Курси валют, форекс, ціни на золото, срібло, платину. Міжнародний валютний ринок, котирування валют на валютному ринку, курс євро - долар, ієна - долар, а також фунт, юань і швейцарський франк
Валютные торги в Европе в понедельник, 06 февраля, открылись вяло. После пятничного ралли участники начали фиксировать прибыль. Доходность облигаций пошла вверх. Так, к 10.30 Киева доходность итальянских десятилеток достигла отметки 5,8% годовых, испанских - 5,02%.
Переговоры по реструктуризации греческого долга затягиваются. Надежда на очередные выходные не оправдалась. Терпение тройки кредиторов (ЕС, ЕЦБ и МВФ) на исходе. Понедельник - решающий день. В 12.00 Киева лидеры греческой коалиции должны объявить Евросоюзу, согласны ли они на условия бюджетной экономии, требуемые ЕС, ЕЦБ и МВФ для предоставления второй программы помощи погрязшей в долгах стране, передает Reuters. Парламентарии, может, и согласны, а вот кредиторы не вполне. Документы о реструктуризации пока не подписаны.
Таким образом 12.00 Киева понедельника могут стать решающими для Греции и всей Европы. Но это не мешает правительству южной страны строить далеко идущие планы. Так, в выходные вышло сообщение о том, что Греция проведет рекапитализацию банков, испытывающих финансовые трудности, передает Reuters со ссылкой на осведомленный источник.
По информации агентства, рекапитализация банков будет проводиться главным образом посредством обычных акций с ограниченным правом голоса. Рекапитализация является частью договора Греции с инвесторами о частичном списании долга. Основным вопросом, беспокоившим инвесторов, была возможность перехода ряда банков под контроль государства в случае использования обычных акций с правом голоса. Использование акций с ограниченным правом голоса позволяет обеспечить относительную независимость банков, считает источник агентства.
Таким образом, из трех групп кредиторов Греции - международные институты, нацбанки и международные частные инвесторы - от греческой реструктуризации пострадают только последние. Именно на них ляжет все бремя греческого долга. Прекрасные условия. А учитывая, что по греческом образцу планирует идти реструктуризация долгов и других стран, таких, как Португалия, и, возможно, Ирландия и Испания, то о двери инвесторов к долгам правительств в долгосрочной перспективе можно и не мечтать.
«Реструктуризация долга нужна не только Греции. Следующей, где-то в начале 2013г., станет Португалия. Сокращение экономики не позволит ей снизить долговую нагрузку. А потом эту группу, возможно, пополнит еще и Ирландия, ей понадобится, как минимум, дополнительная финансовая помощь. После трех лет ужесточения бюджетной политики у Ирландии все еще дефицит 10% и отсутствие экономического роста», - сообщил Bloomberg экономист Citigroup Виллем Бьютер.
Именно бегство от рисков вновь давит на курс евро. Его стоимость к 10.30 Киева составила $1,306. Председатель Roubini Global Economics, «суперпессимист» Нуриэль Рубини так прокомментировал этот феномен: «В США есть экономические и финансовые проблемы. Но когда в глобальной экономике преобладает уход от риска, инвесторы продают евро, продают валюты развивающихся стран и покупают доллары и американские гособлигации. Америка все еще считается сравнительно безопасным местом. Сейчас речь не о том, кто лучший, а о том, кто не такой плохой, как все остальные, и сейчас это - доллары и Treasuries. Поэтому не стоит ожидать радикального изменения статуса американской валют в ближайшие несколько лет».
Скорее всего, в ассортименте гуру, предсказавшему кризис 2008-2009 гг., исключительно «минорные» виденья.
В понедельник, 06 февраля, евро находится под давлением. Виной тому сильные макропоказатели США, которые способствуют укреплению американской валюты. Да и обстановка в Европе накаляется: чиновники готовят почву для дефолта Греции. На 07.00 Киева евро оценен рынком в $1,308.
Глава Еврогруппы Жан-Клод Юнкер не исключает возможности дефолта Греции, передает Reuters. Он заявил немецким СМИ, что «если Греция не сможет проводить реформы, на которые согласилась, то не сможет и рассчитывать на поддержку других стран еврозоны». «Я не исключаю возможности того, что соглашение не будет достигнуто и в марте Греция объявит дефолт,» - отметил Ж.-К.Юнкер.
По мнению Ж.-К.Юнкера, угроза дефолта должна подтолкнуть Афины к тому, чтобы «нарастить мускулы» для претворения реформ в жизнь.
Достаточно резкие заявления заставили парламентариев Греции «нарастить мускулы» и договориться о сокращении бюджетных расходов. Как говорится в заявлении премьер-министра страны Лукаса Пападемоса, речь идет об объеме средств равному 1,5% от национального ВВП, передает Reuters. В основном сокращения коснутся заработной платы в государственном секторе.
Напомним, греческие кредиторы – «тройка» (Еврокомиссия, ЕЦБ и МВФ) настаивают на сокращении расходов минимум на 1% от ВВП, что в денежном эквиваленте составляет около $2 млрд.
Решение по греческому вопросу может быть принято в ближайшие дни. Как бы не старалась Греция, у стран ЕС все меньше желания давать ей новые деньги. Об этом идут заявления на всех уровнях - от министров стран ЕС, до высших чиновников Евросоюза. А ведь Греция не одна. Другие страны периферии также имеют проблемы.
Министр экономики Испании Луис де Гуиндос заявил о том, что в 2012г. ВВП страны просядет на 1,5%. Об этом сообщает France 24. «I квартал с.г. будет тяжелым, скорее всего, тяжелее, чем последний квартал минувшего года, когда падение ВВП составило чуть более 0,3%. Я думаю, что от II квартала тоже не стоит ожидать роста», - сообщил министр. «В правительстве уверены, что по итогам 2012г. спад составит до 1,5%, аналогичный прогноз дает и ЦБ Испании», - добавил он.
Согласно официальным данным, которые были озвучены на минувшей неделе, в IV квартале 2011г. ВВП страны, по сравнению с III кварталом, сократился на 0,3%. Последний раз отрицательный показатель экономического роста фиксировался в конце 2009г. По итогам 2011г. ВВП Испании продемонстрировал рост на 0,7%.
В январе 2012г. ЦБ Испании опубликовал прогноз, согласно которому в 2012г. ожидается спад до 1,5%, однако в 2013г. эксперты кредитного учреждения смотрят более оптимистично, прогнозируя выход из рецессии и рост в 0,2%. Вместе с тем, аналитики МВФ оценивают ситуацию в стране несколько хуже. По их прогнозам в 2012-2013гг. спад составит 1,7% и 0,3% соответственно.
Тяжелый кризис наблюдается в испанской экономике, и, видимо, ЕС начинает концентрировать свое внимание именно на этой стране, и не распылять силы на Грецию и Португалию. Чиновники, похоже, на подсознательном уровне решили сосредоточить силы на сохранении стабильности в испанского долга. Кстати, судя по доходности бондов страны, испанскому правительству рынок доверяет больше, чем итальянскому, а про эту страну в последнее время совсем ничего не слышно. Не готовят ли сюрприз для всей зоны евро в Риме?
Евро дешевеет в ходе торгов в понедельник рано утром по отношению к большинству мировых валют. Участники рынка ожидают реакции греческой стороны на требования международных кредиторов. Инвесторы обеспокоены тем, что за выходные греческие политические партии не смогли согласовать единый подход к реформам, что может осложнить позиции Греции на переговорах с Евросоюзом, Европейским центральным банком и Международным валютным фондом.
Кроме того, рынок ожидает размещения казначейских векселей Франции на сумму до €8,5 млрд. Как считают аналитики, любое ухудшение спроса или рост стоимости заимствования для Франции подтолкнут евро к дальнейшему падению.
Евро к 06.35 Киева 06 февраля подешевел до $1,3094.
В паре с японской нацвалютой евро снизился на 06.30 Киева до ¥100,5.
Курс доллара к иене почти не изменился, составив ¥76,76.
Официальные спотовые цены на драгоценные металлы по итогам сессии 03 февраля в Нью-Йорке понизились и составили: золото - $1726,9 за унцию (-1,85%), серебро - $33,77 за унцию (-2,01%), платина - $1626 за унцию (-0,43%), палладий - $711 за унцию (без изменений).
«Рост рынков не означает, что в Европе достигнут прогресс. Я думаю, Греции, и, возможно, Португалии, придется выйти из валютного союза. Но когда центробанк печатает столько денег, рынку трудно не расти. Баланс ЕЦБ с июля 2011г. увеличился на 38%, сейчас он составляет 30% ВВП. Для сравнения, ФРС уже три года печатает деньги, но ее баланс не набирает и 20% ВВП. ЕЦБ вынуждает инвесторов покупать рисковые активы, и политиков устраивают его действия. Но это никак не решает долгосрочной долговой проблемы, и такая политика не проходит без последствий», - заявил Bloomberg экономист Saxo Bank Стин Якобсен. Предпосылки для роста стоимости драгоценных металлов созданы. Осталось только подождать. В понедельник, 06 февраля, на 06.00 Киева фьючерсы на золото находились на отметке $1736,39 за унцию (-0,23%), серебро - $33,67 за унцию (-0,23%), платину - $1624,5 за унцию (-0,45%), палладий - $705,6 за унцию (-0,45%).
Количество рабочих мест (Nonfarm payrolls) в США за январь составило 243K (прогноз был 190K, предыдущее значение пересмотрено с 200K до 203K). Безработица (Unemployment rate) в США за январь составила 8,3% (прогноз был 8,5%, предыдущее значение 8,5%). Аналитики отмечают, что данные пятничного обзора оказались лучше прогнозов, и этот факт уменьшает вероятность принятия третьей программы количественного ослабления кредитно-денежной политики (QE3) Федеральной Резервной Системой США, что является положительным фактором для курса доллара.
Представитель ФРС США Буллард заявил, что укрепление экономики страны делает принятие QE3 маловероятным. Буллард заявил о том, что уровень безработицы в США в этом году может снизиться до уровня 7,8%, а в следующем году - до отметки 7,0%.
Курс евро/доллар опустился после публикации данных более чем на 100 пунктов и достиг отметки $1,3064. Курс фунт/доллар упал до уровня $1,5748. Курс доллар/йена вырос на 50 пунктов до уровня ¥76,71.
Впоследствии рост котировок на фондовых рынках способствовал увеличению спроса на рисковые инструменты, что, в свою очередь, оказало давление на курс доллара. Курс австралийский доллар/доллар США поднялся до отметки $1,0791, максимальной с августа прошлого года. Курс доллар США/канадский доллар опустился до отметки $0,9926, минимальной за последние три месяца. Курс евро/доллар вернулся к отметке $1,3150, курс фунт/доллар поднялся к уровню 1,5820.
Индекс деловой активности в сфере услуг Института менеджмента (ISM services index) в США за январь составил 56,8 (прогноз был 53,1, предыдущее значение 53,0). Индекс производственных заказов (Factory orders) за декабрь в США составил +1,1% (прогноз был +1,6%, предыдущее значение пересмотрено с +1,8% до +2,2%).
Россия
Средневзвешенный курс доллара на единой торговой сессии в Белокаменной расчетами tomorrow по состоянию на 11.30 мск. 06 февраля просел на 0,61 копейки и составил 30,2324 RUB/USD.
Украина
Курс гривни на межбанковском валютном рынке после укрепления в четверг на 0,2 коп. в пятницу укрепился на 0,15 коп. до уровня 8,0385 UAH/USD. Об этом сообщили участники валютного рынка. По их словам, торги на межбанке открылись в диапазоне 8,0372- 8,0420 UAH/USD, и к 11.00 курс не изменился. В обед цены понизились (8,0351-8,0397 UAH/USD) и на момент закрытия торговой сессии скорректировались на 8,0360-8,0400 UAH/USD Большинство сделок, по оценкам участников рынка, было заключено по курсу, близкому к 8,0385 UAH/USD. Национальный банк в торгах участия не принимал, однако около полудня его верный «вассал» Ощадбанк провел валютную интервенцию по курсу 8,0380 UAH/USD. С начала года курс гривни на межбанке укрепился на 0,02% с уровня 8,0400 UAH/USD. Как сообщалось, за 2011 год курс гривни на межбанке снизился на 0,94% с 7,9650 UAH/USD до 8,0400 UAH/USD.
За 2010 год курс гривни на межбанке укрепился на 0,19% с 7,9800 UAH/USD до 7,9650 UAH/USD.
На Depo рынке 02 февраля гривна overnight котировалась банками по 2,0/5,0%, доллар - по 1,0/3,0%. Месячные ресурсы составляли - UAH: 9,0/14,0% и USD: 2,0/5,0%. Вначале на торгах безналичным долларом в пятницу доминировали «быки», обеспечивая ползучий рост курса заокеанской валюты с цен открытия 8,0372/8,0420 UAH/USD к отметке 8,0377/8,0425 UAH/USD около 11.40 на фоне изрядного доминирования спроса и приличной ликвидности. Причина такого настроения, как и предполагалось, таилась в очередном «послаблении» на участке гривневой ликвидности, о котором дала понять динамика остатков в нацвалюте на транзитных и коррсчетах НБУ, индицировав рост с уровня 18 760,2 млн. грн. к отметке 20 556,2 млн. грн.
Об отсутствии остроты проблем с гривневыми ресурсами дали понять ставки по гривневым кредитам overnight рынка Depo, которые по сравнению со средой-четвергом, не изменились, оставшись на уровне 2,0/5,0% годовых.
Кроме того, мы не исключаем фактора финиша недели — в преддверии выходных значительная часть игроков старались по мере сил и возможностей войти в доллар. Так им комфортнее проводить субботу и воскресенье.
Очевидно, нервы у регулятора не выдержали, и он дал отмашку своему верному вассалу Ощадбанку, который и появился на торгах межбанка с долларовой интервенцией по курсу 8,0380 UAH/USD.
Натурально, «бычий» тренд на этом фоне как-то угас, вернув в рынок «доигрывания», сопровождающимся пиршеством спекулянтов, слетевшихся, извините, на «казенную халяву». Иначе говоря, вторая половина торгов прошла в условиях доминирования так называемого «парадоксального спроса» и коррекции. Рынок безналичного доллара завершил торги пятницы ценами 8,0360/8,0400 UAH/USD.
В этом контексте интересно отметить, что, несмотря на «вмешательство» «вассала», рынок «зеленого» безнала вернулся к традициям, индицировав рост ликвидности.
В частности, общий объем продажи иностранной валюты (в долларовом эквиваленте) в пятницу вырос с уровня $486,3 млн. к отметке $504,7 млн., хотя объем продажи долларов США снизился с уровня $400,5 млн. к отметке $372,9 млн.
В известной степени сохранение появившегося 02-го на торгах безналичным долларом «медвежьего» тренда, вызвало сообразную реакцию рынка наличных.
Прежде всего, в полном соответствии с нашими ожиданиями, на рынке наличного розничного доллара сохранился приблизительный баланс спрос/предложение на фоне установившейся стабильности курса. Причем, насколько приходится судить по сводкам с других городов страны, Днепропетровск был не одинок в «двусторонней» торговле «зеленью».
Во-вторых, если в розничном сегменте «налички» ликвидность торгов долларом оставалась на «приличном» уровне, оптовики вот уже вторую сессию подряд не могут похвастаться оборотами. Судя по всему, потенциальные клиенты опта решили «переждать» трендовую «свистопляску» на торгах безналичным долларом.
Сессия 03 февраля в мелкооптовом и розничном сегменте рынка наличных Днепропетровска завершилась уровнями: доллар – 8,05/8,06 UAH/USD, евро – 10,50/10,60 UAH/EUR, рубль – 0,264/0,267 UAH/RUB.
В течение пятницы спрос на розничную «зелень» не претерпел изменений, предложение откатилось на 0,5 коп.
По сравнению с закрытием четверга, спрос и предложение розничного доллара не изменились.
Со слов дилеров розницы, итоговая ликвидность пятницы заслужила оценку «четыре», оказавшись немного выше оборотов четверга.
Полагаю, причиной тому стала инициированная около 11.05 Киева «двусторонняя» торговля розничной «зеленью». Именно приблизительным балансом в работе розничный сегмент обязан некоторому прогрессу в оборотах. Кроме того, нельзя не отметить вовремя сделанную ревизию оферов, которая, полагаю, не без влияния послеполуденных сводок с торгов долларом на межбанке, и принесла дополнительной толику ликвидности сегменту.
Меж тем торги оптовым долларом завершили пятничную сессию курсами 8,05/8,060 UAH/USD, констатировав внутридневную курсовую стабильность обеих позиций.
По сравнению с закрытием четверга спрос и предложение оптовой «зелени» не претерпели изменений.
Со слов дилеров оптового сегмента, итоговая ликвидность пятницы оказалась немногим ниже оборотов четверга. Полагаю, причина регресса таилась в «односторонней» торговле долларом: 03-го здесь в отличие от четверга доминировал клиентский «принос».
Тем временем оптовый евронал завершил сессию пятницы ценами 10,50/10,60 UAH/EUR, констатировав внутридневные двухкопеечные потери обеих позиций.
По сравнению с закрытием четверга, биды и офера оптового евро откатились на 5,0 коп.
Поскольку в течение пятницы цена оптового доллара не претерпела изменений, поиск первоисточника «медвежьего» тренда цен оптового евронала, по идее, должен ограничиться мировым форексом, в частности, анализом динамики кросс-курса евро-доллар.
Стало быть, для внесения полной ясности в динамике второго курсоформирующего составляющего пары евро-гривня нам требуется отправиться на мировой форекс, чтоб в настроениях пары евро-доллар окончательно расставить все точки над «i».
Как оказалось, в течение украинской части форекса пятницы 08.00-18.00 Киева) кросс-курс евро/доллар просел с уровня $1,3150 к отметке $1,3120. Став «легче», таким образом, на относительно «скромные» 30 пункта.
Таким образом, уже в самом начале «экскурсии» на планетарный форекс мы обнаружили причину внутридневной коррекции пары евро-гривня «на тэрэнах Украины».
Но мировой форекс мы не покинем — как и требуется, нам предстоит заняться «нюансами» внутридневной динамики кросс-курса евро-доллар на мировом форексе.
Торги этой парой 03-го стартовали на азиатской сессии с уровня $1,3145 и после прохождения локальной «ямы» ($1,31150 около 03.30 Киева), втянулись в «долгоиграющее» (до 13.20) ралли, результатом которого стало «касание» индикатором локального максимума ($1,3185) на указанное время. Засим, в преддверии выхода очень важных макроэкономических по штатовской безработице, с 13.40 до 15.30 Киева кросс-курс евро-доллар скорректировался до уровня $1,3160, где и пребывал все это время.
После выхода данных по американской безработице (15.30 Киева) индикатор сотворил «свечу» до уровня $1,3200, после которой столь же стремительно обвалился до отметки $1,3080, медленное выползание из которой и заняло практически все оставшееся до финиша украинской части форекса время.
В дальнейшем, уже на американской части форекса кросс-курс, словно в состоянии «грогги» не покидал эту отметку, совершая вокруг нее низкоамплитудные колебания и отчасти «реабилитировавшись», достигнув к закрытию американской сессии отметки $1,3150… Впрочем, это, как говорится, уже совсем другая история.
Ну а нам остается сущий пустяк — пояснить все только что изложенное с помощью профильных гуру.
Динамика евро в пятницу, 03 февраля, характеризуются слабой волатильностью. Его курс к 11.30 Киева составил $1,315. Участники торгов не спешат с активными покупками после и без того ударной недели. В целом игроки осматриваются и ждут разрешения ситуации с Грецией.
Подавляющее большинство граждан Германии недовольно существующей в настоящий момент в стране экономической системой. К внутренним проблемам страны примешиваются проблемы европейского масштаба, которые усугубляются разразившимся в регионе долговым кризисом. К такому выводу пришли эксперты, проводившие соцопрос Deutschlandtrend по заказу немецкого телеканала ARD.
Как показало исследование, немцы с беспокойством смотрят на экономическое положение страны. Риски для экономики, связанные с долговым кризисом в еврозоне, волнуют 79% взрослого населения Германии. При этом большинство опрошенных полагает, что худшее еще впереди. Впрочем, две трети респондентов отметили, что «лично их долговой кризис никак не затронул».
Более половины граждан ФРГ недовольны существующей в стране экономической системой. Так, 77% считают, что социальная экономика «делает богатых богаче, а бедных – беднее». 73% отмечают, что социальная экономика в ФРГ функционирует «не так, как раньше», и 51% немцев высказываются за «принципиальный, фундаментальный пересмотр действующей экономической системы», не приводя, впрочем, достойных альтернатив.
Между тем 2/3 опрошенных утверждают, что именно социальная экономика позволила Германии занять текущие лидирующие позиции. При этом лишь 25% сказали, что получают личную выгоду от экономического роста ФРГ. 51% респондентов волнует их личное финансовое будущее (впрочем, в ходе предыдущего аналогичного опроса, проведенного в декабре 2011г., такую точку зрения разделяли 53% граждан Германии). 73% населения Германии поддерживают инициативу назначения уполномоченного комиссара Евросоюза по вопросам бюджета Греции, считая эту меру оправданной и эффективной в борьбе с долговым кризисом. 72% опрошенных считают программу жесткой экономии «правильным путем выхода из кризиса».
Таким образом, в целом немцы настроены на жесткую экономию, и эту позицию канцлер страны Ангела Меркель будет транслировать на всю Европу.
Но, в том числе и в экономии есть текущая проблема еврорегиона. В целом игроки были бы готовы закрыть глаза на долги европейских стран, если бы те демонстрировали экономический рост, то есть если долг увеличивался хотя бы с той же скорость, что и размер экономики, на практике же получается, что экономики растут медленнее долгов, а это путь в никуда.
В то же время запустить маховик экономического роста без бюджетных вливаний вряд ли получится быстро, о какая бы стране еврозоны не шла речь. Инициативы со стороны бизнеса ждать не стоит - он стал глобальным и будет развиваться именно в тех регионах, где наблюдается рост, то есть конкуренция в мире происходит в том числе и на уровне трат правительств. Если же посмотреть на Грецию, она в этой области связна по рукам и ногам. Разорвать замкнутый круг, когда правительство экономит, ВВП падает, бизнес сжимается, а правительство вновь экономит, вряд ли удастся. А значит, Греции придется покинуть зону евро и, уже надеясь только на собственные силы, без строго надзора немцев, решать свои проблемы. Для евро такой поворот событий будет подразумевать период высокой турбулентности.
Полагаю, в отношении Греции и других представителей группы PIGGS более оптимальным будет временный «карантин» с изоляцией от монетарного союза. До первых признаков выздоровления. Натурально, при условии, что «терапия» будет проводиться под жестким контролем «консилиума» (ЕС, Еврокомиссия, ЕЦБ и МВФ).
Курс доллара к евро снижается в ходе торгов в пятницу на ожиданиях позитивных данных с рынка труда в США.
Стоимость евро к доллару США на 13.40 Киева в пятницу составляет $1,3185 по сравнению с $1,3144 на закрытие рынка в четверг, с начала этой недели она опустилась на 0,3%. Курс евро относительно иены поднялся до ¥100,53 против ¥100,18 накануне. На этой неделе евро к иене подешевел на 0,9%.
Пара доллар/иена торгуется на 13.40 Киева 03 февраля на уровне ¥76,25 по сравнению с ¥76,22 иены в четверг.
Число рабочих мест в американской экономике, как ожидается, увеличилось на 145 тыс., тогда как в декабре данный показатель вырос на 200 тыс. Безработица в США в январе осталась на декабрьском уровне в 8,5%, прогнозируют аналитики, опрошенные агентством Bloomberg.
Стало быть, позитивная статистика из еврозоны и ожидание выхода сильных данных по рынку труда из США поддерживают динамику евро.
Во второй половине дня в пятницу евро укрепляется против основных соперников на Forex благодаря позитивной статистике из ЕС. Так, во второй половине дня пара EUR/USD растет до отметки $1,316, пара EUR/JPY поднимается до уровня ¥100,33, а пара EUR/CHF подтягивается до 1,2047.
Согласно опубликованным данным, композитный индекс деловой активности в области промышленного производства и сферы услуг для 17 стран еврозоны, рассчитываемый Markit Economics, в январе 2012 года вырос до максимальной отметки за последние пять месяцев 50,4 пункта с 48,3 пункта в декабре 2011 года. При этом значение показателя выше 50 пунктов говорит о росте экономической активности.
Дополнительную поддержку евро оказывает ожидание позитивных данных по рынку труда в США. Сегодняшняя статистика предполагает, что число рабочих мест вне сельскохозяйственного сектора США за январь составило 150 тыс. против 200 тыс. в декабре. При этом уровень безработицы в США за январь не изменится и составит 8,5%.
На этом фоне на валютном рынке растет аппетит к риску, что поддерживает динамику евро. Аналитики Adrenalin Forex ожидают, что количество новых рабочих мест в американской экономике составит 170 тыс. – примерно на 20 тыс. выше консенсуса.
Тем не менее, росту евро мешает отсутствие решения по вопросу о списании части долга Греции и выделении стране второго транша финансовой помощи. Напомним, что в четверг рынок был обеспокоен информацией Wall Street Journal, которое со ссылкой на близкие к переговорам источники сообщило, что частные инвесторы и Афины согласовали параметры списания долга, однако разногласия в вопросе участия госсектора в частичной реструктуризации греческих обязательств возникли между МВФ и Германией.
Так, в МВФ считают, что в процесс частичной реструктуризации долга должны включиться как ЕЦБ, так и правительства европейских стран, сообщает Wall Street Journal. Однако власти Германии выступают против такой инициативы и, более того, по мнению Германии, Греция должна пойти на еще большее сокращение бюджетных расходов.
Как ожидалось, 03-го министры финансов из четырех стран еврозоны, имеющих рейтинги ААА – Германии, Финляндии, Люксембурга и Нидерландов – встретятся в Берлине и проведут совещание по важным вопросам, стоящим на сегодняшний день.
На фоне продаж защитных валют доллар слабеет в паре с франком до уровня 0,9153, но, тем не менее, продолжает рост в паре с японской иеной – до отметки ¥76,23.
Напомним, что накануне министр финансов Японии Дзун Адзуми заявил, что он предпримет решительные шаги против роста курса иены, если необходимо. Рост валюты не отражает фундаментальные экономические показатели – валюта спекулятивно растет на фоне низких процентных ставок в США, сказал он журналистам в Токио. Напомним, что в последний раз Япония провела валютную интервенцию 31 октября на опасениях снижения выручки компаний-экспортеров.
Участники рынка весьма сдержано вели себя в ожидании отчета по рынку труда США, однако после его релиза дали волю чувствам, тем более, что данные заметно отличались от того, что ожидали увидеть большинство инвесторов.
Количество рабочих мест (Nonfarm payrolls) в США за январь составило 243K (прогноз был 190K, предыдущее значение пересмотрено с 200K до 203K). Безработица (Unemployment rate) в США за январь составила 8.3% (прогноз был 8.5%, предыдущее значение 8,5%). Аналитики отмечают, что данные пятничного обзора оказались лучше прогнозов, и этот факт уменьшает вероятность принятия третьей программы количественного ослабления кредитно-денежной политики (QE3) Федеральной Резервной Системой США, что является положительным фактором для курса доллара.
Представитель ФРС США Буллард заявил, что укрепление экономики страны делает принятие QE3 маловероятным. Буллард заявил о том, что уровень безработицы в США в этом году может снизиться до уровня 7,8%, а в следующем году - до отметки 7,0%.
Курс евро/доллар опустился после публикации данных более чем на 100 пунктов и достиг отметки $1,3064. Курс фунт/доллар упал до уровня $1,5748. Курс доллар/йена вырос на 50 пунктов до уровня ¥76,71.
Впоследствии рост котировок на фондовых рынках способствовал увеличению спроса на рисковые инструменты, что, в свою очередь, оказало давление на курс доллара. Курс австралийский доллар/доллар США поднялся до отметки $1,0791, максимальной с августа прошлого года. Курс доллар США/канадский доллар опустился до отметки $0,9926, минимальной за последние три месяца. Курс евро/доллар вернулся к отметке $1,3150, курс фунт/доллар поднялся к уровню 1,5820.
Индекс деловой активности в сфере услуг Института менеджмента (ISM services index) в США за январь составил 56,8 (прогноз был 53,1, предыдущее значение 53,0). Индекс производственных заказов (Factory orders) за декабрь в США составил +1,1% (прогноз был +1,6%, предыдущее значение пересмотрено с +1,8% до +2,2%).
Полагаю, традиционное еврорезюме здесь излишне. Констатируем лишь неоднократно муссируемый нами тезис о том, что эпицентр формирования соотношения между евро и долларом по-прежнему находится в США, являясь заложником американской статистики и ожидания инициации или отмены третьего раунда количественного смягчения.
Вот таким был информационный фон, на который кросс-курс евро-доллар реагировал в течение указанного временного промежутка вполне сообразно и оперативно. И не без нервов. Особенно около 15.30 Киева в пятницу.
Полагаю, мы достаточно подробно пояснили поведение пары евро-доллар на мировом форексе, на которое адекватно «отвечал» оптовый сегмент рынка наличных Днепропетровска.
Уточним, что, по-прежнему избегая работы с евроналом, в эту пятницу, дилеры розницы в течение 03 февраля констатировали внутридневное трехкопеечное снижение обеих позиций: 10,50/10,60 UAH/EUR.
Двигающийся обыкновенно с евро «параллельными» курсами оптовый российский рубль, на сей раз вел себя «законопослушно», потеряв в течение пятницы по более значимому спросу 10 пунктов на фоне неизменного предложению.
Торги 03 февраля здесь завершились ценами 0,264/0,267 UAH/RUB. По сравнению с закрытием четверга биды оптового рубля потеряли 10 пунктов, позиция «предложение» не изменилась.
Со слов оптовиков, ликвидность в секторе рубля 03-го была «очень низкой».
Резюмируя вышеизложенное, отметим: в целом же, общая ликвидность оптового рынка наличных в пятницу оказалась «слабой», оказавшись немного ниже оборотов четверга.
Наличный евро («черная» розница и мелкий опт) к вечеру 03 февраля в Днепропетровске пытались работать по просевшим на 2,0 коп. с закрытия четверга спросу предложению.
Котировки российской валюты (розница) к финишу торгов 03 февраля по спросу просели на 10 пунктов, по предложению не изменились.
Как мы заметили раньше, пятничная сессия валютного межбанка индицировала возвращение регулятора к прежней практике воздействия на текущие настроения рынка посредством «неформальных» интервенций силами своих верных «вассалов». Проект чреват пролонгацией потерь в золотовалютных закромах, однако, скорее всего, НБУ пошел на это из-за роста рисков коллапса гривневой ликвидности. Последнее, как мы неоднократно предупреждали, могло стать реальностью вследствие политики «жесткого монетаризма» профильного департамента Институтской.
Рынок наличных практически проигнорировал появление на межбанке «вассалов» равно как и снятие напряженности на участке гривневого ресурса. Дилеры рынков наличных большинства крупных центров валютообменного бизнеса (Киев, Харьков, Одесса) ограничились банальным расширением спрэда, которое, напомним, является традицией в преддверии выходных.
В перспективе у регулятора, контролирующего рынок безналичного доллара, как и прежде, два пути: возобновить политику жесткого монетаризма или пролонгировать инициированные в пятницы «неформальные» долларовые интервенции силами своих верных «вассалов». Ассортимент небогатый, однако с его помощью ожидавшийся из-за роста гривневой ликвидности, «бычий» тренд на торгах «зеленым» безналом, может быть заменен извлеченными из уютных берлог «медведями». Понятное дело, о «рыночности» такого подхода не может быть и речи. Однако, курс «зеленого» безнала как и ожидалось, в пятницу все-таки потерял некоторую часть копейки.
На рынке наличных в дебюте новой недели могут появиться поводы для роста. Речь о сезоне выплаты жалованья, часть которого вполне может оказаться в розничном сегменте рынка наличных, где по-прежнему цена доллара достаточно «божеская». Не исключено, что на этой почве дилеры розницы могут попытаться приподнять цены, акцентируя внимание на бидах с целью сбалансирования рынка. То есть, сохранения действующего сегодня приблизительного баланса спрос/предложение.
Ситуация в оптовом сегменте несколько запутанней. В первую очередь из-за близости последнего к настроениям и цифровой конкретике рынка «зеленого» безнала, где, как мы указали выше, сейчас все достаточно «зыбко и мутно». Поэтому риски сохранения затишья в этом сегменте все еще высоки. Вплоть до внесения ясности и предсказуемости на рынке безналичного доллара.
Торги безналичным долларом на валютном межбанке на 10.00 Киева в понедельник, 06 февраля, стартовали с уровня закрытия пятницы: 8,0360/8,0400 UAH/USD. Индицировалось стопроцентное отсутствие сделок и, натурально, изменения котировок, которые наблюдались по сути до 10.29 Киева.
На 10.30 на фоне предельно низкой ликвидности и установления квазидоминирования предложения спрэд котировок растянулся: 8,0360/8,0402 UAH/USD.
Около 11.09 Киева на торгах безналичным долларом новые цифры (8,0358/8,0398 UAH/USD)и старые настроения (доминирование предложения, наполовину «разбавленного» спросом) и «сиротский» уровень ликвидности.
К 11.20 Киева на межбанке «широкие» уровни (8,0355/8,0400 UAH/USD). Де-факто, со слов дилеров коммбанка-«бегемота», котировки чуть уже (8,0350/8,0380 UAH/USD) на фоне доминирования спроса. Общая же обстановка такова: «курсы доллара просели чуть вниз и там «отморозились»».
Дополуденное робкое снижение курса безналичного доллара, на котором «паразитировали» спекулянты, спорадически скупая подешевевшую СКВ(об этом говорило доминирование спроса), скорее всего, стало следствием очередного «затягивания монетарных гаек», организованного регулятором на рынке гривневых ресурсов, о котором дала понять динамика остатков в нацвалюте на транзитных и коррсчетах НБУ, индицировав снижение с уровня 20 556,2 млн. грн. к отметке 19 172,4 млн. грн.
Меж тем, около полудня на торгах валютного межбанка заметное расширение спрэда (8,0343/8,0402 UAH/USD), сопровождаемое доминированием предложения, на 4/5 «разбавленного» спросом и несколько просевшей ликвидности.
Около 12.33 на торгах безналичным долларом установился приблизительный баланс спрос/предложение на фоне сохранившей «медвежью» динамику «зелени» (8,0331/8,0388 UAH/USD) и упавшей (скорее всего по причине обеденного перерыва) ликвидности. Отметим, что до указанного времени на рынке «стервятничали» спекулянты, суетливо скупавшие подешевевшую СКВ.
Наконец, около 12.45 Киева на фоне сохранения приблизительного баланса спрос/предложение и «сиротских» оборотов котировки доллара достигли уровня 8,0323/8,0381 UAH/USD.
Рынок наличных Днепропетровска («легитимная» розница, «окна») стартовал 06 февраля с уровней: доллар – 8,030/8,060 UAH/USD, евро – 10,40/10,60 UAH/EUR, рубль – 0,264/0,268 UAH/RUB.
По сравнению с открытием пятницы, 03 февраля, курс доллара по спросу и по предложению не изменился.
Евро по сравнению с открытием пятницы по потерял 10,0 коп., по предложению вырос на 2,0 коп.
Наличный рубль в понедельник поутру по сравнению с дебютом пятницы по спросу и предложению не изменился.
В дебюте сессии 06 февраля настроение в этом сегменте рынка было достаточно тревожным. Определить доминировавший тренд было несложно: сохранение некоторой напряженности в секторе доллара и «опаска» с недоверием к евроналу, который с ночи на понедельник «обрадовал» вновь просевшими к отметке $1,3100 курсами.
Со слов руководства профильных департаментов коммбанков Днепропетровска, клиенты главным образом интересовались долларом, а также возобновившим «ситуативное» снижение «в миру» евро. Причем больше курсами продажи. И делали это без особого энтузиазма. Потенциальные клиенты продолжали «сторониться» этой СКВ. Ввиду ее «стремности» на торгах мирового форекса.
Розница и мелкий опт «неформальной» ветки рынка в Днепропетровске поутру 06-го «высветили» следующие курсы: доллар – 8,050/8,060 UAH/USD(по сравнению с открытием пятницы спрос не изменился, предложение откатилось на 0,5 коп.) евро – 10,46/10,56 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 03 февраля, спрос и предложение потеряли по 7,0 коп.); рубль - 0,265/0,268 UAH/RUB (по сравнению с открытием пятницы спрос вырос на 10 пунктов, предложение не изменилось).
В дебюте сессии от 06 февраля в розничном сегменте велась работа по удовлетворению доминировавшего клиентского спроса с «невысокой» ликвидностью.
Оптовый сегмент «неофициального» ранка наличных Днепра в понедельник стартовал с уровней: доллар – 8,05/8,06 UAH/USD(по сравнению с открытием пятницы спрос и предложение не изменились); евро – 10,50/10,60 UAH/EUR (по сравнению с дебютом 03 февраля, спрос и предложение потеряли по 2,0 коп.); рубль - 0,265/0,267 UAH/RUB (по сравнению с открытием пятницы спрос и предложение не изменились).
В дебюте 06 февраля у оптовиков реальные сделки отсутствовали.
На 11.23 понедельника в розничном и мелкооптовом сегменте рынка наличных Днепропетровска никаких перемен в ценах: доллар - 8,05/8,06 UAH/USD, евро - 10,46/10,56 UAH/EUR, рубль - 0,265/0,268 UAH/RUB. При этом здесь пауза в торгах сменила идущую доселе низколиквидную работу по обслуживанию клиентского спроса.
У оптовиков на этот час цены открытия слегка не изменились: доллар - 8,05/8,06 UAH/USD, евро - 10,50/10,60 UAH/EUR, рубль - 0,265/0,267 UAH/RUB. В оптовом сегменте на этот час было тихо — реальные сделки пока отсутствовали.
В других регионах страны котировки тамошних рынков наличных в понедельник в дебюте сессии, имели нижеследующий вид. Отметим индикативный характер приведенных цифр. Поскольку ко времени выхода «Итогов» обстановка там может измениться.
