Курси валют, форекс, ціни на золото, срібло, платину. Міжнародний валютний ринок, котирування валют на валютному ринку, курс євро - долар, ієна - долар, а також фунт, юань і швейцарський франк
Ближе к полудню евро в понедельник, 22 августа, начал пользоваться спросом и к 11.00 Киева по отношению к доллару достиг отметки $1,44.
Поддержку единой валюте оказывает реакция Германии на идею о введении единых еврооблигаций.
«Евробонды - абсолютно ошибочный ответ на нынешний кризис. Они приведут нас к союзу долгов, а не к союзу стабильности», - заявила канцлер Германии Ангела Меркель.
По словам главы Германии, выход из текущего кризиса - более тесное экономическое сотрудничество в Европе, особенно в еврозоне.
«Еврозона должна сотрудничать даже еще более тесно, но нам также придется близко сотрудничать с Евросоюзом, - сказала А.Меркель. - Наша валюта не подкреплена политическим союзом. Сейчас задача состоит в том, чтобы сделать евро сильным с помощью укрепления экономического сотрудничества и особенно обязательств». Призыв сделать евро сильным был услышан рынком, и единая валюта пошла вверх.
Тем временем от максимумов отступила иена. Ее курс достиг к 11.00 Киева ¥76,8 за доллар.
Под занавес прошлой недели Банк Японии обещал провести интервенции на рынке, и игроки начали готовиться к этому, распродавая длинные позиции по японской валюте. Растущая волатильность на мировых финансовых рынках привела к тому, что инвесторы обратили свой взор на такие стабильные валюты, как иена, в результате этого курс доллара по отношению к ней упал до рекордно низких отметок. В начале августа текущего года. Япония уже проводила валютную интервенцию, однако принятые меры оказались недостаточными на фоне надежд инвесторов на сильную и надежную иену. Рост курса японской валюты наносит ущерб экспортерам страны, которые получают все меньше прибыли из-за неблагоприятной курсовой разницы.
Похоже, сейчас оптимальный момент для продаж японской валюты против американского доллара, поскольку игроки готовы принять на себя большие риски, о чем свидетельствует курс евро. Это подтолкнет спекулянтов к выходу из консервативных валют, таких как швейцарский франк или иена. А усиление этого эффекта в результате атак Банка Японии может принести немалую прибыль игрокам.
Котировки золота на бирже COMEX 22 августа впервые пробили ценовой рубеж $1890 за унцию.
К 10.00 Киева максимальная цена сделки с активным фьючерсом на золото (декабрь) составляет $1893,9 за унцию, что на $41,7 выше ее официальной цены, установившейся по итогам торгов 19 августа - $1852,2 за унцию.
Тем временем эксперты рынка рекомендуют продолжать покупки золота. При сохраняющемся прогнозе strong buy ожидаемые технические уровни сопротивления для золота, по мнению экспертов, могут составить $1904,6 за унцию и 1917,2 за унцию.
Курсы иены и швейцарского франка относительно доллара США снижаются утром понедельника на ожиданиях, что регуляторы обеих стран предпримут новые меры для борьбы с укреплением нацвалют.
Стоимость иены к доллару к 09.00 Киева снизилась до ¥76,74 по сравнению с ¥76,55 на закрытие рынка 19 августа. Ранее в ходе торгов курс японской валюты опускался до ¥77,21.
Министр финансов Японии Йосихико Нода заявил об усилении обеспокоенности укреплением иены, отметив, что правительство страны в случае необходимости примет решительные меры для борьбы с ростом курса нацвалюты.
В пятницу курс иены к доллару поднимался до ¥75,95 иены - максимального уровня за всю послевоенную историю. За последние три месяца иена укрепилась относительно американской валюты более чем на 6%.
Курс швейцарского франка к доллару опустился до 78,6 сантима по сравнению с 78,51 сантима в пятницу.
Иена и франк - это валюты стран, регуляторы которых действительно стремятся остановить их укрепление. Рынок ждет, что швейцарский ЦБ также может принять новые меры.
Стоимость евро к доллару США снизилась в понедельник до $1,4365 по сравнению с $1,4397 на закрытие рынка в пятницу.
В понедельник, 22 августа, торги на рынке Forex проходят спокойно. Евро в паре к доллару держится на отметке $1,437. Игроки только сели за свои терминалы, и еще нет определенности в вопросе о перевесе сил. С одной стороны, участники торгов стараются избавляться от американской валюты из-за слабости экономики США, с другой - боятся евро. И вес же, скорее всего, чаша весов на начинающейся неделе склонится в сторону доллара.
Во-первых, у инвесторов с каждый днем остается все меньше доверия к еврозоне и политике ЕЦБ. Как полагает управляющий директор и партнер Nomura Securities Йенс Нордвиг, главная проблема текущего кризиса в Европе состоит в том, что Европейский центробанк проводит свои интервенции на рынке итальянского и испанского госдолга через потайной ход - мы не знаем, как долго он будет этим заниматься.
«При этом изменения в полномочиях Европейского фонда финансовой стабильности так и не утверждены. Мы находимся в информационном вакууме, и это подрывает уверенность игроков. Пока евро держится хорошо, но если в течение месяца ничего не изменится, то мы можем увидеть отметку $1,3 по паре евро/доллар», - предостерег эксперт.
«Ситуация в Европе может стать намного хуже, - отмечает в свою очередь управляющий директор Southwest Securities Марк Грант. - Сейчас Финляндия, Словакия, Австрия и Нидерланды отказываются кредитовать Грецию без залога. А чтобы Афины не получили помощь, достаточно вето одного государства. Возможное понижение рейтинга Германии и Франции, неспособность оказать помощь Италии и Испании - все это может привести к развалу Евросоюза. Это будет такое событие, на фоне которого банкротство Lehman Brothers нам покажется приятной прогулкой по парку».
Во-вторых, инвесторам все больше нравится текущий курс доллара. Между тем валюта США оценена слишком низко - ее перепроданность несопоставима с теми проблемами, с которыми столкнулась американская экономика.
«Главным фактором на Forex являются дифференциалы процентных ставок. Все это немного странно, но слабая статистика по экономике Соединенных Штатов приводит к снижению ожиданий по ставкам по всему миру, и таким образом оказывает поддержку доллару, - констатирует главный валютный стратег RBS Securities Роберт Синч. - Мы не думаем, что глобальной экономике предстоит такой коллапс, на который ориентируются рынки в данный момент. Но в краткосрочной перспективе трудно покупать другие валюты против доллара».
Помимо доллара Р. Синч советует обратить внимание на сырьевые валюты.
«В последнее время падение аппетита к риску привело к сильному снижению сырьевых валют. Австралийский и новозеландский доллары уже довольно сильно перепроданы и вскоре достигнут точки разворота. Прямо сейчас, возможно, покупать эти валюты не стоит, но мы считаем, что до конца года они покажут хороший рост. Весь блок азиатских валют является недооцененным - и Китай, и Корея, и Сингапур», – сообщил валютный стратег.
Официальные спотовые цены на драгоценные металлы по итогам сессии в пятницу, 19 августа, в Нью-Йорке изменились разнонаправленно и составили: на золото – $1854,1 за унцию (+1,55%), серебро – $43 за унцию (+5,56%), платину – $1880 за унцию (+1,9%), палладий – $757 за унцию (-0,13%).
Как отмечает аналитик Bank Sarasin Филип Баертши, в швейцарских франках цены на золото практически не изменились с начала года, в долларах же они растут и будут продолжать расти, пока ставки остаются низкими. «А ставки ФРС будут низкими до середины 2013г. Мы рассчитываем, что цены на золото продолжат расти как минимум до $2000 за унцию. Так что для большинства инвесторов - за исключением швейцарских - имеет смысл покупать золото в качестве альтернативы валютам» - считает эксперт.
В понедельник, 22 августа, на 07.00 Киева фьючерсы на золото находились на отметке $1874,9 за унцию (+1,22%), серебро – $43,51 за унцию (+2,54%), платину – $1886 за унцию (+0,59%), палладий – $751,5 за унцию (+0,36%).
Активность на рынке форекс 19 августа на американской сессии относительно невысока. Дилеры отмечают, что в преддверии выходных дней инвесторы предпочитают не предпринимать серьезных действий. Поведение курсов основных валют в значительной мере коррелирует с настроениями на фондовых рынках.
Сразу после открытия американские фондовые рынки росли, как следствие курс доллара оказался под давлением, поддержку получили рисковые инструменты. Курс евро/доллар поднялся до отметки $1.4450. Курс австралийский доллар/доллар США вырос до уровня $1.0478, что более чем на 160 пунктов выше сегодняшнего минимума.
Однако к закрытию дня индекс Dow Jones упал более чем на 120 пунктов. Как следствие, получил поддержку курсу доллара. Курс евро/доллар опустился ниже отметки $1.4400. Курс австралийский доллар/доллар США упал на 80 пунктов к уровню $1.0400.
Россия
Средневзвешенный курс доллара на единой торговой сессии в Белокаменной расчетами tomorrow по состоянию на 11.30 мск. 22 августа просел на 1,54 копейки и составил 29,2555 RUB/USD.
Украина
Курс доллара на межбанке после сохранения в четверг в пятницу также сохранился на уровне 8,0000 UAH/USD. Об этом сообщили участники валютного рынка. По их словам, торги на межбанке открылись в диапазоне 7,9990-8,0030 UAH/USD, затем котировки снизились до 7,9980-8,0010 UAH/USD. Большинство сделок, по оценкам участников рынка, было заключено по курсу, близкому к 8,0000 UAH/USD. Национальный банк на рынок не выходил.
С начала года курс гривны на межбанке снизился на 0,44% с 7,9650 UAH/USD до 8,0000 UAH/USD. Как сообщалось, за 2010 год курс гривны на межбанке укрепился на 0,19% с 7,9800 UAH/USD до 7,9650 UAH/USD. За 2009 год курс гривны на межбанке снизился на 0,38% с 7,95 UAH/USD до 7,98 UAH/USD.
На Depo рынке 19 августа гривна overnight котировалась банками по 2.0/7.0%, доллар - по 1.0/4.0%. Месячные ресурсы составляли - UAH: 6.0/10.0% и USD: 3.0/7.0%.
Ключевая фраза в подведении итогов пятничной сессии торгов «зеленым» безналом: «Национальный банк на рынок не выходил». Рынок обошелся своими силами. С подачи того же регулятора, который, как мы предполагали ранее, вновь вернулся к монетарным рычагам. Не столь «топорно», как в дебюте текущего месяца, но все-таки.
Итак, что было сделано Институтской, чтоб в пятницу не появляться на сессии валютного межбанка: во-первых, без особого афиширования связали очередную толику нацвалюты. В этом НБУ подсобил «синдром 20-го числа», характерный ростом интереса к гривневым ресурсам, а индицировали динамика объемов остатков в нацвалюте на транзитных и коррсчетах НБУ (снижение с уровня 17 334,4 млн. грн. к отметке 15 666,6 млн. грн.) и стоимость гривневых кредитов overnight рынка Depo (рост с уровня 1,5/5,0% к отметке 2,0%/7,0% годовых).
Так что, лишенный «гривневого топлива» бычий тренд курса безналичного доллара взял тайм-аут.
Сам ход торгов безналичным долларом по сути свелся к сужению спрэда цен открытия (7,998/8,003 UAH/USD) к финишным уровням(7,999/8,000 UAH/USD).
То есть, рынок, получив исходные условия с Институтской сам справился с заданием, сохранив курс «зеленого» безнала на уровне 8,000 UAH/USD.
В известном смысле, настроение на сессии по «зеленому» безналу повлияло на ход торгов наличным долларом в обоих сегментах.
В частности, торги пятницы в розничном и мелкооптовом сегменте рынка наличных Днепропетровска завершилась ценами: доллар – 8,01/8,02 UAH/USD, евро – 11,50/11,60 UAH/EUR, рубль – 0,273/0,276 UAH/RUB.
Таким образом, долларовый сегмент розницы и мелкого опта рынка наличных Днепропетровска, констатировал внутридневной полукопеечный рост бидов курса доллара в течение 19 августа.
По сравнению с закрытием четверга спрос розничной «зелени» прибавил 0,5 коп., офера не изменились.
Со слов дилеров розницы, итоговая ликвидность пятницы заслужила оценку «три», повторив сомнительный «успех» четверга. При этом, как и накануне, здесь доминировал клиентский спрос.
Последним, на фоне роста входной цены доллара, и обязана внутридневная курсовая динамика «зеленой» розницы: здешним дилерам требовалось активизировать клиентский принос, «не навредив» хилому ручейку клиентских покупок.
Как оказалось, ценовая ревизия, произошедшая уже после обеда, не принесла ощутимых дивидендов. Хотя, с учетом «плинтусовых» оборотов до модернизации позиции «спрос», можно было изменить биды более радикально.
Курсовые хроники в этом сегменте были «несложными»: стартовав с уровней 8,005/8,020 UAH/USD, дилеры розницы до перерыва на обед тяготились очень вялыми торгами, которые и вынудили их после сводки с сессии по «зеленому» безналу, констатировавшей сохранения стабильности, приподнять цену покупки.
В отличие от розницы, у оптовиков торги пятницы прошли «веселее», чем накануне. Во всяком случае, дилеры сегмента характеризовали итоговую ликвидность как «нормальную».
Не исключено, что этому способствовала «двусторонняя» торговля «чемоданными» партиями «зелени». Приблизительный баланс спрос/предложение, наблюдавшийся в этом сегменте на протяжении большей части сессии, с другой стороны «обеспечил» внутридневную курсовую стабильность доллара — торги пятницы завершились теми же уровнями, что и начались: 8,005/8,015 UAH/USD.
Не исключено, что клиенты опта, удостоверившись в «надежном» вхождении рынка безналичного доллара в полосу стабильности, решили не откладывать валютообменные проекты «на потом», в ожидании «лучшего курса».
По сравнению с закрытием четверга, обе позиции оптового доллара прибавили по 0,5 коп.
Как и накануне, в течение торгов 19-го котировки оптового доллара единожды, около 11.10 были подвергнуты кратковременной ревизии: на полкопейки приподняли офера: 8,005/8,020 UAH/USD. Судя по всему, эти перемены «усугубили» ликвидность, и дилеры опта приняли решение вернуться к прежним ценам. И, как оказалось, не прогадали.
А тем временем оптовый евронал завершил торги пятницы на рынке наличных Днепропетровска уровнями цен: 11,50/11,60 UAH/EUR, констатировав внутридневные десятикопеечные привесы по обеим позициям.
По сравнению с финишем четверга, оптовый евро по спросу и предложению вырос на 7,0 коп.
Перемены в котировках оптового евро начались уже с 11.10, синхронно с первыми проявлениями «бычьего» тренда пары евро-доллар на мировом форексе. Евро по обеим позициям прибавил с цен открытия по 5,0 коп: 11,45/11,55 UAH/EUR. Поскольку в течение пятницы оптовая «зелень» в паре доллар-гривна не менялась в цене, можно сразу предположить, что главным и единственным первоисточником внутридневного роста евро «в степях Украины» стало аналогичное настроение на мировом форексе.
Вторую порцию «привеса» пара евро-гривна получила уже после обеда.
Стало быть, установившиеся традиции требуют от нас визита на мировой форекс, чтоб окончательно расставить все точки над «і» в этом вопросе.
Как оказалось, в течение украинской части форекса пятницы (08.00-18.00 Киева) кросс-курс евро/доллар вырос с уровня $1,4310 к отметке $1,4420, «потяжелев», таким образом, на изрядные 110 пунктов. Полагаю, мы тотчас же обнаружили причину внутридневного роста курса пары евро-гривня в оптовом сегменте рынка наличных.
Меж тем, пора приступить к традиционным курсовым хроникам пары евро-доллар на мировом форексе 19 августа.
Стартовав на азиатской сессии с уровня $1,4340, кросс-курс евро-доллар снижался, «исповедуя» технологию «размашистой курсовой пилы», упав к 11.00 до отметки $1,4270, с которой и стартовал ожидаемый с вечеру 18-го рост (см. Видео от ДС от 19 августа «Этот странный «черный четверг».). Результатом роста, происходившего в рамках технологии все той же «курсовой пилы», но «бычьего» варианта, индикатор около 17.20 отметился на внутридневном максимуме $1,4450.
В оставшееся до финиша украинской части форекса коррекция снизила кросс-курс к отметке $1,4420.
В дальнейшем, после 18.00 по Киеву кросс-курс на американской сессии не покидал рамки коридора $1,4385-$1,4415… Но это, как говорится, уже совсем другая история.
Ну а нам остается сущий пустяк — пояснить все только что изложенное с помощью профильных гуру.
Как мы отметили ранее, в четверг волна распродаж накрыла европейский банковский сектор. Пессимистичный настрой сессии стал результатом реакции инвесторов на комментарии двух управляющих региональными банками Федеральной резервной системы (ФРС) США, которые проголосовали против обещания держать ключевую учетную ставку на нулевом уровне до 2013г. Президент Федерального резервного банка (ФРБ) Филадельфии Чарльз Плоссер назвал недавнее обещание ФРС США удерживать базовую учетную ставку на низком уровне в течение последующих двух лет примером «нецелесообразной политики в неподходящее для этого время». Его мнение расходится с позицией ФРС, поскольку, считает Ч.Плоссер, политика должна определяться исходя из того, что происходит в экономике, а не быть привязанной к четкому расписанию. Президент ФРБ Далласа Ричард Фишер, в свою очередь, высказался против защиты регулятором участников фондовых рынков.
«Мне очень не нравится ситуация, когда члены комитета по открытому рынку критикуют решения комитета по открытому рынку, как Чарльз Плоссер - это очень опасно. Я понимаю, что он решил по-честному сказать, что он лично об этом думает. Но этим он сам подрывает доверие к центробанку и мешает выполнению намеченного политического курса, это неправильное и плохо обдуманное поведение», - комментирует Bloomberg высказывание члена комитета по открытому рынку ФРС старший экономист Bank Of Tokyo-Mitsubishi Крис Рапки.
Но не только заявления представителей ФРС оказали давление на котировки европейского финансового сектора. Американские надзорные органы начали проверку американских подразделений европейских банков на предмет достаточности средств для финансирования текущих операций в США. Это было вызвано опасениями относительно влияния бюджетно-долгового кризиса в зоне евро на кредитные организации ведущей мировой экономики. Эта информация вызвала коллапс на фондовом рынке. Но самое главное - поползли слухи о том, что в зоне евро наблюдается кризис ликвидности. Банкам не хватает долларовой наличности. По неофициальной информации, ЕЦБ был вынужден дать долларовый (!) заем одному из европейских банков.
На этом фоне нет ничего удивительного в том, что доллар пошел вверх относительно евро. К 08.00 Киева пятницы курс пары евро/доллар составил $1,43 за евро. Но евро падает не только относительно доллара, но и в сравнении с сырьевыми валютами.
«На этой неделе моя стратегия на валютном рынке - продавать евро против корзины валют Австралии, Канады и Новой Зеландии. У нас был раунд ухода от риска на рынке, и валюты этих стран стали дешевле. В то же время перспективы европейской валюты, с учетом всех долговых проблем в еврозоне, в обозримом будущем у меня не вызывают оптимизма», - заявил валютный стратег UBS Джеффри Ю.
Стало быть, курс доллара к евро растет в пятницу утром на фоне падения мировых фондовых рынков. Помимо прочего, на фоне неблагоприятной ситуации в банковском секторе Европы.
Стоимость американской валюты к евро поднялась до $1,4309 по сравнению с $1,4333 на закрытие рынка в четверг.
Инвесторы ждут данных о ценах производителей в Германии, которые, по оценкам экспертов, покажут ослабление роста цен в июле до 5,3% с 5,6% месяцем ранее.
Пара доллар/иена торгуется в пятницу на уровне ¥76,5 по сравнению с ¥75,58 накануне.
По итогам текущей недели американская валюта может подорожать на 0,4% относительно евро и подешеветь на 0,3% к иене.
Dollar Index, отслеживающий динамику курса доллара относительно валют шести основных торговых партнеров США, составляет в пятницу 74,32 по сравнению с 74,254 накануне. В четверг этот индикатор подскочил на 0,8%, что стало максимальным увеличением с 04 августа.
К полудню пятницы, 19 августа, ситуация изменилась: евро торгуется стабильно и находится на отметке $1,429 за евро. Участники медленно, но верно покидают зону обращения европейской валюты. Игроки опасаются коллапса облигационного рынка Европы, который больно ударит по банковской системе Евросоюза. Но альтернатив бегству из зоны евро немного. Есть риск того, что в США начнут ускоренно печатать новые доллары для запуска стимулирующих мер, иначе экономика США может столкнуться с рецессией.
Главный вопрос сейчас - что происходит: окончание замедления экономики или начало рецессии. Рынок склоняется к варианту рецессии, но мы в это не верим. В первом полугодии было много событий, которые привели к ухудшению ситуации в экономике: и землетрясение в Японии, и повышение цен на нефть, и политические события. Во втором полугодии мы, скорее всего увидим стагнацию, но не рецессию.
Но есть и те, кто под воздействием негативных данных из США переходит из зоны обращения доллара в зону обращения евро. Они продают доллары и покупают евро.
Приобретают норвежские кроны, частично выводя деньги из Швейцарии, где торговля становится уже не столь безопасной. Инвесторам не следует путать европейскую валюту с европейскими облигациями.
Они уверены в хороших перспективах евро: ЕЦБ не печатает деньги, как ФРС, поэтому евро/доллар находится на отметке $1,44 за евро и не стремится к паритету, несмотря на ухудшение долговой ситуации. Они увеличивают свои уже высокие позиции в этой валюте. Избегая при этом инвестиций в госдолг южных государств еврозоны.
Кстати бывшие тихие гавани - японская иена или швейцарский франк очень сильно подорожали за последнее время, и покупать их становится страшно.
Натурально, меры, предпринятые Национальным банком Швейцарии, привели к ослаблению франка. Тем не менее, глобальная экономическая ситуация сейчас еще более неопределенная, чем шесть месяцев назад, а шесть месяцев назад она была очень неопределенной. В таких условиях инвесторы согласны на отрицательные номинальные ставки ради безопасности. Я думаю, что мы подходим к той черте, когда инвесторы начнут продавать франки на ралли, но перед этим мы еще увидим неконтролируемое укрепление швейцарской валюты.
Таким образом, любая валюта становится очень рисковой. Доллар может скатиться вниз из-за новой программы QE3, евро - из-за долговых проблем стран Европы. Швейцарский франк и японская иена настолько дороги, что могут начать разрушать национальные ориентированные на экспорт экономики. Пожалуй, лучший выход из этой ситуации - сырьевые австралийский и канадский доллары.
В дальнейшем днем в пятницу курс доллара снижается относительно большинства мировых валют в ходе торгов после того, как падение на фьючерсном рынке США замедлилось, что было расценено инвесторами как указание на ослабление неприятия к риску.
Долларовый индекс, отслеживающий колебания курса нацвалюты США относительно валют основных торговых партнеров США, упал к 15.15 Киева примерно на 0,4% - до 73,955 пункта с 74,216 пункта по итогам торгов в Нью-Йорке накануне, когда индикатор прибавил 0,8%, что стало максимальным увеличением с 4 августа.
Стоимость американской валюты к евро опустилась к 15.50 Киева до $1,4402 по сравнению с $1,4333 на закрытие рынка в четверг.
Пара доллар/иена торгуется в пятницу на уровне ¥76,471 по сравнению с ¥75,58 накануне.
Евро стоил ¥110,13 против ¥109,76 накануне.
Падение фьючерсов на основные фондовые индексы США, ранее достигавшее 1,6-1,7%, к 15.50 Киева замедлилось до 1-1,3% на заявлении еврокомиссара по экономическим и финансовым вопросам Олли Рена о готовности ЕК в случае необходимости подготовить законопроект об эмиссии общих евробондов для еврозоны.
В то же время швейцарский франк продолжил укрепление к доллару и евро на опасениях относительно перспектив мировой экономики в условиях слабости восстановления США и долгового кризиса в Европе. К 15.50 Киева евро стоил 1,1348 швейцарского франка против 1,138 франка. Курс франка к доллару поднялся до 78,798 сантима с 79,411 сантима по итогам торгов в четверг.
Нельзя не отметить, что к списку негативных для евро новостей добавилось ослабление доверия к банковской системе Старого Света. Тем не менее, евро может расти в паре с долларом благодаря техническим факторам, считают аналитики. Во второй половине дня в пятницу евро вернулся к росту в паре с долларом, несмотря на негативный внешний фон, сложившийся для валюты – главная пара на Forex торгуется на отметке $1,4385.
Эксперты считают, что рост евро в большей степени вызван техническими факторами – фундаментально евро под угрозой дальнейшего снижения из-за неопределенности в решении вопросов долгового кризиса. В частности сомнения мирового сообщества вызывает банковская система Старого Света: Федеральный резервный банк Нью-Йорка проводит встречи с руководителями филиалов европейских банков в США, Банк Швеции призвал финансовые организации к ухудшению ситуации на европейском рынке межбанковского кредитования, а в ЕЦБ сейчас отмечают возросшую потребность отдельных европейских банков в дополнительной ликвидности.
В общем, не так много нужно сейчас, чтобы обвалить евро. Как только ЕЦБ даст малейшую слабину на рынке облигаций Испании или Италии, мы, скорее всего, тут же по EUR/USD вернемся в район привычной поддержки $1,4050, протестировав нижнюю границу текущего торгового диапазона.
Тем временем, техническая картина несколько противоречит фундаментальным факторам пятничных торгов. На часовом графике пары EUR/USD сформировалась фигура «нисходящий клин», которая в таких случаях, как правило, предвещает разворот тренда на позитивный. Поскольку новостной поток в последние дни идет довольно плотный, до конца пятничных торгов у EUR/USD еще вполне может появиться повод оправдать технические сигналы, поэтому торгующим этой парой не стоит зарекаться от возможности краткосрочного укрепления евро. Если в ближайшие часы паре удастся пробить верхнюю границу клина на отметке $1,4325 и закрепиться над ней, то станет возможен технический отскок пары к «облаку Ишимоку» ($1,442). В случае пробития нижней границы клина вниз ($1,428) можно будет считать, что разворот не состоялся, и тогда у «медведей» будут все шансы опустить курс ниже отметки $1,42. Одновременно доллар США, который с утра рос на неприятии риска в паре с евро, ослабевает в парах с франком и иеной до отметок 0,7888 и 76,4 соответственно.
Тем временем стало известно, что Национальный банк Швейцарии активировал долларовые свопы с ФРС. Это, безусловно, сигнал, способный изменить диспозицию на Forex. Мы неоднократно писали о том, что весь спрос во франке связан с его статусом валюты-убежища. Но если вдруг в финансовой системе Швейцарии образовалась дыра, способность франка работать убежищем окажется под вопросом. Никто не знает, каков масштаб проблем. $200 млрд., о которых рынок узнал накануне, – это, безусловно, лишь верхушка айсберга. Нужно помнить также, что на франк давят еще и отрицательные ставки, которых так усердно добивается Центробанк страны. По всей видимости, временно охладить пыл спекулянтов ему удалось.
Однако ситуация с европейскими банками по-прежнему заставляет игроков искать защиты у франка и иены. В паре с евро франк торгуется на отметке 1,1339, а в паре с иеной находится на уровне ¥110.
Британский фунт растет в паре с долларом до отметки $1,6563. Поддержку британской валюте оказали данные по сокращению дефицита бюджета страны. Отрицательное сальдо бюджета Великобритании в прошлом месяце составило £20 млн по сравнению с £3,5 млрд годом ранее за счет повышения налога на прибыль компаний и введения нового банковского налога.
Австралийский доллар возвращается к росту после глубокой просадки – пара AUD/USD торгуется на уровне $1,0432. Новозеландский доллар в паре с долларом США также идет вверх, до отметки $0,8265.
Опубликованная 19-го статистика поддерживает курс канадского доллара. Так, индекс потребительских цен Канады соответствовал ожиданиям и составил 0,2% за месяц, 1,6% за год. Пара USD/CAD снижается до отметки 0,9870.
А сейчас повторим сентенцию-вывод из утреннего нашего видеосюжета: пара евро-доллар твердо раскоррелировалась с фондовыми индексами, и в какой-то мере проявила свойства защитной валюты.
Итак, 19-го евро вновь проявил высокую устойчивость к обвалу на фондовых рынках. В пятницу германский индекс DAX показывал падение еще на 4% после того, как вчера закрылся падением на 5.82%. Евро-доллар из-за этого оказался под давлением и обновил четверговые минимумы на 13 пунктов, показав отметку $1,4258.
Однако, учитывая царившую на рынках панику, можно сказать, что снижение евро было крайне незначительным. Евро явно выкупали против такой технической картины и фундаментального фона, при котором казалось, что евро-доллар вот-вот сходу обвалится под отметку $1,42.
Затем евро вдруг резко пошел в рост, вслед за ними потянулись фондовые индексы.
Евро-доллар подскочил почти на две фигуры вверх, показав отметку $1,4451 и вернулся к максимумам 18 августа. И это при том, что четверговое падение индексов никто не отменял, да и сейчас индекс DAX показывает падение на 2.0%.
Таким образом, кросс евро-доллар твердо раскоррелировался с фондовыми индексами, и в какой-то мере проявил свойства защитной валюты. Думается, что со временем евро все более и более будет отбирать у доллара его «защитные» свойства. И связано это с тем, что доверие к доллару в мире слабеет все больше и больше. Азиатские центробанки наращивают долю евро в своих резервах и сокращают долю долларов, и этот процесс будет продолжаться. Кроме того, США еще только вступают в фазу долгового кризиса, которой Еврозона уже во многом преодолела.
В пятницу стало известно, что комиссар ЕС Рен написал письмо в Европарламент еще 12 августа, в котором заявлено, что Еврокомиссия представит доклад, в котором проанализирует выполнимость идеи единых европейских бондов вопреки оппозиции со стороны Германии и Франции.
«Эти европейские ценные бумаги будут иметь целью укрепление фискальной дисциплины и повышения стабильности на рынках Еврозоны», - написал Рен в письме.
То есть впервые идут не просто теоретические разговоры о введении евробондов, а намечаются какие-то попытки пролоббировать их введение. Эта новость явно позитивна для евро, однако аналитические ленты даже не используют ее для того, чтобы объяснить прошедший рост евро.
Собственно, на рынке нет никаких объяснений тому, почему евро сегодня вырос, равно, как нельзя найти сколько-нибудь заслуживающих внимания объяснений предыдущему обвалу на фондовых рынках. Ходят только слухи о проблемах в банковском секторе Европы. По-прежнему думается, что паника на рынках не имела под собой значимых оснований и доллар снова начнет падать ко всем активам.
Вот таким был информационный фон, на который кросс-курс евро-доллар реагировал оперативно, «деловито» и адекватно. Не без некоторой «нервозности», для которой, подчеркнем, на европейской сессии форекса после 11.00 Киева были все основания.
Полагаю, мы достаточно подробно пояснили поведение пары евро-доллар на мировом валютном рынке, на которое достаточно спокойно внутридневными и межсессионными ревизиями цен «отвечал» оптовый сегмент рынка наличных Днепропетровска.
В этом контексте нелишне заметить, что в отличие от опта более реалистично настроенные дилеры розницы, 19-го, как и прежде стараясь держаться подальше от евро, констатировали внутридневной прирост бидов и позиции «предложение» на 8,0 коп.: 11,50/11,60 UAH/EUR.
Двигающийся обыкновенно с евро «параллельными» курсами оптовый российский рубль, на сей раз вел себя «законопослушно», прибавив в течение пятницы по спросу 10 пунктов и став «тяжелее» на 20 пунктов по предложению. Торги 19 августа здесь завершились ценами 0,273/0,276 UAH/RUB. По сравнению с закрытием четверга спрос не изменился, предложение потеряло 10 пунктов.
Со слов оптовиков, ликвидность в секторе рубля 19-го была «низкой».
Резюмируя вышеизложенное, отметим: в целом же, общая ликвидность оптового рынка наличных в пятницу, 19 августа, была «нормальной», оказавшись несколько выше оборотов четверга.
Наличный евро («черная» розница и мелкий опт) к вечеру 19 августа в Днепропетровске пытались работать по прибавившим по 5,0 коп. спросу и предложению.
Котировки российской валюты (розница) к финишу торгов 19 августа по спросу просели на 10 пунктов, по предложению прибавили столько же.
Как мы и предполагали, на пятничной сессии валютного межбанка по доллару все шло к тому, чтобы итоговый его курс оказался на какую-то «долю малую» ниже уровня 8,000 UAH/USD. Но, как оказалось, регулятор не стал «мараться» с 0,05 коп., а «округлил» цену «зеленого» безнала до 8,000 UAH/USD. Констатировав, таким образом, сохранение начавшейся пару сессий назад «эпохи стабильности». Последняя, насколько мне представляется, протянется как минимум до Дня независимости, 24 августа или даже финиша лета.
С высоковероятным возобновлением управляемой девальвации гривны в дебюте сентября. К слову, незначительным повышением (с уровня 7,9710 к отметке 7,9715 UAH/USD) официального курса доллара на 22 августа, регулятор, по всей видимости, запустил «пробный шар» по этому проекту.
Рынок наличных 19-го констатировал незначительное подорожание доллара, повлекшее за собой проблемы с ликвидностью. Не исключено, что, дотянув до среды, 24-го, дилеры «налички» могут оказаться в положении, когда дисконты будут единственным вариантом «разруливания» этой проблемы.
Думаю, катализировать этот процесс поможет вероятное, пусть даже символическое (на 01-03 коп.) снижение курса «зеленого» безнала. Это вполне вероятно. Особенно, если помнить о «синдроме 20-го числа» а также случившемся 19-го снижении остатков гривневых средств на коррсчетах НБУ (с уровня 17 334,4 млн. грн. к отметке 15 666,6 млн. грн.). Если, разумеется, субъекты рынка не испугаются изобилия «нехороших шестерок» в этом индикаторе.
Торги безналичным долларом на валютном межбанке стартовали в понедельник, 22 августа около 10.20 Киева «виртуальными», сиречь, безоборотными котировками: 7,999/8,002 UAH/USD.
Через час, к 11.20, на валютном межбанке на фоне «плинтусовой» ликвидности и некоторого доминирования спроса котировки доллара ограничились расширением спрэда, обретя вид: 7,9982/8,0020 UAH/USD.
Ближе к полудню, около 11.54 на фоне заметно немного прибавившей ликвидности сохранилось незначительное преобладание спроса. При этом доллар пытались торговать по 7,9992/8,0014 UAH/USD.
На 12.50 в полном соответствии со сценарием предыдущих торгов котировки доллара достигли уровня 7,9988/7,9998 UAH/USD. На этом фоне ликвидность упала, а доминирование спроса сохранилось.
Рынок наличных Днепропетровска («легитимная» розница, «окна») стартовал 22 августа с уровней: доллар – 7,99/8,02 UAH/USD, евро – 11,42/11,60 UAH/EUR, рубль – 0,270/0,276 UAH/RUB.
По сравнению с открытием пятницы, 19 августа, курс доллара по спросу прибавил 1,0 коп., по предложению не изменился.
Наличный евро по сравнению с открытием пятницы по спросу вырос на 7,0 коп., по предложению прибавил 5,0 коп.
Наличный рубль в понедельник поутру по сравнению с дебютом пятницы по спросу вырос на 20 пунктов, по предложению не изменился.
В дебюте сессии 22 августа настроение в этом сегменте рынка было спокойным. Определить доминировавший тренд было несложно: сохранение «нездорового» интереса к наличному доллару «в небольших количествах» и все еще недоверие к проявившему в течение «черного четверга» высокую устойчивость на мировом рынке евроналу, который с ночи на понедельник «радовал» вновь просевшими в окрестностях $1,43675 курсами.
Со слов руководства профильных департаментов коммбанков Днепропетровска, клиенты главным образом интересовались долларом, а также возобновившим откат «в миру» евро. Причем больше курсами продажи. И делали это без особого энтузиазма. Судя по всему, к евро потенциальные клиенты продолжали относиться «с опаской». Ввиду его «стремности» на торгах мирового форекса.
Розница и мелкий опт «черного» сегмента рынка в Днепропетровске поутру 22-го имели следующий вид: доллар – 8,005/8,020 UAH/USD (спрос и предложение по сравнению с открытием пятницы не претерпели изменений); евро – 11,47/11,57 UAH/EUR(по сравнению с дебютом пятницы, 19-го, спрос и предложение прибавили по 5,0 коп.); рубль – 0,2720/0,2755 UAH/RUB (по сравнению с открытием пятницы, спрос вырос на 10 пунктов, предложение прибавило 5 пунктов).
В дебюте сессии 22 августа на участке «черной» розницы и мелкого опта велась низколиквидная работа по удовлетворению клиентского спроса на доллар.
«Боевые курсы», они же котировки для оптовых количеств «зелени» и прочих валют «черного» рынка 22 августа в Днепропетровске открыли сессию предварительными уровнями: доллар – 8,01/8,02 UAH/USD (спрос и предложение по сравнению с открытием пятницы прибавили по 0,5 коп.); евро – 11,48/11,57 UAH/EUR(по сравнению с дебютом пятницы, 19-го, спрос подскочил на 8,0 коп., предложение выросло на 7,0 коп.); рубль – 0,275/0,295 UAH/RUB(по сравнению с открытием пятницы, спрос не изменился, предложение прибавило 10 пунктов).
На начало сессии 22 августа на оптовом сегменте рынка наличных Днепра со слов дилеров, было тихо.
К 11.20 в мелкооптовом и розничном сегменте рынка наличных котировки «зелени» и других валют не изменились: доллар – 8,005/8,020 UAH/USD, евро – 11,47/11,57 UAH/EUR, рубль – 0,2720/0,2755 UAH/RUB на фоне пролонгации низколиквидного удовлетворения клиентского спроса на «зелень».
На это же время оптовики Днепра констатировали сохранение тишины по части ликвидности на фоне слегка не изменившихся цен на доллар: доллар – 8,01/8,02 UAH/USD, евро – 11,48/11,57 UAH/EUR, рубль – 0,272/0,275 UAH/RUB.
На 11.56 Киева в мелкооптовом и розничном сегменте рынка наличных котировки «зелени» и других валют не изменились: доллар – 8,005/8,020 UAH/USD, евро – 11,47/11,57 UAH/EUR, рубль – 0,2720/0,2755 UAH/RUB на фоне очень традиционной предобеденной паузы, сменившей доминировавший доселе «ненавязчивый» клиентский спрос, который и удовлетворялся с никой ликвидностью.
На это же время оптовики Днепра констатировали сохранение прежней тишины, которая не давала им возможности ни поработать, ни ревизовать действовавшие с утра цены (доллар – 8,01/8,02 UAH/USD, евро – 11,48/11,57 UAH/EUR, рубль – 0,272/0,275 UAH/RUB).
В других регионах страны котировки тамошних рынков наличных в понедельник в дебюте сессии, имели нижеследующий вид. Отметим индикативный характер приведенных цифр. Поскольку ко времени выхода «Итогов» обстановка там может измениться.
