Итоги: Мировой фондовый рынок 22.01.16

+ Додати
    тему
Відповісти
на тему
Світовий фондовий ринок, аналітика провідних фондових індексів, акції-лідери зростання і падіння на фондовому ринку, котирування акцій провідних компаній.
Повідомлення Додано: П'ят 22 січ, 2016 13:56

Итоги: Мировой фондовый рынок 22.01.16

США

Американские фондовые рынки закончили торги в четверг ростом, так как резкое восстановление нефтяных фьючерсов помогло отскоку основных индексов после обвала в среду, который толкнул их ниже их августовских минимумов.

«Последняя внутридневная волатильность несла признаки работы высокочастотных торговых алгоритмов, которые могут быть оценены как хорошая новость и плохая новость одновременно. Видя методическую продажу, а не иррациональную панику, продавать страшно», - сказал Куинси Кросби, рыночный стратег-аналитик в Prudential Financial.

Фьючерсы на нефть выросли на $1,18, или 4,2%, до $29,53 за баррель после торговли до $30,25.

Трейдеры объясняют скачок цен покрытием коротких позиций на фоне условий «перепроданности».

Рост цен на нефть наблюдался несмотря на отчет, показавший рост запасов нефти в США на 4 млн. баррелей за неделю, завершившуюся 15 января.

«Рынки были действительно перепроданы и не удивительно увидеть широкий отскок, но я думаю, что эта коррекция еще не закончилась», - сказал Марис Oгг из Tower Bridge Advisors.

Намеки на усиление стимулирования от президента Европейского центрального банка Марио Драги помогли поддержать фондовый рынок. Фил Орландо, фондовый стратег из Federated investors, считает, что ЕЦБ принимает правильную позицию, которая, вероятно, будет сопровождаться «голубиным» заявлением ФРС на следующей неделе.

Акции нефтегазовых компаний показали значительный рост после повышения цен на нефть. Нефтегазовый сектор в составе S&P 500 набрал 2,9%.

Рост фондового рынка в четверг был вызван комментариями президента ЕЦБ Марио Драги. На пресс-конференции президент ЕЦБ Марио Драги заявил, что банку необходимо пересмотреть свою политику на следующем заседании. Это указывает на то, что центральный банк может быть открыт для внедрения дальнейших стимулирующих мер. В четверг ЕЦБ оставил основные процентные ставки без изменений, как и ожидалось.

Доходность 10-летних казначейских облигаций США выросла выше 2% и составила 2,004% против 1,982% в среду.

Индекс S&P500 вырос на 9,66 пункта, или на 0,5%, до 1 868,99 пунктов. 7 из 10 секторов закрылись с повышением.
Энергетика, телекоммуникации и потребительские товары стали лидерами роста.

Индекс Dow Jones Industrial Average прибавил 115,94 пунктов, или на 0,7%, до 15 882,68 пунктов.

Индекс Nasdaq Composite закрылся практически без изменений на уровне 4 472,06 пунктов после краткого ухода в отрицательную территорию.

Европа

Европейский фондовый рынок восстановился после достижения 15-месячного минимума. Фактором роста стало заявление президента ЕЦБ Марио Драги о том, что банк может пересмотреть денежную политику на заседании в марте.

Ослабление евро поддержало экспортеров и компании, добывающие сырье. Драги отметил увеличение рисков снижения в этому году, и сказал что для действий центрального банка, в пределах его мандата, нет ограничений. На рынке оценили, что смягчение денежной политики в марте весьма вероятно.

Как указал Элвин де Грут, старший экономист в Rabobank, хотя Драги откровенно рассказал о сроках будущих действий, «рынок понимает, что есть внешние и глобальные факторы, находящиеся за пределами контроля ЕЦБ», которые ослабляют влияние ЕЦБ, вроде падения цен на нефть и опасений на счет Китая.

Общеевропейский фондовый индекс Stoxx Europe 600 вырос на 1,9%, что стало самым высоким ростом с 23 декабря. В течение дня рост индекса достигал 2,5%. Индекс акций горнодобывающих компаний вырос сильнее, на 7,1%, после достижения минимального уровня за 12 лет. Сильнее рынка в целом выросли также акции автомобильных компаний.

Британский FTSE 100 по итогам четверга вырос на 1,77%, поднявшись к 5773,79 пунктов.

Французский CAC 40 прибавил 1,97% и поднялся до 4 206,40 пунктов.

Германский DAX вырос на 1,94% к отметке 9 574,16 пунктов.

Азия


Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона (АТР) к закрытию торгов пятницы показали уверенный рост на фоне резкого восстановления цен на нефть и более ранних заявлений главы Европейского центробанка (ЕЦБ) Марио Драги; при этом японский рынок стал лидером роста, подскочив почти на 6%.

Индекс Шанхайской фондовой биржи Shanghai Composite вырос на 1,25%, до 2916,56 пункта, шэньчжэньской Shenzhen Composite -- на 1,46%, до 1827,34 пункта. Гонконгский Hang Seng Index увеличился на 2,9% - до 19080,51 пункта, корейский KOSPI - на 2,11%, до 1879,43 пункта, австралийский S&P/ASX 200 - на 1,07%, до 4916 пунктов.

Японский Nikkei 225 завершил торги ростом на 5,88%, до 16958,53 пункта - это самый сильный внутридневной скачок с сентября 2015 года.


Ощутимую поддержку биржам оказало восстановление цен на нефть: стоимость марок Brent и WTI вернулась к отметке в $31 за баррель после обновления 12-летних минимумов ранее на текущей неделе.

С оптимизмом были восприняты и новости из Европы, где глава ЕЦБ по итогам очередного заседания заявил, что регулятор "пересмотрит и, возможно, изменит" свою денежно-кредитную политику на следующем заседании в марте. Это связано со слабыми данными инфляции в зоне евро. В свете этого среди инвесторов усилились надежды на то, что Банк Японии 28 января может принять дополнительные меры по поддержке экономики.

«Конечно, приятно видеть такой рост сегодня, но не стоит чрезмерно радоваться. Не стоит забывать то, что случилось в сентябре», - сказал старший инвестстратег Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities Норихиро Фудзито.
9 сентября Nikkei 225 подскочил на 7,7% на надеждах на господдержку экономики, но позднее он рухнул до минимума за восемь месяцев на фоне опасений за экономику Китая.

Также участники торгов в Японии обратили внимание на внутренние корпоративные новости. Так, по данным СМИ, японский государственный инвестиционный фонд и кредиторы Sharp могут согласовать новый план помощи компании на сумму примерно в ¥650 миллиардов ($5,5 миллиарда) к следующим выходным. По итогам торгов акции компании подорожали более чем на 3%.

Ведущие японские индексы взлетели на 6% в ожидании решений Банка Японии. Торги на Токийской фондовой бирже (ТФБ) закрылись 22 января мощным ростом ведущих индексов на фоне спекуляций о возможным планах Банка Японии принять дополнительные меры по смягчению денежной политики в условиях излишнего укрепления иены.

По мнению аналитиков, на инвесторов оказывают влияние спекуляции о том, что Банк Японии на заседании 28 января может принять дополнительные меры по смягчению политики. Эти слухи подогрели заявления главы Европейского Центробанка (ЕЦБ) Марио Драги о том, что ЕЦБ может переоценить свою политику в марте. «Слова Драги породили спекуляции среди инвесторов о том, что Банк Японии может продолжить политику смягчения на своем заседании 28 января», - привело агентство Киодо слова аналитика Mizuho Securities Ютаки Миуры.

«На помощь могут прийти центробанки, которые начинают звучать более весомо. В конце тоннеля виден свет. Возможно, мы уже прошли худший этап в этом году, и к концу года дела будут идти намного ярче, чем сейчас», - приводит агентство Bloomberg слова эксперта AMP Capital Investors Шейна Оливера.

На фоне общего роста на рынке значительно ослабла национальная валюта. За 1 доллар здесь дают ¥118,11-118,13 против уровня ¥116,78-116,79 на закрытии днем ранее.

Слабая иена выгодна крупным японским компаниям, ориентированным в первую очередь на внешние рынки. Однако, нестабильность на мировых фондовых рынках приводит к ее укреплению, поскольку инвесторы активно скупают ее как надежный актив.

Вместе с тем, мировые цены на нефть сегодня растут после продолжавшегося до этого активного падения. Так, стоимость фьючерсного контракта с поставкой в марте на нефть сорта Brent на сегодняшних торгах Лондонской биржи ICE превысила отметку в $31 за баррель.

На фоне растущих цен на нефть затяжное падение отыгрывают крупные японские нефтяные компании Inpex Corp (+7,24% до ¥989,50) и Japan Petroleum Exploration Co (+5,49% до ¥2769). Показывает сильный рост также электротехническая компания Nidec (+2,01% до ¥7932) после сообщений газеты «Nikkei» о планах строительства нового завода по производству комплектующих для робототехники.

Индекс Nikkei, отражающий курсы акций 225 ведущих компаний страны, взлетел на 5,88% до 16958,53 пункта.

Более широкий индекс TOPIX, отражающий курсы акций всех компаний в элитной первой секции биржи, прибавил 5,59% и поднялся до отметки 1374,19 пункта.

Россия

Итоги торгового дня у россиян: индекс ММВБ завершил день ростом почти на 3% на фоне рекордного падения рубля.
Биржевые индексы РФ завершили торги 21 января ростом. Так, рублевый индекс ММВБ (MICEX) на Московской бирже поднялся на 2,87% до 1677,19 пункта, а РТС вырос на 0,59% до 632,12 пункта.

При этом рост рублевых котировок объясняется не столько необходимостью снятия технической «перепроданности», сколько ослаблением рубля, продолжающимся на валютном рынке.


Курс доллара к рублю на Московской бирже на торгах четверга вырос к полудню по сравнению с уровнем закрытия предыдущих торгов на 4,59 рубля до 85,99 RUB/USD. Это на 5,89 рубля выше максимума, установленного 16 декабря 2014 года.

Дороже доллар стоил только до деноминации рубля в 1998 г. По курсу ЦБ РФ на 30 декабря 1997 г. доллар стоил 5 тыс. 960 руб. Курс евро в ходе сегодняшних торгов поднимался на 5,06 рубля до отметки 93,7 рубля.

Тем не менее к вечеру курс доллара сократил рост до отметки 83,5 RUB/USD, а евро - до 90,2 RUB/EUR.

При этом рубль падал даже несмотря на рост цен на нефть.

21-го стоимость фьючерса на нефть марки Brent с поставкой в марте 2016 г. на бирже ICE в Лондоне поднялась на 3% до $29,45 за баррель.

Ранее снижение цены на нефть на $1 долл/барр. приводило к ослаблению рубля 1 руб./долл, и курс 80 руб./долл соответствовал цене нефти 30 долл/барр.

Однако плохая новость заключается в том, что потенциал снижения цены на нефть не исчерпан и нельзя исключать движение до 20 долл/барр. В этом случае курс покажет ослабление до 90-95 руб./долл.

На фоне сильного падения рубля основным лидером рынка РФ выступает металлургический сектор.

Так, акции «Северстали» поднялись на 4,3%, «Норникеля» – на 5,6%, НЛМК – на 5,1%, префы «Мечела» выросли на 3,2%, обыкновенные акции компании – на 3,4%.
Также среди лидеров роста – акции «Яндекса» (11,8%), префы «Транснефти» (6,3%), акции «Магнита» (4,8%), акции ЛСР (5,3%), «Акрона» (6,4%), а также акции ЛУКОЙЛа (3,2%).

Среди лидеров падения — акции «Аэрофлота» (-1,9%), «М.Видео» (-1,6%), «Э.ОН Россия» (-1,1%), НМТП (-1,6%), «Мостотреста» (-0,7%).

Украина

Индекс цен на акции на торгах фондовой биржи ПФТС в четверг, 21 января, понизился на 0,14 пункта или на 0,06%, до уровня 238,18 пунктов.
Объем торгов за день составил 1 023 342,34 грн., акциями наторговали 331 344,14 грн., корпоративными облигациями - 691 998,20 грн.


Как сообщалось, в среду, 20 января, индекс цен на акции на торгах фондовой биржи ПФТС понизился на 1,06 пункта или на 0,44%, до уровня 238,32 пунктов.

С начала 2016 года ПФТС-индекс снизился на 2,52 пунктов или на 1,06% с 240,70 пункта.

В течение 2015 года ПФТС-индекс снизился на 146,22 пунктов или на 37,79% с 386,92 пункта.

Всего за 2014 год, украинские биржевые индексы повысились: УБ - на 13,5%, ПФТС - на 28,75%, до 386,92 пунктов.

В течение 2013 года индикатор просел на 28,16 пунктов или на 8,57% с 328,69 пункта.

За 251 сессию 2012 года ПФТС-индекс потерял 205,74 пункта или 38,5%

В течение 2011 года ПФТС-индекс просел на 440,65 пункта, или на 45,19% с 975,08 пунктов.

Напомним, в течение 252-х сессий 2010 года индекс ПФТС прибавил 402,18 пунктов, или 70,20%.

Для справки, за 2009 год ПФТС-индекс вырос на 271,49 пункта, или 90,07% с 301,42 пунктов.

Вначале привычный антураж, на фоне которого прошла вчерашняя, 21 января, сессия в ПФТС.

Во-первых, азиатские фондовые рынки немного растут в четверг, волна распродаж приостановилась. В среду азиатские фондовые рынки резко снижались.

В конце американской сессии потери по американским фондовым индексам сократились.

Shanghai Composite +0,51%; Hang Seng Index +0,31% - индексы восстановились после достижения минимальных уровней с 2012 г.

В Австралии S&P/ASX 200 растет на 0,7%. Индекс находится немного выше условного уровня перехода к «медвежьему» рынку — снижение от последнего максимума, достигнутого в апреле, составляет 18%.

Nikkei Stock Average +0,11%, индекс немного восстановился после достижения минимального уровня с октября 2014 г.

Во-вторых, торги в Токио завершились падением на 2,5% на фоне укрепления иены. Торги на Токийской фондовой бирже (ТФБ) закрылись 21-го снижением основных котировок на фоне укрепления национальной валюты.

Индекс Nikkei, отражающий курсы акций 225 ведущих компаний страны, упал на 2,43% до 16017,26 пункта, опустившись до минимума за 15 месяцев.

Более широкий индекс TOPIX, отражающий курсы акций всех компаний в элитной первой секции биржи, опустился на 2,8% до отметки 1301,49 пункта.

По мнению аналитиков, в начале торгов инвесторы отыгрывали мощное падение котировок в среду, однако позднее из-за укрепления иены котировки перешли к снижению.

«Возможно, отскок на рынке вызван вполне обычными причинами: игра на коротких ставках и фиксация прибыли. Этот тренд нельзя воспринимать, как начало новой тенденции на рынке», - считает аналитик Superfund Securities Japan Хироаки Аллен.

Вместе с тем, на поведение инвесторов оказало влияние также укрепление национальной валюты к доллару. По мнению эксперта Кэнго Судзуки из Mizuho Securities, игроки воспринимают нынешнее положение, как признак возможного в будущем решения Банка Японии о дальнейшем смягчении денежной политики. «Однако сложно с точностью утверждать, поскольку ситуация на рынке сильно изменилась из-за падения цен на нефть», - привело его слова агентство Киодо.

На завершении торгов за 1 доллар дают ¥116,78-116,79 против ¥116,88-116,89 на закрытии днем ранее. В условиях неопределенности инвесторы рассматривают ее как надежный актив и скупают. Между тем, это приводит к снижению прибыли компаний, ориентированных на внешние рынки.

В ходе торгов несколько подешевели бумаги крупных японских нефтяных компаний Inpex Corp (-1,34% до ¥922,7) и Japan Petroleum Exploration Co (-1,69% до 2625 иен).

После сообщений газеты «Nikkei» о росте прибыли растут бумаги производителя продуктов Maruha Nichiro (+3,02% до ¥1976).

В-третьих, европейские фондовые рынки в четверг взяли паузу после того, как накануне вечером акции на Уолл-стрит сократили потери, тогда как азиатские фондовые рынки испытали серьезное падение.

Индекс Stoxx Europe 600 прибавляет 0,2% перед заседанием ЕЦБ позднее в четверг.

Судя по фьючерсам, S&P 500 на открытии торгов повысится на 0,1% после того, как по ходу вчерашней сессии индекс несколько восстановил свои позиции после масштабных потерь и финишировал в минусе на 1,2%.

Азиатские фондовые рынки резко упали на фоне прорыва августовских минимумов на Уолл-стрит.

К существенному падению мировых фондовых рынков с начала этого года привели опасения касательно замедления экономики Китая и падающих цен на нефть, причем многие ведущие индексы уже перешли на территорию медвежьего рынка, откатившись от недавних максимумов на 20% или более.

На торгах в Азии японский индекс Nikkei Stock Average закрылся со снижением на 2,4% после того, как глава Банка Японии заявил, что банк не будет рассматривать возможность введения отрицательных процентных ставок.

Волатильный Shanghai Composite потерял 3,2%, несмотря на крупные вливания денежных средств со стороны центробанка Китая.

Многие инвесторы не уверены, что стабильность на рынках продлится долго.

«Мы живем в мире с низким ростом, низкой инфляцией и низкими процентными ставками, – говорит Расс Молд, инвестиционный директор AJ Bell, которая управляет активами на £26,1 млрд. ($40 млрд.). – Беспокойство за Китай и цены на нефть является симптомом».

Сырая нефть марки Brent подешевела на 1% до $27,60 за баррель. Хотя низкие цены на нефть должны оказывать поддержку импортерам нефти, недавнее падение цен вызвало страхи в отношении нефтегазовых компаний и банков, которые в последние годы активно кредитовали эти компании.

Инвесторы также указывают на потерю поддержи центробанков, которые оставили рынки уязвимыми после того, как в течение нескольких лет крайне низкие процентные ставки способствовали росту цен на активы.

Позднее в четверг ЕЦБ проведет заседание после того, как низкая инфляция в еврозоне заставила банк в декабре еще больше снизить отрицательную ставку по депозитам и продлить срок программы по покупке активов.

«Хотя очевидно, что последнее ухудшение ситуации станет источником беспокойства…мы думаем, что члены правления банка захотят увидеть влияние принятых в декабре мер, прежде чем анонсировать еще один пакет стимулов», – указали в заметке экономисты Barclays.

На валютных рынках евро повысился к доллару на 0,2% до $1,0894, тогда как доллар опустился против иены на 0,1% до ¥117,06.

Золото подешевело на 0,3% до $1102,70 за унцию.


Отечественные фондовые индексы в четверг вновь завершили торги без единой динамики: индикатор «Украинской биржи» (УБ) повысился на 1,01% - до 656,68 пункта, индекс ПФТС просел на 0,06% - до 238,18 пункта.

Объем торгов на УБ составил 7,3 млн. грн., в том числе акциями - 5,86 млн. грн.
Торговый оборот на ПФТС составил 1 млн. грн., в том числе акциями - 0,33 млн. грн.

Все индексные акции УБ завершили торги в «зеленой зоне».

Тройку лидеров роста составили бумаги Райффайзен Банка Аваль (+5,57%), Авдеевского КХЗ (+3,91%) и Донбассэнерго (+2,45%).

Среди индексных акций ПФТС подешевели бумаги Стахановского вагоностроительного завода (-3,23%) и Мотор Сичи (-1,11%). Выросли в цене акции Азовстали (+10,99%) и Центрэнерго (+1,05%).

Индекс Варшавской фондовой биржи WIG-Ukraine в четверг снизился на 0,02% - до 340,39 пункта при объеме торгов 7,1 млн. злотых (42,6 млн. грн.).

В «индексной корзине» с отрицательной динамикой лидировали акции KSG Agro (-6,67%), «Агротона» (-5,95%) и «Милкиленда» (-3,42%).
Дорожали только акции «Астарты» (+3,33%).


К полудню пятницы, 22 января, для нашей ПФТС сложился следующий антураж.

Во-первых, ведущие японские индексы взлетели на 6% в ожидании решений Банка Японии. Торги на Токийской фондовой бирже (ТФБ) закрылись 22 января мощным ростом ведущих индексов на фоне спекуляций о возможным планах Банка Японии принять дополнительные меры по смягчению денежной политики в условиях излишнего укрепления иены.

Индекс Nikkei, отражающий курсы акций 225 ведущих компаний страны, взлетел на 5,88% до 16958,53 пункта.

Более широкий индекс TOPIX, отражающий курсы акций всех компаний в элитной первой секции биржи, прибавил 5,59% и поднялся до отметки 1374,19 пункта.

По мнению аналитиков, на инвесторов оказывают влияние спекуляции о том, что Банк Японии на заседании 28 января может принять дополнительные меры по смягчению политики. Эти слухи подогрели заявления главы Европейского Центробанка (ЕЦБ) Марио Драги о том, что ЕЦБ может переоценить свою политику в марте. «Слова Драги породили спекуляции среди инвесторов о том, что Банк Японии может продолжить политику смягчения на своем заседании 28 января», - привело агентство Киодо слова аналитика Mizuho Securities Ютаки Миуры.

«На помощь могут прийти центробанки, которые начинают звучать более весомо. В конце тоннеля виден свет. Возможно, мы уже прошли худший этап в этом году, и к концу года дела будут идти намного ярче, чем сейчас», - приводит агентство Bloomberg слова эксперта AMP Capital Investors Шейна Оливера.

На фоне общего роста на рынке значительно ослабла национальная валюта. За 1 доллар здесь дают ¥118,11-118,13 против уровня ¥116,78-116,79 на закрытии днем ранее.

Слабая иена выгодна крупным японским компаниям, ориентированным в первую очередь на внешние рынки. Однако, нестабильность на мировых фондовых рынках приводит к ее укреплению, поскольку инвесторы активно скупают ее как надежный актив.

Вместе с тем, мировые цены на нефть сегодня растут после продолжавшегося до этого активного падения. Так, стоимость фьючерсного контракта с поставкой в марте на нефть сорта Brent на сегодняшних торгах Лондонской биржи ICE превысила отметку в $31 за баррель.

На фоне растущих цен на нефть затяжное падение отыгрывают крупные японские нефтяные компании Inpex Corp (+7,24% до ¥989,50) и Japan Petroleum Exploration Co (+5,49% до ¥2769). Показывает сильный рост также электротехническая компания Nidec (+2,01% до ¥7932) после сообщений газеты «Nikkei» о планах строительства нового завода по производству комплектующих для робототехники.

Отечественный рынок акций начал торги в пятницу ростом на фоне положительной конъюнктуры на внешних фондовых площадках: индекс «Украинской биржи» (УБ) повысился на 1,8% - до 668,5 пункта, индекс ПФТС - на 0,4%, до 239,13 пункта.

На УБ утром индексные акции находились в «зеленой зоне».

В авангарде роста были бумаги Центрэнерго (+5,04%), Укрнафты (+4,94%) и Алчевского меткомбината (+3,48%).

На ПФТС сделки прошли с акциями Центрэнерго (+2,45%) и Мотор Сичи (+0,88%).

Отечественные профильные гуру полны уверенности в положительном ходе торгов на биржевых площадках в пятницу на фоне резкого движения вверх цен на нефть.

Индекс MSCI EM утром прибавил более 2,5%. Уверенный рост демонстрируют фьючерсы на европейские фондовые индексы и весьма существенно добавляют фьючерсы на американские фондовые индексы. Пятница на фондовых рынках обещает быть положительной и оптимистичной.

При этом, думается, следует помнить, что продолжительность этой восходящей динамики в среднесрочной перспективе остается под большим вопросом.

Резкие «телодвижения» и развороты рынка - это характерная черта первой половины или большей части 2016 года. Поэтому сильный рост одного дня или значительное снижение вовсе не означают движение в том же направлении на следующий день.


В процессе подготовки раздела использовалась информация сайтов:

http://finance.ua , www.bloomberg.com , http://www.metalinfo.ru/ , http://gazeta.ru/ , www.rbc.ru , www.rian.ru , www.interfax.ru , http://ukrrudprom.com/ , www.ukranews.com , http://www.oilru.com/
дядя Caша
Аватар користувача
Нострадамус Jr
 
Повідомлень: 63307
З нами з: 29.05.06
Подякував: 3794 раз.
Подякували: 7187 раз.
 
Профіль
Форум:
+ Додати
    тему
Відповісти
на тему
Зараз переглядають цей форум: Немає зареєстрованих користувачів і 0 гостей
Модератори: Ірина_, ТупУм, Модератор

Схожі теми

Теми
Відповіді Перегляди Останнє
0 60
Переглянути останнє повідомлення
Чет 19 кві, 2018 12:40
дядя Caша
0 125
Переглянути останнє повідомлення
Сер 18 кві, 2018 12:36
дядя Caша
0 124
Переглянути останнє повідомлення
Вів 17 кві, 2018 12:36
дядя Caша
реклама
Топ
відповідей
Топ
користувачів