ConcordeLeaks: Имеете право знать больше

+ Додати
    тему
Відповісти
на тему
Усе, що стосується інститутів спільного інвестування: Пайові, корпоративні та внутрішні інвестиційні фонди. Довірче управління активами через інвестиційну компанію або ПІФ.
  #12>
Повідомлення Додано: Сер 02 лют, 2011 11:28

ConcordeLeaks: Имеете право знать больше

Принципы создания и функционирования КУА «Конкорд Эссет Менеджмент»

- получение вознаграждения за бездарное управление (см. «Результаты деятельности»)
- наличие дешевого кредитного ресурса за счет активов фондов (см. раздел «Другие активы»)
- наличие возможности избавляться от мусорных активов обменивая их на деньги инвесторов фондов (см. «Мусорные активы»)
- возможность манипуляции рынком для проведения спекулятивных операций, используя активы фондов под управлением ( >70% доля Стирола в фонде «Конкорд Лидер» и >45% доля Центрального ГЗК в фонде «Перспектива»)
- возможность продать КУА при наихудшем варианте развития событий (как это дважды было с «Пио Глобал Украина») и организовать новый лохотрон с чистой репутацией (см. «Пио Глобал Украина»)


Результаты «Деятельности» (25.01.2011)

1. Инвесторы открытых и интервального фонда с начала их деятельности потеряли половину вложенных средств (29.01.2008-24.01.2011):

Достаток (-40%), Перспектива (-49%), Стабильность (-53%)

UAX (-3%) ПФТС (-6%)

2. За один день 06.11.2008 фонды потеряли: Достаток (-34%), Перспектива (-16%), Стабильность (-37%). Причиной этому послужила распродажа мусорных активов (см. «Мусорные активы») по практически нулевой стоимости.
Результаты за (29.01.2008-06.11.2008): Достаток (-49%), Перспектива (-46%), Стабильность (-53%)
Так как фонды являются диверсифицированными, то согласно закону количество ценных бумаг не может превышать более половины от общей стоимости их активов. Именно поэтому фонды упали наполовину, а не до нуля.

3. Инвесторы Конкорд Лидер недополучили 5-кратную прибыль (вложив деньги на дне рынка), что является колоссальным прямым убытком (05.03.2009-24.01.2011):

Конкорд Лидер

+12,5% - мусорные облигации «Трансфаворит» = +7,5%
+7,5% - мусорные акции, которые не показывают в структуре портфеля («Киевоблгаз» и т.д.) = 0% ?

UAX +484% ПФТС +423%


Другие активы

Другие активы в фондах – это дебиторская задолженность. Основным должником является ТОВ «Конкорд Капитал». Тот же офис. Тот же владелец.
Отчетность КУА на сайте stockmarket.gov.ua по своим фондам за первое полугодие 2010 г. говорит о том, что у ТОВ «Конкорд Капитал» задолженность перед тремя фондами (не включая «Конкорд Лидер») составляла почти 9,5 млн. грн. Задолженность возникала на разные даты на протяжении длительного промежутка времени. И все равно сделки заключались с тем же самым брокером. Снова и снова. Хотя сделки он не выполнял и деньги не возвращал.
Процентная ставка такого «кредитования» не разглашается ни КУА ни даже самой комиссией. В договорах указано что в случае невыполнения обязательств, другая сторна имеет право требовать 0,05% от задолженности за каждый просроченый банковский день. Т.е. 12,5% годовых. Именно под такие проценты Конкорд забрал деньги инвесторов во время кризиса.


Мусорные активы

1. В качестве денежного долга по невыполненным договорам ТОВ «Конкорд Капитал» вернуло фонду акций «Конкорд Лидер» облигации обанкротившейся фирмы Трансфаворит. Кредитный рейтинг этих облигаций на тот момент был на уровне uaCCC/Негативный. А вскоре ЧП Трансфаворит стал банкротом и в портфеле открытых фондов КУА «Пио Глобал Украина» они были переоценены с 1 тыс. грн. до 88 коп. В «Конкорд Лидер» эта переоценка еще не произошла и облигации по прежнему занимают 5% портфеля.
2. Перед финансовым кризисом во время формирования портфелей фондов им были переданы мусорные активы (см. «Кто виноват» п. 2) что привело к тяжелым последствиям для инвесторов (см. «Результаты деятельности» п. 2)


Стратегия руководства

- как можно дольше сдерживать существующих инвесторов в открытых и интервальном фондах, кормя обещаниями о скором возврате процентов по задолженности
- выплатить задолженность как можно позже (для Лидера это дата прекращения деятельности 23.10.2011, для остальных фондов граничный срок вообще не определен), проценты же заплатить только частично или по возможности не заплатить вообще (т.к. пеня в этих специальных договорах определена как право, а не обязанность). Еще лучше – вернуть их мусорными активами как это было с Трансфаворитом (см. «Мусорные активы»)
- искуственно занижать стоимость СЧА закрытых фондов перед собранием акционеров (см. «Пио Глобал Украина») чтобы лоббировать продление срока их деятельности и дальше пользоваться деньгами инвесторов в своих целях (см. «Принципы создания и функционирования «КУА Конкорд Эссет Менеджмент»)
- привлекать новых инвесторов, которые не знакомы с ситуацией вокруг фондов Конкорд в прошлом


Кто виноват

1. каждый инвестор, который купился на пеструю обертку и дорогой офис новой КУА
2. лично генеральный директор (и совладелец через Кипрские оффшоры) инвестиционной компании Concorde Capital – Мазепа Игорь Александрович mazepai.com.ua использовавший деньги инвесторов (см. «Другие активы») для спасения своей собственной компании во время финансового кризиса, для спекулятивного заработка во время рыночного послекризисного ралли, для избавления от ненужных мусорных активов (см. «Мусорные активы») и для покупки КУА «Пиоглобал Украина». Этот человек не имеет никакого морального права на уважение со стороны инвесторов, после всего что сделал против них.


Что делать

- инвесторам открытых и интервальных фондов выходить из них при первой удачной возможности
- инвесторам закрытых фондов ждать закрытия, т.к. даже досрочное собрание акционеров и поднятие вопроса о смене КУА пользы никакой не принесут. «Этот мусор никому не нужен» (с) Президент крупной украинской КУА. Главное не продлевать на собраниях акционеров сроки деятельности закрытых фондов, не давая возможности мошенникам и далее пользоваться вашими деньгами.
- донести до ведома других инвесторов ситуацию с этой КУА и больше не инвестировать в её фонды ни копейки
- продолжать писать жалобы в ГКЦБФР, прокуратуру. Регулярные проверки хоть как-то держат в узде распоясавшихся управленцев. Отчеты комиссии о найденых нарушениях публикуются здесь smida.gov.ua. Список нарушений пока чисто формальный и сумма штрафов незначительна. У комиссии пока нет желания докопаться до истины и лишить лицензии этих подлецов.


«Пио Глобал Украина»

После неудачного старта в 2007 г. КУА «Пио Глобал Украина» (закрывавшая свои фонды уже с отрицательной СЧА) была в целях ребрединга куплена более старой КУА «Сократ».
Компания «Сократ» некогда была довольно успешной. Все изменил не финансовый кризис, а принципы управления и опять-таки те же мусорные активы, от которых так хотят очистить свои личные портфели владельцы КУА. К примеру фонд Премиум-фонд Акций, имевший как и «Конкорд Лидер» колоссальные перспективы, положил 70% активов на депозит в один малоизвестный банк «Биг-Энергия». Это называется диверсификация. И нет больше такого банка. Владелец КУА Роман Сазонов, понимая ситуацию с фондами (см. результаты деятельности фондов на официальном сайте компании), принял решение о продаже КУА. Это «спасло» конкретно владельцев акций «Премиум-фонда Акций», т.к. владелец расчитался за мертвые депозиты своими личными активами (иначе компанию с таким фондом просто никто бы не купил). Частично неплохими, частично - мусорными. Как результат: фонд (-35%), UX (+188%). Такой результат отчасти еще и потому, что сейчас искуственно занижается СЧА перед собранием акционеров в надежде принятия решения о продлении сроков деятельности фонда. Специально была выбрана дата 14 февраля и труднодоступное место: Фрунзе 19-21. А в письме доверенность: мол если не можете приехать сами, то вышлите её нам и мы все за вас решим.
Стоит ли уточнять, что из бывших сотрудников КУА «Пио Глобал Украина» после её покупки Сoncorde Сapital больше никого не осталось. Теперь Пио Глобал это только сайт... и куча никому не нужных мусорных активов.



Источники информации:

- публичные сайты компаний, а также сайт с их отчетностью smida.gov.ua
- собрания акционеров
- документы, полученные инвесторами от КУА по запросу (информация об активах, задолженности и т.д.)
- результаты инициированной инвесторами проверки ГКЦБФР (официальные документы, источники в комиссии)
- информация, полученная при непосредственной беседе с управляющими
- информация, полученная от настоящих/бывших сотрудников этих КУА


Дебиторская задолженность:

Лидер stockmarket.gov.ua/ua_UA/kua/year_2011/showform/8/208985
Стабильность stockmarket.gov.ua/ua_UA/kua/year_2011/showform/8/208976
Достаток stockmarket.gov.ua/ua_UA/kua/year_2011/showform/8/208975
Перспектива stockmarket.gov.ua/ua_UA/kua/year_2011/showform/8/208974


Постановления о правонарушениях:

КУА Конкорд
smida.gov.ua/db/offence/52405
smida.gov.ua/db/offence/44520
smida.gov.ua/db/offence/44519
smida.gov.ua/db/offence/44518

Конкорд Лидер
smida.gov.ua/docs/postanovi/1211ku.doc
smida.gov.ua/db/offence/37314
smida.gov.ua/db/offence/37133


Информация собрана за 3 года инвестирования в фонды под управлением «Конкорд Эссет Менеджмент» и «Пио Глобал Украина» группой опытных инвесторов. Мы не хотим чтобы наши ошибки повторял кто-то еще.


Зеркало: investfunds.ua/forum/showthread.php?80645-Конкорд-где-деньги-инвесторов


Востаннє редагувалось Collapse в Сер 01 чер, 2011 14:24, всього редагувалось 4 разів.
Collapse
 
Повідомлень: 1417
З нами з: 02.02.11
Подякував: 62 раз.
Подякували: 127 раз.
 
Профіль
Повідомлення Додано: Суб 05 лют, 2011 01:45

+1
Инвесторам КУА-проходимцы оставили графики на сайтах, живущие своей непонятной нерыночной жизнью. ГКЦБФР- "не вижу, не слышу, молчу"
stevon
 
Повідомлень: 45
З нами з: 04.10.09
Подякував: 0 раз.
Подякували: 0 раз.
 
Профіль
Повідомлення Додано: Суб 05 лют, 2011 18:46

Re: ConcordeLeaks: Имеете право знать больше

Уважаемые господа,
Комментирование опубликованных в интернете или в других средствах массовой информации анонимных материалов не входит в правила нашей компании, но для данного случая я решил сделать небольшое исключение, поскольку пользователь (Collapse), заразившись романтикой Wikileaks и оперируя недостоверными данными, ставит под угрозу деловую репутацию компании, которой я руковожу.
Анонимность.
Просим обратить внимание на то, что в отличие от Wikileaks, пользователь Collapse скрывает свое имя и отношение к Конкорду. В противовес этому, материалы выглядят как основательное исследование, пестрят цифрами и прямыми обвинениями в адрес компании и ряда публичных лиц.
Сам факт анонимности уже является опровержением достоверности изложенного материала: если бы изложенные данные соответствовали действительности, то автору статьи грозила бы только известность Джулиана Ассанжа.
Цели.
Суть статьи это призыв к инвесторам не работать с фондами нашей КУА. Некорректные манипуляции с данными (доходности фондов и рынка указанны за разные периоды, рейтинг бумаг не соответствует такому на момент их приобретения, неполучение прибыли приравнивается к прямому убытку и т.д.), подтверждает намерение пользователя нанести вред репутации компании и повлиять на процессы продаж. Следовательно, цели автора явно лежат в коммерческой плоскости.
Объективность.
Конкорд и ПИО, были единственными указанными в этой статье КУА… Оставим в стороне не желание автора просмотреть результаты фондов других компаний за исследуемые им периоды, достаточно только того факта, что ни один фонд не достиг результата выше рынка. Опять же, автор сравнивает исключительно данные индекса с данными (в том числе) фондов, которые индексными не являются. Об объективности выводов по поводу собственников компании, говорить вообще не приходится.
Видимо вследствие действия такой избирательной объективности, автор совершенно не видит результатов по доходности фондов на текущий момент.
Выводы.
В нашей компании действует площадка продаж ценных бумаг закрытых фондов на вторичном рынке. Любой желающий инвестор может выставить на этой площадке на продажу свои ценные бумаги закрытых фондов.

С уважением,
Седлачик Ростислав,
Генеральный директор КУА «Конкорд Эссет Менеджмент».
User_C
 
 
Повідомлення Додано: Суб 05 лют, 2011 22:22

Ростислав Седлачик сменил Григория Пелеха в его должности всего несколько месяцев назад. Поэтому оправдать дейтельность компании за предыдущие 3 года ой как не просто. Я вам не завидую, Ростислав. Хотя должность обязывает, – дерзайте.

Опровергаете факты моей анонимностью... это глупо. Факты говорят сами за себя. Моя же фамилия людям ничего не скажет. Всего несколько инвесторов ваших фондов делали официальный запрос на предоставление максимально полного списка документов. Я один из них. И я бы очень хотел, чтобы фонды росли, потому как выйти из них через электронную площадку не представляется возможным: или цена ничтожно мала или нет покупателей.
Дискутировать с представителями Конкорд не вижу смысла. Большинство возражений - откровенная ложь.

Ложь № 1 «Доходности фондов и рынка указанны за разные периоды»

Доходность фондов и рынка взяты за одни и те же периоды. Благо это может проверить любой желающий, ведь я чётко указал все даты.

Ложь № 2 «Рейтинг бумаг не соответствует такому на момент их приобретения»

Кредитный рейтинг облигаций Трансфаворит был понижен 09.09.2009:
cbonds.info/all/eng/news/index.phtml/params/id/442824
biz.liga.net/news/E0909500.html
Цитата новости: «Существует потенциальная вероятность дефолта.»
Согласно документам предоставленным КУА Конкорд на мой запрос
по состоянию на 31.12.2009 облигаций в портфеле небыло
по состоянию на 31.03.2010 облигации уже были
Документы могу продемонстрировать всем желающим.

Ложь № 3 «Ни один фонд не достиг результата выше рынка»

29.01.2008-24.01.2011

Достаток (-40%), Перспектива (-49%), Стабильность (-53%)

UAX (-3%) ПФТС (-6%)

Драгон: Платинум (+51%)
КИНТО: Народный (+17%) Классический (-1%)

В этой статье указаны только Конкорд и Пио Глобал, потому что статья именно про них. С теми же КИНТО и Драгон у меня к счастью никаких проблем не возникало (хотя мелкие нарекания есть).


Говоруха Алексей,
настоящий инвестор фонда Конкорд Лидер
бывший инвестор фондов КУА Сократ: Премиум-фонд Акций, Индексный, Сбалансированный
инвестор других фондов и других КУА уже много лет
Collapse
 
Повідомлень: 1417
З нами з: 02.02.11
Подякував: 62 раз.
Подякували: 127 раз.
 
Профіль
Повідомлення Додано: Нед 06 лют, 2011 17:43

Олексію, дякую за аналіз. Як колишній інвестор в фонди Конкорду, і досі - інвестор Сократу, я підтримую вас. На жаль, коли керівники Сократу кинули своїх інвесторів на мільйони гривень, чиновники контролюючих органів нічого не зробили, оскільки - нескладно здогадатись - отримали свою долю в цій афері. Була ще група активістів-інвесторів, які добивались свого, аж поки і від них Сократ не відкупився.
Сподіватимемось, що Конкорд таки всерйоз взявся за свою репутацію і виведе усі фонди на рівень хоча б доходності ПФТС/УБ.
Laszlo
Аватар користувача
 
Повідомлень: 70
З нами з: 26.02.10
Подякував: 1 раз.
Подякували: 3 раз.
 
Профіль
Повідомлення Додано: Чет 10 бер, 2011 12:38

тема раскрыта идеально. Полностью солидарен с Collapse
Не стоит путать мозги с бычьим рынком
Boundless
 
Повідомлень: 1571
З нами з: 12.02.08
Подякував: 81 раз.
Подякували: 88 раз.
 
Профіль
Повідомлення Додано: Нед 01 тра, 2011 01:32

Конкорд Лидер

1) Дата окончания деятельности фонда - 23 мая
2) На 4-ое июня назначено очередное собрание акционеров
3) "Другие активы" > 30% (5% из которых уже никогда не вернутся, потому как являются облигациями Трансфаворит)
4) Без учета мусорной облигации Трансфаворит, СЧА фонда по состоянию на 01/05/2011 эквивалентна номиналу
5) Потенциал падения СЧА - 25% ниже номинала (в случае если задолженность перед фондом не будет погашена)
5) За падение СЧА ниже номинала на 20% КУА будет отвечать перед инвесторами своими активами
см. разъяснение комиссии pioglobal.ua/__files/2.10092912071403.Otvet_Gosudarstvennoy_Komissii_Po_Tsennim_Bumagam_i_FR.pdf

Всех акционеров призываю не подписывать доверенность на Седлачика, а участвовать в собрании лично.

КУА Конкорд

ЦИС и СЧА фондов Конкорд меняются на один и тот же процент уже много месяцев. Значит новых инвесторов у КУА нет. Старых видимо тоже. Сложно предположить, что инвесторы ждут чуда от фонда Перспектива, вложив в беззалоговый долг ("другие активы" = 98%), и не выходят из фонда при открытии интервала. Уверен, что это деньги самих владельцев Конкорд.
Хотя доходит и до смешного: на собеседовании в КУА на должность менеджера по продажам задается вопрос о стратегии направленной на привлечение 100 млн. в течении года. Мечтать не вредно, ребята.
Collapse
 
Повідомлень: 1417
З нами з: 02.02.11
Подякував: 62 раз.
Подякували: 127 раз.
 
Профіль
Повідомлення Додано: Сер 04 тра, 2011 22:27

спасибо, Алексей. не имея собственного опыта, уже три года отслеживаю ситуацию с ПИФами, - хочу попробовать эту альтернативу депозитам. читаю разные форумы (и на инвестфандс).. не подскажете в чем проблема с Кинто? сайт не доступен уже продолжительное время... они пошли по следам "любимых" Вами КУА?
mc®
 
 
Повідомлення Додано: Вів 17 тра, 2011 18:03

Алексей, огромное Вам спасибо что потратили время и написали правду об этих жуликах - КУА Конкорд.
Честно, смело и точно все изложили.
Я в 2009-2010 гг. часто писал на форуме investfunds.ua/forum (в нескольких темах, касающихся Конкорда - под ником los) о мошенничествах этой куашки, всегда подкрепляя это конкретикой, цифрами, сравнениями и т.п.
Вы больше акцентировали на закрытом фонде Лидер и на интервальном Перспективе. Могу ответственно утверждать, что и открытые фонды этой КУА (Достаток и Стабильность) имеют абсолютно худшие показатели доходности с начала деятельности среди всех открытых фондов Украины, неизменно уже около 2,5 лет занимая последние места. В темах указанного выше форума я это неоднократно показывал. В 2011-м ситуация не изменилась.
По-прежнему не раскрыты "Другие активы". Причем, врали много раз, что "контрагенты с ними рассчитаются, ожидаем погашения дебиторской задолженности вместе с пеней - то в июле 2010 г., то в октябре". Но до сих пор никакого расчета нет, все убытки от этих мутных операций переложены на плечи инвесторов, а КУА не понесла никакой ответственности. А где обещанные компенсации от банков, с которыми вы якобы судились "за провал 7.11.2008г"?
Беззастенчиво врут, виляют, обманывают инвесторов. Цифры наглядно все показывают.
Вот удивительные факты за 2010г.,когда основные трудности (по словам управляющего) были уже позади, в портфелях фондов Достаток и Стабильность весь год львиную долю составляли растущие индексные бумаги, которыми они активно играли-манипулировали, покупая-продавая и давая при этом отчеты, интервью, показывающие какие они профессионалы, как точно и тонко понимают и чувствуют рынок.
Казалось бы результаты доходности, опережающие рынок, инвесторам будут обеспечены. А что мы видим по итогам года: индексы рынка выросли в 2010 году на 68%(UX) и на 70%(ПФТС). А доходность фондов Конкорда... упала(???): Достаток на 11,5% , Стабильность - на 7%. Это сколь же наглыми, циничными и подлыми мошенниками надо быть, чтобы так бессовестно обворовывать своих инвесторов.
Поражает еще то, что ГКЦБФР, которая обязана по закону ежедневно получать отчеты КУА по всем операциям в публичных фондах и контролировать их, НИЧЕГО не делает. Хотя я обращался письменно в эту Госкомиссию еще в декабре 2008 года после диких обвалов фондов 7 ноября. Вопросы ставил четко, конкретно, трижды отвечали что изучают и разбираются всвязи с многочисленными жалобами и других инвесторов, но в результате НИ НА ОДИН ВОПРОС ПО СУЩЕСТВУ НЕ ОТВЕТИЛИ, и жульничества безнаказанно продолжаются.
На форумах уже предлагали решать этот вопрос радикально - обращаться в суд (и на ГКЦБФР, которая не выполняет свои обязанности и покрывает мошенников - тоже). Думаю, следует инвесторам объединяться и делать это. Шансы выиграть суд есть. В крайнем случае, будет резонанс и привлечение внимания как к жуликам, которым не место на фондовом рынке, так и к Госкомиссии, действия которой пахнут коррупцией
aisolod2
 
 
Повідомлення Додано: Сер 01 чер, 2011 14:11

Вчера, 31/05/2011, наступил граничный срок расчета по обязательствам всех должников всех фондов КУА Конкорд:

Лидер stockmarket.gov.ua/ua_UA/kua/year_2011/showform/8/208985
Стабильность stockmarket.gov.ua/ua_UA/kua/year_2011/showform/8/208976
Достаток stockmarket.gov.ua/ua_UA/kua/year_2011/showform/8/208975
Перспектива stockmarket.gov.ua/ua_UA/kua/year_2011/showform/8/208974

- основным должником по-прежнему является ТОВ "Конкорд Капитал"
- второй по объему дебитор ТОВ "Столиця-цінні папери" отсутствует в списке юр. лиц, с которыми сотрудничает фонд (согласно официальным документам)
- депозиты в Астра банке ошибочно занесены как дебиторская задолженность, вместо того чтобы отобразить это в соответствующем разделе "Грошові кошти на поточному та/або депозитному рахунках"

Конкорд Лидер

- дата окончания депозита - 05/11/2011. Это говорит о том, что КУА намеренно собирается затягивать время расчетов с акционерами до граничного срока
- последние несколько месяцев на рынке мы наблюдаем нисходящий тренд. Предпосылок для его изменения как минимум до конца лета нет никаких. Неделю назад наступила дата окончания деятельности фонда. Нежелание КУА реализовать все голубые фишки за это время ( < 1 млн. грн.) приводит к очередным потерям для инвесторов фонда и опять-таки говорит о желании затягивать процесс закрытия
- отсутствие адекватной реакции на ситуацию вокруг ПАО "Ясиновский коксохимический завод" (продажа) говорит о слабой проинформированности (непрофессионализме) и отсутствии активного управления как такового. Ведь с момента принятия решения комиссией и до приостановки торгов по этой бумаге прошла неделя!, а с момента публикации постановления в официальном источнике и до приостановки торгов - 2 дня! Теперь фонд может понести убытки из-за невозможности реализовать данный актив в течении шести месяцев, да и сама бумага в день приостановки торгов "просела" чуть ли не наполовину...
Collapse
 
Повідомлень: 1417
З нами з: 02.02.11
Подякував: 62 раз.
Подякували: 127 раз.
 
Профіль
  #12>
Форум:
+ Додати
    тему
Відповісти
на тему
Зараз переглядають цей форум: Немає зареєстрованих користувачів і 0 гостей
Модератори: Ірина_, ТупУм, Модератор
Топ
відповідей
Топ
користувачів
Реклама