Итоги: Мировой фондовый рынок 30.06.10

Индекс стоимости фрахта Baltic Dry, отслеживающий цены на морские перевозки насыпных и навалочных грузов по всему миру, демонстрирует снижение по итогам 23 торговых сессий подряд, чего не происходило с августа 2008 года.

По данным лондонской компании Baltic Exchange, индикатор 29 июня снизился на 35 пунктов (1,4%) и составил 2447 пунктов. Это минимальная отметка с 6 ноября прошлого года, когда Baltic Dry находился на уровне 2441 пункта.
Причиной падения индекса в последние дни являются опасения, что ослабление строительного рынка Китая вызовет сокращение спроса на сырье в этой стране, сообщило агентство Bloomberg. В КНР цены на дома повышаются рекордными темпами, даже несмотря на то, что правительство установило ограничения. В мае стоимость жилья подскочила на 12,4% после рекордного подъема на 12,8% месяцем ранее.

Цена аренды судов класса capesize, которые обычно используют для транспортировки железной руды и угля, за день опустилась на 0,3% - до $24,237 тыс. в сутки, сообщило агентство Bloomberg.

Стоимость фрахта кораблей класса panamax, которыми перевозят, в частности, зерно, упала за день на 3,4%, составив $23,124 тыс. в сутки.

Baltic Dry 20 мая 2008 года достиг рекордного уровня - 11793 пункта. Индекс 5 декабря того же года опускался до 663 пунктов - минимума с августа 1986 года. По итогам 2008 года значение индикатора снизилось на рекордные 92%, а в прошлом году он увеличился на 288%, что также стало историческим рекордом, но со знаком «плюс».

Последние торги в 2009 году Baltic Dry завершил на уровне 3005 пункта. Таким образом, снижение индекса в текущем году составляет 18,6%.

США

Индекс доверия потребителей к экономике США, рассчитываемый исследовательской организацией Conference Board, обвалился в июне до 52,9 пункта.
Согласно пересмотренным данным, в мае значение показателя составляло 62,7 пункта, а не 63,3 пункта, как сообщалось ранее.
Аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, ожидали снижения индекса в этом месяце с ранее объявленного значения до 62,5 пункта.

Цены на дома в 20 крупных городах США выросли в апреле текущего года по сравнению с предыдущим месяцем на 0,8%.

Такие данные отражает индекс Case-Shiller, публикуемый агентством Standard & Poor's. Это стало первым повышением цен на недвижимость после их падения в течении шести месяцев подряд. В прошлом году стоимость домов в США увеличилась в среднем на 3,8%.

Фондовые торги в США закрылись 29 июня 2010г. падением ведущих индексов.
Решающим фактором для значительного снижения биржевых индикаторов стало известие о том, что американский индекс потребительского доверия в июне 2010г. снизился с 62,7 до 52,9 пункта. Негативный настрой инвесторов был связан со снижением уровня потребительской уверенности в США и опасениями относительно китайской экономики.

Кроме того, на настроениях игроков сказалось сообщение о том, что индекс Standard & Poor's/Case-Shiller, отражающий стоимость жилья в 20 агломерациях США, в апреле 2010г. вырос на 0,8% в месячном исчислении. При этом на протяжении последних шести месяцев данный показатель снижался. Рост цен, по мнению аналитиков, отражает стремление населения «закупиться» недвижимостью в стране до прекращения действия налоговых льгот на жилье, действие которых истекло в конце апреля 2010г. Таким образом, в дальнейшем инвесторы ожидают снижения цен на недвижимость и продаж жилья.

На этом фоне «в минусе» торговались ценные бумаги ведущих американских банков.

Котировки крупнейшего в США Bank of America Corp. упали на 4,40%. Также снизилась стоимость акций Morgan Stanley и J.P.Morgan Chase & Co. - на 4,77% и 3,89% соответственно. Бумаги банка Citigroup подешевели на 6,75%.

В «красном секторе» торговались и ценные бумаги энергетических компаний в связи с падением цен на «черное золото».
Котировки нефтяного гиганта ExxonMobil Corp. понизились на 1,93%, а его основного конкурента - Chevron Corp. - на 2,17%.

Снижение цен на золото и промышленные металлы негативно сказалось на котировках компаний горнодобывающего сектора США: акции алюминиевого гиганта Alcoa Inc. подешевели на 6,27%.

Акции одного из крупнейших авиапроизводителей - компании Boeing подешевели на 6,29%, бумаги производителя авиационных двигателей и другой техники General Electric Co - на 3,40%.

По итогам торгов индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average обвалился на 268,22 пункта, или на 2,65%, до 9870 пунктов.

Индекс широкого рынка S&P 500 закрылся падением на 33,33 пункта, или на 3,1%, на отметке 1041 пунктов.

«Высокотехнологичный» Nasdaq Composite закрылся снижением на 85,47 пункта, или на 3,85% на отметке 2135 пунктов.

Европа

Индикатор настроений в экономике еврозоны (economic sentiment indicator), рассчитываемый Европейской комиссией, вырос в июне до значения в 98,7 пункта с 98,4 пункта в мае, опровергнув предположения аналитиков, ожидавших его снижения до 98 пунктов.
Промышленный индекс Еврокомиссии (EC's industry index) остался на прежнем уровне -6 пунктов, а индекс сферы услуг вырос с 3 до 4 пунктов. Потребительский индекс прибавил один пункт, остановившись на уровне -17, индекс розничной торговли остался на уровне -6, а индекс строительной отрасли поднялся на 2 пункта до -30.

Торги акциями в Европе во вторник, 29 июня, открылись снижением ведущих индексов. Негативное открытие европейских площадок было предопределено снижением американских фондовых индексов накануне, неблагоприятным новостным фоном, а также падением стоимости нефти до $75,2 за баррель. Европейская валюта также продолжала терять позиции против доллара. Добавили пессимизма и новости из Китая, усилившие беспокойство по поводу роста китайской экономики. По уточненным данным исследовательской организации Conference Board, индекс ведущих экономических индикаторов Китая в апреле вырос на 0,3%, а не на 1,7%, о которых сообщалось ранее. И теперь у инвесторов возникли подозрения, что самая крупная экономика в Азии растет не так стремительно, как от нее того ожидают.

Кроме того, европейские банки к четвергу, 01 июля, должны погасить кредиты ЕЦБ общим объемом €442 млрд. В результате, по оценкам экспертов, может возникнуть нехватка ликвидности около €100 млрд. Соответственно, участники рынка, опасаясь подобного развития событий, начали активно продавать евро и европейские акции. Сильнее остальных пострадали бумаги финансового сектора. Акции BNP Paribas обвалились на 6,92%, Barclays - на 6,31%. Снижение цены бумаг Lloyds Banking Group составило 2,89%, Royal Bank of Scotland - 3,87%, HSBC Holdings - 3,68%, Deutsche Bank - 3,97%.

Падение цен на металлы привело к продаже бумаг горнодобывающего сектора. После публикации в США статистики, оказавшейся значительно хуже прогнозов аналитиков, продажи на фондовых площадках усилились.

Макроэкономическая статистика свидетельствовала о снижении уровня потребительского доверия во Франции. Индекс потребительского доверия во Франции в июне 2010г. по отношению к предыдущему месяцу снизился на 1 пункт и составил минус 39 пунктов. Такие данные обнародовало национальное бюро статистики Insee. Аналитики также ожидали, что в текущем месяце этот индекс составит минус 39 пунктов. В мае 2010г. индекс составлял минус 38 пунктов, как и сообщалось ранее.

По данным Еврокомиссии, индекс экономических настроений в странах зоны обращения евро в июне 2010г. вырос на 0,3 пункта - до 98,7 пункта по сравнению с 98,4 пункта в предыдущем месяце. Аналитики прогнозировали, что значение показателя составит 98,1 пункта. При этом в 27 странах Евросоюза индекс экономических настроений снизился на 0,1 процентного пункта - до 100,1 пункта.

Основные принципы нынешней экономической политики Германии являются примером для всего мира, полагает федеральный канцлер страны Ангела Меркель. Более того, она считает, что именно недостатки регулятивных функций государства привели к мировому финансовому кризису, продемонстрировавшему, что экономике не хватает госрегулирования. А.Меркель добавила, что для успешной работы нынешней экономической модели Германии необходимо обеспечить схожие механизмы регулирования рынка во всей мировой экономике. Напомним, что 7 июня 2010г. власти Германии приняли решение сэкономить около €80 млрд к 2014г. в рамках программы по сокращению государственных расходов. Эту задачу планируется решить за счет уменьшения расходов на социальные нужды, сокращения около 10 тыс. мест в федеральных министерствах, снижения зарплат чиновникам и пр.

По итогам торгов 29 июня 2010г. британский индекс FTSE 100 снизился на 157,46 пункта (-3,10%) - до 4914,22 пункта, немецкий индекс DAX - на 205,19 пункта (-3,33%) - до 5952,03 пункта.

Французский CAC 40 упал на 143,46 пункта (-4,01%) - до 3432,99 пункта.

Швейцарский SMI снизился на 166,70 пункта (-2,64%) - до 6144,45 пункта.

Голландский AEX опустился на 11,43 пункта (-3,46%) - до 319,03 пункта.

Индекс «голубых фишек» FTSEurofirst 300 снизился на 2,8% - до отметки 998,40 пункта.

Азия

Фондовые торги в Японии завершились 30 июня снижением сводного индекса Nikkei на 1,96%. Поводом для беспокойства в очередной раз стала макроэкономическая статистика, опубликованная накануне исследовательской организацией Conference Board. Индекс потребительского доверия в США в июне 2010г. снизился до 52,9 пункта по сравнению с 62,7 пункта в мае с.г., тогда как аналитики ожидали роста этого показателя до 63,3 пункта. Эти неутешительные данные вновь заставили инвесторов задуматься о перспективах мировой экономики, восстановление которой может замедлиться.

Сгустили краски новости с валютных рынков. С начала недели иена укреплялась по отношению к евро и доллару. Это дало инвесторам повод считать, что доход японских компаний, имеющих доли на международных рынках, может сократиться. По этой причине пошли вниз котировки ценных бумаг производителя фототехники Canon Inc., самым крупным рынком которого является европейский. По итогам торговой сессии они подешевели на 1,9%. Одним из лидеров снижения стала также автомобильная компания Honda Motor Co., которая получает около 80% прибыли от продаж за рубежом, - цена на акции Honda снизилась на 1,8%. Подешевели также ценные бумаги одного из ведущих производителей электроники Sony Corp. (-1,9%) и производителя промышленных роботов Fanuc Ltd. (-2,2%).

Торги сложились неблагоприятно для сырьевых компаний, поскольку нефть в Нью-Йорке подешевела на 3%, что стало самым значительным процентным снижением с 4 июля. На 5,5% снизился также London Metal Exchange index, oтcлeживaющий динамику шecти мeтaллoв, включая алюминий и медь. Эти факторы потянули вниз котировки крупнейшего в стране поставщика сырья Mitsubishi Corp. и японского сырьевого трейдера Mitsui & Co. На закрытии торговых площадок рыночная стоимость ценных бумаг обеих компаний снизилась на 2%.

В «красной зоне» завершилась торговая сессия также для высокотехнологичных компаний. Mizuho Securities Co. понизил рекомендации по акциям Shin-Etsu Chemical Co., крупнейшего в мире производителя кремния для полупроводников, с «выше уровня рынка» до «нейтрально», что обвалило акции компании на 4%. Курс на понижение взяли котировки других представителей этого сектора. Так, ценные бумаги конкурента Shin-Etsu - Sumco Corp. - подешевели на 1,9%, Tokyo Electron Co., второго в мире производителя полупроводникового оборудования, - на 2%.

По итогам торгов 30 июня 2010г. индекс Nikkei 225 снизился на 188,03 пункта (-1,96%) - до 9382,64 пункта. Курс доллара к иене снизился на ¥0,16 по отношению к курсу предыдущего торгового дня и составил на закрытии торгов ¥88,58 за доллар.

Россия

Российский фондовый рынок вчера закрылся снижением. Индекс РТС снизился на 3,37%, до 1356,06 пункта.
Общий объем сделок составил $5 323 709 192.
Лидерами снижения стали акции ОАО ФСК ЕЭС,(-6,36%).
Индекс ММВБ снизился на 2,94% , до 1323,29 пункта.

Технические результаты вчерашней сессии.

По итогам торгов индекс РТС к закрытию предыдущей сессии снизился на 47,91 пункта (3,41%) и составил 1355,51 пункта.
Оборот торгов на рынке акций RTS Standard составил 8800.093 млн руб., что примерно находится на среднем уровне за последний месяц.
Итоги торгового дня у россиян: если бы на рынке были акции Сколково, то они во вторник показали бы «плюс».
По итогам вчерашних торгов индекс ММВБ снизился на 39,83 пункта (2,92%) к закрытию предыдущей сессии и составил 1323,57. Торги проходили с обычной активностью.

Лидеры падения на рынке акций RTS Standard:

FEESS - цена 0,326 руб. (-6,32%), оборот 5545 тыс. руб.
CHMFS - цена 314,95 руб. (-4,5%), оборот 20398 тыс. руб.
ROSNS - цена 194,5 руб. (-4,14%), оборот 688121 тыс. руб.
SBERPS - цена 55,8 руб. (-3,96%), оборот 228308 тыс. руб.
HYDRS - цена 1,565 руб. (-3,87%), оборот 102366 тыс. руб.

Упали сильнее индекса ММВБ («голубые фишки»):

ОГК-3ао - цена 1,612 руб.(-6,77%), оборот 29,67 млн. руб.
ОГК-2ао - цена 1,519 руб.(-6,12%), оборот 63,78 млн. руб.
Аэрофлот - цена 56,03 руб.(-5,83%), оборот 47,82 млн. руб.
ФСКЕЭСао - цена 0,328 руб.(-5,48%), оборот 402,5 млн. руб.
Ростел-ао - цена 110 руб.(-5,26%), оборот 108,17 млн. руб.

Выросли («голубые фишки»):

Мегион-ао - цена 598,99 руб.(+2,13%), оборот 0,37 млн. руб.

Торги на рынке РФ во вторник принесли печальную жатву снижения цен. Изначально поводом для негативного открытия торгов послужил неблагоприятный внешний фон. «Минус» показали американские площадки, без воодушевления прошли торги по нефти, а 29-го серьезным снижением завершили день азиатские рынки. Из Китая пришли отрицательные новости. Индекс Шанхайской биржи Shanghai Composite упал по итогам торговой сессии на 4,3%. Там было пересмотрено вниз с 1,7% до 0,3% значение индекса опережающих индикаторов Китая за апрель. Citigroup разочаровал рынок снижением прогноза экспорта из Китая. Ухудшение прогнозов по Китаю кореллирует с сильным снижением индекса Baltic Dry на фоне уменьшения китайского спроса на железную руду. К хору скептиков добавилось агентство Fitch и Пол Кругман.

В итоге рынок открылся с существенным гепом вниз. Далее негатив стал только нарастать.

В частности, усугубило падение рынка акций РФ выступление министра финансов Алексея Кудрина, который высказал ряд крайне пессимистичных прогнозов. В том числе не исключил снижения цен на нефть ниже $60 за баррель. Но гораздо более сильное влияние оказало текущее снижение цен на нефть, которые за день потеряли $2,5 за бочку и панические распродажи на западных фондовых площадках.

Позитивом могло бы повеять от Бюджетного послания Д.Медведева, но этого не произошло. В Послании обозначены некоторые приоритеты, которые в каком-то смысле можно рассматривать как необходимый нам неснижаемый остаток. Наряду с первой задачей обеспечения макроэкономической стабильности, которая предусматривает, в том числе сбалансированный бюджет, последовательное снижение бюджетного дефицита (Предлагается к 2013 году его снижение не менее в два раза), предсказуемые параметры инфляции, акцент делается на социальных программах. Среди основных приоритетов расходов бюджета на первом месте стоит выполнение социальных обязательств. Обозначена серьезная социальная направленность бюджетных расходов: Повышение на 6,5% довольствия военнослужащим и повышение стипендий и т.д. Заострено внимание на серьезные долгосрочные проблемы стоящие перед пенсионной системой. Кроме того, продолжает рефреном проходить идея поощрения инноваций. Тема Сколково неоднократно звучала в бюджетном послании президента и в смысле примера проектного подхода к модернизационной стратегии, и в смысле различных налоговых послаблений.

В послании сказано, что в целях стимулирования осуществления инновационной деятельности в инновационном центре «Сколково» следует предусмотреть для участников проекта следующие льготы: обязательные страховые взносы должны уплачиваться участниками проекта по ставке 14%, налог на прибыль, налог на имущество организаций и земельный налог – по ставке 0 процентов. Остается утешиться, что если бы на рынке были акции Сколково, то они во вторник показали бы «плюс».

Очень темное сообщение о том, что Американская компания Bionol Clearfield LLC (Bionol), которая является владельцем бизнеса по производству этанола из зерна в Пенсильвании, объявила во вторник, что «дочка» ЛУКОЙЛа — Getty Petroleum Marketing — допустила дефолт по своим обязательствам в несколько миллиардов долларов пока осталось на периферии внимания. Акции ЛУКОЙЛа 29-го пока были немного лучше рынка. Однако с этим еще нужно разбираться и такая новость может потенциально нести в себе существенный риск для акций флагмана нефтяной отрасли.

Собрания акционеров продолжают поставлять на рынок много разнородных новостей. Так, акционеры Башнефти решили в 2,5 раза увеличить дивиденды, Газпромнефти утвердили дивиденды в 3,57 рубля на акцию, а ФСК ЕЭС и КОМСТАР-ОТС в ходе годового общего собрания приняли решение не выплачивать дивиденды по итогам 2009 года. В Норильском Никеле конфликт интересов акционеров выплеснулся наружу. Итоги собрания акционеров компании были «топовой» новостью на страницах газет.

Итогом дня стало сильное снижение цен акций по всему спектру. Индекс ММВБ за день потерял почти 3% и остается только ожидать того, как в дальнейшем будет развиваться динамика мировых рынков.

Украина

Индекс цен на акции на торгах фондовой биржи ПФТС во вторник, 29 июня, просел на 35,35 пункта, или на 4,36% до 776,23 пунктов.
Объем торгов за день составил 85 167 877,38 грн., акциями наторговали 18 365 311,67 грн., корпоративными облигациями - 223 988,40 грн., гособлигациями - 66 578 577,31 грн.

Как сообщалось, в пятницу, 25 июня, индекс цен на акции в ПФТС просел на 19,33 пункта, или на 2,33% до 811,58 пунктов.

С начала года ПФТС-индекс повысился на 203,32 пунктов, или на 35,49% с 572,91 пункта.

Для справки, за 2009 год ПФТС-индекс вырос на 271,49 пункта, или 90,07% с 301,42 пунктов.

Вначале привычный антураж, на фоне которого и прошла вчерашняя, 29 июня, сессия в ПФТС.

Во-первых, азиатские фондовые биржи во вторник, 29 июня, демонстрируют разнонаправленное движение котировок на фоне роста цен на сырье, итогов торгов в Штатах, а также усиления иены.

Напомним, что торги в США в понедельник завершились небольшим снижением фондовых индексов. Акции табачных компаний оказали неплохую поддержку рынку, но опасения относительно решений Большой двадцатки о сокращении дефицита бюджетов вызвали опасения относительно перспектив мировой экономики.

На 06.00 Киева акции Asustek Computer Inc. прибавили 1,9 в Тайбэе, бумаги Tokio Marine Holdings Inc. подорожали на 1,4% в Токио. Капитализация Taiwan’s Hon Hai Precision Industry Co. увеличилась на 2,1% на фоне подписания торгового соглашения между Китаем и Тайванем. Акции Nippon Telegraph & Telephone Co. выросли на 1,7% после сообщений о планируемой прибыли компании.

Индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI подрос на 0,3% и составил 115.97 пункта на 10:50 в Токио. Австралийский &P/ASX 200 подрос на 0,08%. Индекс Straits Times в Сингапуре упал на 0,3%. NZX 50 на новозеландской фондовой бирже теряет 0,44%.

Стало быть, фондовая Азия начинает день в минусе из-за опасений относительного экономического роста в Китае. Акции японских экспортеров дешевеют на фоне укрепления курса иены.

Сводный фондовый индекс АТР MSCI Asia Pacific упал с открытия торгов на 0,6% - до минимальных с 15 июня 114,97 пункта.

Китайский Shanghai Composite упал на 1,8% - до самого низкого уровня за 14 месяцев, гонконгский Hang Seng - на 1,1%. Японский Nikkei 225 снизился на 0,5%, южнокорейский Kospi - на 0,6%.

Conference Board пересмотрела апрельскую оценку опережающих индикаторов китайской экономики с понижением - с 1,7% до 0,3%.

Во-вторых, торги на российском фондовом рынке начались 29 июня резким снижением ведущих фондовых индексов. На обеих биржах в лидерах снижения в начале торговой сессии оказались бумаги нефтегазовых компаний. По состоянию на 10:00 Киева индекс ММВБ понизился на 1,36% - до 1344,86 пункта. Индекс РТС вновь опустился ниже отметки 1400 пунктов - до 1380,97 пункта, что на 1,6% ниже уровня закрытия предыдущего торгового дня. Снижение индекса RTS Standard составило в начале торговой сессии 1,22% - до 9250,42 пункта.

Гуру «Итогов» напоминают, что накануне торги на российских фондовых площадках завершились повышением основных индикаторов.

Во вторник перед открытием торговой сессии сложился негативный внешний фон. Американские фондовые индексы завершили торговую сессию накануне небольшим снижением, а фьючерсы на основные индикаторы с утра теряют в стоимости около 1%. Торги на фондовых биржах Азии также проходят преимущественно с негативной динамикой. Стоимость нефти и большинства металлов ослабевает, отмечают эксперты. По их словам, 29-го в США в 17:00 Киева будет опубликовано значение индекса потребительского доверия за июнь.
Индексу ММВБ удалось завершить предыдущую торговую сессию недалеко от уровня сопротивления 1365 пунктов, однако ему не хватило сил закрепиться выше. Ближайшей поддержкой для индикатора выступает значение 1335 пунктов.

В свою очередь автор подчеркивает, что на американском рынке лидерами снижения накануне стали бумаги банков и нефтяных компаний, однако акции компаний потребительского сектора и телекоммуникаций сумели частично нивелировать потери биржевых индикаторов. Последние данные с рынка жилья, рынка труда и розничных продаж США усилили беспокойство по поводу новой волны экономического спада в стране. Снижение аппетитов к риску продолжает оказывать поддержку доллару.

Снижающиеся фьючерсы на американские индексы окажут давление на российский фондовый рынок в начале торговой сессии. Индекс ММВБ, не сумев выйти за границу сопротивления 1370 пунктов, имеет все шансы отойти к рубежу 1350 пунктов. Акции нефтяников и металлургов во вторник могут быть в лидерах снижения. В целом же летняя «безыдейность» и консолидация в широком боковом диапазоне будут продолжаться на рынке акций вплоть до середины июля, когда начнет выходить отчетность крупнейших компаний за II квартал.

В-третьих, фондовые торги в Европе 29 июня открылись снижением ведущих индексов на фоне разрастающегося беспокойства о темпах роста китайской экономики. По уточненным данным исследовательской организации Conference Board, индекс ведущих экономических индикаторов Китая вырос в апреле на 0,3%, а не на 1,7%, о которых сообщалось ранее в этом месяце. По этой причине у инвесторов возникли подозрения, что самая крупная экономика в Азии растет не так стремительно, как от нее того ожидают. Сгустило краски также заявление американского банка Citigroup, сообщившего, что объем китайского экспорта сократился за последние несколько месяцев под воздействием европейского долгового кризиса и ужесточения национальной торговой политики.

Эти новости не способствовали доверию инвесторов к компаниям банковского сектора. Вниз пошли котировки крупнейших европейских кредитных организаций: Barclays и Lloyds Banking Group упали в цене 2% и 0,4% соответственно, бумаги французских BNP Paribas и Societe Generale подешевели на 2,6% и 2,3% соответственно. Потери понесли также акции французского Credit Agricole, подешевевшие на 2,7%, и акции немецкого Deutsche Bank, упавшие в цене на 2,2%. «В минусе» торговая сессия открылась также для немецкого Commerzbank, ценные бумаги которого потеряли уже 2,3%.

Но у европейских инвесторов были и другие поводы для пессимизма. Так, с открытия торговой сессии отрицательную динамику демонстрируют котировки одного из крупнейших в мире операторов сотовой связи - британской Vodafone Group Plc., которые к настоящему моменту снизились уже на 1,9%. Инвесторы с большой охотой распродают акции компании, поскольку швейцарский банк Credit Suisse Group AG понизил рекомендации по акциям Vodafone с «выше уровня рынка» до «нейтрально», указав на неободряющую рыночною активность по отношению к ценным бумагам компании.

Однако в полярной, зеленой зоне торгуются акции крупнейшего в мире производителя йогуртов - французской компании Danone SA. J.P.Morgan Chase & Co. повысил рекомендации по акциям компании с «нейтрально» до «выше уровня рынка», отчего котировки ее ценных бумаг поползли вверх. На открытии торговых площадок цена акций Danone выросла на 0,8%.

По состоянию на 11:05 Киева британский индекс FTSE 100 понизился на 80,6 пункта (-1,59%) - до 4991,08 пункта, французский CAC 40 - на 69,66 пункта (-1,95%) - до 3506,79 пункта, немецкий DAX - на 119,37 пункта (-1,94%) - до 6037,85 пункта, швейцарский SMI - на 47,97 пункта (-0,76%) - до 6263,18 пункта.

Антураж и текущая сводка с арены ПФТС говорят о сохранении «медвежьего» тренда на нашем рынке акций. Драйверами коррекции нынче выступают бумаги ГМК-«элиты»(Азовсталь, ЕМЗ, ПГОК, Ясиновский КХЗ), банковские «фишки» (Аваль и Укрсоцбанк), Укрнефть, Запад- и Центрэнерго, Крюковский вагоностроительный завод и Укртелеком.

Некоторый оптимизм сохранился в акциях ИНТЕРПАЙП НДТЗ, но этого для радикальной смены тренда «маловато будет».

Так и произошло: ведомый внешним негативом, наш рынок акций зафиксировал по итогам вторничной сессии более, чем четырехпроцентную потерю по ПФТС-индексу.


Пришло время отраслевого блиц-обзора. По позапрошлогодней традиции, поинтересуемся, как поторговали 29 июня, в процессе пролонгации пришедшей 23-го коррекции сопровождаемой изрядным(-4,36%) провалом главного индикатора бумагами наиболее «популярных» (торгуемых) в ПФТС отраслей.

В результате проверки выяснилось нижеследующее:

А) Машиностроение – во вторник из пяти торговавшихся акций сектора одна выросла в цене, четыре подешевели;

Б) ГМК – 29 июня из одиннадцати работавшихся акций сектора одна подорожала, десять откатились;

В) ЭНЕРГО – во вторник все три торговавшиеся «ЭНЕРГОфишки» подешевели.

В нашем доморощенном «рейтинге оптимизма», как и на предыдущей сессии, лидерство за собой сохранило машиностроение, бумаги которого сумели «малой кровью» обеспечить максимальное по итогам вчерашней сессии значение индикатора: 20%

«Серебро» у металлургов — их акций хватило на 9,09% «индекса оптимизма».

Ну а «непочетной бронзой» с нулевым результатом пришлось довольствоваться энергетикам.

В секторе ЭНЕРГО вчера дружно «валилась» в цене ЭНЕРГОгенерация: Центрэнерго(-5,28%0, Днепрэнерго(-1,41%) и Западэнерго(-1,11%) при ликвидности прошедших по ним сделок на сумму 1 001 454,05 грн., 803 000,00 грн. и 675 399,87 грн. соответственно.

Своим «серебром» в рейтинговой гонке ГМК обязан подорожавшим на 0,18% бумагам ММК им. Ильича, которыми вчера наторговали 9 774,00 грн.

В остальном здесь все было «в минусах»: ЕМЗ(-5,49%), Ясиновский КХЗ(-4,91%),
Авдеевский КХЗ (-5,64%), ИНТЕРПАЙП НДТЗ(-4,04%), Азовсталь(-4,48%), Полтавский ГОК(-7,71%), Северный ГОК(-6,31%0, Конструкционные материалы(-0,34%), Алчевский МК(-5,28%) и Харцызский трубный завод(-17,245) при ликвидности прошедших по ним сделок на сумму 1 287 363,50 грн., 1 178 712,99 грн., 1 167 999,05 грн., 1 166 505,00 грн., 1 072 883,75 грн., 527 175,27 грн., 365 697,33 грн., 96 102,85 грн., 20 640,00 грн. и 3 600,00 грн. соответственно.

Лидерство в рейтинге машиностроению обеспечили подорожавшие на 1,79% бумаги Одесского ПО «Холодмаш», сделки с которыми составили 7 410,00 грн.
Остальные четыре акции сектора откатились в цене: Мотор Сич(-7,39%), Мариупольтяжмаш(-4,38%), Лугансктепловоз(-13,36%) и Богдан Моторс(-7,84%) при ликвидности состоявшихся по ним сделок на сумму 1 927 338,39 грн., 1 126 782,95 грн., 492 404,15 грн. и 3 834,00 грн. соответственно.

Остается поинтересоваться результатами вчерашней торговли банковскими акциями, которые подобно бумагам энергогенерации, имеют большое значение в качестве индикатора общего состояния корпоративного рынка ценных бумаг.

В отличие от предыдущей сессии, с оптимизмом здесь было чуть получше: 40,00%.

Впрочем, все равно тон задавали «минусовавшие» банковские фишки: Укрсоцбанк(-3,26%), Аваль(-3,30%) к которым присоединился Банк «Пивденный»(-1,42%) при ликвидности состоявшихся по ним сделок на сумму 233 158,80 грн., 65 450,00 грн. и 117 245,00 грн. соответственно

Добавили оптимизма в сектор приподнявшиеся в цене бумаги Индустриалбанка (+0,52%) и Аккордбанка(+0,20%) при ликвидности состоявшихся по ним операций на сумму 459 000,00 грн. и 99 400,00 грн. соответственно.

Полагаю, несколько приподнявшийся уровень оптимизма банковских бумаг дает основания ожидать от сектора и, собственно, от всего рынка акций, приличной перспективы в обозримом будущем.

В целом же, как и в предыдущей сессии, констатировавшей в очередной раз известную истину: законы рынка суровы, но справедливы и сбалансированы, торги вторника, завершившиеся новой коррекцией после одиннадцати сессий ралли стали дополнительным аргументом этой сентенции.

Наконец, даже часть неоднократно цитируемой «системы ценностей» – ценовая статистика предыдущих сделок плюс профильная статистика производства в предыдущем месяце, игнорировалась участниками, предпочитавшими ориентироваться исключительно на статистику предыдущих торгов, проводя фиксацию прибыли после «плюсов» и отскакивая от «дна».

Натурально, нельзя не отметить очевидную включенность нашего рынка акций в международную торговлю ценными бумагами, приунывшую после известных событий на «греческом фронте» и возродившуюся после первых проблесков надежды на Уолл-стрит. С последующим «смуром» «на почве» обострения проблемы долгов стран Континента, в частности, Италии, и рисков дефолта Венгрии, а также Испании. Наконец, разочарование анонсом Поднебесной относительно возможной ревальвации юаня, сыграло главную роль в охлаждении «бычьей» эйфории на нашем и соседских фондовых рынках.
В-третьих, вопреки традициям (пролонгация пришедшей в среду, 23 июня, коррекции на фоне изрядного снижения цен на акции, как правило, сопровождается ростом ликвидности) обороты сессии 29 июня заметно (-22,16%) просели. Стало быть, ликвидность торгов на рынке акций 29 июня по сравнению с предыдущими стала ниже, опустившись с отметки 23 602 227,58 грн., до уровня 18 365 311,67 грн.

В-четвертых, вышеупомянутое снижение оборотов сопровождалось ожидаемым на излете месяца, хотя и незначительным(+2,56%) расширением ассортимента работавшихся акций: если в пятницу, 25 июня, в торгах принимали участие 39 акций отечественных предприятий, вторник «ознаменовался» торговлей 40-ка акциями.

Из этих сорока реально торговавшихся 29 июня акций, цена последней сделки выросла у 5-ти, 4 предпочли стабильность, у 31-ой бумаги произошло снижение.

Стало быть, в «демократическом» варианте подведения итогов торгов, когда учитывается цена последней сделки всех без исключения торговавшихся бумаг, настроение нашего рынка акций во вторник, 29-го, оказалось на 12,50% «бычьим», «конформисты» заняли нишу в 10,00%, оставив «медведям» изрядный участок в 77,50%.

Думаю, можно говорить о соответствии полученных процентов значению (-4,36%) вторничного отката главного индикатора.

В этом контексте напомним, предыдущие, 25 июня торги дав в «демократическом» варианте расклад («быки» - 12,82%, «конформисты» - 23,08% и «медведи» - 64,10%) заслужили более аналогичный комментарий: очевидно соответствие полученных процентов значению (-2,33%) пятничного отката ПФТС-индекса.

Меж тем, пожалуй, самая пора поинтересоваться, что происходило на фоне вторничной торговли нашими акциями, сопровождаемой «официальным» провалом (-4,36%) главного индикатора с «голубыми фишками».

Вначале отметим очередную смену концепции: в действие 29 июня вступила менее свойственная «фишкам» «лояльность», которая выражается в готовности «элиты» следовать общерыночным тенденциям. В частности, вчерашнее расширение на 2,56% ассортимента работавшихся акций было принято во внимание «голубой элитой»: если накануне, в пятницу, 25-го, работались 16 «фишек», во вторник, 29 июня, на работу вышли уже 18 представителей «элиты».

Из этих 18-ти реально работавшихся 29 июня «фишек» цена последней сделки снизилась у всех элитных акций: Западэнерго (-1,11%), ЕМЗ(-5,49%), Азовсталь(-4,48%), Укрнефть(-3,23%), Укрсоцбанк(-3,26%), Укртелеком (-6,93%), Днепрэнерго (-1,41%), Центрэнерго(-5,28%), Полтавский ГОК(-7,17%), Крюковский вагоностроительный завод (-4,47%), Авдеевский КХЗ (-5,64%), Аваль (-3,30%), Мариупольтяжмаш (-4,38%), ИНТЕРПАЙП НДТЗ (-4,04%), Ясиновский КХЗ(-4,91%), Мотор Сич(-7,39%), Стирол(-8,65%) и Алчевский МК(-5,28%).

Таким образом, в секторе элитных бумаг, по итогам торгов 29 июня сложился расклад («медведи» - 100,00%), который качественно соответствовал значению (-4,36%) вторничного провала индикатора. Не без очевидного «перебора» по части доминирования здешних «голубых медведей».

В этом контексте напомним: предыдущие, 25 июня, торги дали в секторе «фишек» расклад («медведи» - 100,00%), заслуживший аналогичный комментарий: налицо качественное соответствие значению (-2,33%) пятничного отката индикатора. Не без очевидного «перебора» по части доминирования здешних «голубых медведей».

Стало быть, если верить результатам торгов, основные украинские индексы 29-го снова показали падение. Индекс ПФТС снизился на 4,36%, до уровня 776,23 пункта; индекс UX, рассчитываемый «Украинской Биржей», обвалился на 6,61%, оказавшись на уровне 1893,52 пункта.
Украинские биржи снова серьезно потеряли на торгах во вторник. Как и ожидалось, опустившись ниже уровней поддержки, индексы усилили темпы падения. «Украинская биржа» одним махом преодолела уровни 2000 и 1900 пунктов, следующая остановка может оказаться в районе 1850, однако учитывая негативный новостной фон и продолжающееся снижение на главных торговых площадках мира, этого может и не произойти.

ПФТС в свою очередь, также ушла ниже рубежа 800, опустившись ниже 750 пунктов, индикатор, возможно, попадет в диапазон (720-750 пунктов).

В целом ситуация остается достаточно негативной и не до конца определенной, но проделав серьезный путь вниз украинский рынок вероятно начнет искать возможности для стабилизации, да и мировая конъюнктура не может постоянно посылать только пессимистические сигналы.

Торговая сессия после длительных выходных на нашем рынке открылась в унисон мировым индексам - падением. Основным беспокойством инвесторов выступает ситуация с РЕПО в еврозоне: смогут ли участники этой двенадцатимесячной операции вернуть в четверг более €400 млрд. в Евроцентробанк. Именно эта ситуация и может развернуть в обратную сторону курс доллара США и евро.

Снижение стоимости доллара повлечёт за собой рост цен на товарных рынках и, как следствие, рост на рынке акций. У быков осталась последняя цитадель: рост евро станет основным игровым моментом на этой неделе.

В это время на зарубежных торговых площадках преобладали неуверенность и пессимизм.

Основной фондовый индекс Китая упал во вторник на 4,3% до 14-месячного минимума. Главными неудачниками оказались бумаги финансовых компаний - инвесторы оказались недовольны понижением ценового диапазона размещения акций Agricultural Bank of China и перспективами роста ВВП КНР во второй половине года.
Европейские фондовые индексы снижались во вторник на опасениях замедления темпов роста экономики КНР, что может привести, в частности, к сокращению спроса на промышленные металлы.
Российский рынок акций открылся в «красной зоне» в начале сессии. Негативом послужила динамика фондовой Америки на позавчерашних торгах и снижение нефтяных котировок 29-го с утра.

Среди «голубых фишек» на ПФТС и УБ преобладало падение:

УБ

Лидер по объему - ОАО «Укрнефть» - 8,9 млн грн.

Лидер падения - ОАО Страховая компания «Универсальная» (-33,33%).
Лидер роста - OАО «Житомиргаз» (+15,38%).

ПФТС

Лидер по объему - ОАО «Мотор Сич» 1,7 млн. грн.

Лидер роста - ОАО «Запорожская кондитерская фабрика» (+4,02%).

Лидеры падения - Харцызский трубный завод (-17,24%).

Наибольшее снижение испытал индикатор химической промышленности (-6,13%).

Международные рынки начали реагировать на негативную статистику, выходящую в течение нескольких последних торговых сессий, что привело к падению практически всех мировых индексов. Особое опасение у инвесторов вызывает Азия из-за пересчитанных данных опережающих индикаторов по Китаю в сторону ухудшения и повышения уровня безработицы в Японии.

Цены на нефть также продолжили падение на фоне информации о запасах и негативных настроениях. Ни Россия, ни мы не остались в стороне от глобальной распродажи. Негативный фон, скорее всего, будет преобладать всю неделю.

Думаю, на данный момент мировые инвесторы настроены пессимистично в связи с опасениями замедления роста китайской экономики и слабыми статистическими данными из США, однако не стоит исключать возможный технический отскок вверх на торгах завтра.

Среди важных новостей - отчет опубликованный международным рейтинговым агентством Fitch Rating. В случае второго витка рецессии затронутыми в регионе Европа, Ближний Восток и Африка, скорее всего, окажутся показатели и рейтинги в секторе строительных материалов, сталелитейной отрасли, химической отрасли, технологическом секторе, автомобильной промышленности и медийном секторе, финансируемом за счет рекламы (см. Видео от ДС от 30 июня на профильной ветке сайта Finance.ua). В отчете приводятся совокупные прогнозы по перечисленным и другим, менее подверженным рискам, секторам, а также указываются рейтингуемые эмитенты в наиболее уязвимых отраслях.

Также стоит обратить внимание на завершение Украиной переговоров с Международным валютным фондом уже на этой неделе. Об этом заявил вице-премьер Украины Сергей Тигипко.
«Мы закончим переговоры в течение недели и в течение недели получим программу», - сказал он.


К полудню среды, 30 июня, для нашей ПФТС сложился следующий антураж.

Во-первых, азиатские фондовые биржи в среду, 30 июня, демонстрируют обвальное падение котировок на фоне цен на сырье, курса валют, опасений за будущее Китая, а также данных из Штатов.

Напомним, что торги в США во вторник завершились падением фондовых индексов до минимальных отметок этого года. Негативный настрой инвесторов был связан со снижением уровня потребительской уверенности в США и опасениями относительно китайской экономики.

Сильную обеспокоенность игроков вызывают действия китайских властей. Усилия китайских властей по сдерживанию рисков от резкого всплеска долгов местных правительств могут негативно сказать на росте третьей экономики в мире, считают в инвестиционном банке China International Capital Corp.

На Токийской бирже по итогам утренней сессии индекс Nikkei упал на 204,13 пункта (2,13%) и составляет 9 366,54 пункта, индекс Topix теряет 12,78 пункта.

Иена к 06.00 Киева торгуется на уровне ¥88.52 - ¥88.54 за один американский доллар (-0,10).

На этот момент основной индекс южнокорейской фондовой биржи KOSPI упал на 1,5% (25,61 пункта), сейчас он составляет 1 682,15 пункта.
Во-вторых, российский рынок акций начал новый торговый день незначительным ростом, корректируясь после падения почти на 3% накануне. В 09.00 Киева индекс ММВБ растет на 0,31% - до 1327,35 пункта.

Индекс РТС поднялся до отметки 1359,93 пункта, что на 0,29% выше уровня закрытия предыдущего торгового дня. Индекс RTS Standard вырос на открытии на 0,3% - до 9127,6 пункта.

Накануне российский рынок потерял по итогам торговой сессии почти 3%. Если с утра ведущие индексы теряли около 1%, отыгрывая негативную статистику из Китая и Японии, то во второй половине дня снижение усугубилось. В 17:00 Киева исследовательская организация Conference Board опубликовала значение индекса потребительского доверия в США в июне. Индекс неожиданно рухнул до отметки 52,9 пункта, тогда как аналитики ожидали его значение на уровне 59,5 пункта.

Сразу после выхода этой статистики падение российского рынка превысило 3%, и лишь к завершению торговой сессии фондовым индикаторам удалось немного отыграть свои потери. Индекс ММВБ понизился на 2,94% - до 1323,29 пункта. Индекс РТС потерял 3,38%, опустившись до 1356,05 пункта, а снижение индекса RTS Standard составило 2,82% - до 9099,89 пункта.

Гуру «Итогов» отмечают, что 30 июня перед открытием торговой сессии у нас и россиян сложился негативный внешний фон.

Американские фондовые индексы завершили торговую сессию накануне падением, а фьючерсы на основные индикаторы США сегодня с утра прибавляют в стоимости около 0,2%.

Торги на фондовых биржах Азии проходят с преимущественно негативной динамикой. Стоимость нефти и драгоценных металлов ослабевает.

В среду в США в 15:15 Киева будет опубликовано изменение количества занятых в частном секторе по данным ADP, а в 16:45 станет известно значение индекса деловой активности Федерального резервного банка (ФРБ) Чикаго за июнь.

Индексу ММВБ удалось завершить торговую сессию накануне чуть выше уровня поддержки 1315 пунктов, но нижняя граница восходящего канала, сформированного в мае текущего года, при этом была пробита. Следующей поддержкой для индекса выступает уровень 1295 пунктов, а сопротивлением 1335 пунктов.
В-третьих, фондовые индексы Европы открыли торги в среду небольшим ростом.

Индекс крупнейших предприятий Европы Dow Jones Euro Stoxx 50 к 11:35 мск вырос на 13,81 пункта (0,54%) - до 2570,15 пункта.

Британский FTSE 100 поднялся на 20,45 пункта (0,42%), составив 4934,67 пункта.

Французский индекс CAC 40 прибавил 10,64 пункта (0,31%) - до 3443,63 пункта.

Германский DAX с открытия рынка увеличился на 18,46 пункта (0,31%) и составлял 5970,49 пункта.

Сводный индекс крупнейших предприятий региона Stoxx Europe 600 практически не изменился с начала торгов и к 11:20 мск зафиксировался на отметке близкой к итоговой котировке предыдущих торгов - 244,16 пункта. По итогам торгов во вторник индикатор обвалился на 2,8%, опустившись до 244,42 пункта, при этом падение стало наибольшим с 19 мая. Stoxx Europe 600, вероятно, упадет по итогам уходящего квартала впервые с начала ралли на мировых фондовых площадках в марте 2009 года. За квартал индекс просел на 7,5%.

Инвесторы ждут, что сообщение Европейского центрального банка (ЕЦБ) о спросе на кредиты со стороны банков, которое появится в 12:15 Киева, прольет свет на состояние дел в банковском секторе региона. Трехмесячный LIBOR подскочил во вторник до 0,688% годовых - максимума за 8 месяцев, спрос на кредитование на межбанковском рынке Европы растет в преддверии наступления срока выплат по 12-месячному кредиту от ЕЦБ. Банкам региона 1 июля предстоит погасить задолженность перед ЕЦБ на общую сумму €442 млрд.

Аналитики Barclays Capital, мнение которых приводит агентство Bloomberg, полагают, что рынки захлестнет новая волна неприятия риска, если сумма заявок от банков на получение новых трехмесячных кредитов ЕЦБ превысит 300 млрд евро.

Акции AstraZeneca подскочили в цене на 8,3% - наиболее быстрыми темпами с ноября прошлого года - после того, как американский суд подтвердил, что патент на один из ингредиентов для популярного препарата Crestor действителен до 2016 года. Ранее ряд компаний, включая Teva Pharmaceutical, требовали от суда предоставить им право производить дженерики препарата, ссылаясь на недействительность патента AstraZeneca.

Бумаги Portugal Telecom выросли в цене на 6,7% после того, как испанская Telefonica улучшила предложение о покупке бразильского подразделения Portugal Telecom на 10% - до €7,15 млрд. всего за несколько часов до начала голосования по этому вопросу акционеров португальской компании.

В то же время рыночная стоимость Neste Oil сократилась на 2,7%. Аналитики Morgan Stanley ухудшили оценку бумаг компании до «ниже рынка» с «на уровне рынка», сославшись на то, что акции единственного финского нефтепереработчика оценены адекватно.

Думаю, отечественный рынок акций в последнюю сессию июня не сумеет вырваться из тисков «медведей», закрывшись, как и накануне, «в минус».
Об этом говорит внушительная «когорта» «фишек», торгующаяся в «красной зоне»: Алчевский МК, Азовсталь, ЕМЗ, Авдеевский КХЗ, ПГОК, Аваль, Укрсоцбанк, Центрэнерго, Укртелеком, Мотор Сич, Мариупольтяжмаш, Укрнефть.

В лагере «оптимистов» менее многолюдно: Крюковский вагоностроительный завод и Западэнерго.

Понятное дело, этого недостаточно для радикальной смены тренда.

В процессе подготовки раздела использовалась информация сайтов:

http://finance.ua , www.bloomberg.com , http://www.metalinfo.ru/ , http://www.pfts.com/uk/trade-results/ , http://gazeta.ru/ , www.rbc.ru , www.rian.ru , www.interfax.ru , http://www.k2kapital.com/ , http://ukrrudprom.com/ , www.ukranews.com , http://www.oilru.com/