Идеи: портфель-2011 (архив)

[quote="1095006:San"]Бывалый
интересная инфа. Откуда?

Банально отвечу Оттуда...
Приходилось пьянствовать с представителями ВДЦП, но они меня не помнят и если опять пересечемся, прийдется знакомится вновь
Я же не вчера на рынке, и ник взял, проверим, может и ошибаюсь, про баксы удивился

http://www.youtube.com/watch?v=emv9s4gbhRY

мне ближе подход митча, если есть угроза широкому рынку, то проще и эффективнее не выходить из малоликвидных доходных бумаг, а захеджить их шортами шлака. на падении в сгоке появляются офера, но как только чуть зеленеет - они сразу же испаряются и набрать позу по нормальной цене - практически нереально. дивбумаги не для катаний,а для дивов, имхо для меня влияние таких бумаг на портфель схоже с синтетическими облигациями (опцион+депозит/облига)), т.к. есть гарантированный (ну, практически ) купон в виде дивов на любом состоянии рынка, и есть профит, когда широкий рынок растет. да, он не такой жирный, как в ликвидах, но и не намного хуже.

да и по силе бумаг - сгок с хаев сложился в 1,7 раза, цгок в 1,4 раза, центр в 2,5 раза, мотор в 1,8 раза, а енмз в 4 раза. по цгоку человек спокойно вышел емнип по 6,2 за бумагу солидным объемом, когда ему приспичило.

Хоть кто-то вспоминает
На самом деле, 3 месяца (август-октябрь) сидел в такой позиции. Потом неделю просто в лонгах, а сейчас снова захеджировал укрсоцем, ибо девал на носу очевиден, не понятна (как и всегда) позиция НБУ по поводу - медленное сползание, или твёрдое удержание до самих выборов. Пока что наблюдаем удержание, да ещё и с высасыванием ликвидности, а-ля лето 2008. В любом случае, с таеньем резервов, под ударом больше всех будут банковские акции. Я не ставлю на снижение рынка, даже скорее всего будет рост, но банки будут хуже рынка ещё очень долго, хотя и не считаю их шлаком в долгосроке.
Из енмз выскочил на первом крупном "прыжке". Любая пружина имеет свою критическую точку...

Господа, что думаете по поводу Yask? В стратегическо-фундаментальной перспективе))

Цена достаточно низкая (фиксировал прибыль по 3,8; Текущая 1,2). Предприятие по прежнему прибыльное и загрузка хорошая. Насколько, по вашему, опасны, точнее вероятные проблемы из-за спора главных акционеров? Лично мое мнение, что ситуация разрулиться и не станут убивать прибыльное предприятие. Понимаю, что всякое было и бывает, но, такое у меня предчувствие.

3 месяца (август-октябрь) сидел в такой позиции.

еще одно важное премущество подобных стратегий - они очень легко масштабируются. т.к. позиция по сути рыночно-нейтральна, можно с относительно малым дополнительным риском увеличить позу за счет плеча, тогда профиты вообще неплохие рисуются.
вот даже если взять последнюю ситуацию

есть 100 кгрн, допустим покупаем на хаях по 16 грн =6300 акций сгока
тут же шортим на 100 кгрн енмз = 525 акций по 190 грн

ну и каждый может посчитать насколько может быть прибылен подобный подход..как для арбитражной стратегии доходность просто фантастика. мало того, мы можем вообще не переживать по поводу движения рынка, нам ... главное - это соотношение между двумя акциями. чем не грааль? я ДУшнику своему тоже расписывал все прелести такого подхода, но когда дошло до дела, взял только одну "ногу" - лонг сгока, а шортить чето зассал

roman tr.

Ну далеким от рынка людям вообще тяжело объяснить что такое шорт и как можно продать то, чего у тебя нет.
А вообще конечно при арбитражировании с большими плечами (больше 1-го - 2-го) есть огромные риски.
Как огромного падения (тот же яск), так и роста в два раза за очень короткое время (выход каких-то очень позитивных новостей).
Сейчас тот же ЕМЗык со своими +15% в день весьма рисковый для подобных штук.
Хотя СГок за последние дни так и не вырос.

Хотя конечно на падении стратегия в варианте зашортить фьючерс и постепенно подбирать сильные акции может быть весьма хороша.
Думаю возможно через годик воспользуюсь

Сейчас тот же ЕМЗык со своими +15% в день весьма рисковый для подобных штук.
Хотя СГок за последние дни так и не вырос.

ну мы же ведем речь о более длительных горизонтах, чем день два. в основе стратегии лежат фундаментальные идеи, а они отыгрываются рынком не так быстро. риск, безусловно, присутствует. кто ведь знает, может завтра рыжий центры прибыли переведет из гоков на енмз и ммки

roman tr.

Ну далеким от рынка людям вообще тяжело объяснить что такое шорт и как можно продать то, чего у тебя нет.

далеким от рынка людям и не надо ничего объяснять. пусть слушают новости по ТСН насчет курса гривона.

roman tr.

Ну далеким от рынка людям вообще тяжело объяснить что такое шорт и как можно продать то, чего у тебя нет.

далеким от рынка людям и не надо ничего объяснять. пусть слушают новости по ТСН насчет курса гривона.

а меня немного достали форексники (которые клиенты, а не брокеры). Типа перечисляют преимущества на форексе: лохоставка от 2 дол., ликвидность, плечо, платформа, заграница и т.п. А по факту гоняют и УБ, но на демке, потому что собирают пару тысяч гривен, чтобы завести. Ну и вряд ли насобирают. Т.к. если появляются лишние 100 баксов, то кидают на форекс тут же, чтобы разбогатеть. И при этом хотят, чтобы жена была риск-менеджером. И обсуждают, что чел на форексе берет в ДУ бабки на ПАММ-счет, но у него завышенный вход для инвестирования - 200 баксов (ну хотя бы 100 бы сделал!). Ппц

roman tr.

Ну далеким от рынка людям вообще тяжело объяснить что такое шорт и как можно продать то, чего у тебя нет.

далеким от рынка людям и не надо ничего объяснять. пусть слушают новости по ТСН насчет курса гривона.

а меня немного достали форексники (которые клиенты, а не брокеры). Типа перечисляют преимущества на форексе: лохоставка от 2 дол., ликвидность, плечо, платформа, заграница и т.п. А по факту гоняют и УБ, но на демке, потому что собирают пару тысяч гривен, чтобы завести. Ну и вряд ли насобирают. Т.к. если появляются лишние 100 баксов, то кидают на форекс тут же, чтобы разбогатеть. И при этом хотят, чтобы жена была риск-менеджером. И обсуждают, что чел на форексе берет в ДУ бабки на ПАММ-счет, но у него завышенный вход для инвестирования - 200 баксов (ну хотя бы 100 бы сделал!). Ппц

мда... странные люди...
хотя такие даже если потом открывают счет на уб, то все-равно его сливают, так как идут на фьючерсы и все время играют на 5-е плече.

Когда кому-то говорю, что торгую на бирже - все спрашивают - это форекс? Когда говорю, что у нас есть Украинская Биржа и на ней торгуют акциями украинских компаний очень сильно удивляются.
При том даже есть люди связанные с финансами. Даже в банке, когда деньги на счет ложил - "ведущий специалист" расспрашивал и удивлялся

п.с. не то, что я - когда еще 18 лет было - слышал про ПФТС Еще помню смотрел как индекс рос постоянно.