Курси валют, форекс, ціни на золото, срібло, платину. Міжнародний валютний ринок, котирування валют на валютному ринку, курс євро - долар, ієна - долар, а також фунт, юань і швейцарський франк
В понедельник, 03 декабря, ближе к полудню, евро пользуется спросом. Хорошие новости поступают со всех фронтов, и на этом фоне пользуются спросом рисковые активы. К 11.30 Киева курс евро составил $1,3040.
В Китае в ноябре PMI (индекс менеджеров по закупкам) в промышленности составил 50,6, передает Reuters со ссылкой на Национальное статистическое бюро КНР. Это стало максимальным показателем за последние семь месяцев. В октябре PMI достиг отметки в 50,2 пункта. Эксперты британского банка HSBC оценили PMI в КНР в 50,4 пункта. Это означает, что рост промышленного производства в ноябре 2012г. ускорился впервые за более чем годичный период.
Напомним, значение индекса PMI выше 50 пунктов свидетельствует об экономическом росте, в то время как показатели ниже 50 - о стагнации экономики. Позитивные данные из Китая позволили рынкам разогреться. Позднее инициативу перехватила Греция.
27 ноября министры финансов еврозоны (Еврогруппа) и представители МВФ выработали программу сокращения долговой нагрузки на Грецию. Кредиторы Афин договорились принять ряд мер, которые сократят внешний долг страны на €40 млрд, сведя его к 2020г. до 124% ВВП. В рамках инициативы к середине декабря 2012г. будет выкуплена часть госдолга страны для его последующего погашения.
Чтобы получить около €30 млрд от еврозоны и МВФ, Греция должна к 13 декабря выкупить долговые обязательства у частных инвесторов. Из общего объема облигаций в €63 млрд, принадлежащих частным инвесторам, пенсионным фондам принадлежит долгов на €8 млрд, и они не будут участвовать в программе выкупа.
Для всех остальных частных держателей Греция в понедельник объявила оферту. Страна официально заявила о намерении выкупить собственные гособлигации через обмен на шестимесячные бумаги Европейского фонда финансовой стабильности (EFSF) на сумму до €10 млрд. Приглашение инвесторам к обмену действительно до 7 декабря 2012г. Обмен будет реализован посредством «голландского» аукциона, сообщает Минфин Греции. Цель выкупа гособлигаций, о котором было объявлено на прошлой неделе, - сократить госдолг республики на €20 млрд.
Игроки позитивно оценили финал очередного раунда "греческой трагедии". Впереди технические процедуры, и, скорее всего, уже в следующем году Греция окончательно сойдет с первых полос ведущих деловых изданий. Зона евро постепенно возвращает доверие инвесторов. А в 2013г. мир и вовсе увидит экономический рост в объединенной Европе. Об этом, в частности, свидетельствуют и котировки евро выше $1,300.
Курс доллара США к евро снизился в понедельник до минимального уровня за шесть недель на опасениях, что американские законодатели не смогут предотвратить наступление «бюджетного обрыва» в США. Белый дом и лидеры республиканцев обменялись в пятницу очередными взаимными обвинениями, однако пока ни одна из сторон не показывает реальной готовности к компромиссам по налоговым и бюджетным вопросам, чтобы предотвратить наступление «бюджетного обрыва».
Стоимость американской валюты к евро снизилась к 07.20 Киева до $1,3036 по сравнению с $1,2986 на закрытие рынка в пятницу. Ранее в ходе торгов курс доллара опускался до $1,3047 за евро - минимума с 23 октября.
Курс доллара США снизился относительно иены до ¥82,41 против ¥82,48 в пятницу.
Евро подорожал в иене и торгуется на уровне ¥107,41 по сравнению с ¥107,11 по итогам предыдущих торгов.
Евро начал новый месяц с заметного прироста. В понедельник, 03 декабря, на него наблюдается заметный спрос. К 06.30 Киева курс европейской валюты установился на отметке $1,304. За выходные на рынке накопились как плохие новости, так и хорошие. Рынок отдает предпочтение последним.
Международное рейтинговое агентство Moody's Investors Service понизило долгосрочный кредитный рейтинг Европейского стабилизационного механизма (ESM) с ААА до Аа1, прогноз – «негативный». Наряду с этим Moody's понизило предварительный долгосрочный рейтинг программы выпуска облигаций Европейского фонда финансовой стабильности (EFSF) с (Р) Ааа до (Р) Аа1, прогноз по данному рейтингу также «негативный».
Решение экспертов агентства обосновано недавним понижением кредитного рейтинга Франции с ААА до Аа1 (страна является ключевым участником программ еврозоны), а также ростом кредитных рисков, которые, по мнению экспертов агентства, существуют для других крупных стран-участниц обеих программ.
Вместе с тем в Moody's подчеркивают, что ESM и EFSF сохраняют крайне высокий уровень кредитоспособности, который формируют два фактора. Во-первых, низкая долговая нагрузка: ESM может позволить максимальный объем заимствований на сумму до €500 млрд., в то время как обеспечен подписным капиталом в €700 млрд. Однако в случае с EFSF избыточность долговой нагрузки составляет уже 165%.
Во-вторых, сохраняющаяся высокая кредитоспособность участников, за чей счет может быть обеспечен приток капитал в страны еврозоны, для которых закрыт доступ на международный рынок капитала или же капитал доступен на условиях повышенной стоимости (ставок доходности).
Спасение Греции необходимо для стабилизации всей еврозоны. Такое мнение высказала канцлер ФРГ Ангела Меркель, передает Associated Press. Канцлер подчеркнула, что дальнейшая помощь Афинам в интересах Германии, поскольку это помогает избежать краха зоны евро. «Я продолжу делать то, что приносит Германии и Европе пользу, и при этом не грозит неприемлемыми финансовыми рисками», - заявила А.Меркель.
Напомним, 30 ноября немецкий парламент одобрил смягчение условий кредитования Афин, что открыло путь для выделения Греции €44 млрд. в декабре этого года. По результатам опубликованного в тот же день соцопроса, 46% из 1300 опрошенных выступили за банкротство Греции и лишь 43% поддержали выделение Афинам дополнительной помощи. 69% полагают, что сами греки сделали недостаточно, чтобы преодолеть последствия кризиса.
«Конечно, я ощущаю и до некоторой степени разделяю скептицизм многих наших граждан, потому что в прошлом Греция часто разочаровывала своих партнеров. Многое из того, что было нам обещано, так и не было претворено в жизнь», - указала А.Меркель. Однако нынешнее греческое правительство во главе с премьер-министром Антонисом Самарасом, по словам канцлера, доказывает свою прочность и стремление изменить свою страну и создать современные и работающие структуры.
Рынок позитивно отнесся к словам канцлера Германии. Участники валютных торгов посчитали, что Греции и дальше будут оказывать финансовую поддержку. Новость о том, что европейские стабилизационные механизмы были лишены наивысшего рейтинга, пока не произвела особого впечатления на рынок, который уже заложил это в текущий курс евро, после того как был понижен рейтинг Франции. Поэтому игроки игнорируют негативные новости и предпочитают смотреть на рынки с позитивом.
Стоимость драгоценных металлов по итогам торгов 30 ноября в Нью-Йорке изменилась разнонаправленно. Официальные спотовые цены составили: на золото - $1716,2 за унцию (-0,61%), серебро - $33,54 за унцию (-2,42%), платину - $1608 за унцию (-0,5%), палладий - $687 за унцию (+0,29%). На прошлой неделе, котировки драгоценных металлов, в том числе и золота, находились под давлением на фоне продолжающихся политических баталий между законодателями США. Новость о том, что международные кредиторы Греции наконец-то достигли соглашения относительно финансовой помощи этой страны, также не смогла оказать существенную поддержку стоимости золота. В результате этого цены на желтый металл снизились, достигнув нового двухнедельного минимума $1705,73 за тройскую унцию.
На протяжении всей торговой недели в центре внимания инвесторов оставался так называемый «фискальный обрыв» в США, который может повлечь за собой автоматическое повышение налогов и сокращение расходов уже в начале 2013 года. Противоречивые комментарии политических лидеров относительно способности достигнуть соглашения, которое позволит избежать рецессии крупнейшей экономики мира, побуждали участников рынка отдавать свои предпочтения американской валюте. Публикация позитивных макроданных по количеству заявок по безработице и ВВП США также ограничивала рост драгоценного металла. В итоге котировки золота за прошедшие пять торговых дней снизились на 2,10% до $1716,2 за унцию.
Ралли на минувшей неделе коснулось большинства сырьевых товаров. Платиноиды, а их котировки отличаются чувствительностью к макроэкономической ситуации и более высокой волатильностью, заметно подорожали, вновь опередив золото по темпам роста. Профильные гуру особо подчеркивают, что на фоне укрепления аппетита к риску соотношение цен на золото и серебро опустилось приблизительно до 50,5, что соответствует минимальному значению почти за восемь месяцев.
«По динамике цены золото продолжит отставать от остального сектора драгметаллов ввиду отсутствия спроса на него как на инструмент хеджирования инфляционных или инвестиционных рисков, - полагают эксперты. - До конца года на рынке золота сохранится значительная волатильность, объемы торгов будут низкими. В отсутствии достаточного физического и инвестиционного спроса внутридневные колебания цен будут определяться реакцией игроков исключительно на макроэкономическую статистику и отношением к риску на мировых рынках в целом».
На предстоящей неделе возможно продолжение снижения или консолидация стоимости золота, так как довольно сильные экономические данные из-за океана выходящие в последнее время значительно усилили тревоги инвесторов относительно продолжительности третьего раунда количественного стимулирования американской экономики. При этом основные риски снижения привлекательности золота по-прежнему будут исходить из США ввиду сохраняющейся неопределенности по поводу нависшей угрозы «бюджетного обрыва». Ключевым уровнем поддержки для желтого металла на предстоящей неделе будет выступать значение $1700,0, в случае его успешного пробоя вниз, возможно продолжение понижения к значению $1672,0 за тройскую унцию.
Оказать существенное влияние на настроения инвесторов и динамику драгоценного металла на предстоящей неделе также может запланированная макроэкономическая статистика из США и еврозоны. Из американской статистики стоит выделить данные по индексу менеджеров по закупкам для производственного сектора от Института управления поставками, количество новых рабочих мест от агентства ADP и изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе за ноябрь. Ожидается, что статистика из-за океана будет свидетельствовать о некотором ухудшении ситуации на рынке занятости, и ослабит позиции американской валюты, в связи с чем, драгоценный актив может повыситься. Уровнем сопротивления на ближайшие пять торговых сессий может стать значение $1735,0 за тройскую унцию. В случае же, если данные выйдут намного лучше прогнозов, золото может и снизиться.
Из европейских новостей нужно выделить пересмотренные данные по ВВП еврозоны за III квартал текущего года, а также очередное заседание ЕЦБ по процентной ставке и традиционную пресс-конференцию его председателя Марио Драги, запланированные на четверг, 6 декабря. По нашим оценкам, европейский регулятор не преподнесет никаких сюрпризов в отношении изменения условий монетарной политики. Однако, если Драги вновь укажет на более мрачные перспективы европейской экономики, и заверит о том, что центральный банк склонен к более мягким условиям денежно-кредитной политики, это может положительно сказаться на котировках золота. Выходящие слабые данные из еврозоны и неустойчивость экономики региона также указывают на то, что ЕЦБ в скором времени, вероятно, будет вынужден осуществить смягчение условий монетарной политики.
На 06.00 Киева в понедельник фьючерсы на золото находились на отметке $1720,64 за унцию (+0,48%), серебро - $33,71 за унцию (+1,3%), платину - $1610,53 за унцию (+0,37%), палладий - $686 за унцию (-0,32%).
Курс евро/доллар после падения до отметки $1,2966 вырос на американской сессии до отметки $1,3021. К закрытию недели курс стабилизировался вблизи уровня $1,3000. Дилеры отмечают, что поддержку курсу евро оказало решение парламента Германии одобрить очередное выделение финансовой помощи Греции. Давление на рисковые инструменты, в том числе и на курс евро, оказало заявление спикера Палаты Представителей США Бонера. Бонер 30-го заявил, что переговоры по вопросу решения проблемы «финансового обрыва» находятся в «мертвой точке».
Аналитики отмечают, что первая неделя зимы будет ключевой для решения проблемы «фискального обрыва» в США. Кроме того, отмечается, что до тех пор, пока какое-либо решение по данному вопросу не принято, инвесторам сложно принимать серьезные решения. Как следствие, курсы валют совершают колебания в ограниченных диапазонах.
Индекс деловой активности Ассоциации менеджеров в Чикаго (Chicago PMI) в США за ноябрь составил 50,4 (прогноз был 50,5, предыдущее значение 49,9).
Россия
Средневзвешенный курс доллара на единой торговой сессии в Белокаменной расчетами tomorrow по состоянию на 11.30 мск. 03 декабря вырос на 2,55 копейки и составил 30,8365 RUB/USD.
Украина
Курс доллара на межбанке после того, как сохранялся неизменным в четверг, в пятницу укрепился на 1,3 коп. до уровня 8,1730 UAH/USD. Об этом сообщили участники валютного рынка. По их словам, торги на межбанке открылись в диапазоне 8,1780-8,1890 UAH/USD, к 11.00 курс немного понизился и составил 8,1753-8,1905 UAH/USD. На 13.00 цены составили 8,1678-8,1780 UAH/USD, а к концу торгов скорректировались, выйдя на отметку 8,1650-8,1750 UAH/USD.
Большинство сделок, по оценкам участников рынка, было заключено по курсу близкому к 8,1730 UAH/USD.
Национальный банк на рынок не выходил.
С начала года курс гривни на межбанке снизился на 1,65% с 8,040 UAH/USD до 8,1730 UAH/USD.
Как сообщалось, за 2011 год курс гривни на межбанке снизился на 0,94% с 7,9650 UAH/USD до 8,0400 UAH/USD. За 2010 год курс гривни на межбанке укрепился на 0,19% с 7,9800 UAH/USD до 7,9650 UAH/USD.
На Depo рынке 30 ноября гривна overnight котировалась банками по 8,33/16,67%, доллар - по 3,0/5,0%. Месячные ресурсы составляли - UAH: 26,00/34,50% и USD: 5,0/7,0%.
На пятничных торгах безналичным долларом «календарный фактор» оказался сильнее: в конце месяца интерес к нацвалюте вырос, обеспечив крен симпатий игроков в сторону гривни. Ситуация «усугублялась» очевидным дисбалансом безналичных доллара и гривни из-за наличия в достаточном количестве валюты США на межбанке, предлагаемой экспортерами, коих еще недавно обязали расставаться с частью своей выручки на фоне очевидного «переедания» доллара остальными игроками в предыдущие сессии. О рисках проблем с гривневой ликвидностью намекнул рост ставок по гривневым кредитам overnight рынка Depo (с уровня 4,33/8,67% четверга до 8,33/16,67% годовых пятницы).
Еще раз подчеркнем: катастрофы нет, но дисбаланс очевиден.
В этом контексте возможно возражение: дескать, о каком дисбалансе может идти речь, если остатки в нацвалюте на транзитных и коррсчетах регулятора в пятницу выросли с уровня 20 977,9 млн. грн. к отметке 22 051,5 млн. грн.?
Действительно, этот надежный индикатор гривневой ликвидности вроде бы показывает изобилие гривневого ресурса. Однако, напомним, не вся аккумулируемая к началу следующего месяца гривня предназначена для ее незамедлительной конвертации в доллар. Иначе говоря, речь идет о накоплении нацвалюты НАК «Нафтогаз Украины» с тем, чтобы трансформировать ее в доллар по известному лишь Богу курсу и оплаты «Газпрому» за потребленный в ноябре газ.
Ситуация не нова и повторяется, как известно, каждый месяц. Натурально, усердное аккумулирование гривневых средств Нафтогазом на фоне вышеозначенного «календарного фактора», и стало главной причиной пятничной коррекции безналичного доллара, усугубленной повышенной долларизацией финансовой системы страны на более ранних сессиях.
Кроме того, не исключено, что охладили интерес к валюте США «в степях Украины» новости с международного валютного рынка, где с утра и до 17.30 Киева пятницы индекс доллара USDX, характеризующий отношение «американца» к остальным валютам, просел, скорректировавшись с уровня 80,28 к отметке 80,12 пунктов. Натурально, преувеличивать степень интегрированности отечественного валютного рынка в мировой форекс не стоит, однако и не учитывать нельзя.
«Медвежий» тренд на рынке безналичного доллара не мог не оказать свое влияние на состояние ликвидности торгов, которая, в полном соответствии с традициями, заметно выросла.
В частности, общий объем продажи иностранной валюты (в долларовом эквиваленте) на торгах 30-го по сравнению с четвергом заметно вырос, поднявшись с уровня $1420,8 млн., к отметке $1698,3 млн., такая же судьба ждала и объем продажи долларов США: он прибавил в процентном отношении более серьезно, подтверждая наши слова о долларовом изобилии на пятничной сессии, поднявшись с уровня $985,4 млн. к отметке $1294,4 млн.
Иначе говоря, доллара продавать стали заметно больше, что, собственно, и привело к его заметной коррекции на пятничной сессии.
В этом контексте ситуация на «неформальных» ветках рынков наличных 30-го усугублялась проблемами с ликвидностью, что совместно с сохранившимися рисками гривнедефицита также продавливало цены на валюту США.
Тенденция получила распространение на всю страну, и лишь в городах, где гривнедефицит отчасти смягчался гривневым выторгом крупных вещевых рынков (Харьков, Одесса и Хмельницкий) внутридневные потери курса наличной «зелени» были заметно меньше, чем в Киеве, Днепропетровске и в Донецке.
Впрочем, по порядку.
Торги 30 ноября в мелкооптовом и розничном сегменте «неформальной» ветки рынка наличных Днепропетровска завершилась уровнями: доллар – 8,180/8,205 UAH/USD, евро – 10,60/10,70 UAH/EUR, рубль – 0,262/0,266 UAH/RUB.
В течение пятницы биды розничного доллара потеряли 1,0 коп., позиция предложение стала «легче» на столько же.
По сравнению с закрытием четверга, спрос на розничную «зелень» просел на 2,0 коп., предложение потеряло полторы.
Полагаю, такой внутридневной и межсессионной курсовой динамикой розничный сегмент «неформальной» ветки рынка наличных Днепропетровска с одной стороны обязан сложившемуся в сегменте настроению (по итогам пятницы там приблизительный баланс спрос/предложение, сменивший доминировавший до этого с 23 ноября клиентский спрос), с другой, дилеры сегмента ввиду проблем с ликвидностью были вынуждены применять традиционную «дисконтную терапию», усугубленную «медвежьими» сводками с торгов безналичным долларом.
В результате сложения всех этих факторов итоговая ликвидность торгов розничным долларом в пятницу заслужила оценку «четыре с минусом», повторив результат четверга.
С известными оговорками, касающимися, прежде всего, более позднего старта реальной торговли, эти же слова уместны и в отношении сессии 30 ноября в оптовом сегменте днепропетровского рынка наличных, которая завершилась ценами 8,18/8,20 UAH/USD.
С одной стороны, констатировав внутридневную копеечную потерю бидов на фоне полуторакопеечной коррекции позиции «предложение», с другой, по сравнению с закрытием четверга, биды оптового доллара в Днепре стали ниже на 2,0 коп., офера потеряли полторы копейки.
Думается, такой внутридневной курсовой динамикой оптовый доллара «неформальной» ветки рынка наличных родины застоя обязан вышеперечисленным обстоятельствам в отношении розницы.
Впрочем, внутридневная курсовая динамика оптовой пары доллар-гривня на «неформальной» ветке рынка наличных Днепропетровска была не столь однозначна.
В частности, стартовав 30-го с уровней 8,190/8,215 UAH/USD, оптовая «зелень» уже к 11.20 провалилась к отметке 8,17/8,20 UAH/USD стараниями расдосадованных отсутствием работы оптовиков.
Засим к 12.40 последовала другая «крайность», цель которой, по всей видимости, заключалась в попытках спровоцировать одновременные «принос» и покупки доллара: 8,180/8,195 UAH/USD.
И лишь под вечер, цены консолидировались на вышеупомянутом уровне 8,18/8,20 UAH/USD.
В результате этих курсовых «хождений по мукам» итоговая ликвидность пятничной сессии в оптовом сегменте днепропетровской «налички» заслужила оценку «три с минусом», оказавшись несколько хуже «посредственных» оборотов четверга. Причем ситуацию не спас вернувшийся сюда приблизительный баланс спрос/предложение.
Меж тем оптовый евронал завершил торги пятницы на «неформальной» ветке рынка наличных Днепропетровска уровнями: 10,60/10,70 UAH/EUR, с одной стороны констатировав внутридневную стабильность обеих позиций, с другой, по сравнению с закрытием четверга, спрос и предложение оптового евронала также не изменились.
Поскольку в течение пятницы цена оптового доллара по обеим позициям понесла потери, можно считать, что посредством одного из первоисточников формирования курса евро-гривня ее внутридневной тренд можно считать «бычьим». То есть, не изменившись формально, пара евро-гривня в течение пятницы укрепилась фактически.
Так что, согласно нашей «технологии» обзора, чтобы окончательно расставить все точки над «i» в этом вопросе, нам надлежит наведаться на планетарный форекс, чтоб в анализе динамики пары евро-доллар снять все вопросы и окончательно прояснить ситуацию.
Как оказалось, в течение украинской части форекса пятницы (08.00-18.00 Киева) кросс-курс пары евро-доллар вырос с уровня $1,3005 к отметке $1,3007. Став «тяжелее», таким образом, на «сиротские» 2 пункта.
Таким образом, на зарубежных рынках нашелся повод для внутридневного «бычьего» тренда оптового евронала «по факту».
Однако, несмотря на столь оперативное прояснение ситуации, покидать мировой валютный рынок мы не будем — надеюсь, небезынтересными будут «нюансы» хроник пятницы пары евро-доллар и остальных валют «первой категории» (фунт и иена), способных повлиять на настроения кросс-курса евро-доллар.
Стартовав на азиатской сессии с уровня $1,2980, кросс-курс евро-доллар, «ввязался» в «беспокойное» ралли, проходившее в рамках «технологии» «курсовой пилы» и изобиловавшее многочисленными провалами и коррекциями. Тем не менее, уже к 09.00 пара евро-доллар закрепилась выше уровня $1,3000, отметившись на указанный час на внутридневном максимуме ($1,3025), с которого по технологии «пилы», только уже «медвежьего» варианта опустилась около 15.30 Киева в «яму» ($1,2970).
В рамках реабилитационного проекта евро снова инициировал ралли, стараниями коего, вновь вернулся выше уровня $1,3000 ($1,3020 на 17.20 Киева), в окрестностях которого и завершал украинскую сессию форекса на вышеозначенной цифре $1,3007.
В дальнейшем, уже на американской сессии размашистость курсовых колебаний и, следовательно, и волатильность, снизилась, оставив кросс-курс пары евро-доллар в пределах коридора $1,3005-1,3015…Впрочем, это уже другая история. А нам предстоит сделать привычную работу — попытаться по-возможности правдоподобно пояснить все только что изложенное с помощью профильных гуру.
Курс евро вырос в ходе торгов в пятницу до максимума за 5 недель в паре с долларом на фоне повышения цен на металлы и самого долгого ралли европейских фондовых индексов с 2006 года.
Иена торгуется у самого низкого уровня за семь месяцев по отношению к единой валюте, поскольку Япония в пятницу одобрила уже второй пакет мер стимулирования за месяц.
Евро на 12.25 Киева 30 ноября стоил $1,3004 против $1,2979 на конец торгов в Нью-Йорке в четверг.
Страхи перед долговым еврокризисом поутихли. Налицо признаки восстановления роста в данных из Китая и США, и рынки делают ставку на оживление мировой экономики в 2013 году.
В паре с евро японская нацвалюта упала на указанное время до ¥107,42 со ¥106,58 по итогам прошлой сессии. Курс доллара повысился на 0,6% - до ¥82,60.
Кабинет министров Японии в пятницу одобрил меры стимулирования экономики объемом ¥880 млрд. ($10,7 млрд). Текущий пакет мер примерно в два раза превышает предыдущую программу, объявленную в конце октября. Однако эксперты называют его скромным и сомневаются в эффективности подобного шага, поскольку Япония, как считает большинство аналитиков, уже находится в состоянии рецессии.
Меж тем, чуть погодя, курс евро/доллар снизился на европейской сессии к 13.05 Киева до уровня $1,2982. Рост курса сдерживает неопределенность относительно решения проблемы «фискального обрыва» в США. Демократ президент США и республиканцы не могут пока договориться по поводу предлагаемого президентом плана увеличения налогов для богатых.
Давление на курс евро оказывают низкие значения индекса розничных продаж в Германии и индекса потребительских расходов во Франции.
Внимание инвесторов также обращено на азиатский регион. С одной стороны, ВВП в Индии вышел ниже прогноза на уровне 5,3% за год. С другой стороны, наблюдается рост объемов промышленного производства и Южной Корее и Японии.
Как всегда, в субботу, чтоб «не беспокоить» рынки, ожидается публикация официальных данных об уровне деловой активности в Китае. Ожидается рост показателя до максимального уровня за семь месяцев.
30-го в Парламенте Германии проголосовали в поддержку пакета финансовой помощи Греции.
Индекс розничных продаж (Retail sales real) в Германии за октябрь -2.8% за месяц, -0.8% за год (прогноз -0.4% за месяц, +1.0% за год, предыдущее значение +1.5% за месяц, -3.1% за год).
Индекс потребительских расходов (Consumer spending) во Франции за октябрь -0.2% за месяц, -0.5% за год (прогноз -0.1% за месяц, -0.4% за год, предыдущее значение +0.1% за месяц, -0.3% за год).
Предварительное значение индекса потребительских цен (Harmonized CPI) в еврозоне за ноябрь +2.2% за год (прогноз +2.4% за год, предыдущее значение +2.5% за год). Безработица (Unemployment) в Европе(17) за октябрь 11.7% (прогноз 11.7%, предыдущее значение 11.6%).
Ближе к вечеру пятницы становится очевидно: пара евро-доллар с завидным упорством возвращается к оферам в районе $1,3030, причем в целом шансы на прорыв выглядят неплохими. Адепты теханализа отмечают, что техническая картина на дневных графиках носит конструктивный характер, восходящий импульс остается в силе, и у единой европейской валюты есть потенциал для роста к $1,3150 в ближайшие дни. Пара к вечеру держится около максимумов сессии, стопы выше $1,3030 остаются в центре внимания, хотя некоторые дилеры отмечают наличие оферов вплоть до $1,3050 и сомневаются в том, что рост, в случае рывка выше будет носить агрессивный характер.
Стало быть, мировые рынки накануне вечером и в первой половине пятницы сделали очередной шаг к предновогоднему ралли и общему позитивному завершению года
Поводом для роста стал целый ряд фундаментальных факторов: вторая оценка ВВП США за III квартал 2012г. (2,7%) оказалась ощутимо выше первой (2%), данные с рынка труда, преодолевшие вниз психологически важную отметку в 400 тыс. первичных обращений за пособием по безработице (393 тыс.), также оказались позитивными, а рынок в целом обрел надежду на успешное завершение переговоров о повышении планки госдолга США и избежание «фискального обрыва».
Несмотря на обилие сильных данных в пользу американского доллара и попытку коррекции, предпринятую по факту выхода статистики, в паре евро-доллар сохраняется растущий тренд. Судя по всему, валютный рынок решил расставить приоритеты, отдав предпочтение новости от МВФ о выкупе Грецией своих долговых обязательств к 13 декабря этого года.
Покупки евро-доллара не прекращаются на пятничной сессии, пара выросла выше ключевой отметки $1,3000 на фоне спроса на евро-иена и конца месяца, несмотря на то, что данные из Германии и Франции оказались слабее, чем ожидалось.
Розничные продажи Германии сократились на -2.8% после ранее зарегистрированных -0.3%, французский индекс потребительских расходов упал на -0.2% против прогнозных -0.1%. Немецкие розничные продажи оказались на 38-месячных минимумах, перекрыв скромные завоевания сентября и сведя годовой процент роста вниз до 0.8%. Все продажи без учета продуктов питания упали на -1.8% в сентябре, поскольку жители самой процветающей европейской экономики поумерили свои запросы ввиду ухудшающейся финансовой обстановки и общего экономического замедления в регионе. Данные о снижении расходов были опубликованы вслед за данными о росте немецкой безработицы. Тем не менее, есть шанс, что последующие релизы будут носить более оптимистичный характер, учитывая недавнюю стабилизацию ситуации по занятости и ноябрьский розничный индекс PMI от Markit, который также показывал признаки стабилизации.
Несмотря на все это, евро проигнорировал все экономические данные, поскольку торговлей управляли крупные покупки пары евро-иена, что было вызвано продолжающимися комментариями японских политиков на тему аккомодационной политики и недавней идеи о выкупе суверенных долгов Банком Японии. Страна уже является одним из крупнейших владельцев UST, а предложение о вовлечении в покупку других бумаг G-20 Банком Японии было направлено на ослабление иены.
Конец месяца также внес свою лепту в пятничную торговлю. Что же касается североамериканской сессии, все внимание инвесторов будет направлено на Вашингтон, где проходят оживленные дискуссии по вопросу «фискального обрыва». Любой, даже малейший намек на хорошие новости, спровоцирует рост пары евро-доллар в окрестности отметки $1,3050 еще на пятничных торгах.
В контексте экономического роста, индикаторы которого выходили не так давно, то хотя экономика еврозоны упала в III квартале на 0,1% кв/кв, это все же лучше, чем показанные во II-ом квартале -0,2% кв/кв. Учитывая, что экономика США в III квартале показала неплохой рост в 2,7% годовых (эквивалентно 0,675% кв/кв), можно рассчитывать, что вслед за экономикой США улучшение начнет показывать и Европа. Из США же, наоборот, в последнее время пошли плохие данные (хотя перед выборами, как на заказ, долго шли хорошими), и для ФРС это хороший повод для увеличения QE3. Мы полагаем, что из затянувшегося на третий месяц «боковика» в декабре евро выйдет вверх, и достигнет отметки $1,35.
Вот таким был информационный фон, на который кросс-курс евро-доллар реагировал в течение указанного временного промежутка адекватно, хотя и не без «нервозности» на европейской сессии.
Полагаю, мы достаточно подробно пояснили поведение пары евро-доллар на мировом форексе, на которое вполне сообразно «ответил» оптовый сегмент рынка наличных Днепропетровска, более занятый, впрочем, проблемами торговли американской валютой.
Уточним, что, по-прежнему избегая работы с евро, в эту пятницу, дилеры мелкого опта и розницы в течение 30 ноября, констатировали внутридневную стабильность обеих позиций этой СКВ(10,60/10,70 UAH/EUR), что, как мы указали выше, равносильно внутридневному «бычьему» тренду.
Двигающийся обыкновенно с евро «параллельными» курсами оптовый российский рубль, на сей раз вел себя «законопослушно», не изменившись в течение пятницы ни по спросу, ни по предложению.
Торги 30 ноября здесь завершились ценами 0,263/0,266 UAH/RUB.
По сравнению с закрытием четверга, биды и офера оптового рубля не изменились.
Со слов дилеров опта, ликвидность в секторе рубля 30-го была «низкой».
Резюмируя вышеизложенное, отметим: в целом же, общая ликвидность оптового рынка наличных Днепропетровска в пятницу оказалась «ниже посредственной», немного снизив «посредственные» показатели торгов четверга, 29 ноября.
Наличный евро («черная» розница и мелкий опт) к вечеру 30 ноября в Днепропетровске пытались работать по не изменившимся с закрытия четверга бидам и оферам.
Котировки российской валюты (розница) к финишу торгов 30 ноября по спросу не изменились, по предложению стали выше на 10 пунктов.
Торги безналичным долларом в пятницу показали убедительную победу «календарного фактора», на стороне которого, подозреваю, был и регулятор, стимулировавший аккумуляцию гривневого ресурса НАК «Нафтогаз Украины», который впоследствии будучи конвертирован в доллар, отправится платежом за потребленный в ноябре газ в Россию.
«Медвежьи» сводки с торгов межбанка в комплекте с сохраняющимися проблемами с гривневой ликвидностью (по монетарному агрегату М0) стали базовыми «рыночными» поводами для внутридневной коррекции пары доллар-гривня на «неформальных» ветках рынков Днепропетровска, Киева и Харькова.
Кроме того, внутридневной «медвежий» тренд на рынке наличных был вызван «дежурными» мероприятиями дилеров, пытавшихся дисконтами реанимировать пребывающую в коме ликвидность.
На ближайших торгах, следуя нынешней «логике» регулятора, он сделает попытку нарастить гривневую ликвидность с тем, чтоб сохранив за собой контроль, пролонгировать «ползучую» девальвацию нацвалюты.
Вопрос гривневой ликвидности остается архиактуальным и на рынке наличных, где, похоже, мероприятия НБУ жестки как никогда, с одной стороны индицируя очевидную мелочную мстительность г-на Арбузова, с другой, дают понять, что НБУ будет «терпелив» и постарается дождаться момента, когда обыватель будет вынужден вспороть свой долларовый матрас и от безысходности понесет сдавать валюту «на хлебушек».
Впрочем, близкое начало нового месяца в комплекте с приходом сезона выплат жалованья и пенсий могут облегчить ситуацию на рынке наличных, вызвав там рост гривневой ликвидности и даже терминацию нынешней ревальвации нацвалюты.
Торги безналичным долларом на валютном межбанке на 10.00 Киева в понедельник, 03 декабря, виртуально стартовали с более высоких, чем уровень закрытия пятницы(8,165/8,175 UAH/USD) котировок: 8,1700/8,180 UAH/USD.
К 10.22 безналичная «зелень» прогнозированно, хотя и «вяло» двинулась наверх: 8,175/8,185 UAH/USD.
На 10.57 Киева котировки «зеленого» безнала в сопровождении «средних» оборотов «медленно, но верно» росли, добравшись к указанному часу до отметки 8,180/8,185 UAH/USD. В этом контексте, полагаю, уместно предположение о том, что значительная часть наших экспортеров нашла варианты ухода от обязательных продаж СКВ на валютном межбанке. Впрочем, мы не исключаем влияние осторожного начала скупки доллара «Нафтогазом».
Около 11.31 Киева безналичный доллар взял очередную «высотку»: 8,183/8,189 UAH/USD.
Причина дополуденного «бычьего» тренда котировок безналичного доллара очевидна: пролонгация «послабления» на рынке гривневых ресурсов, которые индицировались ростом объема остатков на транзитных и коррсчетах НБУ с уровня 22 051,5 млн. грн. к отметке 23 013,0 млн. грн.
В полном соответствии с «понедельничной традицией», в сопровождении вялой ликвидности, уже около 11.45 «бычий» тренд на торгах «зеленым» безналом приказал долго жить, констатировав незначительную коррекцию «от достигнутого» (8,182/8,188 UAH/USD) и сохранения доминирования спроса.
Не исключено, что рынок достаточно быстро «переварил» толику превышающей уровень «необходимого» для «Нафтогаза» количества гривни и по обыкновению, отправился на покой.
В подтверждение этих слов на 12.20 Киева котировки безналичного доллара «успокоились» на отметке 8,1800/8,1840 UAH/USD, продемонстрировав по сравнению с предыдущей сессией очевидный курсовой «привес» стараниями выросшей гривневой ликвидности.
Рынок наличных Днепропетровска («легитимная» розница, «окна») стартовал 03 декабря с уровней: доллар – 8,150/8,195 UAH/USD, евро – 10,55/10,75 UAH/EUR, рубль – 0,262/0,267 UAH/RUB.
По сравнению с открытием пятницы, 30 ноября, курс доллара по спросу потерял 1,0 коп., по предложению стал ниже на 0,5 коп.
Евро по сравнению с открытием пятницы по спросу и по предложению не изменился.
Наличный рубль в понедельник поутру по сравнению с дебютом пятницы по спросу и по предложению просел на 10 пунктов.
В дебюте сессии 03 декабря настроение в этом сегменте рынка было достаточно напряженным. Определить доминировавший тренд было несложно: сохранение осторожных надежд «зеленых быков» в секторе ожидающего очередной раскачки «лодки валютного рынка спекулянтами» регулятора на фоне обострения темы законодательных экзерсисов валютного регулирования готовящейся «срубить денег по-быстрому» власти и «опаска» с недоверием к евроналу, который с ночи на понедельник «обрадовал» ростом кросс-курса пары евро-доллар к отметке $1,3020.
Со слов руководства профильных департаментов коммбанков Днепропетровска, клиенты главным образом интересовались долларом и возобновившим рост «в миру» евро. Причем, больше курсами продажи. И делали это без особого энтузиазма. Потенциальные клиенты продолжали «сторониться» этой СКВ. Ввиду ее «стремности» на торгах мирового форекса.
Розница и мелкий опт «неформальной» ветки рынка в Днепропетровске поутру 03-го «высветили» следующие курсы: доллар – 8,17/8,20 UAH/USD (по сравнению с открытием пятницы спрос потерял 2,0 коп., предложение откатилось на 1,5 коп.); евро – 10,60/10,70 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 30 ноября, спрос и предложение не изменились); рубль - 0,262/0,266 UAH/RUB (по сравнению с открытием пятницы спрос и предложение не претерпели изменений).
На открытии торгов 03-го в розничном сегменте было тихо, реальные сделки отсутствовали.
Оптовый сегмент «неформальной» ветки рынка наличных Днепра в понедельник стартовал с уровней: доллар – 8,17/8,20 UAH/USD (по сравнению с открытием пятницы спрос потерял 2,0 коп., предложение откатилось на 1,5 коп.); евро – 10,60/10,70 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 30 ноября, спрос и предложение не изменились); рубль - 0,263/0,266 UAH/RUB (по сравнению с открытием пятницы спрос и предложение не изменились).
В дебюте сессии от 03 декабря в оптовом сегменте реальной работы не было, но волнение «имело место».
К 11.00 розничный и мелкооптовый сегмент «неформальной» ветки рынка наличных Днепропетровска констатировал сохранение цен открытия (доллар - 8,17/8,20 UAH/USD, евро - 10,60/10,70 UAH/EUR, рубль - 0,262/0,266 UAH/RUB) на фоне предельно низкой ликвидности сделок по удовлетворению клиентского спроса.
Оптовики Днепра на 11.02 также рапортовали о прежних ценах на работаемые, а вернее, «неработаемые» валюты: доллар - 8,17/8,20 UAH/USD, евро - 10,60/10,70 UAH/EUR, рубль - 0,263/0,266 UAH/RUB и о сохранении тишины по части реальной работы.
Не исключено, свои коррективы в «текучку» «неформальной» ветки рынка наличных внесла дождливая погода в Днепропетровске.
Пополудни, на 12.23 Киева розничный и мелкооптовый сегмент «неформальной» ветки рынка наличных Днепропетровска доложил о «технической паузе», сменившей вялотекущее удовлетворение «нетвердого» клиентского спроса. При этом здесь не произошло никаких перемен в ценах: доллар - 8,17/8,20 UAH/USD, евро - 10,60/10,70 UAH/EUR, рубль - 0,262/0,265 UAH/RUB.
Оптовики на это время «пошли другим путем», решив стимулировать клиентский «принос» и для этого приподняли биды курса доллара: доллар - 8,18/8,20 UAH/USD, евро - 10,60/10,70 UAH/EUR, рубль - 0,263/0,265 UAH/RUB. Ревизия цен с «новой концепцией» пока дивидендов не принесла: здесь по-прежнему реальные сделки отсутствовали, «смытые» перманентными осадками.
В других регионах страны котировки тамошних рынков наличных в понедельник в дебюте сессии, имели нижеследующий вид. Отметим индикативный характер приведенных цифр. Поскольку ко времени выхода «Итогов» обстановка там может измениться.
