Итоги: Мировой фондовый рынок 09.12.10

США

Федеральная резервная система (ФРС) 08-го выкупила казначейские облигации США (US Treasuries) на сумму $1,63 млрд. Были выкуплены госбумаги с погашением в период с июля 2012 года по февраль 2040 года, сообщает агентство Bloomberg со ссылкой на данные Федерального резервного банка Нью-Йорка.

ФРС 03 ноября приняла решение дополнительно выкупить долгосрочные казначейские обязательства на сумму $600 млрд. до конца второго квартала 2011 года.

Торги в США в среду 08 декабря завершились небольшим ростом индексов.

В целом на рынке наблюдались позитивные настроения среди игроков, сохранявших оптимистичные прогнозы по американской экономике. Этому отчасти способствовали последние обещания президента США Барака Обамы продлить налоговые льготы для состоятельных американцев еще на два года. Однако более существенному росту сводных индикаторов помешали новости из Китая: игроки обеспокоены монетарной политикой властей Поднебесной, в частности в вопросе новых повышений учетной ставки.

На фоне новостей из США в плюсе закрылись акции ведущих представителей банковского сектора Нового Cвета. Среди лидеров роста по итогам сессии - один из крупнейших американских банков Morgan Stanley, чьи бумаги подорожали на 3,16% после появления информации о том, что компания получила одобрение регулятора на продажу 34,3-процентной доли в капитале китайского инвестиционного банка China International Capital Corporation (CICC) группе инвесторов. Теперь банк ожидает выручить от этой сделки 700 млн долл. Транзакция должна завершиться до конца 2010г.
Также укрепили свои позиции ценные бумаги крупнейшего в США Bank of America, подорожав на 3,72%, а J.P.Morgan Chase и Wells Fargo - на 2,57% и 3,16% соответственно. Выросли в цене и акции крупнейших в мире операторов кредитных карт Visa Inc. и MasterCard Inc. (на 1,38% и 1,56%), несмотря на недавние атаки на сайты компаний со стороны сторонников интернет-проекта Wikileaks.

Успешно закрылись торговые площадки для одного из крупнейших в США издательских домов Gannett Co. Трейдеров воодушевил прогноз компании по доходам за IV квартал 2010г., превысивший рыночные ожидания, в результате чего котировки Gannett Co. повысились по итогам сессии на 2,73%.

Также подорожали ценные бумаги одного из крупнейших представителей медиаиндустрии в США CBS Corp. (+0,5%) благодаря оптимистичному прогнозу исполнительного директора компании Лесли Мунвеса по состоянию рынка рекламы на 2011г.

Менее успешно сложилась сессия для крупнейшего в мире оператора ресторанов быстрого обслуживания McDonald's Corp. Акции компании просели в цене на 2%, после того как McDonald's заявил о росте сопоставимых продаж в прошлом месяце на 4,9%, что оказалось хуже консенсус-прогнозов на уровне 5%.
Кроме того, дешевели к закрытию торговых площадок и акции сырьевых компаний в связи со снижением цен на золото, промышленные металлы и нефть. В частности, цена барреля американской легкой нефти на NYMEX по итогам торгов 8 декабря 2010г. упала на $0,41 - до $88,28 за баррель.

В результате котировки нефтесервисных предприятий Halliburton и Schlumberger понизились на 0,12% и 0,37% соответственно, а нефтяного гиганта Chevron - на 0,2%.
Акции медедобывающей компании Freeport-McMoRan Copper & Gold закрылись в минусе на 1,83%, а крупнейших в стране сталелитейных компаний U.S. Steel и AK Steel - на 1,74% и 0,7% соответственно. Ценные бумаги золотодобывающих компаний Newmont Mining и Barrick Gold подешевели на 2,7% и 2,23%.

По итогам торгов индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average повысился на 0,12% до 11372 пунктов.

Индекс широкого рынка S&P 500 закрылся ростом на 0,37% на отметке 1228 пунктов.

«Высокотехнологичный» Nasdaq Composite вырос на 0,41% до 2609 пунктов.

Европа

Потребительские цены в Германии, по окончательным данным, в ноябре 2010г. в годовом исчислении повысились на 1,5%. Такие данные опубликовала 09-го Федеральная статистическая служба Германии. Аналитики ожидали, что инфляция составит 1,5%.

Фондовые торги в Европе 08 декабря 2010г. завершились разнонаправленным движением ведущих индексов на фоне корпоративных новостей. Биржевые игроки немного успокоились относительно будущего экономики еврозоны, а также предположили, что особенно удачно завершится год для представителей финансового сектора. На этом фоне выросли котировки страховщиков. Так, на 3,7% подорожали акции крупнейшего страховщика Великобритании Prudential Plc. Ценные бумаги Zurich Financial, AXA и Aviva также прибавили в цене 2,97%, 3,07% и 1,62% соответственно.
Не отстали в демонстрации положительной динамики и банки. Акции Allied Irish Banks подорожали на 11,6%, а Banco Bilbao Vizcaya Argentaria S.A. (BBVA) - на 2,96%.

На 9,1% подорожали ценные бумаги британского производителя ортопедической продукции Smith&Nephew Plc. В СМИ появились сообщения о предложении крупной покупки акций компании со стороны неназванного американского консорциума на сумму $7,1 млрд.

Однако на ход торгов в значительной степени влияли новости из Китая, что сдерживало положительную динамику на ряде торговых площадок. Игроки рынка выражают опасения относительно кредитно-денежной политики КНР. В частности, инвесторы переживают, что Народный банк Китая в скором времени может повысить базовую учетную ставку.

По итогам торгов 8 декабря 2010г. британский индекс FTSE 100 снизился на 13,92 пункта (-0,24%) - до 5794,53 пункта, немецкий DAX - на 26,04 пункта (-0,37%) - до 6975,87 пункта.

В то же время французский CAC 40 вырос на 21,48 пункта (+0,56%) и закрылся на отметке 3831,98 пункта, швейцарский SMI - на 45,6 пункта (+0,71%), составив 6508,13 пункта, амстердамский AEX - на 0,51 пункта (+0,15%) и составил 346,72 пункта.

Панъевропейский индекс «голубых фишек» FTSEurofirst 300 в ходе торгов вырос на 0,35% и составил 1119,51 пунктов.

Азия

ВВП Японии в III квартале 2010г., по окончательным данным, вырос на 1,1% по сравнению со II кварталом с.г. Такие данные опубликовал сегодня Институт экономических и социальных исследований правительства страны. В годовом исчислении рост этого показателя составил 4,5%.
Как сообщалось ранее, ВВП Японии во II квартале 2010г. против I квартала в реальном выражении увеличился на 1,5%. В I квартале 2010г. ВВП страны в реальном выражении вырос на 5% по сравнению с IV кварталом 2009г.

Фондовые торги в Японии закрылись 9 декабря 2010г. повышением индекса Nikkei на 0,5% до максимального уровня с 14 мая с.г. на фоне более интенсивного роста экономики Японии, чем ожидали аналитики, а также ослабления иены по отношению к евро. С другой стороны, по отношению к доллару позиции иены незначительно укрепились.

ВВП Японии, как сообщило рано утром в четверг правительство страны, в III квартале 2010г. вырос, по окончательным данным, на 4,5% в перерасчете на годовые темпы. Представленные данные оказались лучше как предварительной официальной оценки (+3,9%), так и прогнозов аналитиков (+4,1%).

Положительное влияние на настроения игроков также оказывают технические сигналы. Так, по данным аналитиков Nomura, 25-дневная скользящая средняя по индексу Nikkei превысила 200-дневную скользящую среднюю, образовав графическую модель, известную у трейдеров как «золотой крест». Исходя из данных технического анализа, Nikkei может в течение ближайших месяцев вернуться на максимум 2010г., который был зафиксирован в апреле с.г. (11339 пунктов), отмечают аналитики Nomura.

На фоне ослабления иены к евро выросли котировки банковского сектора Японии: лидером роста стал крупнейший японский банк Mitsubishi UFJ - рост его бумаг составил 3,7%. Также поднялись акции таких банков, как Mizuho (на 2,9%) и Sumitomo Mitsui (на 3,5%).

Рост экономики позитивно повлиял на большинство компаний автомобилестроительного сектора: котировки Honda Motor и Nissan Motor поднялись на 1,6% и 1,2% соответственно. С другой стороны, акции крупнейшего японского концерна Toyota Motor опустились на 0,15%.

Также на положительном внешнем фоне котировки производителя фототехники Canon на закрытии японских торгов выросли на 0,7%, а крупнейшего в мире производителя плазменных телевизоров - Panasonic Corp. - на 0,3%.

По итогам торгов 9 декабря с.г. индекс Nikkei поднялся на 53,55 пункта (+0,5%) и составил 10285,9 пункта. Курс доллара к иене снизился на ¥0,18 по отношению к курсу предыдущего торгового дня и составил на закрытии торгов ¥83,76 за доллар.

Россия

Российские фондовые торги закрылись в среду, 08 декабря, в «красной зоне».
По итогам сессии индекс РТС снизился на 1,6% до 1694,3 пункта, а индекс ММВБ - на 1,571% до 1650,08 пункта

Технические результаты вчерашней сессии.

По итогам торгов 08 декабря индекс РТС к закрытию предыдущей сессии снизился на 26,87 пункта (1,56%) и составил 1695,04 пункта.
Оборот торгов на рынке акций RTS Standard составил 6931.630 млн руб., что примерно находится на среднем уровне за последний месяц.
Итоги торгового дня у россиян: развитие коррекции.
По итогам вчерашних торгов индекс ММВБ снизился на 26,33 пункта (1,57%) к закрытию предыдущей сессии и составил 1650,08. Торги проходили с обычной активностью.

Лидеры роста на рынке акций RTS Standard:

CHMFS - цена 506,12 руб. (+3,05%), оборот 7435 тыс. руб.
URKAS - цена 200,72 руб. (+1,64%), оборот 4222 тыс. руб.
FEESS - цена 0,363 руб. (+0,3%), оборот 3779 тыс. руб.

Лидеры падения на рынке акций RTS Standard:

TATNS - цена 148,25 руб. (-3,1%), оборот 4786 тыс. руб.
PLZLS - цена 1877,4 руб. (-2,48%), оборот 104085 тыс. руб.
LKOHS - цена 1778,4 руб. (-1,91%), оборот 353646 тыс. руб.
HYDRS - цена 1,62 руб. (-1,88%), оборот 7381 тыс. руб.
SBERPS - цена 74 руб. (-1,87%), оборот 245485 тыс. руб.

Упали сильнее индекса ММВБ («голубые фишки»):

РБКИС-ао - цена 42,04 руб.(-3,75%), оборот 108,79 млн. руб.
АВТОВАЗап - цена 12,08 руб.(-2,75%), оборот 37,8 млн. руб.
Сбербанк - цена 104,67 руб.(-2,51%), оборот 29490,4 млн. руб.
Полиметалл - цена 609,98 руб.(-2,4%), оборот 214,93 млн. руб.
ПолюсЗолот - цена 1880 руб.(-2,29%), оборот 1514,85 млн. руб.

Выросли («голубые фишки»):

ОГК-1ao - цена 1,191 руб.(+5,12%), оборот 333,95 млн. руб.
Мегион-ао - цена 549,96 руб.(+2,03%), оборот 0,53 млн. руб.
Магнитао - цена 4049,99 руб.(+2,01%), оборот 67,99 млн. руб.
СевСт-ао - цена 504,7 руб.(+2%), оборот 1622,52 млн. руб.
Ростел-ао - цена 145,57 руб.(+1,66%), оборот 142,66 млн. руб.

С утра рынок РФ открылся в приличном «минусе», как бы продолжая снижение предыдущего дня и на фоне снижения цен на нефть. Однако вспомнив о том, как росли цены еще только день назад, была предпринята попытка роста. Этому способствовали некоторые положительные новости, включая известие, что промышленное производство в Германии в октябре выросло на 2,9%.

Ирландские парламентарии одобрили первую часть самого жесткого за всю историю страны бюджета на 2011 год, который призван не допустить государственного дефолта. В представленном проекте бюджета на 2011 год предполагается, что расходы будут сокращены на €4,5 миллиарда ($6 миллиардов), а повышение налогов принесет казне €1,5 миллиарда евро ($2 миллиарда). Первый этап снижения бюджетного дефицита успешно пройден.

Хорошие новости.

Акции Сбербанка к полудню сумели обновить годовой максимум, достигнув отметки 108,9 руб., а акции Уралкалия, достигли уровня 200,5 руб. Несмотря на попытки роста и даже установление ценами акций Сбербанка и Уралкалия новых максимумов рынок по итогам торгового дня показал ощутимое снижение. У цен на нефть попытка продолжения подрастания тоже не удалась. К вечеру стало возможным делать вывод, что коррекция продолжится в последующие дни.

В среду глава ЦБ Сергей Игнатьев заявил, что регулятор не исключает повышения ставок в начале 2011г. На фоне повышения уровня инфляции (по итогам ноября инфляция в стране составила 0,8%) вполне резонно ожидать от ЦБ таких действий.

Совет директоров РусГидро на очередном заседании определил цену размещения дополнительных обыкновенных акций в размере 1,61 рубля за акцию. Цена рассчитана на основании средневзвешенных котировок акций на фондовой бирже ММВБ за шесть предшествующих месяцев. После объявления рыночные цены акций компании двинулись к новым ориентирам, снизившись на 1,7%.

А вот двум другим компаниям – ОГК-6 и ОГК-2 выход существенных новостей практически не поменял цены. 08-го вышли отчетности компаний по международным стандартам финансовой отчетности (МСФО) за 9 месяцев 2010г.

Чистая прибыль ОГК-2 выросла в 2,5 раза - с 1,13 млрд руб. в аналогичном периоде прошлого года до 2,843 млрд руб.
А вот чистая прибыль ОГК-6 за 9 месяцев 2010г. по сравнению с аналогичным периодом 2009г. снизилась на 72,4% - с 3,103 млрд руб. до 856 млн руб. Выручка от продаж электрической энергии и мощности по итогам 9 месяцев составила 34,13 млрд рублей, что на 20% превышает показатель аналогичного периода 2009 года. Выручка от продаж тепловой энергии выросла на 7% и составила 1,6 млрд рублей.

Рост выручки обусловлен увеличением объема реализации электрической энергии на оптовом рынке, отмечается в отчете. Однако отчетные данные сейчас для указанных компаний играют гораздо менее существенную роль, чем ожидаемое объединение двух компаний с переходом на единую акцию.

Компания Полюс Золото согласовала основные условия соглашения с казахстанским ТОО AltynGroup Kazakhstan (AltynGroup) о продаже AltynGroup ряда производственных активов компании KazakhGold в Республике Казахстан, Румынии и Киргизии. Сумма сделки в размере $509 млн. (или $4,24 за акцию) полностью компенсирует ранее понесенные группой Полюс Золото затраты и учитывает в равной степени интересы миноритарных акционеров компании. Однако корпоративные новости компании были с запасом компенсированы резким падением цен на золото.

В результате наши дорогие соседи имеют еще один день снижения цен, проходившего при повышенных объемах торгов. Индекс ММВБ за день потерял 1,57% и опустился до 1650 пунктов, потеряв от максимума предыдущего дня 50 пунктов.

Украина

Индекс цен на акции на торгах фондовой биржи ПФТС в среду 08 декабря, вырос на 3,57 пункта или 0,41% до 881,47 пунктов.
Объем торгов за день составил 352 694 069,89 грн., акциями наторговали 21 947 129,89 грн., корпоративными облигациями - 438 180,00 грн., гособлигациями – 325 691 000,00 грн., муниципальными облигациями - 4 143 760,00 грн., инвестиционными сертификатами - 474 000,00 грн.

Как сообщалось, во вторник 07 декабря, индекс цен на акции в ПФТС вырос на 7,77 пункта или 0,89% до 877,90 пунктов.

С начала года ПФТС-индекс повысился на 308,56 пунктов, или на 53,86% с 572,91 пункта.

Для справки, за 2009 год ПФТС-индекс вырос на 271,49 пункта, или 90,07% с 301,42 пунктов.

Вначале привычный антураж, на фоне которого и прошла вчерашняя, 08 декабря, сессия в ПФТС.

Во-первых, большинство азиатских фондовых индексов увеличиваются в среду, при этом японский индикатор Nikkei 225 достиг максимума за семь месяцев.

Основным двигателем рынков выступают акции экспортеров на фоне ослабления курса иены и других региональных валют по отношению к доллару США, сообщило агентство Bloomberg. Это укрепляет ожидания инвесторов, что прибыли азиатских компаний будут улучшаться.

Японский фондовый индикатор Nikkei 225 к 07:10 Киева увеличился на 0,9% и сингапурский STI - на 0,2%. В то же время гонконгский индекс Hang Seng потерял 0,9% и австралийский S&P/ASX 200 - 0,6%.

В среду дорожают акции таких японских компаний, как производителя бытовой электроники Sony (на 1%) и разработчика видео-игр Konami (на 4,3%).

Кроме того, повышаются котировки бумаг южнокорейских автомобильных компаний Hyundai Motor (на 2%) и Kia Motor (на 1,4%), а также японской Toyota Motor (на 0,5%).

В то же время в Австралии дешевеют акции банков после того, как ЦБ страны оставил базовую процентную ставку на прежнем уровне - 4,75% годовых.

Во-вторых, торги на российском рынке акций начались в среду, 08 декабря 2010г., со снижения котировок большинства «голубых фишек». Ведущие фондовые индикаторы потеряли на открытии в среднем 0,5-0,7%. По состоянию на 10:00 Киева индекс ММВБ понизился на 0,56% - до 1666,94 пункта. Индекс РТС опустился до отметки 1709,86 пункта, что на 0,7% ниже уровня закрытия предыдущего торгового дня. Индекс RTS Standard понизился в начале торговой сессии на 0,61%, начав день на отметке 11296,15 пункта.

На ФБ ММВБ в лидерах падения на открытии оказались бумаги Сбербанка (-0,34%), Газпрома (-1,01%), ГМК "Норильский никель" (-0,79%), ВТБ (-0,67%), "Роснефти" (-0,77%), "Северстали" (-0,7%), "Газпром нефти" (-1,09%) и "Мечела" (-1,21%). В RTS Standard снижаются котировки Сбербанка (-0,5%), Газпрома (-0,73%), "Норникеля" (-0,73%), "Роснефти" (-0,74%), "Северстали" (-1,13%) и "Уралкалия" (-0,72%).

Гуру «Итогов» напоминают, что накануне торги на российских фондовых площадках завершились ростом основных индикаторов. Индекс ММВБ к закрытию вырос на 0,23%, а индекс РТС прибавил 0,61%. Торги на фондовых биржах США завершились разнонаправленной динамикой и минимальным изменением основных индексов. Сегодня с утра фьючерсы на основные американские индексы теряют в стоимости около 0,3%, говорят эксперты.

Как мы отметили выше, на торгах в Азии наблюдается преимущественно отрицательная динамика, в то время как стоимость нефти и металлов ослабевает.

Рынки и сырьевые товары корректируются после предыдущего ралли. Негативным фактором выступают также ожидания повышения ключевых процентных ставок в Китае, которое может произойти уже в ближайшие выходные.

Индекс ММВБ завершил предыдущие торги вблизи значения на уровне 1675 пунктов, при этом в течение дня достигнув нового максимального за год значения 1700 пунктов, но к концу торгов весомо сократив отыгранные позиции. 08-го внешний фон способствует снижению основных российских фондовых индексов и движению индекса ММВБ ближе к уровням 1630-1650 пунктов, что поможет снять общую техническую перекупленность рынка РФ перед продолжением среднесрочного роста.

В-третьих, фондовые торги в Европе 8 декабря 2010г. открылись преимущественно понижением ведущих индексов (лишь швейцарский SMI ушел в незначительный плюс) на фоне опасений игроков фондового рынка относительно кредитно-денежной политики КНР. В частности, инвесторы опасаются, что Народный банк Китая в скором времени может повысить базовую учетную ставку. Между тем, благоприятно на настроение участников рынков повлияли недавние заявления президента США Барака Обамы, согласившегося продлить налоговые льготы для богатых американцев на два года.

Однако рост котировок может сдерживать напряженность в Европе, вызванная долговыми проблемами государств еврозоны. Накануне в парламенте Ирландии прошло голосование по предложенному премьер-министром страны Брайаном Коуэном плану фискальной консолидации. Кроме того, накануне министры финансов Евросоюза окончательно одобрили выделение стране 85-миллиардного экстренного займа. При этом комиссар ЕС по экономике и финансам Олли Рен выразил уверенность в том, что эти деньги не будут потеряны и пойдут на поддержание экономики Ирландии в период финансовых затруднений. Все же заявления европейских лидеров, похоже, не способны полностью успокоить рынок. Инвесторы подозревают, что одними лишь экстренными займами ситуацию не спасешь - необходимы глубокие структурные реформы.

На не слишком благоприятном информационном фоне европейские кредитные организации демонстрируют нисходящую динамику котировок: акции британских Barclays, Royal Bank of Scotland и HSBC Holdings подешевели на 0,69%, 0,27% и 1,13% соответственно, бумаги немецкого Deutsche Bank опустились в цене на 0,59%, французского Credit Agricole - на 1,19%.

Неудачно начался день и для европейских ритейлеров, для которых настал горячий сезон предрождественских распродаж. В частности, котировки бумаг третьего в мире по величине ритейлера Tesco, накануне продемонстрировавшие заметный рост, в среду оказались «в минусе» (-0,63%).

В отрицательную зону переместились и котировки компаний энергетического сектора: акции британской нефтегазовой BP потеряли в цене 0,41% на открытии торгов, британо-голландской Royal Dutch Shell - 0,15%, французской Total - 0,22%.

По состоянию на 12:00 Киева британский индекс FTSE 100 понизился на 19,18 пункта (-0,33%) - до 5789,61 пункта, французский CAC 40 - на 17,50 пункта (-0,46%) - до 3793,00 пункта, немецкий DAX - на 41,63 пункта (-0,59%) - до 6960,28 пункта. При этом швейцарский индекс SMI повысился на 50,31 пункта (+0,78%) - до 6462,53 пункта.

Внешний антураж и «плюсовое» закрытие вторника сделали свое «черное дело»: наш рынок акций уже с открытия продемонстрировал снижение большинства ликвидных бумаг на фоне коррекции на мировых фондовых площадках.

За первые минуты торгов индекс «Украинской биржи» (УБ) снизился на 0,15% - до 2191,25 пункта, индекс ПФТС - на 0,5%, до 873,51 пункта.

Как сообщили очевидцы, торговая активность на украинских биржах достаточно слабая: продажи на открытии быстро иссякли, инвесторы заняли выжидательную позицию.

На УБ с утра в лидерах роста - акции Лугансктепловоза (+7,75%) на фоне информации об удовлетворении судом апелляции «Брянского машзавода» на решение о расторжении договора купли-продажи холдинга.

Полагаю, впрочем, что спекулятивный рост акций этого «приватизационного недоразумения» иссякает и в ближайшие дни последует фиксация прибыли по акциям «островка социалистического подхода к труду на Луганщине».

В «зеленой зоне» торгуются акции Мотор Сичи (+2,14%), шахты «Комсомолец Донбасса» (+1,7%) и Укртелекома (+0,83%).

Вместе с тем, наибольшее падение при существенных объемах продемонстрировали акции Авдеевского КХЗ (-1,23%), Укрсоцбанка (-1,12%) и Центрэнерго (-1,02%).

В ПФТС драйверами оптимизма выступают Алчевский МК, ПГОК, Ясиновский КХЗ, Мотор Сич, Укрнефть, Укртелеком и Крюковский вагоностроительный завод.

Оппонируют им торгующиеся в «красной зоне» бумаги Авдеевского КХЗ, Азовстали, ЕМЗ, Центрэнерго, Западэнерго и Мариупольтяжмаша.

Полагаю, концептуальнозначимым для исхода торгов в ПФТС является существенный «минус» банковских «фишек», не сулящий сессии 08 декабря приличного закрытия.

Впрочем, удивляться нечему — наши фондовые площадки сориентированы на динамику европейских бирж и американских фьючерсов, которые с утра снижались на негативной статистике германского экспорта.
Кроме того, инвесторы обеспокоены отказом министров финансов Евросоюза от идеи предоставления немедленной помощи Португалии и Испании.

Наконец, основным ориентиром для украинского рынка в среду станет публикация данных о промышленном производстве Германии в октябре, которые покажут, действительно ли экономика страны восстанавливается теми темпами, каких ожидают инвесторы.

В этом контексте мы не исключаем, что в течение торговой сессии украинские индексы сохранят высокую волатильность и зависимость настроений отечественных инвесторов от внешней конъюнктуры.

В очередной раз наш рынок поступил парадоксально и вопреки нашим прогнозам, отскочив, впрочем, на весьма скромные 0,41% по ПФТС-индексу.

Стало быть, наш рынок акций в среду, 08-го закрылся умеренным ростом на поддержке благоприятной конъюнктуры на мировых сырьевых рынках: индекс «Украинской биржи» (УБ) вырос на 0,36% - до 2202,59 пункта, индекс ПФТС - на 0,41%, до 881,47 пункта.

Как сообщили очевидцы, торговая активность держалась на высоком уровне, причем основное внимание игроков постепенно переносилось на менее ликвидные бумаги рынка заявок.

При этом основную часть торговой сессии отечественные индексы пребывали в боковом тренде.

На УБ с открытия торгов подскочили акции угольных компаний, однако к закрытию существенный рост продемонстрировали только акции шахты «Комсомолец Донбасса» (+10,09%). Пи этом акции шахтоуправления «Покровское», в ходе торгов достигавшие роста до 7%, по итогам сессии закрылись практически с нулевой динамикой (+0,02%).

Полагаю, основным драйвером роста акций этого сектора, помимо благоприятной конъюнктуры на сырьевых площадках, выступило существенное удорожание энергоресурсов.

Отметим, что основную поддержку котировкам украинский акций в среду оказала благоприятная конъюнктура на внешних рынках металлургического сырья и полуфабрикатов.

По данным профильных гуру, спотовые цены на железную руду приблизились к самой высокой отметке за последние полгода, зафиксированной в мае 2010 года. Кроме того, подорожали украинские и российские горячекатаные рулоны, растут цены и на длинномерный прокат.

Натурально, рост цен на металлопродукцию благоприятно отразится на рентабельности украинских металлопроизводителей.

Так, акции Алчевского МК в среду стали одним из драйверов роста индекса УБ, подорожав на 2,22%. Кроме того, существенную поддержку индексу оказали акции Мотор Сичи (+3,02%).

Неожиданный рост при значительном торговом обороте (более 1 млн грн) продемонстрировали акции Сумского НПО им. Фрунзе (+12,59%).
Дело в том, что 06 декабря Хозяйственный суд Сумской области начал рассмотрение иска владельца 13,5% акций Сумского НПО им. Фрунзе - кипрской Prosceno Trading Ltd Игоря и Григория Суркисов - с требованием отменить решения двух собраний акционеров предприятия. Полагаю, указанный рост котировок может носить инсайдерский характер, учитывая, что решение суда по этому вопросу в открытом доступе не появилось.

Как мы м предсказывали, существенно замедлился рост акций Лугансктепловоза (+2,67%) после обнародования информации, что суд удовлетворил апелляцию «Брянского машзавода» на решение о расторжении договора купли-продажи Лугансктепловоза.
Повторимся: в ближайшие дни последует фиксация прибыли по акциям этого предприятия.

Вместе с тем, в среду скорректировались вниз акции Укртелекома (-0,37%). При этом спекулятивный интерес к бумагам сохранился ввиду близости приватизационного конкурса.

По-прежнему слабую динамику относительно общего тренда сохранили акции банков.

Думаю, дополнительным давлением на банковский сектор стало сохранение негативного прогноза развития банковской системы Украины агентством Moody's.

Лидерами падения в этот день стали акции «Дакора» (-5,53%), Алчевского КХЗ (-3,74%) и Мостостроя (-3,74%).

На УБ объем торгов акциями составил 189,570 млн грн.

На ПФТС с акциями в этот день заключены сделки на 21,947 млн грн.

Итак, наши фондовые игроки, похоже, не настроены фиксировать прибыль в ожидании полноценного «предновогоднего ралли». С учетом этого мы допускаем, что в четверг позитивная динамика отечественных индексов продолжится.

Вместе с тем, отметим, что инвесторы по-прежнему продолжают ориентироваться, в первую очередь, на внешние факторы. Поэтому, традиционно направление движения украинского фондового рынка в четверг определят закрытие американских площадок в среду и динамика российского рынка в четверг на открытии.

При этом в свою очередь определяющими для этих площадок станут ожидаемые в среду данные по запасам нефти в США от Министерства энергетики. Если опубликованные во вторник данные о снижении запасов нефти от американского института нефти подтвердятся, то это может стать внушительным стимулом для роста фондовых площадок в четверг на открытии.

Вместе с тем нельзя исключать вероятность снижения большинства ликвидных акций на отечественных биржах в четверг.
При этом подчеркнем, что на мировых рынках нарастает неопределенность, связанная с ростом доходности американских гособлигаций и укреплением доллара США, что идет в разрез с фондовыми активами.

К полудню четверга, 09 декабря, для ПФТС сложился следующий антураж.

Во-первых, позитивные статданные по экономике Японии и Австралии помогают расти фондовым рынкам Азиатско-Тихоокеанского региона.

Сводный фондовый индекс региона MSCI Asia Pacific с начала торгов в четверг увеличился на 0,9% - до 133,49 пункта. При этом дорожают пять акций из каждых девяти, сообщает агентство Bloomberg.

Японский фондовый индикатор Nikkei 225 вырос на 0,2% на хороших данных об экономике страны. Рост ВВП Японии в третьем квартале оказался выше, чем было объявлено первоначально.

Австралийский индекс SP/ASX 200 прибавил 0,8% на данных о снижении безработицы и увеличении количества рабочих мест.

Южнокорейский индекс Kospi вырос на 0,8%, тайваньский Taiex - на 0,6%, гонконгский индекс Hang Seng - на 0,4%.

Котировки акций одного из ведущих японских банков Mitsubishi UFJ Financial Group Inc. поднялись на 1,7%, Sumitomo Mitsui Financial Group Inc. - на 2,2%. Бумаги австралийского банка Westpac Banking Group Ltd. подорожали на 1,6%.

Стоимость бумаг крупнейшей горнодобывающей компании мира BHP Billiton увеличилась на 1,3% вслед за повышением стоимости меди до нового рекорда накануне в Нью-Йорке.

Во-вторых, торги на российском рынке акций начались в четверг уверенным ростом ведущих фондовых индексов, отыграв уже на открытии снижение предыдущей торговой сессии.
В настоящее время (10.35 Киева) индекс ММВБ растет на 0,7% - до 1661,6 пункта. Индекс РТС поднялся до отметки 1710,9 пункта, что на 0,95% выше уровня закрытия предыдущего торгового дня. Индекс RTS Standard прибавил на открытии на 0,78%, начав день на отметке 11253,82 пункта.

Гуру «Итогов» напоминают, что накануне торги на российских фондовых площадках завершились снижением основных индикаторов. Индекс ММВБ к закрытию снизился на 1,57%, а индекс РТС потерял 1,6%. Торги на фондовых биржах США завершились ростом основных индексов в пределах 0,5%. Давление на индексы на предыдущих торгах оказывало ослабление стоимости нефти и металлов.
В четверг с утра фьючерсы на основные американские индексы прибавляют в стоимости около 0,4%.

На торгах в Азии наблюдается преимущественно положительная динамика, в то время как стоимость нефти и металлов укрепляется.

09-го в США в 15:30 Киева будут опубликованы еженедельные данные о динамике общих и первичных обращений за пособиями по безработице.

В Европе в 14:00 станет известно решение Банка Англии по уровню ключевой ставки и объему программы стимулирования экономики страны, которые, предположительно, останутся без изменений.

Индекс ММВБ завершил предыдущие торги у уровня 1650 пунктов, который является промежуточной поддержкой для индикатора. В четверг внешний фон способствует росту основных российских фондовых индексов и возвращению индекса ММВБ ближе к максимумам этого года в районе 1690 пунктов.
В-третьих, фондовые торги в Европе 09 декабря 2010г. открылись повышением ведущих индексов в связи с тем, что последние макроэкономические новости вселили в инвесторов оптимизм относительно темпов восстановления мировой экономики. Прежде всего, оказали влияние данные по ВВП Японии, которые превзошли предыдущие прогнозы правительства страны. ВВП Японии в III квартале 2010г., по окончательным данным, вырос на 1,1% по сравнению со II кварталом с.г., сообщил Институт экономических и социальных исследований правительства страны. В годовом исчислении рост этого показателя составил 4,5%.

Кроме того, благоприятно на активности игроков сказываются последние новости из Австралии, где экономический рост позволил создать больше рабочих мест, чем ожидали аналитики. Отметим, что сегодня должен выйти отчет Министерства труда США, в котором ведомство сообщит о числе первоначальных требований по выплате пособия по безработице с 28 ноября по 04 декабря 2010г. Эти данные могут укрепить оптимистичный настрой инвесторов и способствовать дальнейшему росту котировок.

Однако рост котировок может сдерживать некоторая напряженность в Европе, вызванная долговыми проблемами государств еврозоны. Напомним, ранее министры финансов стран Евросоюза окончательно одобрили выделение Ирландии экстренного займа в €85 млрд. При этом комиссар ЕС по экономике и финансам Олли Рен выразил уверенность в том, что эти деньги не будут потеряны и пойдут на поддержание экономики страны в период финансовых затруднений. Все же заявления европейских лидеров, похоже, не способны полностью успокоить рынок. Инвесторы подозревают, что одними лишь экстренными займами ситуацию не спасешь - необходимы глубокие структурные реформы.

Между тем, на благоприятном информационном фоне котировки европейских банков демонстрируют существенный рост (в среднем на 2%): акции британских Barclays, Royal Bank of Scotland и Lloyds Banking Group подорожали на 2,71%, 2,25% и 1,85% соответственно, бумаги немецкого Deutsche Bank поднялись в цене на 2,1%.

На открытии торгов на 2,4% подорожали бумаги немецкой строительной компании Hochtief AG в связи с появившейся сегодня в немецкой прессе информацией о том, что потенциальный новый инвестор компании Qatar Holding LLC планирует увеличить свою долю в капитале Hochtief более значительно, чем планировалось ранее (когда речь шла о покупке 9,1-процентной доли в Hochtief).

Однако в абсолютные лидеры на открытии торгов выбился высокотехнологичный сектор. Здесь можно особо выделить нидерландскую компанию ASML (крупнейший в Европе производитель полупроводникового оборудования), бумаги которой подскочили в цене на 6,4% после того, как компания повысила собственный прогноз по прибыли на IV квартал 2010г.

По состоянию на 11:30 Киева британский индекс FTSE 100 повысился на 31,06 пункта (+0,54%) - до 5825,59 пункта, французский CAC 40 - на 32,31 пункта (+0,84%) - до 3864,29 пункта, немецкий DAX - на 40,64 пункта (+0,58%) - до 7016,51 пункта, при этом швейцарский индекс SMI повысился на 45,60 пункта (+0,71%) - до 6508,13 пункта.

«Есть мнение», что сессия четверга для нашей ПФТС завершится вполне благополучно, обеспечив прибавку профильному индексу. Основанием для таких ожиданий являются внешний положительный фон, подкрепленный оптимизмом для отечественного «локомотива» экономики, ГМК. На мировом рынке стали наметился прогресс и рост цен на профильную продукцию.

Драйверами высоковероятного четвергового повышения значения ПФТС-индекса являются растущие в цене бумаги ГМК(Алчевский МК, Азовсталь, ЕМЗ, Авдеевский и Ясиновский КХЗ), банковские «фишки» (Аваль и Укрсоцбанк), «солидное машиностроение»(Мотор Сич и Мариупольтяжмаш), Крюковский вагоностроительный завод.

Свою толику негатива вносят торгующиеся в «красной зоне» Центр- и Западэнерго, Укрнефть, Укртелеком и Полтавский ГОК.
По последнему «минус» бумаг детища Кости Жеваго вызвал некоторое удивление. Особенно в контексте нижеследующей информации.

Как сообщил наш лондонский резидент, известный экспортер железорудного сырья Ferrexpo заявила, что подписала долгосрочный договор купли-продажи с JFE Steel Corp Японии, пятая по величине сталелитейная мира.
Начиная с этого года она будет поставлять около 300.000 тонн 65%-ного содержания железа гранул в год.

«Мы очень рады, что обеспечили нашей первый контракт в Японии с клиентами такого высокого калибра,» сказал председатель Ferrexpo Майкл Абрахамс.

«Мы считаем, Ferrexpo является первым производителем железной руды в СНГ, чтобы обсудить долгосрочный контракт с японским сталелитейным заводом».

В процессе подготовки раздела использовалась информация сайтов:

http://finance.ua , www.bloomberg.com , http://www.metalinfo.ru/ , http://www.pfts.com/uk/trade-results/ , http://gazeta.ru/ , www.rbc.ru , www.rian.ru , www.interfax.ru , http://www.k2kapital.com/ , http://ukrrudprom.com/ , www.ukranews.com , http://www.oilru.com/