Курси валют, форекс, ціни на золото, срібло, платину. Міжнародний валютний ринок, котирування валют на валютному ринку, курс євро - долар, ієна - долар, а також фунт, юань і швейцарський франк
В среду, 03 октября, евро остается слабым. Участники торгов без оптимизма реагируют на вышедшую в Китае статистику, которая снизила аппетит к рисковым активам на рынках. Что касается евро, то ситуацию усугубляет ожидание ухудшения положения дел в Европе в части доступа к банковскому финансированию. На этом фоне к 11.00 Киева единая валюта находилась на отметке $1,2914.
Индекс PMI (Purchasing Manager’s Index, индекс менеджеров по закупкам) в сфере услуг в Китае в сентябре снизился до 53,7 пункта по сравнению с августовским показателем на уровне 56,3 пункта, передает Reuters со ссылкой на данные Национального бюро статистики КНР. Снижение индекса PMI в сфере услуг происходит из-за общего замедления роста китайской экономики, в том числе и в промышленности.
Отметим, что превышение индексом PMI значения в 50 пунктов свидетельствует об экономическом росте, в то время как значение ниже этого уровня говорит о рецессии и сжатии экономики. В то время как экономика Китая развивается и постепенно становится все более потребительски ориентированной, рынок услуг будет занимать все большее место в итоговом разделении производства и услуг, отмечают эксперты.
Европейский банковский регулятор (EBA) оставит требования к банкам на прежнем уровне, передает Reuters со ссылкой на анонимные источники. Официальные рекомендации регулятора должны быть опубликованы 3 октября. Европейские банки ранее выражали надежду, что будущие требования к их основному капиталу могут быть снижены, однако, как отмечается, волатильность на рынках заставляет Европейский банковский регулятор придерживаться первоначальных планов.
Напомним, что к июню этого года банки должны были довести долю основного капитала до 9% от рискованных активов. Подобное соотношение получило название Tier 1 и стало основным для определения стабильности финансовой организации. В январе 2013г. вступают в силу нормы банковской деятельности, известные под названием Basel III, которые потребуют от кредитных учреждений наличия до 7% основного капитала при значительном ужесточении определений основного капитала. Это означает, что даже те банки, которые смогли нарастить ранее показатель до 9% рискованных активов, могут столкнуться со значительными сложностями.
По подсчетам регулятора, европейским банкам потребуется найти до €200 млрд/ дополнительных средств, чтобы соответствовать новым требованиям. Ожидается, что следующий стресс-тест европейских банков пройдет в 2013г.
Таким образом, проблемы недостаточности капитала для европейских банков вновь становятся острыми. Это в свою очередь может породить волну недоверия в банковском секторе и, как результат, вызвать очередной виток кризиса ликвидности. А на фоне европейского долгового кризиса и недоверия со стороны банков к правительствам южных стран региона нехватка ликвидности может больно ударить по фундаменту евро. Впрочем, при этом сама валюта может на этом фоне пользоваться спросом - банки Старого Света начнут возвращать капитал с внешних рынков на свой, европейский, покупая валюту.
Курс евро/доллар на 09.25 Киева упал до уровня $1,2875. Давление на курс евро оказывает снижение спроса на рисковые инструменты и повышение спроса на такой надежный инструмент как доллар. Этому, в частности, способствуют слабые экономические данные в Китае и Австралии. Курс австралийского доллара упал до уровня $1,0200, минимального с 6 сентября.
Индекс деловой активности в Китае за сентябрь снизился с уровня 56,3 до 53,7. Торговый дефицит в Австралии оказался самым значительным за три с половиной года.
Вследствие выходного дня в Китае и Южной Корее активность инвесторов на рынке форекс относительно невысока.
03-го внимание инвесторов будет направлено на публикации данных об уровне деловой активности в сфере услуг в странах Европы и в США и данных о количестве новых рабочих мест в частном секторе в США. Сегодня также ожидается публикация протокола последнего заседания Комитета открытого рынка ФРС США.
В среду, 03 октября, евро ослаб - на 07.30 Киева его курс составил $1,2900. На единую валюту продолжают давить ожидания серьезных проблем в Греции, и они постепенно оправдываются.
В Греции неудачей завершились переговоры с тройкой международных кредиторов о сокращении расходов на €2 млрд. в 2013-2014гг., передает Reuters со ссылкой на анонимный источник, осведомленный о ходе переговоров. «Эксперты тройки кредиторов не уверены в эффективности некоторых мер в рамках структурных реформ», - отметил источник. По его словам, особую озабоченность кредиторов вызывают преобразования в системе здравоохранения. Однако переговоры идут в позитивном ключе, и подписание договоренностей ожидается к концу текущей недели. При этом, однако, по сообщениям других источников, подобный срок является «чрезмерно оптимистичным и почти недостижимым».
Всего в 2013-2014гг. Греции необходимо сократить расходы бюджета на €12 млрд., из которых экономия в 10 млрд евро уже получила одобрение кредиторов. Министр финансов Греции Яннис Стурнарас на вопрос о том, возможно ли достижение компромисса до саммита ЕС 18 октября, ответил, что придется подождать.
По сообщениям анонимных источников, переговоры Афин с тройкой кредиторов осложняются разногласиями в их лагере, а именно между ЕС и МВФ. Если в Брюсселе готовы дать Греции время на дальнейшие преобразования и восстановление экономики, то в МВФ выступают за реструктуризацию и сокращение Грецией своей задолженности. Если стороны не достигнут договоренности к 8 октября, страна рискует не получить очередной транш финансовой помощи в размере свыше €30 млрд. и объявить дефолт.
С мая 2010г. ЕС, ЕЦБ и МВФ вложили в Грецию свыше €240 млрд. Экономика страны пятый год подряд пребывает в рецессии. Проект бюджета на 2013г. предусматривает ее дальнейшее сокращение на 3-4%. Таким образом, можно констатировать, что план тройки международных кредиторов провалился. Греция продолжает пребывать в преддефолтном состоянии, а инвестиционная активность в стране сошла на нет: у самих греков денег на строительство новой экономики нет, внешние же инвесторы настолько напуганы происходящими процессами, что об их инвестициях можно забыть на ближайшие годы.
Похоже, уже в ближайшие месяцы Греция будет-таки изгнана из зоны евро. Однако держателям единой валюты это станет поводом скорее для эйфории, впрочем, очень краткосрочной. Со временем игроки осознают, что Испания уже очень далеко зашла по греческому пути, а по пятам за ней идет и Италия.
Стоимость драгоценных металлов по итогам торгов во вторник, 02 октября, в Нью-Йорке изменилась разнонаправленно. Официальные спотовые цены составили: на золото - $1775,4 за унцию (-0,05%), серебро - $34,72 за унцию (-0,09%), платину - $1682 за унцию (-0,06%), палладий - $656 за унцию (+1,24%).
В начале недели цены на золото достигли нового рекордного максимума в евро - €1386 за унцию. В долларовом эквиваленте цена составила $1791 за унцию, что является максимальным уровнем с ноября прошедшего года. Рост на рынке золота был вызван комментариями главы ФРБ Чикаго Чарльза Эванса, заявившего, что утвержденные меры валютного стимулирования сделали недостаточно. Кроме того, глава ФРС Бен Бернанки выразил озабоченность слабыми темпами экономического роста в США, что стало сигналом о возможности дополнительных покупок облигаций. Наконец, Резервный банк Австралии неожиданно снизил процентные ставки, объяснив этот шаг (помимо всего прочего) ростом неопределенности в отношении краткосрочных перспектив экономики Китая. На этом фоне представляется целесообразным ожидать дальнейшего сокращения ставок и со стороны КНР, полагают аналитики Commerzbank. В условиях ультрамягкой монетарной политики и неослабевающего долгового кризиса в Европе спрос на золото как средство сбережения и альтернативу валюте останется на высоком уровне, на что указывает неуклонный приток средств в ETF по желтому металлу. В начале этой недели объем вкладов в такие фонды увеличился на 3 т, приблизившись к рекордному максимуму предшествующей недели. На текущей торговой пятидневке дальнейший импульс к росту вкладов в фондах может придать решение международного рейтингового агентства Moody’s о кредитном рейтинге Испании, заключили аналитики.
На 07.00 Киева в среду, 03 октября, фьючерсы на золото находились на отметке $1775,4 за унцию (-0,01%), серебро - $34,66 за унцию (-0,02%), платину - $1676,1 за унцию (-0,65%), палладий - $648 за унцию (-0,95%).
Курс евро/доллар вырос на американской сессии до отметки $1,2965, однако к закрытию дня скорректировался к уровню $1,2915. Дилеры отмечают, что поддержку курсу евро оказывают спекуляции о том, что Евроцентробанк объявит в ближайшее время о покупках государственных облигаций Испании и других стран. Подобные настроения были охлаждены заявлением премьер-министра Испании о том, что страна не будет спешить с обращением за финансовой помощью к ЕС.
Кроме того, внимание инвесторов по-прежнему сосредоточено на таких важных событиях этой недели, как очередное заседание Управляющего Совета ЕЦБ, а также публикация обзора состояния рынка труда США. Эти события всегда являются ключевыми для оценки дальнейшего поведения инвесторов на финансовых рынках.
Курс австралийский доллар/доллар США продолжил падение и достиг отметки $1,0250, что на 120 пунктов ниже вторничного максимума. Давление на курс австралийского доллара оказывает решение Резервного Банка Австралии от 02-го понизить уровень основной процентной ставки. Дилеры отмечают, что значительное падение курса австралийского доллара способствует закрытию длинных позиций и по другим рисковым инструментам.
Россия
Средневзвешенный курс доллара на единой торговой сессии в Белокаменной расчетами tomorrow по состоянию на 11.30 мск. 03 октября вырос на 5,94 копейки и составил 31,1944 RUB/USD.
Украина
Курс гривни на межбанковском валютном рынке после укрепления в понедельник на 0,1 коп. во вторник укрепился на 0,1 коп. до 8,1490 UAH/USD. Об этом сообщили участники валютного рынка. По их словам, торги на межбанке открылись в диапазоне 8,1460-8,1540 UAH/USD, к 11.00 котировки составили 8,1477-8,1527 UAH/USD. К 11.50 цены сузили спрэд 8,1480-8,1520 UAH/USD. К 13.00 курс снизился (8,1470-8,1513 UAH/USD) и к концу торгов вышли к отметке 8,1475-8,1518 UAH/USD. Большинство сделок, по оценкам участников рынка, было заключено по курсу, близкому к 8,1490 UAH/USD. Национальный банк на рынок не выходил, делегировав это своему верному «вассалу» Ощадбанку, появившемуся на торгах около 11.45 Киева с «неформальной» долларовой интервенцией по курсу 8,150 UAH/USD.
С начала года курс гривни на межбанке снизился на 1,36% с 8,0400 UAH/USD до 8,1490 UAH/USD. Как сообщалось, за 2011 год курс гривни на межбанке снизился на 0,94% с 7,9650 UAH/USD до 8,0400 UAH/USD. За 2010 год курс гривни на межбанке укрепился на 0,19% с 7,9800 UAH/USD до 7,9650 UAH/USD.
На Depo рынке 02 октября гривна overnight котировалась банками по 5,0/10,0%, доллар - по 2,0/5,0%. Месячные ресурсы составляли - UAH: 17,0/25,0% и USD: 4,0/7,0%.
Говоря формальным языком, для вторничной пролонгации вялой ревальвации гривны относительно валюты США на торгах межбанковского рынка было две причины: некоторое «сжатие» гривневой ликвидности, о которой дали понять просевшие с уровня 22 765,2 млн. грн. к отметке 20 286,2 млн. грн. остатки в нацвалюте на транзитных и коррсчетах регулятора, а во-вторых, коррекция доллара на мировом форексе, подтвержденная снижением одноименного индекса USDX, являющимся отражением его курса к корзине из шести основных конкурентов, с уровня 79,82 к отметке 79,54 или на 0,35%.
Однако, потери более, чем 2,5 млрд. грн. с коррсчетов НБУ «не заметил» рынок Depo, где ставки по гривневым кредитам overnight вот уже две недели не покидают уровень 5,0/10,0% годовых, а верить в интегрированность отечественного валютного рынка в мировой форекс может лишь неисправимый оптимист из неофитов.
Наконец, если с гривневой ликвидностью наметилась некоторая «напряженка», на кой, извините, ляд на торги валютного межбанка, грозившие безо всякого вмешательства завершиться ценами понедельника, пришел с «неформальной» долларовой интервенцией по «вчерашнему» курсу 8,150 UAH/USD верный «вассал» регулятора? Чтобы снизить итоговую цену «зеленого» безнала еще на «дежурные» 0,1 коп.? Или успеть «срубить» немного денег, пока дают?
Полагаю, логика в курсовой динамике безналичной пары доллар-гривня начала подобно шагреневой шкуре сжиматься с дебюта нынешнего лета, когда «под соусом» борьбы за стабильность нацвалюты и предотвратить масштабную скупку «зелени», Нацбанк увеличил обязательный для всех банков объем резервирования средств. С июня общий объем этого гривневого НЗ вырос с 17 млрд. до 26 млрд. грн. – исторический максимум. Как результат, многие финансовые институты, не имеющие доступ к дешевому рефинансированию, попросту заморозили мертвым капиталом на своих счетах почти всю имеющуюся в наличии нацвалюту.
С другой стороны, позволив работать «на тэрэнах Украины» нескольким системным банкам Европы и России, регулятор и Антимонопольный комитет подложили изрядную свинью отечественной кредитно-денежной системе. Если раньше зарубежные «мамки» охотно ссужали пребывающих «в степях Украины» «дочек» ресурсами, с некоторых пор «родители» принялись «откачивать» «излишки» «на родину».
Иначе говоря, в преддверии выборов наши коммбанки столкнулись с ощутимой нехваткой как гривневых, так и СКВ-ресурсов. Натурально, исключение составляют близкие ко двору финансовые институты.
Отсюда, собственно, проистекает запредельный рост депозитных ставок как в нацвалюте, так и в СКВ. Лишенным и той и эдакой ликвидности банкам не остается иного пути, как «заманивать» население высокими депозитными процентами.
Полагаю, это лишь вершина сооруженного командой проФФесионалов финансового айсберга, за которым, как говорит история подобных тенденций, как правило, следует ускоренная девальвация нацвалюты. Предыдущие сюжеты с «рукотворным» гривнедефицитом неизбежно заканчивались падение курса гривни. Пример ревальвационного, на гривнедефиците, экзерсиса 2008 года завершился скачком курса доллара к поздней осени практически до отметки 9,0 UAH/USD.
Собственно, только что изложенное должно в известной степени прояснить ситуацию, в которую стараниями гг. Арбузова и Азарова попала финансовая система Украины. С тем, чтобы мы не сильно удивлялись «неожиданными» результатами исходов торгов на рынке безналичного и наличного доллара.
К слову, ликвидность на торгах «зеленым» безналом на торгах вторника выросла.
В частности, общий объем продажи иностранной валюты (в долларовом эквиваленте) на торгах 02-го по сравнению с понедельником несколько вырос, поднявшись с уровня $1593,8 млн. к отметке $1674,3 млн., стал «тяжелее» и объем продажи долларов США, поднявшись во вторник с уровня $939,0 млн. к отметке $1174,9 млн.
Выросли обороты и в торгах наличным долларом. Последний, от греха подальше, начали пытаться скупать с большим рвением, подняв цену на него и попутно вызвав баксодефицит.
Рост цен «зеленой» «налички» на «неформальных» ветках рынка наличных Украины зафиксирован практически везде: от Львова до Донецка и от Харькова до Днепропетровска.
Впрочем, по порядку.
Торги 02 октября в мелкооптовом и розничном сегменте рынка наличных Днепропетровска завершилась уровнями: доллар – 8,170/8,185 UAH/USD, евро – 10,52/10,62 UAH/EUR, рубль – 0,2615/0,2640 UAH/RUB.
В течение вторника биды и офера розничного доллара не изменились.
По сравнению с закрытием понедельника, спрос на розничную «зелень» не претерпел изменений, предложение выросло на 0,5 коп.
Со слов дилеров днепропетровской розницы, в течение вторника в сегменте доминировал клиентский спрос, сменивший наблюдавшуюся здесь с 26 сентября «двустороннюю» торговлю «зеленью». Причем, привлекает внимание то обстоятельство, что выросшие на полкопейки офера отнюдь не остановили покупки населением и мелким бизнесом наличной заокеанской валюты. Во всяком случае, несмотря на «одностороннюю» торговлю долларом, итоговая ликвидность от 02-го заслужила оценку «четыре».
«Четверку» поставили своей работе во вторник и дилеры оптового сегмента «неформальной» ветки рынка наличных Днепропетровска, констатировав изрядный прогресс по сравнению с «посредственными» результатами понедельника.
Не исключено, что «ренессансу» способствовала торговля оптовыми партиями «зелени» в условиях приблизительного баланса спрос/предложение, обеспечивая ликвидность бонусами.
В этом контексте интересно заметить, что в течение вторника спрос и предложение оптового доллара прибавили по полкопейки. С другой стороны, по сравнению с закрытием понедельника, спрос на оптовый доллар вырос на копейку, офера «потяжелели» на полкопейки.
Итоги «двусторонних» торгов оптовыми партиями доллара в Днепропетровске, завершившись уровнями 8,175/8,185 UAH/USD, невольно подтвердили вышеизложенный вывод о «дурацком», извините, положении, в которое попала отечественная финансовая система, испытывающая одновременную нехватку гривневых и твердовалютных ресурсов.
Меж тем оптовый евронал завершил торги вторника уровнями: 10,50/10,60 UAH/EUR, с одной стороны констатировав внутридневные двухкопеечные привесы по обеим позициям, с другой, по сравнению с закрытием понедельника, спрос и предложение оптового евро прибавили по 5,0 коп.
Ввиду того, что спрос и предложение оптового доллара в течение вторника выросли на 0,5 коп., первую причину внутридневного «бычьего» тренда пары евро-гривня мы обнаружили сразу.
За второй придется идти на мировой валютный рынок.
Стало быть, чтобы окончательно расставить все точки над «i» в этом вопросе, нам надлежит наведаться на мировой форекс, чтоб в анализе динамики пары евро-доллар снять все вопросы и окончательно прояснить ситуацию.
Как оказалось, в течение украинской части форекса вторника (08.00-18.00 Киева) кросс-курс пары евро-доллар вырос с уровня $1,2915 к отметке $1,2935. Став «тяжелее», таким образом, на «скромные» 20 пунктов.
Таким образом, второй источник внутридневного роста оптовой пары евро-гривня «в степях Украины» мы также нашли довольно быстро.
Однако, несмотря на столь оперативное прояснение ситуации, покидать мировой валютный рынок мы не будем — надеюсь, небезынтересными будут «нюансы» хроник вторника пары евро-доллар и остальных валют «первой категории» (фунт и иена), способных повлиять на настроения кросс-курса евро-доллар.
Стартовав на азиатской сессии с уровня $1,2885, кросс-курс евро-доллар до 03.00 Киева не изменялся, инициировав с указанного часа медленный, «ступенчатый», в рамках пресловутой «технологии» «курсовой пилы» рост, который заметно ускорился после 11.00.
В результате ралли, евро сумел пересечь финишную черту украинской сессии форекса на цифре $1,2935 и «отметиться» около 18.30 на локальном максимуме ($1,2965).
Натурально, на этом пике пара евро-доллар не задержалась, попав «под коррекцию», однако сохранила внутридневной «положительный» «привес», успокоившись уже на американской сессии и с 18.45 по сути не покидая отметку $1,2945, в «окрестностях» которой совершала «ленивые» низкоамплитудные колебания… Впрочем, это уже другая история. А нам предстоит сделать привычную работу — попытаться по-возможности правдоподобно пояснить все только что изложенное с помощью профильных гуру.
Во вторник, 02 октября, евро торгуется нейтрально. К 12.30 Киева его курс составил $1,2910. В целом евро силен на слабом долларе, но от более активного роста европейскую валюту сдерживают свои собственные проблемы. Для доллара США определяющим дальнейшее направление стало заявление главы Федеральной резервной системы (ФРС) Бена Бернанки.
ФРС США обеспокоена медленными темпами роста американской экономики - такую позицию высказал глава регулятора Бен Бернанки на заседании Economic Club of Indiana.
«В настоящий момент мы наблюдаем рост экономики, - отметил он. - Увеличивается количество рабочих мест. Мы ожидаем, что экономика и далее будет расти, и не видим признаков рецессии. Вместе с тем экономика растет недостаточно быстро для того, чтобы снизился уровень безработицы, и это беспокоит ФРС».
Таким образом, отметил глава ФРС, программа покупки облигаций, ранее подвергшаяся сильной критике, остается главным средством поддержания роста экономики. В своем выступлении Б.Бернанки указал, что ФРС по-прежнему придерживается «двойного обязательства» - поддерживать рост экономики и сохранять низкий уровень инфляции. «Нашей целью является обеспечить каждого американца работой и сделать рост цен максимально низким», - подчеркнул он.
Заявление главы ФРС говорит о том, что служба и дальше продолжит печатать доллары, даже несмотря на то что подвергается критике. Похоже, это единственный способ стимулировать экономический рост США на текущий момент. Но политика ФРС нацелена не только на текущую конъюнктуру, но и на дальнейшее будущее. А впереди ожидается существенный рост инфляции доллара и намного более низкий его курс.
Курс доллара к евро снижается в ходе торгов вторника на фоне опасений инвесторов относительно обесценивания американской валюты в случае продолжительных сроков экономического стимулирования экономики США Федрезервом.
По состоянию на 13.20 Киева доллар опустился до $1,2910 за евро против $1,2888 к концу предыдущей торговой сессии.
К японской валюте доллар укрепился до ¥78,08 за доллар против ¥78,02 на закрытии торгов понедельника.
Курс доллара к корзине шести валют стран - основных торговых партнеров США уменьшился на 0,13% - до 79,71 пункта.
Накануне глава ФРБ Чикаго Чарльз Эванс заявил, что третий этап программы количественного смягчения продлится до конца 2013 года, так как улучшения на рынке труда будут заметны только через год. ФРС планирует тратить на выкуп ипотечных облигаций $40 миллиардов ежемесячно.
Рост курса евро связано также с сохраняющимися у инвесторов ожиданиями запроса Испании на финансовую помощь.
Если страна все-таки решится обратиться за помощью, для евро этот шаг будет позитивен. Уменьшатся риски распада еврозоны.
В ходе торгов вторника наблюдается резкий рост курса доллара к иранскому риалу, который теряет больше 2% и обновил исторический минимум в 35,5 тысячи риалов за доллар. За текущий год иранская валюта потеряла более 80% стоимости и, как считают аналитики, может продолжить падение.
Спустя час пара евро-доллар выросла на европейской сессии к 14.30 Киева до уровня $1,2931.
Курс евро/фунт поднялся до отметки £0,8006.
Курс евро/йена вырос до уровня ¥101,05.
Поддержку курсу евро оказывают рост фондовых индексов, цен на нефть и снижение доходности испанских облигаций. На рынке ждут, когда же Испания попросит финансовой помощи у Евросоюза.
В то же время премьер-министр Испании вопреки появившимся слухам заявил 02-го, что он не будет просить о помощи на предстоящих выходных.
Курс австралийского доллара после падения во вторник до уровня $1,0289, минимального с 7 сентября, стабилизировался выше отметки $1,0300. Давление на курс оказывает вторничное решение Резервного банка Австралии уменьшить основную процентную ставку на 0,25% до уровня 3,25%.
На этой неделе внимание участников рынка будет направлено на заседания Банка Англии, ЕЦБ и Банка Японии. В пятницу выйдут важные данные обзора рынка труда в США. На рынке говорят, что вышедшее 02-го высокое значение индекса промышленных цен в еврозоне несколько уменьшает вероятность снижения ставки ЕЦБ.
Индекс промышленных цен (PPI) в Европе(17) за август +0,9% за месяц, +2,7% за год (прогноз +0,3% за месяц, +2,2% за год, предыдущее значение +0,4% за месяц, +1,8% за год).
Стало быть, европейская валюта во вторник получила еще один небольшой повод для роста. Данные по ценам производителей были благоприятно восприняты инвесторами. На динамику доллара продолжают давить обещания Бернанки.
Евро во второй половине дня на Forex продолжает рост против доллара и поднимается на 0,33%, до уровня $1,2928. В центре внимания валютных трейдеров по-прежнему Испания. По нашим данным, страна готова обратиться за финансовой помощью Евросоюза в предстоящие выходные, но Германия попросила Мадрид подождать. Кроме того, нельзя не отметить, что накануне позитивным моментом были относительно успешные итоги стресс-тестов испанских банков. В Moody's заявили, что предстоящая рекапитализация испанских банков позитивна для рейтингов страны, но при этом она может оказаться недостаточной.
Поддержку евро получил во вторник со стороны данных по ценам производителей. Показатели продемонстрировали рост на 0,9% в месячном и на 2,7% в годовом соотношении.
С технической точки зрения, на четырехчасовом срезе пара евро-доллар торгуется в «боковике» и наметилась тенденция к умеренному повышению, но движение вверх ограничено устойчивым сопротивлением $1,2960. Отсюда вывод: набраться терпения и пока лучше оставаться вне рынка и дождаться выхода пары из диапазона $1,2880–1,2960.
В отношении японской иены евро во вторник растет в середине торгов до ¥101,01 (+0,5%). Против швейцарского франка «европеец» торгуется на уровне 1,21 (+0,08%).
На доллар США продолжает оказывать давление выступление главы ФРС Бена Бернанки, который сообщил о дальнейшем стимулировании регулятором экономики страны. Во вторник к 15.30 Киева пара USD/JPY торгуется на уровне ¥78,13 (+0,18%), пара USD/CHF в то же время опускается на 0,27%, до 0,9359.
Интересной динамикой во вторник отличалась пара AUD/USD. После решения Резервного банка Австралии снизить уровень основной процентной ставки с 3,5% до 3,25% курс «осси» упал на 0,36%, до $1,0318.
Полагаю, к вышеизложенному нам добавить нечего: пока сюжет для пары евро-доллар стараниями Бернанки со товарищи складывается именно так, как мы и предполагали: за счет слабости валюты США, которую «обеспечивает» третий раунд количественного смягчения, евро имеет изрядные шансы в обозримой перспективе дотронуться до таргета $1,35. В том, что QE3 уже работает, можно убедиться на сайте ФРБ Нью-Йорк. С 14 сентября Федрезерв ведет покупки ипотечных бумаг и уже выкупил бумаг на $20,1 млрд., до 11 октября планируется выкупить бумаг на $37 млрд. Соответственно, дополнительная долларовая ликвидность начала поступать на рынки, что должно начать играть против доллара.
Ситуация, напомним, может осложниться намеченным с 15-го размещениям нот Казначейства США, обыкновенно сопровождаемых укреплением валюты Америки, однако, думается, это «временные трудности роста».
Кроме того, нелишне напомнить о некоторых «кухонных» «нюансах» этого сюжета.
В частности, в то время как участники валютного рынка обсуждают вопрос о том, будет ли Испания просить о предоставлении или все же этого не случится, евро продолжает торговаться с достаточно позитивным настроем, демонстрируя потенциала для развития восходящей динамики. В этом контексте, думается, нелишне подчеркнуть, что, несмотря на неважные отношения автора с техническим анализом, именно «с технической» точки зрения стабилизация пары евро-доллар выше 200-дневной скользящей средней стала «бычьим» «маячком», и, если единой валюте удастся пробиться выше уровня $1,2960, можно будет рассчитывать на дальнейший рост в направлении отметки $1,3178/$1,3285. Что, несомненно, уже близко к нашему таргету $1,35…
Вот таким был информационный фон, на который кросс-курс евро-доллар реагировал в течение указанного временного промежутка адекватно, хотя на европейской сессии и не без «нервов».
Полагаю, мы достаточно подробно пояснили поведение пары евро-доллар на мировом форексе, на которое весьма сообразно «ответил» оптовый сегмент рынка наличных Днепропетровска.
Уточним, что, по-прежнему избегая работы с евро, в этот вторник, дилеры мелкого опта и розницы в течение 02 октября, констатировали двухкопеечный рост бидов и оферов этой СКВ: 10,52/10,62 UAH/EUR.
Двигающийся обыкновенно с евро «параллельными» курсами оптовый российский рубль, на сей раз вел себя «законопослушно», прибавив в течение вторника по спросу и по предложению по 10 пунктов.
Торги 02 октября здесь завершились ценами 0,262/0,265 UAH/RUB.
По сравнению с закрытием понедельника, биды и офера оптового рубля прибавили по 20 пунктов.
Со слов дилеров опта, ликвидность в секторе рубля 02-го была «низкой».
Резюмируя вышеизложенное, отметим: в целом же, общая ликвидность оптового рынка наличных во вторник заметно улучшила посредственную сессию 01-го, оказавшись на «хорошем» уровне.
Наличный евро («черная» розница и мелкий опт) к вечеру 02 октября в Днепропетровске пытались работать по выросшим с закрытия понедельника на 4,0 коп. бидам и оферам.
Котировки российской валюты (розница) к финишу торгов 02 октября по спросу выросли на 5 пунктов, по предложению не изменились.
Складывается впечатление, что напряжение на торгах «зеленым» безналом в частности и на отечественном валютном рынке, в общем, нарастает. Рукотворные ревальвационные экзерсисы посредством манипулирования денежной ликвидностью, как правило, заканчиваются обвалом курса нацвалюты. И, похоже, опыт предыдущих ревальвационных проектов нынешние власти ничему не научил.
Впрочем, представляется, участники более «рыночного» «неформальной» ветки рынка наличных, уже» сделали выводы», наращивая рост спроса на американскую валюту и отчасти перестав считаться с ее выросшей ценой.
Ликвидность здесь пока оставляет желать лучшего, но тренд очевиден, а искусственно вызванная нехватка доллара в кассах банков, еще больше подхлестнет ажиотаж.
Не исключено, что активизация «зеленых быков», как это уже было в текущем году, получит экспансию с рынка наличных на «зеленый» безнал. В условиях очевидной разбалансировки отечественной финансовой системы, пребывающей в ручном управлении лиц сомнительной квалификации, развитие этого сюжета может привести к повторению сценария весна-лето-осень-2008, когда удержание и ревальвация курса нацвалюты «аукнулась» изрядной ее девальвацией и административными мероприятиями регулятора.
Таким образом, как и предполагалось ранее, ко вторнику 02-го сформировался очевидный «бычий» тренд наличного доллара на фоне пока еще относительной пассивности «зеленого» безнала. В дальнейшем ситуация из-за приближения выборов будет характеризоваться ростом волатильности и высоковероятным началом ажитаций.
Торги безналичным долларом на валютном межбанке на 10.00 Киева в среду, 03 октября, виртуально стартовали с уровня закрытия вторника: 8,1475/8,1518 UAH/USD и таковыми безоборотно оставались до 10.30 Киева.
Около 10.30 котировки доллара на межбанке, не меняя свою «виртуальную сущность», заметно сузили спрэд: 8,149/8,151 UAH/USD.
После часа очень вялого топтания на месте с низкой ликвидностью около 11.23 на межбанке появился «вассал» со своей интервенцией по прежнему курсу (8,150 UAH/USD), уронив цены к отметке 8,148/8,150 UAH/USD на фоне доминирования спроса и «плинтусовой» по сути ликвидности.
Чем руководствовался регулятор, отправляя Ощадбанк с «неформальной» интервенцией на межбанк, непонятно: судя по динамике гривневых остатков на транзитных и коррсчетах НБУ (снижение с уровня 20 286,2 млн. грн. к отметке 18 376,2 млн. грн.) ликвидность нацвалюты не сулила никаких «бычьих неприятностей» паре доллар-гривня. А поди ж ты: похоже, на Институтской уже подобно небезызвестной вороне, зеленых кустиков боятся.
К 12.02 Киева котировки безналичного доллара расширили спрэд, по сути оставаясь на месте (8,147/8,151 UAH/USD) в сопровождении ликвидности «ниже среднего» и доминирования спроса.
Полагаю, ставшая более широкой маржа на фоне угасания ликвидности – недвусмысленный «намек» на скорое сворачивание торговли «зеленым» безналом.
Последние в эту среду были на редкость скучными и по сути завершились около 12.32 курсами 8,1490/8,1505 UAH/USD.
Рынок наличных Днепропетровска («легитимная» розница, «окна») стартовал 03 октября с уровней: доллар – 8,140/8,165 UAH/USD, евро – 10,45/10,65 UAH/EUR, рубль – 0,260/0,264 UAH/RUB.
По сравнению с открытием вторника, 02 октября, курс доллара по спросу не изменился, по предложению просел на 0,5 коп.
Евро по сравнению с открытием вторника по спросу не изменился, по предложению подскочил на 10,0 коп.
Наличный рубль в среду поутру по сравнению с дебютом вторника по спросу и по предложению не изменился.
В дебюте сессии 03 октября настроение в этом сегменте рынка было достаточно напряженным. Определить доминировавший тренд было несложно: сохранение некоторой эйфории в секторе ожидающего очередной раскачки «лодки валютного рынка» спекулянтами на фоне обострения «монетаризма» на Институтской доллара и «опаска» с недоверием к евроналу, который с ночи на среду «обрадовал» возобновлением снижения кросс-курса евро-доллар к отметке $1,2900.
Со слов руководства профильных департаментов коммбанков Днепропетровска, клиенты главным образом интересовались долларом, и возобновившим коррекцию «в миру» евро. Причем, больше курсами продажи. И делали это без особого энтузиазма. Потенциальные клиенты продолжали «сторониться» этой СКВ. Ввиду ее «стремности» на торгах мирового форекса.
Розница и мелкий опт «неформальной» ветки рынка в Днепропетровске поутру 03-го «высветили» следующие курсы: доллар – 8,170/8,185 UAH/USD (по сравнению с открытием вторника спрос и предложение не изменились); евро – 10,50/10,60 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 02 октября, спрос и предложение не изменились); рубль - 0,261/0,264 UAH/RUB (по сравнению с открытием вторника спрос и и предложение не изменились).
На открытии торгов 03-го в розничном сегменте наблюдалась тишина, реальная работа отсутствовала.
Оптовый сегмент «неформальной» ветки рынка наличных Днепра в среду стартовал с уровней: доллар – 8,170/8,185 UAH/USD (по сравнению с открытием вторника спрос не изменился, предложение прибавило 0,5 коп.); евро – 10,50/10,60 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 02 октября, спрос и предложение прибавили по 2,0 коп.); рубль - 0,261/0,264 UAH/RUB (по сравнению с открытием вторника спрос и предложение не изменились).
В дебюте сессии от 03 октября в оптовом сегменте наблюдалась тишина: реальные сделки отсутствовали.
Около 11.38 розничный и мелкооптовый сегмент «неформальной» ветки рынка наличных Днепропетровска констатировал сохранение цен открытия (доллар - 8,170/8,185 UAH/USD, евро - 10,50/10,60 UAH/EUR, рубль - 0,261/0,264 UAH/RUB) на фоне инициации работы по удовлетворению клиентского спроса с «нормальной» ликвидностью.
Оптовики Днепра на этот час рапортовали о прежних ценах (доллар - 8,175/8,185 UAH/USD, евро - 10,50/10,60 UAH/EUR, рубль - 0,261/0,264 UAH/RUB) и о сохранении тишины по части реальных сделок.
В других регионах страны котировки тамошних рынков наличных в среду в дебюте сессии, имели нижеследующий вид. Отметим индикативный характер приведенных цифр. Поскольку ко времени выхода «Итогов» обстановка там может измениться.
