Курси валют, форекс, ціни на золото, срібло, платину. Міжнародний валютний ринок, котирування валют на валютному ринку, курс євро - долар, ієна - долар, а також фунт, юань і швейцарський франк
Курс доллара в среду перешел к снижению по отношению к основных мировым валютам на ожидании инвесторами данных протоколов октябрьского заседания FOMC ФРС США, из которого они надеются узнать о перспективах повышения базовой процентной ставки в стране в декабре.
По состоянию на 12.10 Киева индекс доллара USDX (курс доллара к корзине валют шести стран - основных торговых партнеров США) опускался на 0,3%, до 99,37 пункта.
Курс доллара к иене снижался до ¥123,28 со ¥123,44 на предыдущем закрытии. Курс евро к доллару рос до $1,0679 с $1,0643 днем ранее.
В центре внимания инвесторов в среду находятся ожидания публикации протоколов октябрьского заседания FOMC ФРС США, в ходе которого регулятор сохранил базовую ставку на минимальной отметке, но при этом не исключил возможности первого с 2006 года ее повышения в декабре текущего года.
Инвесторы пребывают в ожидании на фоне отсутствия свежих торговых сигналов.
Курс доллара к евро слабо снижается в среду после подъема накануне до максимального уровня за семь месяцев. Внимание рынка направлено на протокол октябрьского заседания FOMC Федрезерва, на котором американский ЦБ дал сигнал о возможном повышении базовой процентной ставки на декабрьском заседании.
«Протокол прошедшего заседания FOMC Федрезерва должен объяснить, обсуждалась ли в октябре возможность подъема ставки. Это позволит инвесторам лучше оценить, насколько вероятным является повышение ставки в декабре, - отмечает старший аналитик по валютным рынкам ANZ Bank New Zealand Сэм Так. - В целом фон для доллара США довольно позитивный».
Согласно котировкам фьючерсов на уровень базовой процентной ставки, вероятность ее повышения на заседании 15-16 декабря оценивается рынком в 64%.
Курс евро к доллару США поднялся в ходе торгов по состоянию на 09.35 Киева до $1,0651 по сравнению с $1,0642 на закрытие предыдущей сессии.
Накануне курс евро опускался до $1,0631 - минимума с 13 апреля, по итогам торгов его снижение составило 0,4%.
Стоимость доллара относительно иены уменьшилась в среду до ¥123,25 против ¥123,45 по итогам торгов во вторник. За предыдущие две сессии иена потеряла 0,7% в паре с американской валютой. Курс евро к иене опустился в ходе торгов до ¥131,26 по сравнению с ¥131,37 накануне.
«В краткосрочной перспективе мы, вероятно, будем наблюдать волатильность пары евро-доллар, однако американская валюта является более гибкой относительно других валют», - говорит инвестиционный директор сингапурского подразделения UBS Group в сфере управления активами состоятельных клиентов Кэлвин Тэй.
Цены на золото снижаются в среду до минимальных отметок с февраля 2010 года на фоне укрепления ожиданий повышения базовой ставки ФРС в декабре.
По состоянию на 07.10 Киева декабрьский фьючерс на золото на нью-йоркской бирже Comex дешевел на $1,4, или на 0,13%, — до $1067,2 за унцию.
Стоимость декабрьского фьючерса на серебро снижалась на 0,32% — до $14,13 за унцию.
В центре внимания инвесторов в среду находятся ожидания публикации протоколов октябрьского заседания ФРС США, по итогам которого регулятор сохранил базовую ставку на минимальной отметке, но при этом не исключил возможности первого с 2006 года ее повышения в декабре текущего года.
Участники торгов также обратили внимание на данные по потребительским ценам в США в октябре: в годовом выражении они выросли на 0,2%, в месячном исчислении зафиксирована инфляция на уровне 0,2%. Аналитики прогнозировали инфляцию в октябре в годовом выражении в 0,1%, а в месячном выражении 0,2%.
«Уровень инфляции остается низким, а это означает, что золото будет оставаться под давлением, и мы ждем продолжения снижения его стоимости в следующем году. Никто не ощущает необходимости покупать золото», — таково мнение аналитиков Heraeus Metals.
Курс доллара в среду сохраняет положительную динамику по отношению к большинству основных мировых валют, оставаясь в районе максимальных отметок за 7 месяцев, поскольку инвесторы ждут протоколов октябрьского заседания ФРС США в надежде увидеть там новые намеки на перспективы повышения базовой ставки в декабре.
По состоянию на 06.45 Киева индекс доллара USDX(курс доллара к корзине валют шести стран — основных торговых партнеров США) рос на 0,03%, до 99,7 пункта.
Курс доллара к иене опускался до ¥123,3 со ¥123,44 на предыдущем закрытии.
Курс евро к доллару снижался до $1,0639 с $1,0644 днем ранее.
В центре внимания инвесторов в среду находятся ожидания публикации протоколов октябрьского заседания ФРС США, в ходе которого регулятор сохранил базовую ставку на минимальной отметке, но при этом не исключил возможности первого с 2006 года ее повышения в декабре текущего года. Вероятность повышения базовой ставки в декабре выросла до 66% в последнее время по сравнению с 50% на конец октября, отмечают профильные аналитики со ссылкой на опрос аналитиков.
По мнению валютного стратега ANZ Bank New Zealand Сэма Така, которое приводит агентство, основное внимание рынков обращено на перспективы начала цикла повышения базовой ставки в США в декабре. «В целом мы видим сохранение позитивной обстановки для американского доллара», — сказал эксперт. «В краткосрочной перспективе нельзя исключить некоторой волатильности, но, тем не менее, в целом доллар должен сохранить свою устойчивость повсеместно», — сказал финансовый менеджер UBS Wealth Management Келвин Тай.
Фьючерсы на золото во вторник снизились ниже $1070 за унцию, что стало минимальным уровнем цены за пять лет. Факторами снижение цены стало уменьшение опасений после террористических атак в Париже и рост интереса к «рискованным» активам вроде акций.
Декабрьский фьючерс на золото на Comex снизился на $15, или на 1,4%, до $1068,60 за унцию. Это минимальный уровень закрытия по наиболее активному контракту с 8 февраля 2010 г.
Индекс доллара вырос на 0,2%, что увеличило цену для покупателей в других валютах.
Золото обычно рассматривается как «защитный актив» при неопределённости на рынках или геополитических осложнениях, но после террористические атаки в Париже не вызвали роста спроса на «безопасные активы» и подтвердили устойчивость рынков.
Вышедшие во вторник экономические данные из США не поколебали ожиданий повышения процентной ставки ФРС на заседании по денежной политике в декабре, что должно повысить доходность в долларе и снизить относительную привлекательность золота, так как само по себе дохода оно не приносит.
Декабрьский фьючерс на серебро на Comex снизился на 5,1 цента, или 0,4%, до $14,171 за унцию.
Цена на медь достигла минимального уровня с 2009 г. Снижение цены на промышленные металлы показывает, что рынок продолжает ожидать впереди экономические трудности, особенно в крупнейшем потребителе — Китае. Тренд снижения цены пока не показывает признаков разворота.
Курс доллар/йена установился на американской сессии форекса в пределах ¥123,17-123,47. Дилеры отмечают, что поддержку курсу оказывал продолжающийся сегодня рост котировок на американских фондовых рынках сразу после открытия торгов. В тоже время, дальнейший рост курса сдерживает сильный уровень сопротивления ¥123,50.
Курс евро/доллар опустился до отметки $1,0629, минимальной за последние семь месяцев. Однако дальнейший рост фондовых индексов и курса доллара был остановлен сообщением об отмене из-за террористической угрозы товарищеского матча по футболу между командами Германии и Голландии.
Россия
Средневзвешенный курс доллара на единой торговой сессии в Белокаменной расчетами tomorrow по состоянию на 11.30 мск. 18 ноября понизился на 70,14 коп. и составил 64,7785 RUB/USD.
Украина
Курс гривны на межбанковском валютном рынке, снизившийся в понедельник на 15,00 коп. на торгах вторника потерял 60,00 коп. и снизился до уровня 23,85 UAH/USD.
Торги по паре доллар-гривна открылись 17 ноября с уровня 23,28/23,60 UAH/USD.
К 11.00 безналичный доллар на фоне установившегося доминирования спроса вырос к уровню 23,60/23,80 UAH/USD.
Около 11.22 цена безналичного «американца» составила 23,65/23,85 UAH/USD, причем игроки банков-нерезидентов играли на повышение ценами 23,70?23,90 UAH/USD.
На 12.00 цена «американца» добралась к отметке 23,80/23,95 UAH/USD.
К 12.45 реальная часть торгов «зеленым» безналом завершилась уровнями 23,90/23,97 UAH/USD в сопровождении массы неудовлетворенного спроса, следствием которого стал появившийся нацбанковский анонс о некоем важном месседже с Институтской.
Пребывающий на обеде валютный народ смекнул, что речь может идти о валютном аукционе во внеурочное время. Так впоследствии и оказалось: ходили слухи об объеме мероприятия в $25 млн., потом уже в официальном письме объем вырос до $50 млн.
В результате аукциона, который де-факто был обычной валютной интервенцией, цена отсечки составила 23,60 UAH/USD, а средневзвешенный курс – 23,6698 UAH/USD, цена доллара около 14.50 упала к 23,53/23,80 UAH/USD, однако впоследствии восстановилась к уровню 23,70/23,90 UAH/USD.
Большинство сделок, по оценкам участников рынка, было осуществлено по курсу 23,85 UAH/USD.
С начала 2015 года курс доллара на межбанке относительно гривни вырос на 48,41% с 16,07 UAH/USD до 23,85 UAH/USD.
За 2014 год курс доллара на межбанке относительно гривни укрепился на 94,25% с 8,273 UAH/USD до 16,07 UAH/USD.
В течение 2013 года курс гривны на межбанке снизился на 2,77% с 8,050 UAH/USD до 8,273 UAH/USD.
Как сообщалось, за 2012 год курс гривны на межбанке снизился на 0,12% с 8,0400 UAH/USD до 8,050 UAH/USD, за 2011 год снизился на 0,94% с 7,9650 UAH/USD до 8,0400 UAH/USD.
На Depo рынке 17 ноября гривна overnight котировалась банками по 18,00/19,75% годовых, доллар - по 4,5/7,0%, месячные ресурсы составляют: гривна — 21,0/26,0%, USD — 4,0/9,0%.
Главными «бычьими» драйверами рынка безналичного доллара на торгах 17 ноября стала очевидная нехватка предложения валюты экспортерами, которые придерживали выручку, в расчете на более высокий курс конвертации. Утверждение дилеров некоторых коммбанков, что девальвация гривны, которая наблюдается в последнее время, связана с выплатами гарантированных сумм вкладчикам неплатежеспособных банков, не выдерживает критики. Как по причине наличной формы этих выплат, так и с точки зрения текущей динамики ликвидности торгов валютного межбанка, пребывающей на «плинтусовом» уровне.
Курсовые хроники торгов безналичным долларом в основном рассмотрены выше, остается акцентировать внимание на очевидной «волюнтаристской» окраске нынешнего валютного аукциона, проведенного в спешном порядке во внеурочное время. Напомним, что регулятор продал в результате этого мероприятия всего лишь $5,30 млн. из $17,70 млн. заявленных. Остальное было делом техники: рост цен заморозился, но скупость регулятора аукнулась восстановлением котировок «американца» с локального минимума на аукционе (23,53/23,80 UAH/USD около 14.50 Киева) до 23,70/23,90 UAH/USD.
Сопровождающий весьма волатильные, хотя и низколиквидные торги валютного межбанка гривневый «антураж» констатировал очевидное: регулятор, клерки которого согласно нашему блиц-опросу, изрядно «порезали» клиентские заявки на приобретение валюты игроками системных коммбанков, пропустив на рынок заявки банков-«середняков», попытался повлиять на настроения и тренд вторничной сессии валютного межбанка монетарными рычагами, сжав гривневую ликвидность.
Об этом, в частности, свидетельствует заметное (с уровня 32 365,0 млн. грн. к отметке 28 217,9 млн. грн.) падение объема остатков в нацвалюте на транзитных и коррсчетах НБУ.
Второй, менее значимый показатель состояния гривневого ресурса, ставки по гривневым межбанковским кредитам overnight рынка Depo на сей раз подтвердили тренд, поднявшись с уровня 17,67/19,58% к отметке 18,00/19,75% годовых.
Вышеупомянутое плачевное состояние ликвидности торгов валютного межбанка было подтверждено «официальной» сводкой межбанка.
В частности, по сравнению с понедельником, 16 ноября, во вторник, 17-го общий объем продажи иностранной валюты (в долларовом эквиваленте) несколько, с $235,2 млн. до $243,4 млн. приподнялся. Объем продажи долларов США на межбанковском валютном рынке ждала аналогичная судьба: он стал едва заметно «тяжелее», приподнявшись со $141,9 млн. к $149,1 млн.
Главные причины снижения ликвидности торгов безналичным долларом 16-го мы указали выше. Остается добавить, что наверняка сдерживал сделки с безналичными валютами на вторничном межбанке их динамичное подорожание. В этом контексте небезинтересны комментарии нашего уважаемого консультанта, «продвинутого» валютного дилера столичного коммбанка, констатировавшего массовое снятие клиентских заявок на приобретение валюты на межбанке из-за ее дороговизны.
В свою очередь «неформальный» наличный рынок в очередной раз подтвердил свою достаточно высокую «рыночность» и способность к саморегуляции без вмешательства умников с Институтской. В частности, пережив динамичный рост в течение первой половины вторника и отметившись около 13.00 Киева на внутридневных максимумах, уже после обеда цена наличного «неформального» «американца» не без участия клиентских оферов, начала корректироваться, формируя приблизительный итоговый баланс спрос/предложение.
Кстати, подобный дневной сценарий сессии «неформального» наличного рынка реализованный в крупных центрах валютообменного бизнеса (Киев, первая столица, Днепропетровск, Запорожье и Крыжополь) также дезавуирует мнение некоторых валютных дилеров, поспешивших «повесить всех собак» на «погорельцах» неплатежеспособных банков за нынешнее ускорение девальвации нацвалюты на межбанке и на наличном рынке.
Со слов дилеров-«неформалов» из вышеперечисленных городов, цену выросшей на наличном валютном рынке волатильности уплатили обороты, снижение которых в этот вторник, однако, было «некритичным».
Впрочем, по порядку.
Торги 17 ноября в мелкооптовом и розничном сегменте «неформальной» ветки рынка наличных Днепропетровска завершилась уровнями: доллар – 24,95/25,10 UAH/USD, евро 26,60/27,00 UAH/EUR, рубль – 0,370/0,380 UAH/RUB.
Как заметили наши дилеры-«неформалы» розничного сегмента «налички» Днепропетровска, в течение первой половины вторника они работали пару доллар-гривня в режиме роста цен, достигших ко 13.00 своего максимального значения на фоне изрядной волатильности. После обеда последовали клиентские офера валюты, благодаря которым рынок выровнялся, а цена более значимых бидов откатилась с обеденных максимумов.
Кроме того, наличие клиентских оферов обеспечило приличную итоговую ликвидность, заслужившую по итогам вторника от дилеров розницы «четверку с минусом».
В течение 17 ноября, таким образом, цена бидов розничного «неформального» доллара на рынке Днепропетровска выросла на 10,00 коп., предложение прибавило столько же.
Меж тем, по сравнению с закрытием понедельника розничный «неформальный» наличный «американец» «по-днепропетровски» по спросу вырос на 10,00-13,00 коп., став «тяжелее» по оферам на 17,00-20,00 коп.
Те же слова, ввиду размытой грани между мелкооптовым и оптовым рынками днепропетровской «неформальной» «налички», уместны и в отношении оптового сегмента, «зеленые» торги вторника в котором завершились уровнями 24,95/25,10 UAH/USD.
Подобно рознице, в течение первой половины вторника оптовики Днепропетровска работали пару доллар-гривня в режиме роста цен, достигших на 13.00 Киева торгов внутридневного максимума (25,00/25,10 UAH/USD). После обеда стараниями появившегося клиентского «приноса» цена более значимых бидов оптового доллара снизилась, а рынок к вечеру вторника выровнялся.
Последнее обстоятельство минимизировало потери итоговой ликвидности из-за чрезмерной волатильности сессии, дав «неформалам»-оптовикам Днепра поставить по итогам 17 ноября «тройку с маленьким плюсом», констатировав символические потери по сравнению с предыдущей сессией.
В течение 17 ноября биды оптового «неформального» доллара «по-днепропетровски» прибавили 10,00 коп., предложение выросло на столько же.
По сравнению с закрытием понедельника, биды оптового «неформального» доллара «по-днепропетровски» выросли на 10,00-13,00 коп., офера стали выше на 17,00-20,00 коп.
В свою очередь оптовый наличный евро на «неформальном» наличном рынке родины застоя завершил торги 17 ноября уровнями 26,60/27,00 UAH/EUR, констатировав в течение вторника десятикопеечную прибавку по позиции «спрос» на фоне стабильных оферов.
По сравнению с закрытием понедельника биды и офера оптового евронала потеряли по 5,00 коп.
Поскольку во вторник из-за общеизвестной нехватки наличного евро «в степях Украины» сделок с евроналом было очень мало, можно считать вышеозначенную курсовую динамику его цен индикативной.
Меж тем нам придется появиться на мировом валютном рынке, с тем, чтобы окончательно расставить все точки над «i» в этом вопросе и в анализе динамики пары евро-доллар снять все вопросы и окончательно прояснить ситуацию.
Как оказалось, в течение украинской части планетарного валютного рынка вторника (08.00-18.00 Киева) кросс-курс пары евро-доллар изменялся с уровня $1,0662 к отметке $1,0653, став «легче» на «сиротские» 9 пунктов.
Полагаю, своим десятикопеечным ростом по более значимому спросу в течение вторника пара евро-гривня обязана аналогичному «привесу» бидов и оферов наличного доллара в комплекте с общеизвестной нехваткой евронала в стране.
Впрочем, это пояснение ситуации с парой евро-доллар на мировом валютном рынке и связь ее с настроениями в паре евро-гривня в Украине не освобождает нас от комментария «по поводу». Включая остальные системные мировые валюты.
Стартовав 17 ноября на азиатской сессии форекса с уровня $1,0685, пара евро- доллар уже около 06.00 Киева скорректировалась в ближайшие «окрестности» отметки $1,0660, где пребывала до 17.00 Киева, пробавляясь в течение этого времени разнополярными достаточно «скромными» колебаниями.
После 17.00 в паре евро-доллар случилась коррекция, опустившая ее к уровню $1,0640, оказавшемуся впоследствии новой «базовой» отметкой, относительно которой евро уже на американских торгах продолжал совершать разнополярные колебания, не покидая при этом рамки валютного коридора $1,0630-1,0648…
Впрочем, это уже другая история, к которой мы еще вернемся, а нам предстоит привычная работа: попытаться по-возможности правдоподобно пояснить все эти «телодвижения» планетарного форекса с помощью профильных гуру.
Курс доллара во вторник сохраняет умеренную положительную динамику по отношению к большинству основных мировых валют, в том числе к евро, который дешевеет до минимума с апреля, поскольку инвесторы переключили свое внимание с обеспокоенности после терактов в Париже на грядущую статистику из США и ее влияние на перспективы повышения базовой ставки ФРС.
По состоянию на 11.00 индекс доллара USDX (курс доллара к корзине валют шести стран - основных торговых партнеров США) рос на 0,27%, до 99,65 пункта, что является максимальной отметкой за последние семь месяцев. Курс доллара к иене поднимался до ¥123,3 со ¥123,18 на предыдущем закрытии.
Курс евро к доллару впервые с апреля снижался до $1,0648 с $1,0686 днем ранее.
Участники рынка forex ждут публикации новых макроэкономических данных из США на текущей неделе, чтобы оценить реальность перспективы декабрьского повышения ставки ФРС. В частности, во вторник до открытия бирж министерство труда США сообщит данные о потребительских ценах в США в октябре. По прогнозам аналитиков, в годовом выражении они выросли на 0,1%, в месячном исчислении инфляция составила 0,2%.
Также рынки ждут данных промышленного производства в США в октябре. По прогнозам, показатель вырос в месячном выражении на 0,1% после снижения на 0,2% месяцем ранее.
Сильная статистика из США увеличивает вероятность повышения базовой ставки в стране в декабре. При этом курс европейской валюты активно снижается, поскольку увеличивается возможность расширения программы количественного смягчения (QE) Евроцентробанка.
После обеда, ближе к 15.15 Киева пара евро-доллар консолидируется в районе $1,0660 в ожидании публикации инфляционных показателей США, сильная поддержка лежит на $1,0640. Нисходящая коррекция пары усилилась ниже $1,0700, что привело к падению до минимумов на $1,0640, перед выходом цифр по CPI (инфляции) США в октябре.
Уровни поддержки проходят на $1,0600, $1,0519 и $1,0456, уровни сопротивления отмечены на $1,0807, $1,0829 и $1,1076.
Курс евро/доллар по состоянию на 16.30 Киева продолжает снижение, хотя уже и более медленными темпами. Ключевым драйвером этой динамики остается ожидаемое рынком расхождение в монетарных политиках (в декабре от ФРС ожидается повышение ставки, а со стороны ЕЦБ реализация дополнительных стимулирующих мер). Публикация октябрьских данных по потребительской инфляции в США (+0,2% месяц к месяцу) соответствовала средним ожиданиям аналитиков и экономистов и, по мнению рынка, такие цифры являются достаточными, чтобы продолжать ожидать от ФРС старта в декабре.
В течение нескольких последних торговых дней хеджевые фонды нарастили длинную позицию в долларах США и, судя по всему, продолжают себя чувствовать комфортно, не испытывая желания к фиксации прибыли.
Текущие цены находятся вблизи технической поддержки на $1,0660. Приказы на покупку, которые ранее наполняли область $1,0650/50 теперь полностью поглощены. Ниже биды стоят на 1,0620.
Дилеры не исключают, что они могут быть связаны с экспирацией 20 ноября крупного опционного объема ($2,2 млрд. со страйком на $1,0600).
Если спрос перед фигурой $1,0600 все же будет поглощен, то ничего не воспрепятствует падению цен до $1,0521. Эта отметка соответствует минимумам с 13 апреля. Ближайшая серия приказов на продажу (относительно крупное скопление оферов) в данный момент может быть отмечено на $1,0710.
Стало быть, доллар США растет во вторник после того, как экономические данные укрепили мнение, что ФРС начнет повышение процентных ставок в декабре.
«Американец» достиг 10-месячного максимума против швейцарского франка, рост составил 0,5% до 1,0155. Доллар укрепился против евро, в результате чего был преодолен уровень $1,07 в понедельник и снижение продолжилось во вторник, на 18.35 Киева пара евро-доллар находилась на уровне $1,0645.
В октябре в США индекс потребительских цен вырос после двух месяцев снижения. Более слабые, чем ожидалось, данные по объему промышленного производства сократили размер укрепления доллара, однако индекс доллара USDX остается около многомесячного максимума (с середины апреля), за день индекс вырос с 99,39 до 99,64 пунктов.
Поскольку декабрь неумолимо приближается, новостной фон вряд ли может измениться настолько, чтобы изменить позицию ФРС по началу ужесточения денежной политики.
Большинство банков предсказывают, что евро снизится до паритета с доллара в предстоящие месяцы, однако последние две недели показали, что для доллара было больше препятствий, чем некоторые ожидали. Рынок опционов указывает на значительные барьеры для дальнейшего укрепления между текущим уровнем и максимумами марта и апреля около $1,0450.
Руководитель по стратегии в отношении валют G10 из CitiFX Стивен Энгландер считает, что есть ряд рисков для текущей рыночной оценки со стороны выходящего в среду протокола заседания FOMC по денежной политике — может оказаться, что FOMC менее уверен в декабрьском повышении процентной ставки, чем сейчас думают на рынке, и это может привести к неуверенности на рынке. В отличие от ФРС, от ЕЦБ ожидают, с большой вероятностью, увеличения размера или длительности программы выкупа активов на заседании в декабре, а также возможного сокращения депозитной ставки, что сохраняет евро под давлением.
Итак, наши ожидания относительно того, что спад в промышленности США продолжается, полностью оправдались.
Промпроизводство США в октябре упало на 0,2% м/м, таким образом, за 10 месяцев 2015 года промпроизводство падает 9 месяцев. Правда, в годовом выражении снижение оказалось не сильным, в сентябре месяц назад показывали 0,39% г/г, теперь сентябрьские данные пересмотрели вверх до 0,66% г/г, а в октябре годовое значение вышло на уровне 0,34% г/г. Сейчас годовой рост удерживается в положительной зоне только за счет хорошего роста промпроизводства, показанного в IV кв. 2014 года.
Однако, принимая во внимание, что промышленные заказы США без учета транспорта оказывают спад по последним данным на 8,4%, а это опережающий показатель для промпроизводства, очевидно, что в ближайшие месяцы промпроизводство в США будет неизбежно, подчеркнем, неизбежно, дальше показывать спад, и в результате уйдет в отрицательную зону по годовому приросту либо через месяц, либо через два.
Тем более с таким курсом пары евро-доллар как сейчас, когда покупать американское становится катастрофически не выгодно, если можно купить европейское.
Например, становится выгодно покупать европейские самолеты Airbus, а не американские Boeing.
У нас решительно не укладывается в голове, как с таким состоянием промышленности ФРС вообще хоть сколько-нибудь всерьез может вести речь о повышении ставки.
Мы по-прежнему считаем, что ФРС водит рынок за нос, как она делала это перед сентябрьским заседанием ФРС, а ранее перед июньским. И пусть евро-доллар снова провалился под отметку $1,07, он неизбежно вырастет обратно, когда этот спектакль закончится. Но до заседания ФРС еще целый месяц, пока вероятность повышения ставки ФРС в декабре вновь выросла до текущих 68%.
Таким был информационный фон, на который кросс-курс евро-доллар реагировал в течение указанного временного промежутка вполне сообразно, начав «нервничать» уже после 09.30 Киева.
Полагаю, мы исчерпывающе пояснили поведение пары евро-доллар на мировом валютном рынке, на которое спокойно и низколиквидно отвечали дилеры оптового сегмента рынка наличных Днепропетровска, сосредоточившись на волатильной в этот вторник торговле парой доллар-гривня.
Уточним, что пытаясь найти и поработать евронал по приемлемой цене на фоне сохранившегося клиентского интереса к этой валюте, дилеры розничного сегмента «неформального» наличного рынка Днепропетровска в течение вторника констатировали внутридневное десятикопеечное повышение бидов на фоне стабильности оферов этой СКВ: 26,60/27,00 UAH/EUR.
Двигающийся обычно с евро «параллельными» курсами оптовый российский рубль на сей раз вел себя «законопослушно», прибавив в течение вторника 40 пунктов по спросу и поднявшись на 30 пунктов по предложению.
Торги рублем 17 октября в оптовом сегменте «неформального» наличного рынка Днепропетровска завершились уровнями 0,370/0,380 UAH/RUB.
По сравнению с закрытием понедельника, биды оптового «неформального» рубля выросли на 40 пунктов, прибавив 30 пунктов по предложению.
Со слов дилеров днепропетровского опта, ликвидность в секторе рубля 17 ноября, как и ранее, была предельно низкой. Деньги враждебной Украине страны не пользуются популярностью.
Резюмируя вышеизложенное, отметим: в целом же, общая ликвидность оптового сегмента «неформальной» ветки рынка наличных Днепропетровска во вторник, заслужив оценку «три с маленьким плюсом», констатировала символическое ухудшение показателей предыдущей сессии.
Наличный евро в розничном сегменте «неформальной» ветки рынка Днепропетровска к вечеру вторника пытались работать по потерявшему с закрытия 16 ноября 5,00 коп. спросу и ставшему на столько же «легче» предложению.
Котировки российской валюты (розница) к финишу торгов 17 ноября по спросу выросли на 40 пунктов, прибавив 30 пунктов по предложению.
Неучастие во вторничных торгах валюты экспортеров и «равнодушие» в течение реальной части межбанковских валютных торгов не проводившего интервенцию до 14.30 Киева Нацбанка стоило гривне очередных потерь относительно доллара.
«Недобитые» экспортеры продолжают придерживать выручку, рассчитывая на более высокий курс конвертации, а регулятору на моменте «связали руки» обязательства перед прибывшими в Киева кредиторами из МВФ, которые поставили во главу угла рост объема золотовалютных резервов. Поэтому регулятор перед нынешней межбанковской сессией ограничился попыткой воздействия на «распоясавшихся зеленых быков» исключительно монетарными рычагами. Сжимая гривневую ликвидность.
Выстрелив вдогонку уходящему поезду валютного межбанка неладно скроенным валютным аукционом, который де-факто не оказал на текущую ситуацию в паре доллар-гривня никакого влияния.
Мы не зря окрестили вторничное «зеленое» ралли валютного межбанка «скверно подготовленным турпоходом в горы натощак и с пустыми рюкзаками» - как показала итоговая сводка объема реальных сделок с «американцем» на межбанке, обороты практически не отличались от ликвидности предыдущей сессии, проходившей под воздействием «синдрома понедельника».
Рынок «зеленого» безнала очень тонкий, и сколь-нибудь значимые офера валюты (по приемлемым ценам, разумеется) его легко опрокинут, вызвав закономерный в подобных случаях лавинообразный процесс.
Рискнем предположить, что, судя по всему, все к тому и идет. То есть, впереди довольно скоро рынок «зеленого» безнала высоковероятно ждет откат, ликвидность которого наверняка окажется более высокой, чем сопровождавшие вторничный «турпоход» с несуразным аукционом постфактум обороты.
Определенной уверенности в подобном варианте дальнейшего сюжета рынка «зеленого» безнала автору придают утечки о нешуточном давлении на регулятора мощного финансового лобби, цель которого заставить НБУ раскошелиться или «сделать хоть что-нибудь» для гривни.
Думаю, высоковероятная грядущая «обратка» на рынке безналичного доллара станет детонатором аналогичных процессов и на «неформальном» наличном рынке.
18 ноября, в среду, сессия валютного межбанка в секторе доллара стартовала с уровней предыдущего закрытия 23,70/23,90 UAH/USD виртуально.
Около 10.36, еще не покинув виртуальную сферу цена «американца» установилась на отметке 23,70/23,95 UAH/USD.
К 10.48 котировки безналичного «американца», выйдя в реальную сферу, сузили спред: 23,80/23,90 UAH/USD.
На 11.05 цена доллара на межбанке приподнялась к 23,83/23,93-95 UAH/USD. Доминирует спрос, обороты «сиротские». По 23,90 доллара уже нет.
Около 11.24 доллар на валютном межбанке в сопровождении «плинтусовых» оборотов сделал еще полшага наверх: 23,87/23,97 UAH/USD. «Маманя сплять, їм жаби сняться», - процитировал известную «дворовую» песню и ею обрисовал ситуацию на межбанке наш уважаемый консультант, матерый валютный дилер коммбанка-«бегемота».
К 11.36 цена доллара на торгах межбанка, ведомая игроками банков-нерезидентов, продолжила путь наверх: 23,90/24,05 UAH/USD.
После кратковременного проседания цен «американца» к 23,95/23,97 UAH/USD, вызванного удачной покупкой валюты дилером одного столичного коммбанка по «божеской» цене, котировки доллара вновь устремились наверх, вернувшись к 23,95/24,05 UAH/USD на 11.48 Киева.
Упорный, хотя и довольно медленный путь наверх «зеленого» безнала сопровождался пролонгацией сжатия гривневой ликвидности, о чем дали понять просевшие с уровня 28 217,9 млн. грн. к отметке 27 131,7 млн. грн. остатков в нацвалюте на транзитных и коррсчетах регулятора.
Второй, менее значимый показатель состояния гривневого ресурса, ставки по гривневым межбанковским кредитам overnight рынка Depo на сей раз ограничились сужение спреда, снизив офера с уровня 18,00/19,67% к отметке 18,00/19,58% годовых.
Меж тем на межбанке доллар добрался к отметке 24,00/24,10 UAH/USD, причем текущая динамика реальных сделок дает основание для вывода: многие игроки «воздерживаются» от выхода на межбанк, рассчитывая на повторение вторничного «несуразного» аукциона.
Около 12.35 Киева появился нацбанковский анонс о валютном аукционе. Условия прежние: $50 млн, 3 конкурентные заявки и т.д.
В условиях аукциона есть одно большое «но»: продавцы хотят сейчас слить подороже с попыткой откупиться у регулятора, но тот свинью подложил: оказывается, аукцион только под клиентов…
Но курсы успели переставить на 23,90/24,05 UAH/USD.
Эти уровня к 14.10 Киева немного снизились (23,90/24,00 UAH/USD), хотя де-факто реальные котировки все поснимали, сопровождая пребывающий в режиме ожидания исхода валютного аукциона и данных по курсу отсечки рынок.
Наши гуру рискнули предположить, что ввиду большего количества участников этого мероприятия, курс отсечки может оказаться заметно выше, чем накануне, поближе к отметке 24,00 UAH/USD.
Так что те игроки, которые предпочли скупиться раньше на рынке, поступили абсолютно правильно.
Меж тем, с изрядной задержкой, около 15.00 Киева регулятора объявил результат аукциона: цена отсечки, прибавив 20,00 коп. по сравнению с предыдущим мероприятием, составила 23,80 UAH/USD.
Рынок наличных Днепропетровска утром среды (легитимная розница или «окна» касс коммбанков города), как и ранее, отличался заметным курсовым «разнообразием». Часть банков скопировала цены департамента неторговых операций ПриватБанка, другие пытались действовать самостоятельно.
В остальном в среду утром в «легитимной части» наличного рынка родины застоя все выглядело так.
Рынок наличных Днепропетровска («легитимная» розница, «окна») стартовал 18 ноября с уровней: доллар – 24,10/25,10 UAH/USD, евро – 25,70/26,70 UAH/EUR, рубль 0,372/0,390 UAH/RUB.
По сравнению с открытием вторника доллар по спросу и по предложению прибавил по 10,00 коп.
Евро по сравнению с открытием 17 ноября по спросу вырос на 20,00 коп., по предложению прибавил 10,00 коп.
Наличный рубль в среду по сравнению с дебютом 17 ноября по спросу вырос на 152 пунктов, по оферам прибавил 100 пунктов.
Не исключено, что настроение в паре евро-гривня определялось соотношением евро-доллар мирового форекса, которое в ночь на среду снизилось до отметки $1,0645, приподнявшись к финишу азиатских торгов до $1,0653 и снова подскочив к отметке $1,0667 на открытии торгов в Европе.
Розничный и мелкооптовый сегмент неформальной ветки рынка наличных Днепропетровска поутру 18 ноября показал следующие пристрелочные курсы: доллар – 24,90-95/25,05-10 UAH/USD (по сравнению с открытием вторника спрос вырос на 5,00-10,00 коп., предложение прибавило 5,00-10,00 коп.); евро – 26,60/27,00 UAH/EUR (по сравнению с открытием 17 ноября спрос вырос на 10,00 коп., предложение не претерпело изменений); рубль - 0,370/0,385 UAH/RUB (по сравнению с открытием вторника, спрос вырос на 40 пунктов, предложение прибавило 80 пунктов).
На открытии торгов 18 ноября в розничном сегменте наблюдалась вялотекущая двусторонняя торговля валютой.
Оптовый сегмент неформальной ветки рынка наличных Днепропетровска в среду показал следующие начальные курсы: доллар – 24,90-95/25,05-10 UAH/USD (по сравнению с открытием вторника спрос вырос на 5,00-10,00 коп., предложение прибавило 5,00-10,00 коп.); евро – 26,60/27,00 UAH/EUR (по сравнению с открытием 17 ноября спрос вырос на 10,00 коп., предложение не претерпело изменений); рубль - 0,370/0,385 UAH/RUB (по сравнению с открытием вторника, спрос вырос на 40 пунктов, предложение прибавило 80 пунктов).
На утро среды у днепропетровских оптовиков царила напряженная тишина, реальные сделки еще не начинались.
Около 11.34 у запорожских «неформалов» некоторые перемены в ценах, в основном заключавшиеся в сужении спреда цен «американца»: 24,95/25,05 UAH/USD, € – 26,70/27,10 UAH/EUR, RUB – 0,374/0,383 UAH/RUB. На этом фоне запорожцы доложили о терминации реальных сделок: «Ни приноса, ни покупок».
На 12.55 Киева на рынке столицы цены доллара консолидировались на отметке 24,95/25,10 UAH/USD, € – 26,50/27,00 UAH/EUR. На моменте в столице двусторонняя низколиквидная торговля розничными партиями доллара с оборотами «на тройку».
К 12.40 Киева на «неформальном» наличном рынке Днепропетровска цены доллара и евро выросли: 24,98-25,00/25,12-15 UAH/USD, € – 26,70/27,07 UAH/EUR. К этому часу на рынке родины застоя двусторонняя торговля со спорадическими проблемами как с клиентским спросом, так и «приносом».
В других регионах страны котировки тамошних рынков наличных в среду в дебюте сессии, имели нижеследующий вид. Отметим индикативный характер приведенных цифр. Поскольку ко времени выхода «Итогов» обстановка там может измениться.
