Курси валют, форекс, ціни на золото, срібло, платину. Міжнародний валютний ринок, котирування валют на валютному ринку, курс євро - долар, ієна - долар, а також фунт, юань і швейцарський франк
В среду, 07 декабря, к полудню евро пользуется спросом. Его цена на 10.30 Киева составила $1,3440. Участники торгов настроены оптимистично относительно предстоящего саммита ЕС, от которого ждут прорывных решений, данные статистики также способствуют росту.
Отрицательное сальдо торгового баланса Франции в октябре 2011г. с учетом сезонных колебаний сократилось к предыдущему месяцу и составило €6,3 млрд. Такие данные представило в своем отчете Главное таможенное управление Франции. Аналитики ожидали, что отрицательное сальдо торгового баланса Франции в октябре 2011г. составит €6,0 млрд. В сентябре 2011г. дефицит торгового баланса Франции, по уточненным данным, равнялся €6,6 млрд (ранее сообщалось, что он достиг €6,3 млрд).
Объем экспорта Франции в октябре 2011г. составил €35,8 млрд (месяцем ранее - €35,6 млрд), а объем импорта - €42,1 млрд по сравнению с €42,2 млрд в сентябре 2011г. В целом данные оказались в рамках ожиданий аналитиков. Более того, экспорт продемонстрировал пусть незначительный, но рост, и это достаточно позитивный сигнал для рынков. Но все же игроки сейчас обращают больше внимания на заявления политиков, нежели на данные статистики.
В частности, в среду западные СМИ сообщили о том, что в 2012г. фонд помощи европейским странам будет усилен. Помимо действующего фонда размером 440 млрд евро, возникнет еще один - объемом 500 млрд. Эти деньги будут направляться на стабилизацию ситуации в ЕС. Однако источники этих средств не очень ясны. Возможно, это будут деньги ЕЦБ, тогда как риск по неуплате понесут правительства центральных стран ЕС. Тем не менее, эти риски могут усилить давление на рейтинги стран ЕС.
В списке причин, по которым рейтинги поставлены на пересмотр S&P, указана, в том числе, и проблема ликвидности.
«Иными словами, в S&P хотят, чтобы ЕЦБ делал свою работу. Я думаю, со стороны ЕЦБ будет недальновидно поддаваться на это - иначе рынки начнут сомневаться в независимости его решений. Я думаю, ему стоит идти на более решительные меры только после того, как европейские лидеры примут обещанные меры по усилению интеграции бюджетной политики. Если же ЕЦБ вынудят действовать - это будет контрпродуктивно», - сообщил главный экономист BNP Paribas Филипп Д'Арвисене.
Таким образом, ЕЦБ должен играть ключевую роль в решении кризиса стран ЕС. Похоже, он уже сейчас играет первую скрипку, негласно скупая облигации проблемных стран, но возможно это всех устраивает: складывается впечатление, что ЕЦБ сам принял решение и его осуществляет. Однако такая политика приведет к слабости европейской валюты в среднесрочной перспективе, и падении интереса со стороны игроков к европейским активам, но это уже будет новая волна текущего кризиса.
Европейская валюта укрепляется в среду утром относительно американской и японской на информации том, что европейские лидеры готовят предложения по созданию новых механизмов антикризисной финансовой поддержки государств еврозоны.
Курс евро к доллару США поднялся к 07.25 Киева до $1,3421 по сравнению с $1,3402 на закрытие рынка во вторник.
Стоимость европейской валюты относительно иены увеличилась до ¥104,35 с ¥104,17 накануне.
Пара доллар/иена на то же время составила ¥77,75 против ¥77,73 во вторник.
Ранее газета Financial Times написала, что представители стран Европы предлагают создать сразу два антикризисных фонда в ЕС, в частности, запустить новый механизм помощи - European Stability Mechanism - параллельно с нынешним Европейским фондом финансовой стабильности (EFSF).
Новые предложения будут рассмотрены на саммите ЕС, который пройдет 8-9 декабря в Брюсселе и может стать судьбоносным для еврозоны. На саммите также будет обсуждаться вопрос изменения соглашений между странами с целью укрепления экономической интеграции и бюджетной дисциплины.
Участники рынка также ждут новых шагов от Европейского центрального банка (ЕЦБ), который в четверг проведет очередное заседание и, по прогнозам экспертов, снизит базовую процентную ставку еще на четверть процентного пункта - до 1% годовых. Кроме того, по итогам заседания состоится выступление главы ЕЦБ Марио Драги, которое также вызывает интерес инвесторов.
Евро стабилен в среду утром. К 07.00 Киева его курс составляет $1,342, и похоже, рост будет продолжаться. Игроки решили держать валюту до последнего. Да и новостной фон способствует повышению курса евро. Предупреждение от Standard & Poor's осталось в прошлом, зато греческий парламент в среду принял бюджет, предусматривающий жесточайшую экономию.
Накануне вечером международное рейтинговое агентство Standard & Poor's (S&P) поместило долгосрочный кредитный рейтинг Европейского фонда финансовой стабильности (EFSF), находящийся на высшей отметке AAA, в список на пересмотр с возможностью понижения. Как отмечается в сообщении S&P, рейтинг EFSF может быть понижен на одну или две ступени, если агентство понизит рейтинги одного или нескольких государств еврозоны, выступающих гарантами фонда.
Долгосрочный рейтинг на уровне AAA и краткосрочный рейтинг EFSF на уровне A-1+ базируются на безусловных гарантиях, предоставляемых странами еврозоны, имеющими наивысший рейтинг AAA (в настоящее время это 6 стран). Эти гарантии покрывают различные инструменты фонда - облигации, ноты, коммерческие бумаги и прочие финансовые инструменты. Рейтинги EFSF также базируются на принадлежащих фонду облигациях, которые имеют наивысший рейтинг ААА и составляют резерв ликвидности фонда. Накануне Standard & Poor's поместило долгосрочные рейтинги стран - гарантов EFSF (Австрии, Финляндии, Германии, Люксембурга и Нидерландов их рейтинги вероятно, не будут снижены больше чем на одну ступень, а рейтинги Франции - более чем на две ступени.), которые обеспечивают фонду наивысший кредитный рейтинг, в список на пересмотр с возможностью понижения, что отражает позицию агентства о возросших кредитных рисках для этих государств.
Помещение рейтингов EFSF в список на пересмотр с возможностью понижения отражает вероятность на 50% снижения рейтингов фонда в краткосрочной перспективе. Изменение будет в точности повторять изменение рейтингов стран с «тройным А», отмечает S&P. Однако рынок предупреждения от S&P решил полностью проигнорировать. Инвесторы на текущий момент видят только позитивные данные.
Парламент Греции в ночь со вторника на среду принял государственный бюджет на 2012г., предусматривающий меры жесткой экономии, передает Reuters. Большинством голосов греческие парламентарии одобрили крайне непопулярные меры жесткой экономии, необходимые для сокращения дефицита и огромного суверенного долга страны путем повышения налогов и сокращения госрасходов.
«Успешная реализация этого бюджета позволит восстановить международное доверие к стране и создать условия для спасения экономики. Задача трудная и амбициозная, но выполнимая», - заявил премьер-министр Греции Лукас Пападимос.
Главная греческая оппозиционная партия «Новая демократия» во главе с Антонисом Самарасом также поддержала проект бюджета на 2012г., однако, по словам ее лидера, это было сделано лишь с целью избежать немедленного дефолта и обеспечить устойчивость греческой задолженности. В случае победы его партии на досрочных выборах в феврале 2012г. А.Самарас намерен взять курс на стимуляцию экономического роста и оживление экономики Греции. Он обещает также смягчить меры налогового стимулирования экономики.
Госбюджет Греции на 2012г. разработан с целью сократить бюджетный дефицит страны с 9% до 5,4% ВВП и сформировать первичный профицит. Греция закладывает бюджетный дефицит на уровне 5,4% ВВП на 2012г. при условии реализации соглашения с представляющими частный сектор держателями облигаций республики. Данное соглашение предполагает «добровольный» обмен гособлигаций на новые с 50-процентным дисконтом к номинальной стоимости. Госдолг Греции превышает €340 млрд. (160% от ВВП страны). В пересчете на душу населения долг правительства составляет около €31 тыс. Рынок обрадовался стабилизации политической ситуации в Греции. Однако это первая реакция. Вторая реакция будет несколькими месяцами позднее, когда станет очевидно, что греческая экономика рушится от недостатка инвестиций и государственных трансфертов. Но это потом, а пока игроки покупают евро.
Официальные спотовые цены на драгоценные металлы по итогам сессии 6 декабря в Нью-Йорке повысились и составили: золото - $1730,4 за унцию (+0,36%), серебро - $32,86 за унцию (+2,12%), платина - $1532 за унцию (+0,4%), палладий - $675 за унцию (+6,01%).
«Цены на золото остаются в диапазоне 1640 - 1805 долл./унция, из которого они не могут выйти в последние 45 дней. Технически сейчас все выглядит так, как будто формируется база для следующего движения, а вот чтобы узнать, в какую сторону, нужно больше определенности. Мы ждем новостей из Европы и от ФРС, тогда динамика цен на золото станет более четкой», - заявил трейдер Arbitrage Михир Данж.
Автор ожидает в 2012г. дефицита палладия на мировом рынке в связи с резким сокращением поставок этого металла из России. Об этом были сообщения российских СМИ, опубликованные ранее в этом году, согласно которым Россия в 2012-2013гг. может экспортировать примерно по 150 тыс. унций палладия в год, что очень немного. В 2012г. на рынке будет дефицит. Ключевой фактор - госзапасы России, который сейчас можно вычеркнуть из уравнения. На этом фоне палладий заметно подорожал накануне. Похоже, рост будет продолжаться и далее. В среду на 06.00 Киева фьючерсы на золото находились на отметке - $1733,5 за унцию (+0,1%), серебро - $32,67 за унцию (-0,22%), платину - $1534,5 за унцию (+0,68%), палладий - $677 за унцию (+0,9%).
Курс евро/доллар установился на американской сессии в ночь на 07 декабря в пределах $1,3360-1,3420 и к закрытию дня стабилизировался вблизи уровня $1,3400. Дилеры отмечают, что активность инвесторов на рынке не слишком высока, внимание участников рынка сосредоточено на результаты заседания ЕЦБ в четверг и пятничный саммит лидеров стран ЕС.
Управляющий совет Банка Канады решил сегодня на своем заседании оставить основную процентную ставку в стране без изменения. Процентная ставка на овернайт (Overnight rate target) по-прежнему составляет 1.00%. В заявлении отмечалось, что темпы роста экономики страны во второй половине года несколько превысили ожидания. Курс доллар США/канадский доллар упал после объявления решения Банка Канады более чем на 100 пунктов до отметки 1,0083.
Россия
Средневзвешенный курс доллара на единой торговой сессии в Белокаменной расчетами tomorrow по состоянию на 11.30 мск. 07 декабря вырос на 5,01 копейки и составил 31,1527 RUB/USD.
Украина.
Курс гривны на межбанковском валютном рынке после укрепления в понедельник на 0,4 коп. во вторник укрепился на 0,2 коп. до уровня 8,0170 UAH/USD. Об этом сообщили участники валютного рынка. По их словам, торги на межбанке открылись в диапазоне 8,0150-8,0210 UAH/USD, к середине торговой сессии котировки выросли до 8,0180-8,0240 UAH/USD, после чего снизились до 8,0150-8,0210 UAH/USD. Большинство сделок, по оценкам участников рынка, было заключено по курсу, близкому к 8,0170 UAH/USD. Национальный банк заявил о намерении покупать доллары по 7,9810 UAH/USD и продавать по 7,9910 UAH/USD.
С начала года курс гривны на межбанке снизился на 0,65% с 7,9650 UAH/USD до 8,0170 UAH/USD. Как сообщалось, за 2010 год курс гривны на межбанке укрепился на 0,19% с 7,9800 UAH/USD до 7,9650 UAH/USD. За 2009 год курс гривны на межбанке снизился на 0,38% с 7,95 UAH/USD до 7,98 UAH/USD.
На Depo рынке 06 декабря гривна overnight котировалась банками по 6,0/12,0%, доллар - по 1,0/4,0%. Месячные ресурсы составляли - UAH: 18,0/30,0% и USD: 2,0/5,0%.
Гривнеукрепляж, изрядно удививший в понедельник, на торгах 06 декабря несколько снизил энтузиазм. С одной стороны это стало следствием падения массовости «слива» безналичного доллара игроками, которые не смогли устоять перед столь выросшими ценами оферов на безналичный доллар, с другой, вызвало естественную в подобных случаях реакцию регулятора, который счел необходимым «вмешаться» в процесс.
Думаю, во вторничной долларовой интервенции НБУ было двойная цель: с одной стороны восполнить потери СКВ, понесенные своим «вассалом» накануне(напомним, Ощадбанк на торгах понедельника «порционно» (в несколько приемов) проводил долларовые интервенции, которые в «ситуативном содружестве» с прельщенными высокими курсами незаангажированными продавцами «зелени», уронили курс последней на 0,4 коп., с другой, до 11.25 Киева на торгах безналичным долларом складывалась ситуация, «противоречащая» ожиданиям Институтской, что, полагаю, и потребовало «личного присутствия» «самого». К слову, непосредственного участия «вассалов» во вторничной сессии дилерами валютного рынка отмечено не было. Автор не исключает, что участвовать им в торгах было просто нечем: все долларовые подачки от регулятора Ощадбанк «спалил» накануне, 05 декабря.
Нешуточность дополуденного роста курса безналичного доллара зыжделась на весомом базисе. Вопреки традициям, сулившим на фоне замедления «медвежьего» тренда снижение оборотов, итоговая ликвидность вторничной сессии заметно прибавила.
В частности, общий объем продажи иностранной валюты (в долларовом эквиваленте) на торгах 06-го заметно вырос с уровня $663,3 млн., к отметке $1151,1 млн., объем продажи долларов США также поднялся с уровня $556,8 млн. к отметке $902,6 млн.
Таким образом, «личный приход» регулятора на торги был вполне мотивирован.
Меж тем, как и накануне, «формальных» поводов для пролонгации гривнеукрепляжа не было: остатки в нацвалюте на коррсчетах НБУ продолжали расти, поднявшись утром вторника с 21 705,8 млн. грн. к отметке 21 851,7 млн. грн. Лишь на рынке Depo были отмечены символические признаки «шероховатостей» с нацвалютой, материализовавшиеся в незначительный (с уровня 5,0/12,05 к отметке 6,0/12,0% годовых) рост стоимости гривневых кредитов overnight.
Внутридневные курсовые хроники вторничной торговли «зеленым» безналом напоминали перевернутую вверх днем суповую тарелку: до 11.25 котировки доллара ползли вверх, а с полудня опускались, по сути завершив сессию теми же курсами (8,0150/8,0200 UAH/USD), с которых и начали торги.
Максимальное значение курса безналичного доллара(8,0190/8,0233 UAH/USD), как и ожидалось, было зафиксировано около 11.26 Киева.
Стало быть, курс безналичной «зелени» в Божьей и иной помощью, снова снизился. На сей раз процесс шел более «трудно», хотя и ликвидно. Теоретически, эта динамика должна была оказать воздействие на настроения в обоих сегментах «неформальной» ветки наличных. В известной степени, хотя и только в розничном сегменте рынка наличных, но таки оказала! Во всяком случае, благостный понедельничный баланс спрос/предложение здесь сменилось радикально-оппозиционным доминированием спроса. Может быть, автор и перегибает, присвоив рыночным событиям политический окрас, однако, население и «мелкий бизнес», являющиеся традиционными клиентами розницы, проигнорировали очередную коррекцию курса «зеленого» безнала, прекрасно зная ее настоящую цену и «первоисточники».
Торги 06 декабря в сегменте мелкого опта и розницы на «неформальном» рынке наличных Днепропетровска завершилась курсами: доллар – 8,045/8,055 UAH/USD, евро – 10,72/10,82 UAH/USD, рубль 0,257/0,260 UAH/RUB.
В течение вторника биды и офера розничной «зелени» не претерпели изменений.
По сравнению с закрытием понедельника, спрос и предложение розничного доллара не изменились.
Полагаю, внутридневной курсовой стабильностью розничный доллар обязан двум обстоятельствам: во-первых, ввиду приличной ликвидности, заслужившей, к слову, по итогам вторника оценку «хорошо», менять что-либо у здешних дилеров не было никакого резона и, во вторых, до полудня безналичный доллар «самотеком» дорожал, намекая на «естественность» процесса и поэтому не давая никаких оснований для снижения цены оферов.
В целом же, «материальной» основой для вторничного доминирования клиентского спроса на розничный доллар было снижение его цены накануне на фоне пролонгации сезона выплаты жалованья и пенсий.
В свою очередь, завершив сессию 06 декабря теми же котировками (8,045/8,055 UAH/USD) дилеры опта не могли рапортовать о приличных оборотах. Сегмент повторил конфуз понедельника, доложив о продолжении затишья на этом участке.
В течение вторника оптовый доллар не менялся в цене (главным образом, из-за отсутствия к нему интереса со стороны «солидного» клиента. Кроме того, по сравнению с закрытием понедельника, здесь также не отмечены перемены.
Эпоха стагнации или «заматеревшего» бокового тренда здесь продолжается.
Меж тем, оптовый евронал финишировал на рынке наличных Днепропетровска во вторник уровнями 10,75/10,82 UAH/EUR, констатировав внутридневной пятикопеечный «привес» спроса на фоне двухкопеечного подорожания оферов.
По сравнению с закрытием понедельника, спрос на оптовый евро не изменился, предложение просело на 3,0 коп.
Полагаю, внутридневным «бычьим» трендом обеих позиций оптовый евро обязан главным образом динамике кросс-курса евро-доллар на мировом форексе – ведь в течение вторника цена оптовой пары доллар-гривня не менялась.
Для уточнения этого обстоятельства и для внесения полной ясности в динамике второго курсоформирующего составляющего пары евро-гривня нам самое время отправиться на мировой форекс, чтоб в настроениях пары евро-доллар окончательно расставить все точки над «i».
Как оказалось, в течение украинской части форекса вторника (08.00-18.00 Киева) кросс-курс евро/доллар вырос с уровня $1,3372 к отметке $1,3382. Став «тяжелее», таким образом, на «скромные» 10 пункта.
Таким образом, мы достаточно быстро обнаружили причину, предопределившую внутридневной «бычий» тренд цен на оптовый евронал.
Впрочем, справедливости ради, полагаю, главным поводом у игроков оптового сегмента рынка наличных поднимать цену евро был более значимый (до уровня $1,3417) подскок кросс-курса евро-доллар, случившийся около 13.00 Киева.
Меж тем, мы не можем удовлетвориться столь сжатым, хотя и красноречивым резюме, и приступим к традиционным курсовым хроникам пары евро-доллар на мировом форексе 06 декабря.
Стартовав на азиатской сессии с уровня $1,3390, индикатор оставался относительно стабильным, не отходя от этой цифры до 08.30 Киева, после чего были инициированы более «размашистые» курсовые колебания, начавшиеся с провала индикатора до отметки $1,3340 на 09.00, откуда он вначале вернулся на исходную позицию ($1,3390) а затем отправился повыше, отметившись около 13.00 Киева на вышеозначенном локальном максимуме ($1,3417).
С этой вершины кросс-курс прогнозированно опустился в рамках коррекции, оказавшись около 15.50 Киева на уровне $1,3365, а затем новое ралли, коррекция которого и застала наш индикатор на пересечении финишной прямой украинской части форекса при цифре $1,3382.
В дальнейшем, после 18.30 Киева, индикатор предпринимал неоднократные попытки реабилитироваться и даже несколько раз «отмечался» на уровне $1,3405… Но это, как говорится, уже совсем другая история.
Ну а нам остается сущий пустяк — пояснить все только что изложенное с помощью профильных гуру.
Полагаю, будет справедливо, если мы ограничимся рассмотрением событий после 12.00 Киева, когда кросс-курс евро-доллар мирового форекса порадовал общественность и трейдеров изрядной динамикой.
Евро прекратил снижение в парах с долларом США и японской иеной и перешел к росту после выхода достаточно сильных статданных о ВВП еврозоны и промышленных заказах в Германии.
Вместе с тем подъем единой валюты остается сдержанным в связи с тем, что накануне рейтинговое агентство Standard & Poor's поставило рейтинги 15 из 17 стран еврозоны, включая Францию и Германию, на пересмотр с возможностью понижения в связи с долговым кризисом.
Евро на 13.05 Киева во вторник стоил $1,3415 по сравнению с $1,3401 по итогам сессии в Нью-Йорке 05 декабря.
В паре с японской нацвалютой курс евро изменился слабо и составлял к этому времени ¥104,26.
Стоимость доллара понизилась к указанному часу до ¥77,69 против ¥77,83 на конец торгов в понедельник.
ВВП 17 стран еврозоны вырос в III квартале на 0,2% относительно предыдущего квартала и на 1,4% в годовом выражении, свидетельствуют пересмотренные данные Статистического управления Европейского союза. Динамика совпала как с предварительными данными, так и с консенсус-прогнозом аналитиков, хотя ряд экспертов ожидал пересмотра темпов роста в сторону снижения. Между тем рост заказов промышленных предприятий ФРГ в октябре был максимальным за 19 месяцев - 5,2% по сравнению с сентябрем. Аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, ожидали повышения показателя всего на 1%.
Стало быть, после падения до уровня $1,3331 курс евро/доллар вырос на европейской сессии до отметки $1,3425. Однако впоследствии, к 13.30 Киева курс вновь снизился до уровня $1,3374. Поддержку курсу евро оказывает некоторая стабилизация на рынке европейских облигаций(полагаю, эта тема заслуживает более подробного освещения и мы на ней сосредоточимся ниже).
Росту курса евро против доллара также способствовало повышение кросс-курса евро/франк, который поднялся до уровня 1,2415. После опубликованного сегодня низкого значения показателя инфляции в Швейцарии на рынке вновь заговорили о том, что НБШ может повысить минимальный уровень для курса евро/франк. Курс доллар/франк поднимался до отметки 0,9294.
Поддержку курсу евро оказывает неожиданно высокое значение индекса промышленных заказов в Германии.
Во вторник еще должна состояться встреча между министром финансов США Гайтнером и президентом ЕЦБ Драги.
И все-таки, во вторник евро остается под давлением после намерения Standard & Poor's пересмотреть рейтинги 15 стран Евросоюза с возможностью понижения. Единая европейская валюта во второй половине дня во вторник демонстрирует коррекционный рост в паре с долларом, поднимаясь до отметки $1,3411. Тем временем, в паре с иеной евро дешевеет до уровня ¥104,19.
Давление на евро продолжает оказывать намерение Standard & Poor's пересмотреть с возможностью понижения рейтинги 15 стран Евросоюза, в том числе рейтинги Германии и Франции – локомотивов европейской экономики имеющих высшие кредитные рейтинги на уровне ААА.
Ситуация проста: пока пара EUR/USD торгуется ниже $1,3550, реализация «медвежьего» сценария развития событий по евро наиболее вероятна в ближайшие недели и месяцы. Иные гуру также не исключают того, что после саммита 09 декабря или заседания ЕЦБ 08 декабря общественность вполне может увидеть снижение курса евро, но рост в S&P 500.
Слабо реагирует евро и на результаты встречи глав Германии и Франции Ангелы Меркель и Николя Саркози, которые в понедельник согласовали план выхода из кризиса(см. видео от ДС от 06 декабря). Совместное предложение лидеров включает в себя, прежде всего, жесткую бюджетную дисциплину и строгие автоматические санкции против тех стран, которые нарушают ее.
Впрочем, никаких «откровений» от лидеров двух евростран мы не услышали. Поэтому было бы логично трактовать результаты данной встречи как негативные для рынков.
В этой связи тот факт, что мы не увидели каких-либо продаж в EUR/USD или DAX на фоне новостей из Парижа, может сам по себе быть сигналом к тому, что сентимент или настроения в чем-то изменились накануне саммита 09 декабря.
Статистика, опубликованная сегодня в еврозоне, также оказалась нейтральной. Так, в III квартале текущего года ВВП еврозоны, согласно пересмотренным данным, вырос на 0,2% в квартальном сопоставлении, что совпало с прогнозами аналитиков.
Швейцарский франк продолжает дешеветь и опускается в паре с евро до уровня 1,238, а в паре с долларом – до отметки 0,9231. Игроки по-прежнему опасаются, что Нацбанк Швейцарии может ввести дополнительные меры по снижению курса национальной валюты, чтобы поддержать уровень «потолка» франка по евро у отметки 1,20.
Австралийский доллар несколько притормозил падение, однако по-прежнему выглядит слабее «гринбэка» и падает в паре с ним до отметки $1,0230. Напомним, что сегодня, второй раз за два месяца Резервный банк Австралии понизил процентную ставку, на этот раз до уровня 4,25%.
Новозеландский доллар падает до уровня $0,7780 на фоне снижения аппетита к риску на валютном рынке после предупреждений Standard & Poor's.
В дальнейшем, ближе к вечеру единая валюта в ходе торгов к 15.30 Киева снова ощущает давление. Как отмечает один из дилеров, этому способствовала новость о возможном пересмотре рейтинга EFSF, по-видимому, как следствие последних сообщений S&P относительно рейтинга стран зоны евро.
Евро/доллар снова оказался ниже тридцать четвертой фигуры и подобрался к поддержке, расположенной в области $1,3370/1,3375. Тестирование указанного уровня может открыть дорогу движению по направлению к $1,3330.
Евро/иена также сдает позиции. Пара держится вблизи сто четвертой фигуры. Участники рынка сообщают, что интерес к покупке пары ощущается в области внутридневного минимума в ¥103,63, а потенциально и на ¥103,40/104,35. В 15.30 Киева евро/иена торгуется на уровне Y104,07. Текущий курс евро/доллара на это же время $1,3376.
А сейчас обещанное выше еврорезюме, которое было сделано посредством использования позитивной динамики доходностей евробондов. Дело в том, что очередная, извините, «подлянка» агентства S&P для Европы уже не сказалась на ее долговых рынках, к которым постепенно возвращается доверие Стало быть, в ночь на вторник агентство S&P с особым цинизмом сломало «новорожденный» по паре евро-доллар разворот, объявив о понижении прогноза рейтинга сразу 15 из 17 стран Еврозоны. Кросс-курс евро-доллар на этом известии провалился от $1,3450 до $1,3380, а затем на следующий день и ниже, до $1,3333.
При этом, что самое интересное, даже во вторник на долговом рынке Еврозоны продолжилось падение доходностей (или рост облигаций в цене), по Италии доходность 10-летних упала уже до 5,93%, по Испании аналогичная доходность села до 5,16%.
То есть давление долгового кризиса на курс евро должно было очень сильно ослабнуть, но этого пока не произошло.
Из другого позитива по Европе можно упомянуть фабричные заказы Германии за октябрь, которые показали рост на 5,2% м/м против прогноза +1,0%, а в размерности г/г выросли с 2,2% до 5,4%.
А первая оценка ВВП Еврозоны за 3-ий квартал 06-го вышла на прогнозном уровне 0,2% кв/кв и 1.4% г/г. Рост в 0,2% кв/кв эквивалентен росту на 0,8% годовых, что для сокращающей дефициты Европы не так уж и плохо. При этом Германия показала в III квартале рост в 0,5% кв/кв, Франция рост на 0,4% кв/кв, Испания показала нулевой рост.
По Италии пока нет данных (во II квартале ее рост был на уровне 0,3% кв/кв). Португалия показала спад на 0,4% кв/кв, а Нидерланды (пятая по величине ВВП в Еврозоне страна), спад на 0,3%.
Зато Австрия показала рост на 0,3% кв/кв, а Финляндия вообще рост на 0,9% кв/кв.
Так что нельзя сказать, что ситуация с экономическим ростом в Европе сейчас плохая, и рост показывают только Германия с Францией, даже небольшие страны Европы демонстрируют рост. Вопрос по-прежнему стоит относительно IV квартала.
Если ФРС прогнозирует в США рост в этом квартале на 3% годовых, то ОСЭР в Еврозоне спад на 1%.
По-прежнему в такой негативной оценке можно усомниться, учитывая, что Европа всегда с задержкой показывала улучшение вслед за экономикой США. М ы неоднократно это подчеркивали.
Те же вторничные промзаказы Германии (еще за октябрь) показывают, что разворот уже произошел. Учитывая, что до периферии Еврозоны эффекты доходят еще с большей задержкой, там признаки улучшения можно будет увидеть в I квартале. В то же время на дворе декабрь месяц и позитив могут начать отыгрывать заранее.
К саммиту ЕС, который пройдет 08-09 декабря разворот вверх по евро может состояться окончательно (по сырьевым валютам он уже давно произошел, и сколь-нибудь заметного отката не происходит).
Что касается локальной ситуации, то, по всей видимости, негатив от решения агентства S&P уже в значительной степени «переварен» рынком. Хотя евро-доллар вполне способна показать второе дно, и упасть к $1,3210/1,3260, возврат к восходящему движению может начаться в ближайшие сутки… Грех не поднять с земли валюту по цене «дешевле грибов».
Вот таким был информационный фон, на который кросс-курс евро-доллар реагировал в течение указанного временного промежутка вполне адекватно, хотя и не без некоторой волатильности. Особенно, после 12.30 Киева.
Полагаю, мы достаточно подробно пояснили поведение пары евро-доллар на мировом форексе, на которое, достаточно сообразно «отвечал» оптовый сегмент рынка наличных Днепропетровска.
В этом контексте нелишне заметить, что, по-прежнему старательно избегая работы с евроналом, в этот вторник, дилеры розницы в течение 06 декабря констатировали внутридневной двухкопеечный прирост позиции «спрос» на фоне пятикопеечного роста оферов пары евро-гривня: 10,72/10,82 UAH/EUR.
Двигающийся обыкновенно с евро «параллельными» курсами оптовый российский рубль, на сей раз вел себя «самостоятельно», потеряв в течение вторника по спросу 10 пунктов и став «легче» на 20 пунктов по предложению.
Торги 06 декабря здесь завершились ценами 0,256/0,258 UAH/RUB. По сравнению с закрытием понедельника, спрос и предложение потеряли по 40 пунктов.
Со слов оптовиков, ликвидность в секторе рубля 06-го была «очень низкой» на фоне отсутствия клиентского интереса к этой валюте.
Резюмируя вышеизложенное, отметим: в целом же, общая ликвидность оптового рынка наличных во вторник по сравнению с понедельником, нисколько не изменилась, оставшись на предельно низком уровне.
Наличный евро («черная» розница и мелкий опт) к вечеру 06 декабря в Днепропетровске пытались работать по упавшему на 3,0 коп. с понедельника спросу и потерявшему с 05-го столько же предложению.
Котировки российской валюты (розница) к финишу торгов 06 декабря по спросу опустились на 20 пунктов, по предложению стали ниже на 30 пунктов.
Как мы указывали ранее, сюжет вторничных торгов безналичным долларом напоминал классическую поэзию Туманного Альбиона, где, как известно, стихотворение завершается начальными строчками. В целом же, графическое «оформление» текущих котировок «зеленого» безнала изрядно походило на перевернутую вверх дном суповую тарелку: минимальные значения курса в дебюте и на закрытии, а посредине локальные максимумы.
Последние, полагаю, как и накануне, были «размыты» участниками торгов, не устоявшими против выросших до 11.30 Киева цен на доллар и начавшими его «лить», небезосновательно рассчитывая, что таких высоких цен до конца текущего месяца может и не быть. Кроме того, коррекции способствовал нацбанковский анонс о своем участии в торгах вторника интервенциями по курсу 7,981/7,991 UAH/USD.
У нас есть все основания считать, что высоковероятно следующая сессия по «зеленому» безналу пойдет по такому же пути: вначале подняв цену доллара до «вкусных» уровней а затем инициировав его «слив».
Меж тем, на рынке наличных ввиду выросшего недоверия к альтернативным доллару валютам на мировом форексе и, разумеется, к потенциям «родного» правительства, клиенты розницы инициировали скупку несколько подешевевшей в понедельника валюты.
Есть вероятность того, что доминирующий в этом сегменте спрос, в конечном счете сподвигнет местных дилеров к незначительному росту цен.
В целом же в ближайшей перспективе отечественный валютный рынок вряд ли порадует «ветром перемен»: регулятор будет «стоять насмерть», храня курсовую. стабильность нацвалюты, а участники валютного межбанка потихоньку станут готовиться к достойному завершению месяца и года, исподволь копя дефицитную нацвалюту, не упуская, впрочем, случая по дешевке затариться «зеленой страховкой». Ликвидность при этом вряд ли порадует «откровениями». Равно как и значительными ревизиями цена на валюту США в наличной и безналичной формах. В пользу этого предположения свидетельствует уже четырехдневная стабильность официального курса доллара, буквально приклеившегося к отметке 7,9899 UAH/USD.
Торги безналичным долларом на валютном межбанке на 10.00 Киева в среду, 07 декабря, стартовали с уровня закрытия вторника: 8,0150/8,0200 UAH/USD. Также индицировалось стопроцентное отсутствие сделок, которое наблюдалось по сути до 10.33.
Около 10.34 Киева маржа не изменилась, а курсы «символически» приподнялись: 8,0152/8,0202 UAH/USD. При этом наблюдался приблизительный баланс спрос/предложение на фоне «символической» же ликвидности.
На 11.12 Киева курсовая конкретика на торгах «зеленым» безналом не претерпела изменений: 8,0148/8,0202 UAH/USD. При этом обороты заметно прибавили на фоне приблизительного баланса спрос/предложение.
К 11.30 на торгах долларом появились «медведи»: котировки валюты США просели к уровню 8,0143/8,0193 UAH/USD на фоне изрядно (до «нормального» уровня) выросшей ликвидности и, как это ни странно, доминировании спроса.
«Медвежий» тренд на сей раз автор склонен пояснить «официальным» индикатором состояния дел в гривневой ликвидности: остатки в нацвалюте на транзитных и коррсчетах НБУ снизились со вторничных 21 851,7 млн. грн. к нынешним 18 409,7 млн. грн.
Спустя 8 минут, около 11.38 Киева, настроение на межбанке стало «радикальнее»: доминирование предложения «ужесточилось» на фоне выросшей ликвидности. На таком фоне котировки доллара обрели новый вид: 8,0130/8,0160 UAH/USD.
К 12.00 позиция «спрос» по безналичному доллару снова понесла изрядные потери (8,0118/8,0183 UAH/USD) на фоне «нормальной» ликвидности и сохранения доминирования спроса.
На 12.25 Киева ситуацию с долларом на торгах валютного межбанка иначе, как «Крутое пике» назвать было никак невозможно: котировки «зелени» обвалились к отметке 8,0083/8,0143 UAH/USD на фоне установившегося баланса спрос/предложения и заметно просевшей ликвидности.
Рынок наличных Днепропетровска («легитимная» розница, «окна») стартовал 07 декабря с уровней: доллар – 8,010/8,055 UAH/USD, евро – 10,70/10,88 UAH/EUR, рубль – 0,256/0,262 UAH/RUB.
По сравнению с открытием вторника, 06 декабря, курс доллара по спросу потерял 1,0 коп. по предложению не изменился.
Евро по сравнению с открытием вторника по спросу вырос на 5,0 коп., по предложению прибавил 3,0 коп.
Наличный рубль в среду поутру по сравнению с дебютом вторника по спросу вырос на 10 пунктов, по предложению не изменился.
В дебюте сессии 07 декабря настроение в этом сегменте рынка было достаточно тревожным. Определить доминировавший тренд было несложно: сохранение некоторой напряженности в секторе доллара и «опаска» с недоверием к евроналу, который с ночи на вторник «обрадовал» вновь выросшими к отметке $1,3415 курсами.
Со слов руководства профильных департаментов коммбанков Днепропетровска, клиенты главным образом интересовались долларом, а также возобновившим рост «в миру» евро. Причем больше курсами продажи. И делали это без особого энтузиазма. Потенциальные клиенты продолжали «сторониться» этой СКВ. Ввиду ее «стремности» на торгах мирового форекса.
Розница и мелкий опт «неформальной» ветки рынка в Днепропетровске поутру 07-го «высветили» следующие курсы: доллар – 8,040/8,055 UAH/USD (по сравнению со стартом вторника, спрос потерял 0,5 коп., предложение не изменилось); евро – 10,70/10,77 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 06 декабря, спрос вырос на 3,0 коп., предложение стало выше на 7,0 коп.); рубль 0,257/0,260 UAH/RUB (по сравнению с открытием вторника спрос и предложение не изменились).
В дебюте сессии от 07 декабря в сегменте наблюдалась доминирование клиентского спроса при низкой ликвидности.
Оптовый сегмент «неофициального» ранка наличных Днепра в среду стартовал с уровней: доллар – 8,045/8,055 UAH/USD(по сравнению с открытием вторника, спрос и предложение не изменились); евро – 10,75/10,85 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 06 декабря, спрос и предложение прибавили по 5,0 коп.); рубль - 0,258/0,261 UAH/RUB (по сравнению с открытием вторника спрос и предложение прибавили по 10 пунктов).
В дебюте 07 декабря у оптовиков было тихо, сделки отсутствовали.
На 11.40 среды в розничном и мелкооптовом сегменте рынка наличных Днепропетровска особых перемен в ценах не произошло: доллар - 8,04/8,05 UAH/USD, евро - 10,73/10,84 UAH/EUR, рубль - 0,257/0,260 UAH/RUB. При этом здесь продолжалось удовлетворение доминировавшего клиентского спроса на фоне «низкой» ликвидности.
У оптовиков на этот час цены открытия не изменились: доллар - 8,045/8,055 UAH/USD, евро - 10,75/10,85 UAH/EUR, рубль - 0,258/0,261 UAH/RUB. Сегмент рапортовал сохранении тишины и отсутствии реальной торговли валютой.
В других регионах страны котировки тамошних рынков наличных в среду в дебюте сессии, имели нижеследующий вид. Отметим индикативный характер приведенных цифр. Поскольку ко времени выхода «Итогов» обстановка там может измениться.
