18.02-1: Энергорынок РФ повысит социальное напряжение.

Энергорынок РФ повысит социальное напряжение.

Предлагается разговор об электроэнергетике. Его перспективах в контексте инвестиций и надежности. В качестве «наглядного пособия» будем использовать энергосистему РФ.
Не забывая о нашей и помня о нижеследующем.

Завершение президентских выборов создает объективные предпосылки для приватизации украинских энергокомпаний. Однако приватизационная спешка властей в попытке залатывания бюджетных дыр может повлечь за собой проникновение в отрасль российских бизнес-групп.

О необходимости возобновления приватизации украинских энергогенерирующих и энергопоставляющих компаний неоднократно заявляли отечественные эксперты. На протяжении 2008-2009 гг. правительство Юлии Тимошенко предпринимало попытки запуска приватизационного процесса, однако противостояние Кабмина с Секретариатом президента не позволило разблокировать распродажу отрасли.

После формирования новой власти в Украине возникнут объективные возможности для возврата к приватизации энергетики, которая правительству может также оказаться интересной в качестве механизма пополнения дефицитного бюджета. В этой связи возникает закономерный вопрос: кто окажется собственниками отечественных энергообъектов? Вопрос далеко не праздный, если учесть, что для крупных европейских энергокомпаний украинская энергоотрасль в ее нынешнем состоянии вряд ли представляет большой интерес. Сегодняшняя Украина кроме политических рисков может предложить западным стратегическим инвесторам заниженные тарифы на киловатт-час, отсутствие конкурентного рынка электричества, чрезмерное бюрократическое вмешательство в отрасль, а также критичный техноизнос оборудования. С точки зрения классического западного бизнеса перспективы выглядят малопривлекательными.

Совсем иначе могут обстоять дела с россиянами, которые в условиях кризиса активизировали внимание к Украине. В настоящее время крупнейшими частными российскими собственниками в энергетической отрасли России, в частности, являются ООО «Газпром энергохолдинг», ОАО «ЛУКОЙЛ», «ГМК “Норильский никель”», «ЕвроСибЭнерго», а также ЗАО «Комплексные энергетические системы» с ее управляющей компанией КЭС-Холдинг. ...

Есть мнение, что рост цены на электроэнергию для российских потребителей в ближайшие годы значительно обгонит прогнозы по инфляции. В 2013 году один киловатт-час будет стоить в среднем 3,11 руб.— на 83% выше уровня 2009 года. Энергетикам рост цен обеспечит средства на модернизацию мощностей, а потребителям придется максимально снижать расходы. Но они уверены, что резерв энергоэффективности не сможет компенсировать рост энергоцен.

К 2013 году среднеотпускные цены на розничном рынке электроэнергии вырастут на 83% относительно уровня 2009 года. Такие данные представил глава Агентства по прогнозированию балансов в электроэнергетике (АПБЭ принадлежит ФСК, занимается мониторингом и прогнозированием в электроэнергетике для нужд госорганов) Игорь Кожуховский в прошлую пятницу на заседании комитета Госдумы по энергетике. В прошлом году в среднем в рознице за 1 кВт-ч потребители платили 1,7 руб., в 2013-м этот показатель вырастет до 3,11 руб. Среднегодовое повышение цены составит 16%, максимальный прирост АПБЭ прогнозирует в 2011 году — на 24,5%, до 2,41 руб.

Данные АПБЭ строятся на прогнозах Минэкономики и «Системного оператора». В них учтены введение долгосрочного рынка мощности, предполагаемое изменение цен на топливо и переход энергосетевых организаций на RAB-тарифы, дающие компаниям возможность закладывать в ставки возврат своих инвестиций. Резкий рост цен в 2011 году агентство объясняет полной либерализацией цен на оптовом энергорынке, после чего тарифное регулирование сохранится только для населения. В дальнейшем темпы прироста снизятся до 14,8% в 2012 году и 12,5% в 2013 году.

В «Совете рынка» (регулирует оптовый и розничный рынки электроэнергии и мощности) заметили, что столь долгосрочных прогнозов не делали, но предварительные расчеты среднеотпускных цен на 2010 год примерно сходятся с цифрами АПБЭ. Однако глава Фонда энергетического развития Сергей Пикин говорит, что рост розничных цен может идти и быстрее. Уже в 2010-м может быть достигнут уровень 2,5 руб. за кВт ч, а до 3 руб. за кВт ч цены доберутся в 2011-2012 годах, полагает эксперт.

Прогнозы АПБЭ в пятницу подтвердил и заместитель главы Минэкономразвития Андрей Клепач: «Тарифы будут расти быстрее инфляции, по электроэнергии сейчас мы уже вышли на уровень по 5 центов за кВт ч, в 2012-2013 годах выйдем на уровень 9-10 центов за кВт ч». Названные чиновником цифры лишь немного меньше данных АПБЭ, в рублевом выражении по текущему курсу это 2,7-3 руб. за кВт ч. Минфин прогнозирует на 2010 год инфляцию на уровне 7% (8% в 2009 году), дальнейшим ориентиром считается 5% в год.

Полагаю, если убрать влияние возможной инфляции на прогноз АПБЭ, то реальный рост цен с 2009 по 2013 год будет примерно вдвое ниже указанных 83% — около 42%.
Однако даже при таком повышении цены на электроэнергию в России будут ниже, чем в развитых странах. К примеру, в Великобритании розничная цена сейчас находится на уровне $0,2 за кВт-ч (около 6 руб.), что почти вдвое меньше прогнозируемого на 2013 год уровня российского розничного рынка.

Гуру считают, что рост цен, прогнозируемый АПБЭ, «вполне адекватен», если учитывать необходимость инвестирования в надежность энергоснабжения и новые генерирующие мощности. В противном случае существующая инфраструктура будет устаревать, а потребителям придется все чаще сталкиваться с перебоями в энергоснабжении.

Увеличение цен может стать экономическим стимулом для потребителей снижать расходы и повышать энергоэффективность своих предприятий. Но в НП «Сообщество покупателей оптового и розничного рынков электроэнергии (мощности)», объединяющем ряд крупных потребителей, резкий рост цен на энергию назвали неприемлемым. Быстро перестроить экономику промышленного производства и на 50% снизить энергопотребление невозможно, говорят в НП, резервы по энергоэффективности составляют 10-15%, в редких случаях — 20%, а остальное придется перекладывать на потребителя. Это, по мнению потребителей, в свою очередь, приведет к снижению конкурентоспособности российских предприятий как внутри страны, так и на внешних рынках.

Мы поднапряглись и поискали первоисточник анонса энергоподорожания. Сказать по-правде, поиски велись недолго.

2020 году в российскую энергетику надо вложить $550 млрд., считает аудиторская компания KPMG. Эта сумма больше той, которую называл бывший главный энергетик страны Анатолий Чубайс в самых смелых своих планах развития отрасли. Но в KPMG считают, что этих денег хватит лишь на сохранение ее нынешнего потенциала.

В течение следующих десяти лет российскому сектору энергетики потребуются инвестиции в размере $550 млрд (более 15 трлн рублей), подсчитали эксперты KPMG.

Даже прогнозы бывшего главы РАО ЕЭС Анатолия Чубайса были скромнее – по его расчетам, с 2008 по 2020 год инвестиции в отрасль должны были составить $420 млрд. В планах РАО ЕЭС речь шла о развитии отрасли, необходимом, чтобы покрыть возрастающий спрос на электроэнергию в стране. По оценке компании, к 2020 году потребление должно было составить 1700 млрд кВт•ч. При отсутствии инвестиций знаменитый «крест Чубайса» предполагал возникновение дефицита электроэнергии в стране и далее резкое его нарастание при росте спроса на электроэнергию на 2–4% ежегодно.

Для справки, «Крест Чубайса» представляет из себя своеобразный график – две скрещивающиеся линии, одна из которых – выбытие мощностей – уходит вниз, другая – рост энергопотребления – уходит вверх.

KPMG же исходит из того, что спрос в 2020 году составит 1000 млрд кВт•ч. Для сравнения, за прошлый год в соседней стране потребление электричества составило 964,4 млрд кВт•ч, в 2008 году – 1023,3 млрд кВт•ч.

То есть прогноз аудиторской компании на 2020 год предполагает лишь возврат потребления на докризисный уровень, который вполне обеспечивался за счет действующих мощностей.

Действительно, пока вместо того, чтобы расти, энергопотребление падает: в прошлом кризисном году на 4,6%. Большая часть потерь пришлась на тепловую энергетику – ОГК и ТГК, лишь гидростанции даже увеличили выработку, а АЭС сохранили производство на прежнем уровне. В этом году даже в оптимистическом сценарии Минэкономразвития (рост ВВП в 2010 году на 3,5%) увеличение электропотребления составит всего 1,2–1,5%.

Но в таком случае KPMG исходит из того, что инвестиции должны пойти на замещение и модернизацию старых мощностей, а не на строительство новых.

Это означает, что, по оценкам аудиторов, уровень износа станций гораздо больше, чем предполагал Чубайс.
«Средний возраст нашего оборудования приближается к 50 годам», – констатирует Александр Селезнев из «Уралсиба». Износ сетей ФСК в целом по стране составляет 50%, износ мощностей в тепловой энергетике составляет 60–70%, а в гидроэнергетике – доходит до 80%.

Яркой демонстрацией плачевного состояния оборудования стала авария на Саяно-Шушенской ГЭС в августе прошлого года. Можно вспомнить и московский блэкаут пятилетней давности.

Но если спрос на электроэнергию еще и подрастет, энергетикам может не хватить и этих 15 трлн рублей. Разве что госкомпании с помощью властей смогут справиться с обновлением своих мощностей, а частникам придется тяжелее.
Инвестиции госкомпаний («Росатом», «Русгидро», ФСК, МРСК) даже при сохранении вложений на нынешнем уровне до 2020 года могут составить только около 5250 трлн. рублей. Но вряд ли остальные две трети инвестиций придутся на частные компании.
Тем более, владельцы частных ОГК и ТГК, которые в кризис не раз заявляли о необходимости пересмотра инвестпрограмм в сторону уменьшения, пока заинтересованы в экономии. Собственники не хотят строить новые станции, окупаемость которых в условиях падения спроса под большим вопросом. Строить станции впрок невыгодно – заморозка проекта обходится едва ли не дороже самого строительства.

Поэтому, скорее всего, генсхема размещения энергообъектов до 2020 года, которая предполагает в базовом сценарии строительство 186 ГВт новых мощностей, все же будет пересмотрена. Эти цифры выше реальных в 3-4 раза из-за завышения прогнозов потребления и неучета потенциала по модернизации старых мощностей.
А, по мнению энергогуру, ставку надо делать, в первую очередь, на развитие сетевого хозяйства: именно дефицит сетей зачастую является причиной энергодефицита в регионах. Озабоченных охотой на цветные металлы в виде электропроводов и кроющих Чубайса при этом непечатной «латынью»…