, когда заявление бывшего премьер-министра КНР Вэня Цзябао о неустойчивости нынешней экономической модели страны станет верным», - приводит агентство MarketWatch мнение группы экономистов IHS Global Insight во главе с Алистером Торнтоном.
Во-вторых, торги на российском рынке акций в понедельник начались снижением ведущих фондовых индексов. По состоянию на 09.10 Киева индекс ММВБ опустился на 0,67% - до 1376,51 пункта. Индекс РТС упал до отметки 1384,9 пункта, что на 1,46% ниже уровня закрытия предыдущего торгового дня.
Со слов очевидцев, на открытии торгов на российском рынке «медведи» по-прежнему находятся в большинстве. Впрочем, массовых распродаж ожидать не стоит: напор «медведей» может сдержать тот факт, что фьючерс на индекс S&P500 сейчас находится лишь немного ниже тех уровней, при которых завершались торги на российском рынке.
В этом контексте, полагаю, будет уместным оценить внешний фон негативным, а «по большому счету», глобальный консерватизм инвесторов вообще вычеркнул российские активы из списка привлекательных инструментов.
Для россиян сейчас важно, чтобы паника закончилась, после этого можно будет определять уровни. Позитив в происходящем сейчас должны находить долгосрочные инвесторы, кто готов рискнуть и сформировать позиции в акциях на срок от года до трех лет. Именно в таком временном диапазоне сейчас можно ожидать полноценного восстановления соседского рынка.
Полагаю, неблагоприятным фактором для соседского рынка акций (помимо падения мировых цен на нефть и скачка фондовой волатильности) остается бьющий рекорды отток капитала из фондов, инвестирующих в бумаги РФ, суммарный объем которого в этом году уже перевалил за $1,1 млрд.
Иностранных инвесторов отпугивает ситуация в российской экономике, о возможности рецессии в которой на минувшей неделе впервые заговорили в Минэкономразвития, которое понизило прогнозы по темпам роста ВВП РФ в 2013-2015гг. и пересмотрело в отрицательную для РФ сторону поток капитала в этом году. В рамках господствующей в индексе ММВБ среднесрочной нисходящей тенденции на предстоящей неделе он может продолжить нести потери и, по нашим оценкам, с вероятностью 90% перепишет свои минимальные отметки в текущем году.
В-третьих, фондовые торги в Европе сегодня открылись снижением большинства ведущих индексов. Основным разочарованием для инвесторов стали макроэкономические данные из Китая о замедлении роста ВВП, что говорит игрокам о недостаточных темпах выхода экономики из кризиса.
Согласно Государственному бюро статистики КНР, ВВП Китая в I квартале 2013г. вырос на 7,7% в годовом исчислении. Официальная оценка экономического роста в январе-марте 2013г. оказалась хуже ожиданий аналитиков, прогнозировавших рост китайской экономики на 8,0%. ВВП Китая в I квартале 2013г. относительно предыдущего квартала также разочаровал, повысившись лишь на 1,6% против ожидаемых аналитиками 1,9%. Одновременно с этим Всемирный банк сократил свой прогноз по росту китайской экономики в 2013г. до 8,3% с прежних 8,4%.
На фоне падения цен на медь на открытии торгов снизились котировки бумаг сырьевых компаний. Так, цены на бумаги BHP Billiton снизились на 1,9%, а акции Rio Tinto просели на 2,6%. Котировки британской Xstrata снизились на 1,8%, а ценные бумаги Anglo American подешевели на 2%.
Несмотря на то, что фьючерсы на нефть снизились на фоне слабых макроэкономических показателей Китая, нефтегазовый сектор на открытии торгов продемонстрировал смешанную динамику. BP PLC прибавили в цене 0,7%, то время как BHP Billiton plc. потеряли 2%, Total SA прибавили 0,5%, а Royal Dutch/Shell — 0,1%.
Акции ряда французских компаний оказались под влиянием заявления о том, что государство планирует сократить свою долю в некоторых компаниях энергетического и транспортного секторов. На фоне этого акции французского производителя электроэнергии EDF выросли на 1,1%, а котировки крупной энергетической и газовой компании GDF-SUEZ поднялись на 1,9%.
Акции банков также оказались в центре интересов инвесторов после заявления Германии о том, что она будет настаивать на внесении изменений в Лиссабонский договор для консолидации банковской отрасли. Изменения в указанном договоре требуют согласия всех членов Евросоюза. В некоторых европейских государствах для этого требуется проведение референдума.
На этом фоне котировки европейских банков на открытии торгов продемонстрировали нисходящую динамику. Акции Barclays подешевели на 0,4%, бумаги Lloyds Banking - на 0,2%. Котировки HSBC Holdings снизились на 0,7%, а Royal Bank of Scotland - на 0,4%. Стоимость бумаг французского Societe Generale потеряли в цене на 2,8%, а Credit Agricole - 1,7%, в то время как акции немецкого Deutsche Bank потеряли в цене 1,3%.
По состоянию на 11.25 Киева британский индекс FTSE 100 опустился на 23,67 пункта (-0,37%) - до 6360,72 пункта, немецкий DAX снизился на 3,02 пункта (-0,04%) - до 7741,75 пункта, французский CAC 40 повысился на 4,27 пункта (+0,11%) - до 3733,57 пункта, а швейцарский индекс SMI снизился на 24,21 пункта (-0,31%), составив 7736,39 пункта.
Понедельничная сессия на отечественных фондовых площадках стартовала достаточно «разнообразно» или «в ассортименте». Текущая таблица пестрела «зеленым» и «красным», индицируя очевидную переменчивость в настроениях инвесторов, встревоженных «нэгараздами» на рынке драгметаллов и прочими «волатильностями» на мировых фондовых рынках.
Интересно отметить, что невозможно было выделить отраслевые предпочтения наших инвесторов. Например в секторе ГМК в «плюсе» и в «красной зоне» торговалась ГМК-«элита».
В частности, росли в цене акции Азовстали, Харцызского трубного завода, Ясиновского КХЗ, Полтавского ГОКа. В то же время корректировались бумаги Алчевского МК, ЕМЗ, Авдеевского КХЗ и Северного ГОКа.
Дорожали акции Центр- и Днепрэнерго на фоне отката бумаг Донбассэнерго, Аваль падал в цене при «колеблющемся» Укрсоцбанке. Дешевели акции Стирола и Стахановского вагоностроительного завода на фоне торгующихся в «зеленой зоне» Крюковском вагоностроительном заводе, Мотор Сичи и Укрнефти.
Рискнем (ввиду «явного текущего преимущества») предположить к исходу торгов 15 апреля небольшие «плюсы» по индекса ПФТС и УБ.
В процессе подготовки раздела использовалась информация сайтов:
