Курси валют, форекс, ціни на золото, срібло, платину. Міжнародний валютний ринок, котирування валют на валютному ринку, курс євро - долар, ієна - долар, а також фунт, юань і швейцарський франк
В четверг поутру японская иена дорожает относительно 15-ти из 16-ти основных мировых валют на фоне падение на азиатских рынках акций, последовавшего за закрытием в «минусе» фондовых площадок Старого и Нового света.
Как сообщает Bloomberg, дополнительным фактором, поддерживающим спрос на японскую валюту, стали ожидания, что японские компании активизируют репатриацию прибыли в преддверии окончания финансового года в стране (31 марта).
Кроме того, розничные продажи в стране выросли в феврале больше ожиданий, что является поводом для оптимизма в отношении перспектив японской экономики. Их рост в феврале составил 3,5%, тогда как аналитики, опрошенные Bloomberg, прогнозировали повышение на уровне 1,4%.
В паре с долларом японская валюты к 08.30 Киева укрепилась до ¥82,68 с ¥82,89 в среду.
Евро подешевел до 110,08 иены со ¥110,39 в среду, когда курс европейской валюты снизился на максимальные с 22 марта 0,8%.
За евро к 08.30 Киева давали $1,3317, как и на закрытие торгов в среду.
Евро утром в четверг, 29 марта, стабилен. Его курс к 08.00 Киева составил $1,332. Участники торгов не спешат продавать европейскую валюту, даже на фоне негативных новостей. Причина этого в том, что высокая доходность суверенных бондов Европы делает евро намного более привлекательным по сравнению с другими валютами.
В среду в Европе вышла статистика, не очень порадовавшая регуляторов: банки еврозоны, несмотря на огромную «подушку» ликвидности, в феврале сократили объемы кредитования компаний. При этом в Испании и Италии они усиленно скупали гособлигации, передает Reuters.
Это говорит о том, что, несмотря на все усилия ЕЦБ, банки еврозоны вполне устраивает доходность государственных бондов и они не стремятся кредитовать реальный сектор - для этого у них нет никаких стимулов. А это в свою очередь означает, что деньги Европейского центробанка пока не оказывают стимулирующего рост ВВП действия.
Эти данные оказались ударом для ЕЦБ. Главной целью программы выдачи кредитов регулятором было более щедрое кредитование компаний, которые нуждаются в инвестициях. Банки же посчитали, что деньги нужно направить на поддержку долгового рынка. В результате в еврозоне будет отсутствовать экономический рост, а это вновь обострит долговые проблемы уже в среднесрочной перспективе.
Блок макростатистики накануне был опубликован и в США. Объем заказов на товары длительного пользования в стране в феврале 2012г. увеличился по сравнению с предыдущим месяцем на 2,2%. Такие данные распространило Министерство торговли страны (US Department of Commerce). Аналитики же прогнозировали, что этот показатель в месячном исчислении вырастет сильнее - на 2,9%. По пересмотренным данным, в январе 2012г. объем заказов на товары длительного пользования в США сократился на 3,6%, хотя ранее сообщалось о снижении на 4%.
Без учета заказов на транспортные средства объем заказов на товары длительного пользования в США в феврале по отношению к предыдущему месяцу увеличился на 1,6%, а за исключением оборонных заказов - на 1,7%.
Статистика по заказам на товары длительного пользования очень волатильна: в последние шесть месяцев показатели движутся то вверх, то вниз, и из ключевой цифры нельзя сделать никаких выводов, отмечает экономический редактор Bloomberg Майкл Макки. «Сильное влияние на эту статистику оказывают самолеты "Боинг": они такие дорогие, что когда у компании хороший месяц - статистика по заказам тоже хорошая, и наоборот. Новые данные показали, что рост расходов на средства производства продолжает замедляться. В целом статистика по заказам отражает слабый рост экономики, о чем Бен Бернанке и говорил в недавних выступлениях», - пояснил эксперт.
Слабая статистика охладила спрос на доллар, и евро удалось удержаться на текущих уровнях. К тому же курс евровалюты подпитывает высокая доходность европейских бондов. Но это временное явление. Уже в течение нескольких месяцев участники осознают, что проблемы в регионе не решаются, и страх дефолтов стран еврозоны вновь погонит курс евро вниз.
Европейская валюта ранним утром четверга торгуется в пределах 0,5% от максимального уровня за месяц после того как стало известно, что в проекте заявления министров финансов европейских стран, которые встретятся 30 марта, говорится о расширении стабилизационного фонда для преодоления долгового кризиса.
Также поддержку европейской валюте оказывают прогнозные данные о том, что безработица в Германии, которая является крупнейшей экономикой зоны евро, остается на минимальном уровне более чем за два десятилетия.
На азиатской сессии евро поднялся до $1,3324 по сравнению с $1,3317 по итогам торгов в Нью-Йорке.
На 07.20 Киева единая валюта была на отметке $1,3319.
27 марта евро достигал максимального уровня с 29 февраля - $1,3386.
Официальные спотовые цены на драгоценные металлы по итогам сессии 28 марта в Нью-Йорке понизились и составили: на золото – $1663,1 за унцию (-1,1%), серебро – $32,14 за унцию (-1,69%), платину – $1640 за унцию (-0,97%), палладий – $650 за унцию (-1,98%).
По золоту продолжается долгосрочный «бычий» тренд, и разворота не произойдет до тех пор, пока ФРС не начнет повышать ставки, считает главный экономист Gluskin Sheff Дэвид Розенберг. «А ставки ФРС повысит не раньше конца 2014г. Золото дает защиту в периоды финансовой нестабильности и расширения балансов центробанков. Но ключевая причина роста цен на этот драгоценный металл - отрицательные реальные ставки. Пока они не вернутся к положительным значениям, долгосрочным инвесторам стоит покупать золото на коррекциях», - пояснил Bloomberg эксперт. В четверг, 29 марта, на 07.00 Киева фьючерсы на золото находились на отметке $1659,75 за унцию (+0,12%), серебро – $32,01 за унцию (+0,59%), платину – $1632,6 за унцию (-0,15%), палладий – $649,35 за унцию (+0,3%).
Курс евро/доллар упал на американской сессии до уровня $1,3275. Впоследствии курс скорректировался до отметки $1,3329. Давление на курс евро оказало падение фондовых индексов, цен на нефть, снижение курсов золота и более рисковых инструментов.
Цена золота упала до уровня $1654,70 за тройскую унцию. Курс австралийского доллара снизился до отметки $1,0354.
Курс евро/иена опускался до уровня ¥109,86. Некоторую поддержку курсу иены оказывает возврат японскими инвесторами своих средств из-за границы в преддверии окончания финансового года в Японии 31 марта.
Поддержку курсу евро против доллара оказывает повышение кросс-курса евро/фунт после слабых данных по ВВП за IV квартал 2011 года в Великобритании. Курс евро/фунт стабилизировался во второй половине дня вблизи максимального уровня за среду 0,8393.
Член Управляющего совета ЕЦБ Вайдман заявил, что заметно отличающиеся темпы роста в странах еврозоны вероятнее всего будут наблюдаться еще в течение нескольких лет.
Индекс заказов на товары длительного пользования (Durable goods orders) в США за февраль составил +2.2% (прогноз был +2.9%, предыдущее значение -3.6%).
Итак, в ходе валютных торгов в среду игроки отдали предпочтение надежным активам, в том числе и американской валюте. Доллару удалось укрепиться против большинства основных конкурентов, чему способствовали антирисковые настроения, а также достаточно слабые значения, опубликованной 28 марта статистики. Как показал отчет Великобритании, уровень ВВП в IV квартале 2011 года был пересмотрен в сторону снижения, что вызвало волну распродаж британской валюты. Кроме того, заказы на товары длительного пользования в феврале выросли в США меньше, чем ожидалось, что оказало давление на американские акции.
Несмотря на то, что единая европейская валюта в ходе торгов ослабла против доллара и иены, ее положение против более высокодоходных валют и фунта оказалось гораздо более прочным. Евро/фунт достиг области двухнедельного максимума, чему способствовал интерес к покупке пары, связанный с окончанием месяца. Текущий временной период также смог оказать поддержку и японской иене, которая сократила потери ввиду сильного спроса со стороны японских экспортеров, поскольку в Японии конец марта совпадает с окончанием фискального года.
Энтузиазм «быков» в паре евро-доллар угас, и дилеры отмечают, что в последние дни первого квартала тяга к диапазонной торговле может возобладать. Впрочем, пока техническая картина остается не столь уж мрачной для единой европейской валюты: основные цели двойной вершины, оформившейся на часовых графиках, были достигнуты, и пара нащупала опору вблизи пробитой ранее линии шеи перевернутой головы и плеч. Стабилизация выше $1,3280 является конструктивным сигналом, а пара евро-доллар остается в рамках восходящего канала с минимумов марта, что позволяет рассчитывать на новые попытки штурма тридцать четвертой фигуры в ближайшие дни. Дилеры отмечают, что оптимизм быков может поубавиться в случае уверенного рывка ниже $1,3280, который откроет дорогу к $1,3240, тогда как неспособность отстоять последнюю поддержку будет предполагать смещение фокуса к уровням вблизи $1,3000.
Россия
Средневзвешенный курс доллара на единой торговой сессии в Белокаменной расчетами tomorrow по состоянию на 11.30 мск. 29 марта вырос на 10,40 копеек и составил 29,2853 RUB/USD.
Украина
Курс гривни на межбанковском валютном рынке после сохранения во вторник в среду снизился на 0,1 коп. до уровня 8,0270 UAH/USD. Об этом сообщили участники валютного рынка. По их словам, торги на межбанке открылись в диапазоне 8,0235-8,0265 UAH/USD, после чего выросли до 8,0240-8,0270 UAH/USD, а после 13.00 снова выросли до 8,0250-8,0290 UAH/USD и до конца торгов почти не изменились. Национальный банк на рынок не выходил. Большинство сделок, по оценкам участников рынка, было заключено по курсу, близкому к 8,0270 UAH/USD.
С начала года курс гривни на межбанке укрепился на 0,16% с 8,0400 UAH/USD. Как сообщалось, за 2011 год курс гривни на межбанке снизился на 0,94% с 7,9650 UAH/USD до 8,0400 UAH/USD. За 2010 год курс гривни на межбанке укрепился на 0,19% с 7,9800 UAH/USD до 7,9650 UAH/USD.
На Depo рынке 28 марта гривна overnight котировалась банками по 1,0/3,0%, доллар - по 2,0/4,0%. Месячные ресурсы составляли - UAH: 6,0/11,0% и USD: 2,0/5,0%
Поскольку один «формальный» повод для роста интереса к безналичной заокеанской валюте отсутствовал (согласно упавшим остаткам в нацвалюте на транзитных и коррсчетах НБУ с уровня 20 696,1 млн. грн. к отметке 20 608,6 млн. грн., гривневая ликвидность исподволь сужается на фоне ползучего приближения индикатора к отметке 20,0 млрд. грн., или «порогу турбулентности»), уместно «списать» сиротский «привес» курса доллара на торгах среды на эту самую «турбулентность», усугубленную PR-атакой руководства АУБ на топ-менеджмент НБУ, который соратники А.Сугоняко обвинили (полагаю, вполне обоснованно) в непрофессионализме. Конечно, для команды проФФесионалов из действующей власти это очень обидно, но рынок есть рынок. И его участники, в спешном порядке запасаясь попкорном, не преминули воспользоваться все еще не очень дефицитной гривней, попытавшись скупить немного доллара. Хотелось бы добавить о прогнозированном отскоке американской валюты относительно своих коллег на мировом форексе, как дополнительном «факторе влияние» на курс доллара «в степях Украины», однако, думается, это уже будет откровенным «перебором».
Второй индикатор гривневой ликвидности, как и ожидалось, не стал меняться: ставки по гривневым кредитам overnight рынка Depo остались на уровне среды, 21 марта: 1,0/3,0% годовых. Впрочем, исходя из очень медленной динамики перемен в гривневых остатках на коррсчетах Нацбанка, иного от межбанковского кредитования можно было и не ожидать.
В целом, характер торгов «зеленым» безналом 28-го подчинялся закономерностям пресловутой «курсовой пилы» («бычий» вариант), у которой изрядно затупились и «сработались» зубья. Собственно, отсюда и «сиротский» размер (0,1 коп.) курсового привеса.
Характер торгов «почти равновесных» безналичным долларом на межбанке отразился на их ликвидности.
В частности, крен в направлении приблизительного баланса спрос/предложение индицировался ростом общего объема продажи иностранной валюты (в долларовом эквиваленте), который 28-го вырос с уровня $804,1 млн. к отметке $982,7 млн. Кроме того, заметно прибавил объем продажи долларов США, поднявшись с уровня $591,4 млн. к отметке $705,3 млн.
Как и предполагалось, смена тренда на рынке безналичного доллара вызвала аналогичные настроения на рынке наличных.
Вначале «заволновались» киевские валютчики, сообщив автору об оживлении в паре доллар-гривня. Затем очередь пришла и к рынку наличных родины застоя, где, со слов дилеров обоих сегментов днепропетровской «налички», на фоне доминирования клиентского спроса, они превентивно подняли цену обеих позиций доллара в течение среды на полкопейки.
Торги 28 марта в мелкооптовом и розничном сегменте рынка наличных Днепропетровска завершилась уровнями: доллар – 8,035/8,045 UAH/USD, евро – 10,66/10,77 UAH/EUR, рубль – 0,274/0,277 UAH/RUB.
В течение торгов среды спрос на розничную наличную «зелень» вырос на 0,5 коп., предложение не изменилось.
По сравнению с закрытием вторника, 27 марта, биды и офера розничного наличного доллара прибавили по 0,5 коп.
Настроение торгов «зеленой» розницей 28-го вернулось в привычную колею, продемонстрировав стартовавшее с 11.20 доминирование клиентского спроса на мелкие партии доллара, которые впоследствии отправлялись обывателями на «матрасное хранение»,
Ревизия оферов розничного доллара 28-го произошла после обеда, когда исход торгов «зеленым» безналом был очевиден, а запасы доллара, усердно выгребаемого обывателями и мелким бизнесом по курсу 8,045 UAH/USD, таяли. Для их пополнения и стимулирования приноса дилеры и ревизовали биды. Справедливости ради стоит отметить: перелома в настроении равно как и в ликвидности, это не принесло.
В результате торгов среды доминирование спроса сохранилось, а обороты от здешних дилеров заслужили оценку «три». Оказавшись, впрочем, несколько выше нулевой ликвидности провальной сессии вторника.
В отличие от розницы, где в ликвидности наметился некоторый прогресс, оптовики не могли порадовать позитивной динамикой по части оборотов: ликвидность среды оказалась немногим хуже вторничной.
Меж тем, подобно рознице, здесь доминировал спрос на доллар, который, собственно, и вызвал внутридневное полукопеечное подорожание оферов на фоне неизменной позиции предложение. Сессия 28-го в оптовом сегменте днепропетровской «налички» завершилась ценами 8,035/8,045 UAH/USD, констатировав полукопеечные привесы по обеим позициям по сравнению с закрытием вторника.
Тем временем оптовый евронал в среду завершил торги ценами 10,65/10,75 UAH/EUR, с одной стороны констатировав внутридневное пятикопеечное падение бидов на фоне неизменного предложения, с другой, по сравнению с закрытием вторника спрос и предложение оптового евронала потеряли по 3,0 коп.
Поскольку в течение среды цена оптового доллара не изменяясь по спросу, прибавила полкопейки по предложению, поиски причины «медвежьего» тренда оптовой пары евро-гривня придется расширить до мирового форекса. Может быть, там обнаружится источник внутридневного и межсессионного снижения евро «в степях Украины».
Так что, кратковременной заграничной «командировки» нам не избежать. И, чтоб в настроениях пары евро-доллар окончательно расставить все точки над «i», отправимся на глобальный валютный рынок.
Как оказалось, в течение украинской части форекса среды (08.00-18.00 Киева) кросс-курс евро/доллар просел с уровня $1,3326 к отметке $1,3290. Став «легче», таким образом, на «скромные» 36 пунктов.
Таким образом, мы тотчас же обнаружили вторую причину внутридневной и межсессионной коррекций оптовой пары евро-гривня, которую в течение среды несколько сгладил «бычий» тренд оптового доллара.
Но покидать мировой форекс мы не будем, думаю, небезынтересными будут «нюансы» хроник среды пары евро-доллар.
Стало быть, стартовав на азиатской сессии с уровня $1,3320, кросс-курс евро-доллар весьма быстро «потяжелел» до отметки $1,3330, в окрестностях которой и совершал разнополярные колебания до 09.30 Киева, времени, с которого началось динамичное подорожание индикатора, результатом которого стал внутридневной локальный максимум($1,3365), где кросс-курс евро-доллар «отметился» около 11.00. Случившаяся «приподнятость» евро продержалась до 14.30, после чего стартовала закономерная коррекция, в рамках которой индикатор и пересек финишную черту украинской сессии на цифре $1,3290, незадолго до этого «отметившись» в «яме» ($1,3280).
Следует отметить, что уже после 18.00 евро, похоже, попытался организовать ралли. Попытка отчасти удалась, что и материализовалось в касании индикатором отметки $1,3310 около 20.00 Киева… Впрочем, это, как говорится, уже совсем другая история. Ну а нам остается сущий пустяк — попытаться по-возможности правдоподобно пояснить все только что изложенное с помощью профильных гуру.
Евро в среду, 28 марта, перед открытием торгов в Европе возобновил рост. К 11.00 Киева курс по паре евро/доллар составил $1,336, фунт/доллар - $1,594.
Краткосрочную поддержку европейским валютам оказывает опубликованная статистика по Франции. При этом из Европы в целом и Великобритании в частности поступают данные о том, что правительства начинают «обороняться» от очередного раунда кризиса.
Валовой внутренний продукт (ВВП) Франции за IV квартал 2011г., по окончательным данным, по сравнению с предыдущим кварталом вырос на 0,2%. Об этом сообщило Национальное статистическое бюро страны Insee. Этот результат совпал с ожиданиями аналитиков. Предварительные данные о ВВП Франции в IV квартале 2011г. также свидетельствовали о росте показателя на 0,2%.
За III квартал 2011г. ВВП страны повысился на 0,3% в квартальном исчислении. За весь 2011г. французский ВВП вырос на 1,7% против роста на 1,4% в 2010г., сообщило Insee.
В целом опубликованные данные совпали с ожиданиями аналитиков, и евро пошел вверх. Тем не менее, кризис продолжает «бродить» по Европе(подобно призраку коммунизма, как некогда заметил дедушка Ленин), и для борьбы с ним нужны действенные механизмы.
Глава международной экономической организации ОЭСР (Организация экономического сотрудничества и развития) Анхель Гурриа заявил, что еврозона должна увеличить антикризисный фонд ЕС до €1 трлн. Ранее с идеей увеличения фонда ЕС выступила Еврокомиссия, предложившая объединить временный Европейский фонд финансовой стабильности (EFSF) с Европейским механизмом стабильности (ESM) и довести объем средств для борьбы с долговым кризисом до €940 млрд.
Напомним, что общий объем EFSF составляет €440 млрд., из них фонд уже выдал €192 млрд. в качестве финансовой помощи Греции, Ирландии и Португалии, а общий объем гарантий, предоставленных проблемным странам, составляет €220 млрд. В 2013г. EFSF должен прекратить свое существование. ESM должен заработать с июля 2012г., планируется, что его объем составит €500 млрд.
Пожелание увеличить размер стабфонда - позитивно, однако проблема в Европе не в нехватке средств (в конечном итоге ЕЦБ кардинальным образом сменил свою политику) а - в отсутствии экономического роста.
Представитель Банка Англии Адам Позен заявил 27 марта 2012г., что темпы экономического роста в Великобритании меньше, чем в США. По словам финансиста, на скромный рост британской экономики влияет серьезное ограничение бюджетных расходов, высокие цены на энергоносители и недостаток кредитования со стороны банков.
«Я надеюсь, что мы на пути к более высокому и стабильному росту экономики, при условии, что не произойдет преждевременного ужесточения финансовой политики. И хотя Великобритании понадобится время, чтобы достичь сравнимого с США экономического роста, она его добьется», - отметил А.Позен, комментируя разницу в скорости экономического роста двух государств.
Помимо этого, А.Позен назвал сдерживающими факторами для роста экономики страны снижение потребительских расходов и девальвирование фунта. Сильной стороной английской экономики, по мнению представителя Банка Англии, остается низкий уровень инфляции. Так, по расчетам кредитного учреждения, в 2012г. инфляция в Великобритании не должна превысить 2%.
Проблема отсутствия экономического роста пока не имеет решения. У правительств и регуляторов в ЕС пока нет эффективных моделей, позволяющих стимулировать потребителей тратить больше денег, а банкам выдавать больше кредитов. Все это ведет к сокращению экономик и бюджетным ограничениям. Возникает вопрос, как выйти на траекторию роста. Но пока ответ на него не будет найден, курсы и евро и фунта останутся турбулентными.
Пополудни среды евро дорожает в парах с основными мировыми валютами в ожидании решений министров финансов еврозоны по вопросам об объединении и расширении европейских стабилизационных фондов и других антикризисных мерах.
Инвесторы все чаще выражают уверенность в том, что кризис в Европе близок к завершению.
Евро к 14.25 Киева в среду подорожал до $1,3352 по сравнению с $1,3313 на закрытие торгов во вторник, когда он поднимался до максимальных с 29 февраля $1,3386.
В паре с японской нацвалютой евро на это время поднялся со ¥110,73 до ¥110,83.
Курс доллара к иене опустился на 0,1% - до ¥83,03.
«Шумиха вокруг долгового кризиса немного успокоилась, и люди проявляют больше оптимизма. Рынок знает, что он увидит увеличение размеров стабфонда, поэтому отношение к риску улучшается, что поддерживает рост евро», - отметил старший валютный аналитик Commerzbank Лутц Карповиц.
Напомним, что заседание министров финансов стран еврозоны (Еврокомиссии)пройдет в рамках встречи глав финансовых ведомств и центробанков ЕС в Копенгагене 30-31 марта.
Еврокомиссия выступает за увеличение объема средств антикризисного фонда ЕС с €500 млрд. до €940 млрд. за счет объединения существующего временного Европейского фонда финансовой стабильности (European Financial Stability Facility, EFSF) с Европейским механизмом стабильности (European Stability Mechanism, ESM), который, как ожидается, будет сформирован к 01 июля и станет постоянно действующим.
Тем временем, после 16.00 Киева «власть на форексе поменялась» и в ходе американской сессии доллар устанавливает свежие максимумы против основных конкурентов.
Пара евро-доллар коснулась области ниже тридцать третьей фигуры, однако на спаде привлекла интерес к покупке и отыграла часть движения, скорректировавшись к области $1,3317.
Продолжила падение против доллара и британская валюта. Пара протестировала поддержку, расположенную в области $1,5885/1,5880 и коснулась отметки $1,5878.
Как сообщают дилеры, стопы по-прежнему находятся ниже $1,5870. Их исполнение может способствовать развитию снижения вплоть до 200-дневной скользящей средней, которая пролегает на уровне $1,5851. В области $1,5850 также ощущается интерес, связанный с опционным барьером.
Кстати о фунте.
Британский фунт дешевеет против доллара, после того как экономика Великобритании в IV квартале 2011 года сократилась быстрее ожиданий аналитиков. Евро вновь снижается после попытки роста днем, а доллар дешевеет после выхода данных по товарам длительного пользования за февраль.
Единая европейская валюта во второй половине дня снижается в паре с долларом до отметки $1,3308, после того как в середине сессии вновь пыталась расти к максимальным отметкам за месяц и достигла уровня $1,3352.
Напомним, что поддержку евро оказывает ожидание саммита Еврогруппы 30 марта в Копенгагене. Инвесторы ожидают, что главным вопросом в ходе встречи станет объединение Механизма финансовой стабильности и Европейского финансового фонда спасения в единый постоянно действующий фонд. Между тем ранее на этой неделе канцлер ФРГ Ангелa Меркель заявила, что правительство Германии предварительно одобрило увеличение постоянного Механизма финансовой стабильности с €500 до €700 млрд.
По замыслу инициаторов, мощный фонд может потребоваться для поддержки в будущем более крупных стран, чем те, которые уже получили европейскую помощь. Политики новым для себя образом решили действовать на опережение и создать действенный механизм еще до того, как возникнет проблема. Здравая идея и разумное продолжение затянувшегося кризиса, охватывающего все новые регионы Европы.
Таким образом, принимая решения о подготовке к возможной финансовой буре, политики уже формируют сильный сигнал для инвесторов, способный убедить их в решимости лидеров и надежности инвестиций в регион. А, следовательно, дают позитивный сигнал для единой европейской валюты, оправляющейся от недавних потрясений.
Доллар США «ситуативно» снижается после публикации статистических данных по заказам на товары длительного пользования: объем заказов на них в феврале вырос на 2,2% в месячном сопоставлении и составил $211,77 млрд., тогда как аналитики ожидали роста показателя на 3%.
Японская иена растет на фоне снижения спроса на риск и в ожидании окончания финансового года 31 марта: компании-экспортеры репатриируют в страну выручку, и спрос на валюту растет. Иена в паре с долларом дорожает до уровня ¥83,08, а против евро поднимается до отметки ¥110,56. Британский фунт в паре с долларом США снижается до уровня $1,5885 после сообщения о том, что ВВП Великобритании в четвертом квартале прошлого года упал на 0,3% в квартальном сопоставлении, тогда как аналитики прогнозировали падение показателя на 0,2% квартал к кварталу.
Шведская крона подорожала к доллару до отметки 6,6733 после того, как стало известно, что индекс потребительского доверия страны в марте вырос до нуля от минус 3,2 в предыдущем месяце.
Однако растущие волнения относительно перспектив роста Китая оказывают негативное влияние на товарные активы и такие валюты как канадский, австралийский и новозеландский доллары. Пара «осси»-«гринбэк» установила свежий минимум сессии, чему способствовало сообщение о том, что RBA может снизить процентную ставку на следующей неделе, с целью оказания поддержки росту. Спрос на пару ощущается на подходе к $1,0370, со стопами на прорыве. Биды макро-счетов замечены на $1,0365. Полагаю, недавняя уязвимость доллара была, в основном, вызвана техническими, а не фундаментальными факторами. Таким образом, мы думаем, что в краткосрочной перспективе американская валюта сможет развить восстановление, особенно, учитывая неоднозначность, царящую на рынках сырья и акций. Тем не менее, несмотря на то, что пара евро-доллар понесла потери, единая европейская валюта продемонстрировала укрепление против остальных конкурентов в преддверии заседания европейских министров финансов, на котором будет обсуждаться увеличение фондов финансовой помощи.
А сейчас традиционное еврорезюме, вновь выдержанное в «коридорной» тональности.
Итак, за последние сутки пара евро-доллар не смогла упрочить свои позиции на рынке и обновить локальный максимум, показанный во вторник на $1,3384, и снова возвращается в коридор $1,3050-1,3320, и к финишу украинской сессии форекса пара упала ниже отметки $1,33.
Статистика в последние сутки выходила нейтральной. 27 марта индекс потребительского доверия США за март вышел на уровне 70,2 против ожидавшихся 70, остался на максимальных значениях, но промышленный индекс ФРБ Ричмонд за март упал с 20 до 7.
В среду по финальной оценке рост ВВП Великобритании за IV квартал был пересмотрен вниз, с -0,2% кв/кв до -0,3% кв/кв, а также хуже прогноза вышли заказы товаров длительного пользования в США за февраль, +2,2% м/м против ожидавшихся +3,0% м/м.
Впрочем, падение за предыдущий месяц было пересмотрено с -4,0% м/м до -3,6%, и в размерности г/г показатель вырос сразу с 9,3% до 17,7% г/г. То есть рост заказов за последний год просто потрясающий. При этом год назад (в феврале 2011) заказы товаров длительного пользования США показывали +7,9% г/г, а два года назад +15,4% г/г.
Таким образом, суммарно за три года заказы выросли в 1.177*1.079*1.154=1,465 раза, то есть на 46,5%, что существенно больше показанного в феврале 2009 года падения на 37,6% г/г. То есть по этому показателю экономика США уже превзошла докризисные значения.
Положительную динамику экономика США будет демонстрировать и в ближайшем будущем.
Так, за февраль прирост рабочих мест в экономике США по показателю Nonfarm Payrolls ожидается на уровне 215 тыс. (будет опубликован в следующую пятницу). По факту, видимо, будет еще выше, учитывая динамику еженедельных заявок по безработице, а также значительное превышение в последние два месяца значений по росту занятости от альтернативных данных (от домохозяйств) над значениями, получаемыми из платежных ведомостей (Payrolls).
Но, напомним, в последнее время на сильных данных из США доллар не падает, а растет, так что пока время для роста евро не настало. К тому же размещения облигаций Казначейства США на этой неделе еще продолжаются, аукционы пройдут 28-29 марта. В этих условиях можно ожидать падения пары евро-доллар обратно внутрь диапазона $1,3050-1,3320. Как мы и обещали, «почти гарантируя» более менее полноценный «еврореванш» в более теплом апреле.
И, словно подтверждая это еврорезюме, к 18.00 Киева американская валюта в ходе торгов не сбавляет темпов роста и укрепляется против большинства основных конкурентов.
Дополнительный импульс доллару придает снижение американских акций. Исполнение стопов на прорыве $1,3290 позволило паре евро-доллар продолжить падение и установить свежий минимум сессии в $1,3278. Тем не менее, как сообщают дилеры, спрос на пару ощущается в области $1,3260/1,3270. Они добавляют, что закрытие дня ниже области мартовских максимумов на $1,3275/1,3285 будет свидетельствовать о потенциале для развития нисходящего движения в краткосрочной перспективе.
Тем временем, австралийская валюта подбирается к области недельных минимумов против доллара и касается отметки $1,0360. Сильный интерес к покупке «осси» сохраняется в области $1,0355/1,0350. Стопы находятся на прорыве. Их исполнение может открыть дорогу движению по направлению к области $1,0340/1,0335, где уровень $1,0336 является минимальным значением с 22 марта.
Вот таким был информационный фон, на который кросс-курс евро-доллар реагировал в течение указанного временного промежутка адекватно, причем нельзя не отметить заметное снижение уровня волатильности со стартом американских торгов.
Полагаю, мы достаточно подробно пояснили поведение пары евро-доллар на мировом форексе, на которое сообразно, хотя и почти безоборотно «отвечал» оптовый сегмент рынка наличных Днепропетровска.
Уточним, что, по-прежнему избегая работы с евроналом, в эту среду, дилеры розницы в течение 28 марта констатировали внутридневную курсовую стабильность бидов и копеечный привес позиции «предложение» этой СКВ: 10,67/10,77 UAH/EUR.
Двигающийся обыкновенно с евро «параллельными» курсами оптовый российский рубль, на сей раз вел себя «законопослушно», потеряв в течение среды 20 пунктов по спросу и 10 пунктов по оферам.
Торги 28 марта здесь завершились ценами 0,273/0,276 UAH/RUB.
По сравнению с закрытием вторника, 27 марта, биды оптового рубля просели на 30 пунктов, офера стали ниже на 20 пунктов.
Со слов оптовиков, ликвидность в секторе рубля 28-го была «предельно низкой».
Резюмируя вышеизложенное, отметим: в целом же, общая ликвидность оптового рынка наличных в среду несколько просела, став ниже далеко не блестящих оборотов вторника. Со слов здешних дилеров, в течение 28 марта здесь доминировал клиентский спрос.
Наличный евро («черная» розница и мелкий опт) к вечеру 28 марта в Днепропетровске пытались работать по просевшему с закрытия вторника на 1,0 коп. спросу и не изменившемуся предложению.
Котировки российской валюты (розница) к финишу торгов 28 марта по спросу и по предложению потеряли по 10 пунктов.
Как мы указали в предыдущем обзоре, несмотря на динамично изменявшиеся цены на «зеленый» безнал на торгах среды, вряд ли стоило ожидать заметных курсовых подвижек. А сохранение действующего уровня стоимости доллара или, во всяком случае, незначительные его изменения, выглядели более вероятными. Как и ожидалось, курс доллара прибавил «сиротские» 0,1 коп., установившись на уровне 8,027 UAH/USD.
Меж тем, некоторое оживление в торгах на рынке доллара, включая и рынок наличных, скорее всего, уместно рассматривать как превентивные мероприятия игроков, пытающихся запастись достаточно дешевой СКВ до старта II квартала, чреватого усилением натиска на курс нацвалюты. В рамках традиционного «весеннего наступления».
Кроме того, мы не исключаем влияние на настроения на рынке безналичного доллара небезызвестное требование АУБ провести кадровую чистку топ-менеджмента Нацбанка, который, со слов представителей Ассоциации, отличается редким непрофессионализмом и уже успел нанести урон отечественной экономике и золотовалютным резервам текущей политикой валютного и монетарного регулирования.
Иначе говоря, в мартовской атмосфере запахло жареным, и субъекты валютного безнала «от греха» попытались пока достаточно аккуратно «затариться» относительно дешевым долларом.
Приблизительно такие же настроения царят и на рынке наличных, где розничный сегмент в Днепропетровске под давлением доминирования спроса был вынужден приподнять офера.
Не исключено, что «волны волатильности» на рынке наличных широкими кругами расходятся по всей Украине со столицы, где уже поутру был отмечен нешуточный интерес к «зелени» на фоне выросших оборотов.
В этом контексте рискнем предположить незначительное подорожание наличного доллара, предел которому определит ликвидность. Поэтому значительного роста в ближайшие день-два ожидать не стоит.
Торги безналичным долларом на валютном межбанке на 10.00 Киева в четверг, 29 марта, стартовали с уровня закрытия среды: 8,0255/8,0290 UAH/USD.
Индицировалось стопроцентное отсутствие сделок и, натурально, изменения котировок, которые наблюдались по сути до 10.25 Киева.
К 10.25 цена безналичного доллара неспешно пошла вниз, достигнув к указанному часу отметки 8,0253/8,0288 UAH/USD на фоне доминирования спроса и ликвидности «ниже среднего» ликвидности, а по сути, виртуальной.
На 10.42 котировки доллара сменили тренд, устремившись наверх (8,0255/8,0295UAH/USD). Ликвидность оставляла желать лучшего, большей частью пребывая в виртуальном состоянии.
Около 10.57, со слов дилеров коммбанка-«бегемота» цены на доллар ушли вверх (8,0268/8,0320 UAH/USD), ведомые жестким доминированием спроса на фоне все еще «ниже среднего» уровня ликвидности.
К 11.05 безналичная «зелень» достигла отметки 8,0280/8,0320 UAH/USD, однако при этом наблюдалось пара «нюансов»: ликвидность очень низкая и, во вторых, реально больше продавали доллар. Не исключено, что для этого и «задирался» курс.
На 11.28 котировки доллара на межбанке консолидировались у отметки 8,0265/8,0315 UAH/USD, не обнаруживая очевидного стремления к переменам, о чем дополнительно говорил низкий уровень ликвидности на фоне сохранения доминирования спроса.
Около 12.25 котировки доллара достигли уровня 8,0269/8,0322 UAH/USD на фоне доминирования спроса при практически полном отсутствии оферов и ликвидности, все еще остающейся на уровне «ниже среднего».
Причина четвергового «бычьего» тренда недолго была секретом Полишинеля — как оказалось, в стране появилось некоторое количество «относительно свежей» гривни, о чем дала понять динамика остатков в нацвалюте на транзитных и коррсчетах НБУ, выросших с уровня 20 608,6 млн. грн. к отметке 21 726,7 млн. грн.
Рынок наличных Днепропетровска («легитимная» розница, «окна») стартовал 29 марта с уровней: доллар – 8,010/8,045 UAH/USD, евро – 10,62/10,72 UAH/EUR, рубль – 0,271/0,276 UAH/RUB.
По сравнению с открытием среды, 28 марта, курс доллара по спросу и предложению не изменился.
Евро по сравнению с открытием среды по спросу не изменился, по предложению потерял 6,0 коп.
Наличный рубль в четверг поутру по сравнению с дебютом среды по спросу и предложению потерял по 20 пунктов.
В дебюте сессии 29 марта настроение в этом сегменте рынка было достаточно спокойным. Определить доминировавший тренд было несложно: сохранение некоторой напряженности в секторе ожидающего финиша марта и квартала «на тэрэнах Украины» доллара и «опаска» с недоверием к евроналу, который с ночи на четверг «обрадовал» просевшими к отметке $1,3320 курсами.
Со слов руководства профильных департаментов коммбанков Днепропетровска, клиенты главным образом интересовались долларом, а также возобновившим коррекцию «в миру» евро. Причем, больше курсами продажи. И делали это без особого энтузиазма. Потенциальные клиенты продолжали «сторониться» этой СКВ. Ввиду ее «стремности» на торгах мирового форекса.
Розница и мелкий опт «неформальной» ветки рынка в Днепропетровске поутру 29-го «высветили» следующие курсы: доллар – 8,030/8,045 UAH/USD(по сравнению с открытием среды спрос и предложение не изменились); евро – 10,67/10,76 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 28 марта, спрос вырос на 1,0 коп., предложение не изменилось); рубль - 0,273/0,276 UAH/RUB (по сравнению с открытием среды спрос и предложение потеряли по 20 пунктов).
В дебюте сессии от 29 марта в розничном сегменте наблюдалась тишина – реальные сделки отсутствовали.
Оптовый сегмент «неофициального» ранка наличных Днепра в четверг стартовал с уровней: доллар – 8,035/8,045 UAH/USD(по сравнению с открытием среды спрос не изменился, предложение выросло на 0,5 коп.); евро – 10,65/10,75 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 28 марта, спрос просел на 5,0 коп., предложение не изменилось); рубль - 0,273/0,276 UAH/RUB (по сравнению с открытием среды спрос снизился на 20 пунктов, предложение потеряло 10 пунктов).
Утром 29 марта у оптовиков было тихо, реальные сделки отсутствовали.
Около 11.07 четверга в розничном и мелкооптовом сегменте рынка наличных Днепропетровска без перемен в ценах (доллар - 8,030/8,045 UAH/USD, евро - 10,67/10,76 UAH/EUR, рубль - 0,273/0,276 UAH/RUB). При этом здесь удовлетворялся клиентский спрос на фоне «низкой» ликвидности.
У оптовиков на этот час цены открытия без перемен: доллар - 8,035/8,045 UAH/USD, евро - 10,65/10,75 UAH/EUR, рубль - 0,273/0,276 UAH/RUB. Здесь на указанное время было тихо: реальная работа отсутствовала.
На 12.35 в сегменте розницы и мелкого опта рынка наличных Днепропетровска в торгах возникла паузу, с одной стороны вызванная обеденным перерывом, с другой – достаточно резвым ростом цен. На этом фоне действующие уровни котировок в сегменте немного изменились: доллар - 8,040/8,050 UAH/USD, евро - 10,67/10,76 UAH/EUR, рубль - 0,273/0,276 UAH/RUB.
У оптовиков на указанное время тоже пауза, сменившая низколиквидную работу по удовлетворению клиентского спроса. При этом здесь также отмечены перемены в действующих ценах: доллар - 8,04/8,05 UAH/USD, евро - 10,65/10,70 UAH/EUR, рубль - 0,273/0,275 UAH/RUB.
Мы не исключаем, что кроме «технической причины» (обеденный перерыв) возникновения тайм-аута в торговле наличной валютой в Днепропетровске, налицо реакция рынка на повышение дилерами цен на работаемую «зелень».
В других регионах страны котировки тамошних рынков наличных в четверг в дебюте сессии, имели нижеследующий вид. Отметим индикативный характер приведенных цифр. Поскольку ко времени выхода «Итогов» обстановка там может измениться.
